지난 24시간 동안 시장 정서 확실히 개선되었습니다. 미국과 이란이 2주간의 임시 휴전에 합의하면서 지정학적 리스크 빠르게 완화되었고, 이에 따라 리스크 자산이 전반적으로 반등했습니다. 비트코인(BTC)은 장중 한때 72,700달러까지 급등했다가 71,000달러 부근으로 소폭 하락했고, 이더리움(ETH) 또한 2,200달러 선을 회복하며 강세를 보였습니다. 알트코인들도 전반적으로 상승세를 이어가면서 시장 분위기가 공황에서 조심스러운 낙관론으로 바뀌었습니다. 자금 흐름에도 변화가 나타나고 있습니다. 기관 투자자들이 시장에 다시 진입하기 시작했으며, 전통적인 금융 기관들의 참여가 더욱 뚜렷해지고 있습니다. 여기에 유가 하락까지 더해져 시장 압력이 완화되었습니다. 그러나 ETF에서 소폭 자금 유출이 여전히 나타나고 있어 이번 반등은 추세 반전보다는 정서 회복에 더 가깝다는 점을 유의해야 하며, 단기적인 변동성은 여전히 예상됩니다.
이러한 환경에서는 비트코인이 단기적으로 반등하는 것은 매우 정상적인 일이며, 심지어 알트코인 가격 상승의 물결을 촉발할 가능성도 있습니다.
이제 비트코인 자체로 돌아가 보겠습니다. (어제 기사에서도 비트코인 미래 방향에 대해 논의했습니다.) https://followin.io/zh-Hans/feed/24510590
앞서 언급했듯이, 이 시기는 단기적인 롱(Long) 고려할 수 있는 기회를 제공합니다. 캔들 차트를 보면, 이번 반등의 목표가는 이전 고점 부근인 75,000이 될 가능성이 높습니다. 정서 더욱 고조된다면 78,000까지 상승할 가능성도 배제할 수 없습니다.
하지만 여기에는 전제가 있습니다. 우리는 롱(Long) 것이지, 반드시 돌파할 거라고 장담하는 것은 아닙니다.
따라서 보다 보수적인 접근 방식은 74,000 부근과 같은 이전 고점에서 수익을 실현하는 것입니다. 그런 다음 시장 활동이 진정될 때까지 기다렸다가 더 높은 가격대에서 점진적으로 공매도 포지션을 구축할 기회를 찾는 것입니다.
추가 상승 여력에 대해서는 개인적으로 큰 폭의 상승은 없을 것으로 예상합니다. 이유는 간단합니다. 이번 하락세 이전에 급격한 하락이 없었기 때문입니다.
지난해에는 고점에서 급락하여 이후 반등할 여지가 충분했던 것과는 달리, 이번에는 68,000에서 현재까지의 전체적인 하락폭이 제한적입니다. 상승세가 끝났을 때 가격이 그 수준에 머물러 있었던 것으로 보아, 코인 완전히 조정된 것은 아닌 것으로 판단됩니다.
즉, 바닥이 충분히 견고하지 않으면 반동 높이가 제한되는 경우가 많습니다.
다른 지표들을 살펴보면 현재 가격은 그다지 저렴하지 않습니다. 진정한 바닥은 종종 명확한 "저평가" 상황을 동반하지만, 이제 그 신호는 상당 부분 해소되었습니다.
만약 가격이 더 오르거나 상대적으로 높은 수준에 도달한다면, 오히려 공매도(Short) 에게 기회를 제공하는 꼴이 될 것입니다.
따라서 현재 상황은 다소 높은 수준이지만, 여전히 반등 과정에 있다고 볼 수 있습니다.
전략은 간단합니다. 단기적으로 정서 따라 롱(Long) 괜찮지만, 너무 공격적으로 나서지 말고 충분한 수익을 냈을 때 실현하십시오.
전반적인 구조적 관점에서 볼 때 하락 추세는 여전히 유효하며, 이번 반등은 완전한 반전이라기보다는 전체적인 패턴 내에서의 조정에 가깝습니다.
가격이 75,000과 78,000 저항선에 점진적으로 접근할 때까지 기다렸다가 숏(Short) 고려하는 것이 더 나을 것입니다.
전반적으로 이러한 급등은 새로운 시장 추세가 시작되었다는 것을 알려주기보다는 "더 나은 공매도 기회"를 제공하는 것에 가깝습니다.
기회와 관련하여 집중할 만한 몇 가지 영역이 있습니다.
첫째, $TAO 서브넷 프로젝트와 같은 AI+DePIN 프로젝트가 있습니다 . 이러한 프로젝트들은 괜찮은 수익을 내고 있지만 기업 가치가 낮습니다. 핵심 문제는 간단히 말해서 "거래가 불가능하다"는 것입니다. 주요 거래소 에 상장되면 기업 가치가 크게 회복될 여지가 있어 투자하기 좋은 기회가 될 것입니다.
둘째로, 위험가중자산(RWA) 부문에서 $ONDO는 무기한 계약을 통해 토큰화된 주식을 직접 보증금 으로 활용할 수 있도록 함으로써 자본 활용도를 높이는 혁신적인 행보를 보이고 있습니다. 이는 상당한 이점입니다. 단기적으로 시장은 횡보세를 보일 가능성이 높으며, 0.24 부근까지 하락할 경우 더 나은 가치를 제공할 수 있습니다.
하지만 리스크 무시해서는 안 됩니다.
현재 AAVE의 문제는 가격 자체가 아니라 "기반이 무너지고 있다"는 점입니다. 개발자, 거버넌스 담당자, 리스크 관리자라는 세 가지 핵심 요소의 잇따른 이탈은 안전 마진이 감소하고 있음을 분명히 보여줍니다. 디파이(DeFi)에서 가장 큰 우려는 시스템적 불안정성입니다. 문제가 발생하면 시스템 리스크 으로 이어질 수 있기 때문입니다.
WLFI 모델은 본질적으로 예전부터 사용해 온 수법, 즉 담보 제공, 차입, 재담보 제공이라는 고레버리지 악순환을 반복하는 방식입니다. 시장 상황이 좋을 때는 효과적이지만, 시장이 하락하면 연쇄 청산을 촉발하여 결국 파산으로 이어질 수 있습니다. 이러한 유형의 프로젝트는 시장 추세 변동을 통해 수익을 창출하지만, 상당한 구조적 리스크 내포하고 있습니다.
시장은 회복세를 보이고 있지만 아직 반전되지는 않았습니다. 기회는 존재하지만 상당한 괴리가 있습니다. 단기 거래에서는 타이밍에 집중하고 고점 추격은 피하십시오. 중기 거래에서는 섹터를 선택하고 펀더멘털 분석에 집중하며, 가능하면 리스크 종목은 피하십시오.
암호화폐 시장은 변동성이 매우 크므로 투자 시 주의가 필요합니다. 이는 제 개인적인 의견일 뿐이며, 투자 조언이 아니며, 단지 정보 공유를 위한 것입니다.
위챗(Mixm5688) 또는 QQ(2234099968)로 연락 주세요.
