암호화폐 거래소 크라켄(Kraken) 의 모회사인 페이워드는 전 수탁 파트너사인 에타나와 그 CEO인 디온 브랜든 러셀이 고객 자금 2,500만 달러 이상을 횡령했다고 월요일 콜로라도 연방 지방법원에 제출한 두 번째 수정 소장에서 주장했습니다.
암호화폐 거래소는 파산 보호 신청(챕터 11) 중인 에타나 커스터디가 수탁 자산을 혼합하여 운영 비용과 위험 투자에 사용하고, 고객에게는 자산이 온전한 것처럼 허위 보고하는 "폰지 사기"와 유사한 수법을 사용했다고 주장합니다.
와이오밍에 본사를 둔 이 회사는 법정화폐 온램프 파트너십의 일환으로 수년간 에타나에 수억 달러를 맡겼다고 밝혔습니다. 그러나 크라켄(Kraken) 2025년 4월 약 2,500만 달러의 예비 자금을 인출하려 했을 때 에타나가 조작된 정산 문제와 허위 설명을 내세우며 인출을 지연시켰다고 주장합니다.
소장에 따르면, 에타나는 인출 요청을 충족할 자금이 부족하여 부족분을 메우기 위해 신규 예금에 의존했습니다.
"크라켄(Kraken) 수백만 명의 사용자와 수천억 달러에 달하는 분기별 거래량 하고 있습니다. 우리는 가만히 앉아서 여기까지 온 것이 아닙니다. 만약 당신이 우리의 돈을 가로채거나 고객을 속인다면, 우리는 당신을 찾아내 소송을 제기할 것이며, 정의가 실현될 때까지 멈추지 않을 것입니다." 크라켄(Kraken) 소송 담당 책임자인 맷 투레츠키는 이메일 논평에서 이렇게 밝혔습니다.
에타나는 기사 마감 시점까지 논평 요청에 응답하지 않았습니다.
거래상대방 위험, 즉 사용자의 자산을 보유하거나 거래를 중개하는 회사가 해당 자산을 반환하지 못할 위험은 암호화폐 시장에서 중요한 문제로 대두되었습니다. 암호화폐 시장에서는 사용자들이 자금 보호를 위해 거래소, 대출기관, 수탁기관 등에 의존하는 경우가 많기 때문입니다.
전통적인 금융 시스템에서는 자산 분리, 보험 및 감독이 표준화되어 있는 반면, 암호화폐 플랫폼은 역사적으로 통제가 느슨한 상태로 운영되어 자산이 완전히 담보되어 있는지 확인하기가 더 어려웠습니다.
FTX와 같은 유명 기업부터 소규모 수탁기관에 이르기까지, 여러 실패 사례는 신뢰가 무너질 때 얼마나 빨리 신뢰가 사라지는지 보여줍니다. 크라켄과 에타나의 분쟁과 같은 사례는 고객 자금이 진정으로 안전하게 보호되는지, 아니면 운영 및 유동성 위험에 노출되어 있는지에 대한 핵심적인 우려를 다시 한번 강조합니다.
크라켄(Kraken) 은 페이워드(Payward Inc.)가 운영하는 미국 기반 암호화폐 거래소로, 현물 및 파생상품 거래는 물론 수탁 및 스테이킹 서비스도 제공합니다. 2011년에 설립된 이 플랫폼은 전 세계 개인 및 기관 고객을 대상으로 비트코인, 이더리움(이더리움(ETH)) 등의 자산 거래는 물론 법정화폐 입출금 서비스를 지원합니다. 크라켄은 여러 관할 지역에서 보안과 규제 준수를 중시하는 것으로 잘 알려져 있습니다.
Etana는 암호화폐에 특화된 수탁 회사로, 법정화폐 입출금 서비스를 제공하고 크라켄(Kraken) 과 같은 거래소를 대신하여 고객 자산을 보유했습니다.
소송장에는 여러 건의 자금 유용 사례가 명시되어 있습니다. 그중 하나는 에타나가 크라켄 관련 자금 최소 1,600만 달러를 시버리 트레이드 자본 이 발행한 약속어음에 투자했는데, 해당 어음이 나중에 부도 처리되었다는 것입니다. 크라켄(Kraken) 해당 자금이 반환되지 않았으며 회사 경비 충당에 유용되었을 가능성이 있다고 주장합니다.
또 다른 사건에서 에타나는 고객 자산을 외환 헤지 전략에 활용하면서 투자 수익은 모두 자신이 챙긴 혐의를 받고 있습니다.
크라켄(Kraken) 이 기간 동안 에타나가 내부적인 부족분에도 불구하고 고객 잔액이 안전하고 온전히 관리되고 있음을 보여주는 계좌 명세서와 대시보드 업데이트를 계속해서 발행했다고 주장합니다.
2025년 콜로라도 주 당국이 영업정지 명령을 내리고 자본 요건을 강화하면서 규제 압력이 더욱 거세졌습니다. 에타나는 결국 2025년 11월 청산 절차에 들어갔고 현재 법원이 임명한 관리인의 통제하에 있습니다.
크라켄(Kraken) 최소 2,500만 달러의 손해배상금과 민사상 절도 혐의에 따른 3배 손해배상금, 그리고 금지명령 및 변호사 비용을 요구하고 있습니다.
이번 소송은 러셀 개인을 겨냥한 것으로, 그가 에타나의 운영을 거의 완벽하게 장악하고 자금의 오용 및 은닉을 지시했다는 혐의를 제기하고 있습니다.
최근 몇 달 동안 유동성 문제에 직면한 암호화폐 기업은 수탁인 뿐만이 아닙니다. 기관 대출업체인 블록필즈(Blockfills)는 인출을 중단한 후 약 7,500만 달러의 손실을 보고하고 고객 자금 오용 혐의로 소송에 직면한 뒤 3월에 파산 신청을 했습니다.
자세히 보기: 암호화폐 거래소 크라켄(Kraken), 협박 시도에 직면했으나 해킹이나 고객 자금 유출 위험은 없었다고 밝혀
