이번 주 6월 3일부터 6월 10일까지 비트코인 의 최고가는 약 $71,997, 최저가는 $67,612에 가까웠으며 변동폭은 약 6.4%였습니다.

코인 분포 차트를 보면 약 67,000개 근처에 대량 코인 거래되고 있어 확실한 지지나 압력을 제공할 것입니다.

• 분석:

1. 59000-63000 약 890,000개;

2. 64000-68000 약 830,000개;

• 단기적으로 57000~61000 이하로 떨어지지 않을 확률은 82%이다.

• 단기적으로 71,000~74,000을 넘지 못할 확률은 67%이다.

중요한 소식

경제 뉴스

1. 6월 6일 목요일, 유럽중앙은행은 6월 금리 결의안을 발표하여 예상대로 금리를 25bp 인하했습니다. 이는 2019년 이후 처음이자 G7 회원국 중 두 번째로 금리를 인하한 것입니다.

2. 6월 5일 캐나다 은행은 시장 기대에 맞춰 금리를 25bp 인하한 4.75%로 결정했습니다.

3. 금리 시장 데이터에 따르면 캐나다 중앙은행(Bank of Canada)이 7월에 금리를 추가 인하할 가능성은 60%입니다.

4. 목요일 미국 데이터에 따르면 4월 미국의 JOLT 일자리 공석은 8059만 개로 예상치인 835만5000개와 이전 값인 8488만 개보다 낮았습니다.

5. 5월 미국 비농업 고용은 272,000 증가했는데, 이는 예상치 180,000과 이전 수치 175,000에 비해 증가한 수치입니다.

6. 미국의 5월 실업률은 4%였으며, 3.90%로 예상되었으며, 이전 수치는 3.90%였습니다.

암호화된 생태 뉴스

1. HODL15Capital 데이터에 따르면 호주 흑백 현물 BTC ETF는 첫날 1 BTC의 순유입을 기록했습니다.

2. 한국의 새로운 법률은 은행이 암호화폐 거래소 예금에 대한 이자를 지불하도록 요구하며 2024년 7월부터 시행됩니다.

3. Bitcoin Magazine 데이터에 따르면 엘살바도르는 현재 미화 4억 2백만 달러 상당의 BTC 5,770개를 보유하고 있습니다.

4. 미국 현물 BTC ETF는 지난 달 약 24억 달러를 유치하여 전체 ETF 시장에서 세 번째로 큰 자금 순유입을 기록했습니다.

5. K33 Research는 보고서에서 현물 ETH ETF가 곧 미국에 상장 될 것이라고 밝혔습니다. K33은 첫 5개월 동안 ETH ETF 유입액이 미화 30억 달러에서 48억 달러 사이가 될 것으로 추정합니다.

6. 번스타인 애널리스트들은 바이든이 SAB 121 폐지 법안을 거부한 후 SEC가 예상치 못한 ETH ETF 승인을 내놓은 뒤의 이야기 변화로 인해 신뢰도가 떨어졌다고 말했습니다.

7. Biden은 SAB 121을 폐지하는 법안을 거부했습니다. 이는 SEC가 법적 분쟁을 피하기 위한 결정에 있어 보다 실용적임을 나타냅니다.

8. 미국 마켓대학교 교수인 데이비드 크라우스(David Krause)는 위스콘신 투자위원회(SWIB)가 1분기에 1억 6400만 달러 규모의 BTC 현물 ETF를 매입했다고 믿고 있는데, 이는 아마도 단지 시장 반응을 테스트하기 위한 것일 수도 있다. 다른 미국 연금 제도도 계속해서 뒤따를 수 있습니다. SWIB는 약 1,560억 달러의 자산을 관리하고 있습니다.

장기 통찰력: 장기 상황을 관찰하는 데 사용됩니다. 불장(Bull market)/ 베어장 (Bear Market)/구조적 변화/중립 상태.

중기 탐색: 현재 어떤 단계에 있는지, 이 단계가 얼마나 지속될지, 어떤 상황에 직면하게 될지를 분석하는 데 사용됩니다.

