그들은 날씨와 기온을 예측하여 조용히 큰돈을 벌었다. 한 명은 단 한 번의 거래로 111만 달러를 벌었고, 다른 한 명은 꾸준히 수만 달러를 벌었다.
누군가 날씨와 기온을 예측해서 돈을 버는 영리한 거래자 들이 있다고 말한다면 믿으시겠습니까?
위 사진 속 거래자 인 네오브라더는 폴리마켓(Polymarkets)에서 여러 도시의 날씨에 집중적으로 투자하여 2만 달러가 넘는 수익을 올렸습니다. 그는 맹목적인 투기꾼이 아니라, 데이터에 기반한 분석과 레버리지 및 확률 활용에 능숙한 전문가입니다. 네오브라더의 거래 내역은 거의 전적으로 날씨 예보, 특히 전 세계 주요 도시(부에노스아이레스, 마이애미, 앙카라, 시카고, 뉴욕)의 일일 최고 기온에 집중되어 있습니다.
그는 "전반적인 추세"에 기대어 투자하는 것이 아니라, 기상 분야의 격자 차익거래자처럼 오직 "정확도"에만 투자합니다.
부에노스아이레스 기온 예측을 예로 들면, 그는 단 하나의 기온에만 투자하지 않았습니다. 대신, "기온 사다리 전략"을 사용하여 29°C, 30°C, 31°C, 32°C, 33°C, 심지어 34°C 이상에 대해 동시에 "예"라고 매수했습니다. 이 접근 방식은 옵션 거래의 "스트래들 차익거래" 또는 "그리드 트레이딩"과 유사합니다. 확률이 높은 기온 범위 내에 낮은 가격(0.2센트~15센트)으로 밀집된 주문을 넣어두면, 최종 기온이 이 범위 내에 있을 경우, 한두 포지션에서 발생하는 매우 높은 수익률(예: 31°C에서 811.78%의 수익률)이 다른 모든 사다리 전략의 손실을 만회하고 막대한 이익을 창출할 수 있습니다.
게다가 그는 극히 낮은 확률의 수익 기회를 포착하는 데 탁월한 능력을 발휘합니다. 그가 매수하는 시장 예측은 대부분 매우 낮은 가격에 이루어집니다. 예를 들어, 부에노스아이레스 기온 32°C 예측 포지션의 경우 평균 매수 가격은 단 0.7센트였습니다. 이는 잠재적 수익률이 거의 142배에 달한다는 것을 의미합니다. 스크린샷에서 볼 수 있듯이, 이 포지션은 현재 5센트(733% 상승)까지 올랐습니다.
그는 일기 예보의 편향으로 인한 급격한 가격 변동을 최소한의 비용으로 활용하여 이익을 얻을 수 있습니다. 이러한 투자 방식은 ECMWF나 GFS와 같은 기상 모델에 대한 깊이 있는 이해와 시장 가격이 뒤처질 때 과감하게 포지션을 잡을 수 있는 능력을 필요로 합니다.
이 2,373건의 예측은 매우 빈번하고 고도로 자동화된/체계적인 거래 활동을 보여줍니다. 이는 양적 또는 반양적 거래자 스크립트를 사용하여 실시간으로 날씨 예보 변화를 모니터링하고 주문을 실행한다는 강력한 증거입니다. 이들은 단일 포지션에 대량 금액을 묶어두는 대신, 최소한의 투자로 수백 배의 수익을 지속적으로 추구하고, 수익을 빠르게 인출하거나 더욱 키워나갑니다.
그는 폴리마켓의 대부분 개인 투자자 보다 더 정확하고 시의적절한 날씨 예보 정보를 가지고 있을지도 모릅니다(아마도 기상 관측소 API와 연결되어 있을 가능성이 높습니다). 정치와 스포츠는 잡음이 너무 많지만, 날씨는 순수한 물리와 수학에 기반합니다. 모델이 충분히 정확하기만 하다면, 이것은 그에게 무한한 현금자동입출금기(ATM)와 같습니다.
만약 이 거래자 실험실에서 날씨 패턴을 정확하게 계산하는 "날씨 전문가"라면, Hans323은 폴리마켓에서 "블랙 스완 사냥꾼"이자 "최고 배당률의 달인"이라고 할 수 있습니다. 그는 런던 날씨 예보에서 단 8%의 승률에 불과한 단일 거래에 92,000달러를 걸고 무려 111만 달러라는 엄청난 수익을 올렸습니다.
Hans323의 운영 방식은 단순한 예측을 넘어섰습니다. 그는 **극도로 비대칭적인 리스크-보상 비율**을 이용하여 대규모 자본 수확을 자행하고 있습니다.
그의 승률을 살펴보면, 그의 베팅 금액은 보통 2센트에서 8센트 사이입니다. 예측 시장에서 이는 해당 사건이 발생할 확률이 2%에서 8%에 불과하다고 판단한다는 의미입니다. 일반적인 플레이어라면 2센트 베팅에 10달러 정도만 투자하겠지만, Hans323은 8센트라는 높은 금액에 92,632달러(런던 기온 예측 베팅)라는 거액을 투자했습니다.
이 전략은 헤지펀드 매니저 나심 타레버의 "바벨 투자"와 유사합니다. 그는 예측의 90%가 실패하더라도 개의치 않습니다. 왜냐하면 1,100% 또는 심지어 5,300%의 수익률을 내는 단 한 번의 적중만으로도 수천 번의 시행착오에 대한 비용을 충분히 회수할 수 있기 때문입니다.
네오브라더의 "단계별 종합 분석"과는 달리, 한스323은 통계적으로 편향된 특정 소규모 영역에 집중 투자하는 방식을 선호하며, 이를 위해서는 강력한 확신과 탄탄한 모델 기반이 필요합니다.
더욱이, 이들의 과거 거래 기록을 모두 살펴보면 이 거래자 다재다능한 인물일 가능성이 높으며, 특정 분야에서 강력한 데이터 수집팀이나 정보원의 지원을 받고 있을 것으로 추정됩니다. 예를 들어, 정치 분야에서는 트럼프 대통령이 6월에 10개 미만의 행정 명령을 발표할 것이라고 예측하여 베팅했고(7센트), 스포츠 분야에서는 스코티 셰플러의 PGA 투어 우승 확률이 극히 낮을 때 과감하게 베팅했으며(2센트), 문화 분야에서는 타임지 선정 올해의 인물을 정확하게 예측하여(6센트) 모두 놀라운 결과를 거두었습니다.
물론 수익을 내는 것도 중요하지만, 일반 사용자는 폴리마커 최고 트레이더들의 거래 기록을 살펴볼 때 승률만 봐서는 안 됩니다. 자본 분산도와 자신의 리스크 관리 능력에도 주의를 기울여야 합니다. 똑같은 큰 손실을 감당할 수 있는 능력은 사람마다 천차만별이기 때문입니다.
