Lisk는 아프리카, 라틴 아메리카(LATAM), 동남아시아에서 Web3 스타트업을 가속화하기 위해 1,500만 달러 규모의 투자 이니셔티브인 Lisk EMpower Fund를 출시했습니다.
이 펀드는 가치 평가가 사상 최고치를 기록하고 수익률이 감소하고 있는 포화상태에 이른 서구 벤처 캐피털 시장에 대한 견제 수단으로 자리매김하고 있습니다.
Lisk의 1,500만 달러 EMpower 펀드, 글로벌 VC가 놓친 격차를 타깃으로 삼다
리스크는 세계에서 가장 영향력 있는 Web3 기업들은 실리콘 밸리가 간과하기 쉬운 신흥 경제권에서 나올 것이라고 믿습니다.
Lisk EMpower Fund는 각 스타트업에 최대 25만 달러의 자본을 분배하는 동시에 규제 준수, 토큰화 전략, 자금 조달에 대한 실질적인 조언을 제공합니다.
최초 수혜자로는 남아프리카공화국의 Lov.cash(디지털 공급망), Afrikabal(농업 기술) , 인도네시아의 IDRX(스테이블코인), SigraFi(금 담보 대출) 등이 있습니다.
Lisk의 투자 책임자인 기드온 그리브스에 따르면, 이 펀드의 논리는 간단합니다. 글로벌 VC가 위험을 보는 곳에서 Lisk는 간과된 가치를 봅니다 .
Greaves는 BeInCrypto에 "아프리카, LATAM, 동남아시아의 창업자들은 벤처 캐피털에 대한 접근성이 제한적임에도 불구하고 실제로 채택 가능한 제품을 만들 수 있다는 것을 입증했습니다."라고 말했습니다.
5조 2,000억 달러 규모의 미개척 기회
신흥 시장은 5조 2천억 달러 규모의 미개척 투자 기회를 제공하며, 지난 15년간 벤처 캐피털의 연평균 수익률은 9~11%에 달합니다. 그러나 이 지역의 많은 창업자들은 제도적 지원 없이 스타트업을 시리즈 A 단계까지 자체적으로 자금을 조달하고 있습니다.
그리브스는 이러한 필요에 기반한 기업가 정신이 회복력이 강한 창업자에게 더 나은 해결책이 될 수 있다고 믿습니다.
그는 "자신의 제품에 감정적으로 애착을 갖고 그것을 자신의 일부로 여기는 사람"이라고 설명했습니다.
스타트업이 성장이 입증된 후에만 참여함으로써 Lisk는 위험을 최소화하는 동시에 회사가 시리즈 A 단계에 대비할 수 있도록 조언을 제공합니다 .
즉, Lisk EMpower Fund 수혜자는 규제 준수, 토큰화 전략, 기금 모금 준비에 대한 컨설팅 지원을 받게 됩니다.
Afrikabal의 CEO인 오게네테지리 제시는 BeInCrypto에 보낸 단독 성명에서 "Lisk EMpower Fund는 우리에게 자본, 신뢰, 커뮤니티를 제공했고, Afrikabal을 지역 시범 프로젝트에서 글로벌 인프라 주자로 탈바꿈시켰습니다."라고 말했습니다.
그리브스는 이러한 접근 방식을 서구 투자자들이 자주 사용하는 "스카이다이빙 자본"이라고 부르는 것과 비교했습니다.
위험과 가치 사이의 격차 해소
수십 년 동안 서구 벤처캐피털 펀드들은 신흥 시장을 불안정하고 불투명한 시장으로 여겨왔습니다. 리스크는 이러한 견해를 일축합니다.
"서구 벤처캐피털들이 '위험'을 보는 곳에서, 우리는 잘못된 가격에 책정된 기회를 봅니다. 신흥 시장이 본질적으로 불안정한 것은 아닙니다. 단지 자본이 부족하고, 오해받고 있으며, 서구 시장보다 빠르게 성장할 뿐입니다."라고 그리브스는 말했습니다.
