요약(TLDR)
- RUPL 시리즈 문서는 2편으로 구성되며, 이는 두 번째 편입니다
- 본문은 RUP와 가격 추세를 동시에 관찰하여 시장의 상단을 분석하는 방법을 공유합니다
- 위의 방법을 사용하여 역사적인 각 주기성 상단을 분석할 것입니다
- RUP의 관점에서 이 글을 작성할 당시의 시장 단계를 공유합니다
RUPL 간단 복습
RUPL은 상대적 미실현 손익으로, RUP와 RUL로 나눌 수 있으며, 각각 상대적 미실현 이익과 상대적 미실현 손실을 나타냅니다.
이 데이터의 주요 목적은 현재 전체 시장의 손익 상황을 나타내는 것입니다.
RUPL 지표에 대한 자세한 설명은 이전 게시물을 참조하세요.
RUP의 상단 이탈 응용
본문에서는 상단 이탈에 있어 RUPL의 강력한 사용법을 공유하겠습니다. 이 방법에서는 RUP만 사용합니다.
「RUP 추세와 비트코인(BTC) 가격 추세 사이에 괴리가 발생하면 높은 확률로 상단이 나타납니다」
비트코인(BTC) 가격이 더 높은 고점을 만들지만 RUP는 더 낮은 고점을 만들 때 괴리가 성립됩니다.
그 논리는 다음과 같습니다: 원래 가격이 더 높은 고점을 만들 때 RUP도 따라 올라가야 합니다.
하지만 위와 같은 괴리(가격은 더 높지만 시장의 이익 상태는 오히려 낮아짐)가 발생하면, 유일한 가능성은 「대량의 저비용 코인 보유자들이 코인을 매도하고 분배하기 시작했다」는 것입니다.
미실현 이익 중 가장 큰 비중을 차지하는 것은 저비용 코인임이 분명하기 때문에, 그들이 먼저 시장을 떠나면 나중에 가격이 신고가를 경신하더라도 (대량의 미실현 이익이 실현된 이익으로 전환되었기 때문에) RUP가 가격을 따라 신고가를 만들지 못할 가능성이 높습니다!
그러나 여기서 한 가지 주의할 점은: 시장 단계에 대한 분석과 해석은 다른 온체인 지표와 함께 관찰하는 것이 더 정확한 방법이며, 이를 통해 잘못된 해석의 함정을 최대한 피할 수 있습니다.
역사적 주기성 상단 상세 분석
RUP 괴리의 논리를 이해한 후, 실제 차트에서 검증하지 않으면 그저 이론에 불과합니다.
따라서 이 단락에서는 이 논리를 가지고 비트코인(BTC)의 역사적 주기성 상단을 함께 살펴보겠습니다.
2025년 상단 분석
길게 설명하지 않고 바로 그래프를 보겠습니다:
(이 그래프는 작성 당시의 데이터로, 당시는 2025/01/07이었습니다)
이 글을 작성할 당시, 가격은 이번 주기의 첫 번째 RUP 다이버전스 신호를 보였으며, 이는 간과할 수 없는 경고 신호입니다.
이후, 2025년 1월 20일에 RUP는 2013년, 2021년 첫 정점과 같은 3단계 다이버전스를 다시 보였으며, 그날 비트코인(BTC) 종가는 약 106,000였습니다.
그리고 저는 그날 X에 게시물을 올려 차트에 상단 리스크가 나타났음을 알렸습니다.
현재 상단이 확인되었는지는 알 수 없지만, 저는 실제로 103k의 평균 가격으로 비트코인(BTC)을 청산했습니다.
상단은 하나의 과정이며, 제 판단이 맞는지는 시간을 통해 증명해야 할 것입니다. 지켜보겠습니다.
결론
이상이 온체인 데이터 학교(열 번째) 전체 내용입니다.온체인 데이터 분석을 더 깊이 배우고 싶은 독자들은 반드시 이 시리즈 문서를 팔로우하세요!
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본 글이 도움이 되었기를 바랍니다. 읽어주셔서 감사합니다.
