씨티그룹은 주요 은행들이 전통적인 금융 자산을 디지털 자산 네트워크로 가져오려는 광범위한 노력의 일환으로, 부유층 및 기관 투자자들이 블록체인 기술을 활용하여 비상장 기업의 지분을 매입할 수 있는 새로운 방식을 출시합니다.
목요일에 씨티은행은 '디지털 예탁 증서(Digital Depositary Receipts, DDR)'라는 상품을 공개했는데, 이는 투자자들이 씨티은행이 발행하고 보유하는 블록체인 기반 증권을 통해 비상장 기업 주식에 투자할 수 있도록 하는 상품입니다.
이번 출시는 빠르게 성장하는 많은 기업들이 상장 시기를 늦추면서 투자자들이 선호하는 비상장 기업에 투자할 수 있는 기회가 줄어드는 상황에서 이루어졌습니다. 동시에 투자자들이 상장 주식 외의 투자 기회를 모색함에 따라 비상장 시장 투자 수요는 급증했습니다.
씨티은행 대변인은 코인데스크와의 인터뷰에서 "디지털 예탁증권(DDR)을 통해 디지털 자산 시장에 대한 책임감 있는 접근성을 지속적으로 확대하는 데 집중하고 있다"고 밝혔습니다.
해당 제품은 시티벤처스와 시티의 자산관리 사업 투자자들이 지원하는 디지털 자산 및 토큰화 회사인 칼레이도(Kaleido)와의 거래를 통해 처음 공개되었습니다.
이 구조는 투자자들이 은행이 발행한 증권을 통해 주식에 투자할 수 있도록 하는 오랜 금융 상품인 예탁증권을 기반으로 합니다. 씨티는 이 모델을 비상장 기업에 맞게 조정하고 스위스 시장 운영업체인 SIX가 운영하는 블록체인 인프라에 해당 증권을 기록했습니다.
그 결과 전통적인 금융 상품의 디지털 버전이 탄생했습니다. 투자자는 기초 주식을 직접 소유하는 대신 예탁증권을 소유하게 되며, 씨티은행은 발행자이자 수탁인 역할을 동시에 수행합니다.
은행 측은 이러한 접근 방식이 특수목적법인과 여러 중개기관에 의존하는 기존 구조보다 사모 시장 투자를 더 단순하고 투명하게 만들 수 있다고 주장했습니다.
이번 출시는 주요 금융 기관들이 전통적인 자산을 토큰화하려는 더 큰 노력의 일환입니다.
토큰화란 주식, 채권, 은행 예금과 같은 실물 자산을 블록체인 네트워크에서 이동할 수 있는 디지털 토큰으로 표현하는 것을 의미합니다.
지지자들은 토큰화된 자산이 궁극적으로 결제 시간을 단축하고 비용을 낮추며 시장이 24시간 내내 운영될 수 있도록 할 것이라고 말합니다.
씨티은행은 이러한 전환을 주도하는 은행 중 하나입니다. 이달 초, 씨티은행은 미국 최대 은행 몇 곳과 함께 2027년 중반까지 클리어링하우스(The Clearing House)를 통해 토큰화된 예금 네트워크를 구축하겠다는 계획을 발표했습니다. 이 시스템은 기존 은행 예금을 블록체인 기반 토큰으로 전환하면서도 자금은 규제된 은행 시스템 내에 유지될 것입니다.
현재 씨티의 사모펀드 상품은 SIX가 제공하는 인프라를 기반으로 운영됩니다. 씨티는 향후 상품을 확대하고 궁극적으로 퍼블릭 블록체인 네트워크를 지원하여 더 많은 투자자와 기관이 참여할 수 있도록 할 계획이라고 밝혔습니다.