단기 관찰: 단기 시장 상황뿐만 아니라 특정 방향의 출현 및 특정 조건에서 특정 이벤트가 발생할 가능성을 분석하는 데 사용됩니다.

장기적인 통찰력

• 장기 및 단기 플레이어의 항복 및 이익 실현

• 대규모 순포지션 거래소

• 전통적인 고래 위치

• 미국 암호화폐 ETF 순포지션

(아래 차트는 장기 및 단기 참가자의 항복 및 이익 실현을 보여줍니다)

이것은 새로운 실험 데이터입니다:

밝은 녹색 영역: 단기 투기꾼이 이익을 얻습니다.

그린존(Green Zone): 장기 투자자가 대량 수익을 낸다

노란색 지대: 단기 투기꾼 항복

빨간색 영역: 장기 투자자 아바타.

파란색 이동 평균은 장기 투자자의 상대 손실, 상대 이익, 상당한 이익 및 초대형 이익을 나타냅니다.

일반적으로 초대형 이익의 구분선인 녹색과 연한 녹색 영역과 연한 파란색 이동평균선이 처음으로 만나면 시장은 방황 상태, 즉 단계적 정점에 빠지게 됩니다.

노란색과 빨간색 영역이 동시에 나타나는 것은 일반적으로 사이클의 바닥이며, 노란색 영역은 일반적으로 불장(Bull market) 의 바닥입니다.

현재 장기 투자자를 위한 초대형 이익은 아마도 이 위치 이전과 이 위치에서 호버링과 주기적인 최고점을 기록한 후 약 71,800 정도일 것입니다.

(아래 그림은 거래소 큰 순포지션을 보여줍니다)

이 수치는 단일 거래에서 100만 달러가 넘는 거래소 의 이체(마이너스)가 상대적으로 감소했음을 보여준다.

시장의 큰 매도세가 줄어들기 시작했습니다.

(아래 차트는 전통적인 고래 의 순 위치를 보여줍니다)

고래 상대적으로 자금을 유치하기 시작했지만 상대적으로 구매의향이 줄어들기 시작했다.

(아래 그림: 미국 암호화폐 ETF 순포지션)

미국 ETF 암호화폐 순 포지션은 며칠 동안 지속적으로 긍정적인 유입을 보였으며 ETF 매도 압력이 완화되기 시작했습니다.

시장에는 외부 자본 유입이 늘어나기 시작했습니다.

중간 탐색

• 증분 모델

• 트렌드 포인트 축적

• 장기 및 단기 SOPR 비율

• 온라인 정서 긍정성

(아래 그림의 증분 모델)

최근 시장 상황에서 전반적인 성능은 기존 시장의 게임 조건에 가깝습니다.

시장의 상승세는 반등할 기미가 보이지 않습니다. 아마도 BTC 입장에서 보면 시장의 주식 상황은 여전히 ​​유지되고 있는 것 같습니다.

(아래 차트는 추세 포인트를 누적한 것입니다)

현장의 축적 상황은 다소 완화되었으며, 10k 이상의 주소 축적 상태는 점차 0.5점에 가까워지고 있습니다.

이런 상황이 지속된다면 시장은 점차 축적구조로 발전할 수 있고, 시간이 공간을 변화시킬 수도 있다.

증분 모델과 결합하여 주식 환경에서 대규모 그룹의 부분 축적 추세는 시장 상태를 향상시킬 수 있습니다.

(아래 그림의 장기 및 단기 SOPR 비율)

비용 대비 이익율 인 SOPR은 일정 기간 동안의 손익 비율을 관찰합니다.

이 표시기는 녹색 선을 상한 임계값으로 설정하고 연한 파란색 선을 하한 임계값으로 설정합니다.

모델이 상한선을 돌파한다는 것은 시장이 현재 허용할 수 있는 최고 수익성 수준에 도달했음을 의미할 수 있습니다.

2024년 3월에 한 번 터치가 되었고 현재 시장은 중립적인 톤에 가깝습니다.

