2025년은 디파이(DeFi)에게 매우 우호적인 한 해였습니다.
우리의 규제 환경은 게리 겐슬러가 이끄는 SEC의 적대적인 태도에서 현재의 암호화폐 친화적인 상황으로 변화했습니다. 거의 모든 지표에서 디파이(DeFi)의 채택률이 계속 증가하고 있습니다.
그래서 지금은 디파이(DeFi)의 현황과 관련된 7개의 차트를 자세히 살펴볼 때입니다.
탈중앙화 거래소(DEX)의 중앙화 거래소 거래량이 계속 신기록을 경신하고 있습니다
출처: The Block
진행 속도는 느리지만 추세는 분명하며, 탈중앙화 거래소(DEX)가 중앙화 거래소의 시장 점유율을 점진적으로 잠식하고 있습니다.
2022년 6월, 영구 탈중앙화 거래소(DEX)의 파생상품 시장 점유율은 단 0.98%였습니다. 3년 후, 이 수치는 11배로 증가했습니다.
Fluid가 가장 빠르게 성장하는 탈중앙화 거래소(DEX)
출처: 디파이라마(DeFiLlama)
보고에 따르면, Fluid는 출시 후 1년도 되지 않아 일일 거래량이 이더리움(ETH)의 선두 탈중앙화 거래소(DEX) 유니스왑(Uniswap)을 한때 초과했습니다.
Fluid DEX V2가 곧 출시될 예정이며, Fluid가 최종적으로 이더리움(ETH)에서 탈중앙화 거래소(DEX) 경쟁에서 승리한다면 전혀 놀랍지 않을 것입니다.
자본 효율성 측면에서 V2는 V1 버전보다 훨씬 높을 것으로 예상됩니다.
이자 생성형 스테이블코인이 처음으로 자금 유입 순위 1위에 올랐습니다
출처: Artemis
최근, Ethena의 스테이블코인 USDe가 처음으로 2주간 순유입량에서 테더 USDT(USDT)와 USDC라는 두 주요 스테이블코인을 넘어섰습니다.
이 변화가 왜 그렇게 중요할까요?
테더 USDT(USDT)와 USDC는 장기간 스테이블코인 시장을 선도해왔지만, 이제 암호화 원생 솔루션들이 계속해서 등장하며 그들의 지배적 위치에 도전하고 있습니다.
제 예측으로는 Resolv, Ethena, Falcon Finance가 향후 몇 개월 동안 계속해서 지수적 성장을 할 것입니다.
현물 이더리움(ETH) ETF는 좋은 성과를 보이지만, 상승세는 둔화되고 있습니다
출처: Coinglass
수주간 단일일 자금 유입의 역대 신고점을 계속 경신한 후, 이더리움(ETH) 현물 ETF는 최근 기록 이래 가장 큰 단일일 자금 유출을 기록했습니다.
그 이유는 일부 전통 금융 거대 기업들이 이미 수익을 실현했기 때문일 수 있습니다.
하지만 거시적 관점에서 보면, 지난 2개월은 현물 이더리움(ETH) ETF가 지금까지 가장 좋은 성과를 보인 시기입니다.
디파이(DeFi)가 AI의 마음점유율에 근접하고 있습니다
출처: Kaito
1년 이상 동안 AI가 마음점유율에서 선두를 차지해왔습니다.
하지만 이러한 상황이 변화하고 있으며, 지난 몇 개월 동안 디파이(DeFi)의 관심도는 두 배 이상 증가했습니다. 동시에 밈(meme) 코인에 대한 관심도는 크게 감소했습니다.
기본적인 가치가 다시 중요해지고 있습니다.
2025년 토큰 환매 계획이 있는 프로젝트의 성과가 가장 뛰어납니다
출처: Dexu AI
이는 시장이 기본적인 가치가 탄탄한 토큰을 선호하기 시작했음을 의미합니다. 토큰 환매를 진행하는 프로토콜 하위 카테고리에는 Hyperliquid, PumpFun, Maple, EtherFi, Kaito, 아베(AAVE) 등의 프로젝트가 포함됩니다.
거래소의 비트코인(BTC) 보유량이 지속적으로 감소하고 있습니다
출처: Crypto Quant
2024년 2월 이후(미국 최초의 비트코인(BTC) 현물 ETF 출시 직후), 거래소의 비트코인(BTC) 보유량이 계속 감소하고 있으며, 이는 이전 불장(Bull market)과는 정반대되는 상황입니다.
이번 주기 동안 비트코인(BTC) ETF의 자금 유입과 암호화 자산 보관 회사가 발생시킨 구매 수요가 비트코인(BTC) 가격에 엄청난 긍정적 영향을 미쳤습니다.
종합하면, 위의 내용이 이번에 제시하고자 하는 모든 데이터와 차트입니다.