이러한 포지션은 리스크(Lisk)에게 두 가지 이점을 제공합니다. 한편으로는 창업자들이 단순한 현금 확보 이상의 이점을 얻을 수 있고, 다른 한편으로는 글로벌 투자자들이 검증된 거래 흐름과 위험 감소라는 이점을 누릴 수 있습니다.
미국에서 초기 단계의 프로젝트가 3년 동안 거의 수익이 없을 것으로 예상되면서 신흥 시장의 자본 공급과 수요 간의 괴리가 벌어지고 있습니다. Lisk는 바로 이러한 격차를 메우고자 합니다.
"우리는 트렌드를 쫓는 것이 아닙니다. 간과되었던 가치를 발굴하고 신흥 시장을 글로벌 자본과 연결하는 것입니다."라고 그리브스는 덧붙였습니다.
토큰화와 벤처 캐피털의 미래
EMpower 펀드의 가장 큰 특징은 유한책임투자자(LP) 청약을 위한 토큰화된 구조입니다. Lisk는 LP 주식을 디지털화 함으로써 전통적으로 10년간 자본을 묶어두는 자산군에 유동성을 제공합니다.
"토큰화는 새로운 위험을 초래하지 않습니다. 단지 오래되고 번거로운 프로세스를 디지털화할 뿐입니다. 토큰은 실제 펀드 지분과 직접 연결되므로 투기성이 없습니다. 그저 더 나은 포장재일 뿐입니다."라고 그리브스는 말했습니다.
이러한 구조는 소매 투자자가 2차 시장의 유동성을 촉진하는 동시에 참여할 수 있게 해줍니다. 그리브스는 이러한 조치가 신뢰성을 입증한다고 말했습니다.
"VC가 Web3를 정말로 믿는다면, 직접 구현해서 증명해야 합니다."
규모의 부산물로서의 영향
영향에만 초점을 맞추는 많은 신흥 시장 펀드와 달리, 리스크는 기업을 우선시하는 견해를 고수합니다.
"우리 시장에서 영향력은 성공의 결과입니다. 블록체인 기반 송금 서비스를 구축하는 스타트업은 수백만 명의 은행 계좌가 없는 가정의 비용을 절감하고 있습니다. 디지털 신원 문제를 해결하는 프로젝트는 신용 접근성을 확대하고 있습니다. 이러한 사업들은 처음에는 파괴적인 사업이지만, 성장은 자연스럽게 대규모 사회적 편익으로 이어집니다."라고 Greaves는 말했습니다.
그에게 있어 블록체인이 가져다주는 동일한 신뢰 없는 투명성과 효율성은 지역적 영향을 측정 가능하고 불가피하게 만듭니다.
유니콘의 다음 물결
리스크는 금융 인프라, 디지털 신원, 그리고 공급망 가시성 분야에서 가장 큰 기회를 보고 있습니다. 그레이브스는 2024년까지 모바일 머니 거래 규모가 1조 6,800억 달러에 달할 것이며, 그중 3분의 2가 아프리카에서 발생할 것이라고 지적하며, 이는 빠른 성장 속도의 증거라고 주장합니다.
"블록체인은 신흥 시장을 선진 시장으로 탈바꿈시킬 수 있는 힘을 가지고 있습니다. 신흥 시장이 온체인 인프라를 가장 먼저 도입한다면, 선두를 달릴 수 있을 것입니다. 반면, 투기와 단기 이익에 얽매인 선진 시장은 어쩔 수 없이 그 뒤를 따를 수밖에 없을 것입니다."라고 그는 결론지었습니다.
리스크의 주장이 맞다면, 차세대 웹3 유니콘은 실리콘 밸리에서 탄생하지 않고 아프리카, 라틴 아메리카, 동남아시아 등지에서 등장할 것이며, 서구는 이를 따라잡기 위해 고군분투할 것입니다.