어쩌면 SOPR이 여전히 임계값 범위 내에서 흔들리고 있을 수도 있습니다.

(아래 네트워크 정서 긍정)

온체인 거래 정서 가 약간 둔화되는 조짐이 있지만, 성장 관점에서는 여전히 상승 추세에 있습니다.

현재의 성장 상황이 남아있을 수도 있습니다.

단기 관찰

• 파생상품 리스크 요소

• 선물 풋 콜 비율 (Put-to-call Ratio)

• 파생상품 거래량

• 옵션 내재변동성

• 이익 손실 전이량

• 신규 및 활성 주소

• 비트코인 거래소 순포지션

• 거래소 이더리움

• 높은 비중의 판매 압력

• 글로벌 구매력 현황

• 스테이블코인 거래소 순포지션

• 오프체인 거래소 데이터

파생상품 등급: 리스크 계수는 중립지대에 있습니다. 파생상품은 보통 수준의 리스크 수반합니다.

(아래 그림의 파생상품 리스크 계수)

지난주 예상대로 ETH는 변동폭이 큰 조정을 보였습니다. 리스크 계수는 지난주 레드존에서 그린존으로 상승한 뒤 이제 중립존에 진입했습니다. 그러나 리스크 계수로 판단하면 이번 주에도 시장은 계속 변동하고 조정될 수 있습니다.

(아래 그림의 선물 풋 콜 비율 (Put-to-call Ratio))

옵션 거래량이 소폭 감소했고, 풋비율도 낮은 수준을 하락 관점.

(아래 그림의 파생상품 거래량)

파생상품 거래량이 낮은 수준이다.

(아래 차트의 옵션 내재변동성)

내재변동성은 소폭 감소했습니다.

정서 상태 등급: 중립

(아래 그림의 이익 손실 전이량)

단기 보유자 비용선은 63K 부근에 도달했고, 지속적인 시장 변동성은 외부 백조 없이는 현재 가격에서 정서(주황색 선)이 불가능함을 나타냅니다.

조건이 충족되면 지속적인 상승이 시장의 큰 하락을 가져오기는 어려울 것입니다.

긍정적인 정서(파란색 선)과 패닉 정서(주황색 선) 모두 현재 낮은 수준에 있습니다.

(아래 그림에는 신규 주소와 활성 주소가 추가되어 있습니다)

새 주소와 활성 주소는 낮은 수준입니다.

현물 및 매도압력 구조 등급: 전반적인 상황은 대량 유출이 축적된 상태이며 시장에 대한 매도압력은 낮습니다.

(아래 그림은 비트코인 거래소 순포지션입니다)

BTC 거래소 의 순포지션은 대량 유출이 축적된 상태입니다.

(아래 그림 E는 Pacific 거래소 의 순포지션을 보여줍니다)

ETH 거래소 의 순포지션은 대량 유출이 누적된 상태입니다.

(아래 사진은 중량 매도압력이 높습니다)

아직까지 높은 매도 압력은 없습니다.

구매력 등급: 글로벌 구매력은 소폭 하락했으며, 스테이블코인 구매력은 소폭 회복했습니다.

(아래 그림은 글로벌 구매력 현황을 보여줍니다)

이번주에도 지난주와 비슷한 분위기를 이어가고 있습니다. 미주 지역의 구매력은 소폭 하락했지만, 아시아와 유럽의 구매력은 전반적으로 지난주에 비해 소폭 하락했습니다.

(아래 그림: USDT 거래소 순포지션)

USDT 거래소 순포지션이 소폭 반등했습니다.

오프체인 거래 데이터 등급: 65,000에 구매 의향이 있고 71,000에 판매 의향이 있습니다.

(아래 사진의 코인베이스 오프체인 데이터)

65,000~67,500 근처의 가격에서 구매하려는 의향이 있습니다.

71,000, 72,000, 73,000 근처의 가격에 판매할 의향이 있습니다.

(아래 사진의 바이낸스 오프체인 데이터)

65000, 66000, 67000, 68000 근처의 가격에 매수할 의향이 있습니다.

71,000, 72,000, 73,000 근처의 가격에 판매할 의향이 있습니다.

(아래 사진의 Bitfinex 오프체인 데이터)

65,000~68,500 근처의 가격에서 구매할 의향이 있습니다.

70,000, 71,000, 72,000, 73,000 근처의 가격에 판매할 의향이 있습니다.

이번 주 요약:

뉴스 요약:

1. 비농업 지표는 예상을 훨씬 뛰어넘는 수치가 9만 명에 달했는데, 동시에 실업률도 예상치 못하게 3.9%에서 2년 만에 최고치인 4.0%로 상승.

2. 신규 일자리가 기대치를 초과했고 실업률은 하락하지 않고 상승했습니다. 이는 데이터의 논리를 보여줄 뿐 기대에 미치지 못하는 것입니다.

3. 지난해 내국인 근로자는 668,000개의 일자리를 잃은 반면 이민자들은 934,000개의 일자리를 추가했습니다. 이민으로 인한 것일 가능성이 높습니다.

4. 따라서 전반적인 기대는 여전히 어느 정도 낙관론을 유지할 수 있습니다. 비정상적인 데이터에 대해서는 시장이 반응해야 하며 이 모든 작업에는 시간이 걸릴 것입니다.

5. 금리 인하가 불장(Bull market) 의 정점이 될 수도 있다.

6. 단기적으로는 6월 12일 CPI에 주목하세요.

온체인 장기적인 통찰력:

1. 이전에는 71800 부근의 장기 투자자가 수익을 두 배 이상 늘려 여러 조정이 발생하면서 주기적으로 시장의 최고가 되었습니다.

2. 거래소 대규모 매도가 감소하기 시작합니다.

3. 고래 의 축적량은 올해 초에 비해 크게 감소했지만, 여전히 축적되고 있습니다.

4. 미국 암호화폐 ETF는 며칠 동안 긍정적인 유입을 보였으며 시장에는 압력 대신 자본 유입을 위한 추가 채널이 생기기 시작했습니다.

• 시장 분위기 설정:

시장의 매도 압력이 감소하기 시작하여 축적으로 돌아왔지만 축적 정도는 강하지 않았습니다.

온체인 중기 탐색:

1. BTC의 관점에서 보면 시장은 여전히 ​​재고 상태입니다.

2. 10,000개가 넘는 주소가 계속해서 누적되어 현재 상태가 약간 개선될 수 있습니다.

3. SOPR은 중립지대 내에서 변동합니다.

4. 온체인 정서 여전히 긍정적입니다.

• 시장 분위기 설정:

축적, 교착상태

현장의 축적 상황이 개선되었기 때문에 재고 환경에서는 현장의 리듬이 더욱 정체될 수 있습니다.

온체인 단기 관찰:

1. 리스크 계수는 중립지대에 있고 리스크 는 보통입니다.

2. 새로 추가된 활성 주소는 상대적으로 낮습니다.

3. 시장 정서 상태 등급: 중립.

4. 거래소 순포지션은 대량 유출 및 축적상태를 보여 매도압력이 낮다.

5. 글로벌 구매력은 소폭 하락했으며, 스테이블코인 구매력은 소폭 회복되었습니다.

6. 오프체인 거래 데이터에 따르면 68,000 가격에 구매할 의향이 있으며 71,000 가격에 판매할 의향이 있습니다.

7. 단기적으로 57000~61000 이하로 떨어지지 않을 확률은 90%, 단기적으로 71000~74000 이하로 떨어지지 않을 확률은 67%이다.

• 시장 분위기 설정:

전반적인 시장 정서 중립적 위치에 있으며 단기 보유자의 비용 라인(강력한 단기 지지)은 단기적으로 외부 간섭이 없는 상황에서 대규모 매도 가능성이 약 63K에 도달했습니다. 스퀴즈는 여전히 낮을 것으로 예상되며, 상승 변동 가능성이 더 높습니다. 급격한 시장 하락 가능성은 여전히 ​​극히 낮습니다.