작가: BOB
편집자: 위안신
Niubite.com은 Cobo 공동 창업자이자 CEO인 Shenyu가 2024년 홍콩 Web3 카니발 "원탁 토론: 비트코인 15년"에서 예측했다고 공유했습니다.
"2030년 비트코인 가격이 150만 달러에 이를 것"이라는 예측은 여전히 보수적입니다. 대규모 금융 기관 입니다.
"암호화폐 제도화"는 의심할 여지 없이 미래의 주요 추세입니다. 암호화폐는 틈새 시장 자산에서 주류 자산으로 점차 이동하고 있습니다. 금융기관이 지배하고 있다.
예를 들어 현물 비트코인 ETF, 금융자산의 토큰화 등도 금융기관의 참여와 리더십이 필요하다. 이러한 금융 기관 중 BlackRock은 세계 최대의 자산 관리 대기업으로서 전통적인 금융 분야에서 막대한 영향력을 갖고 있을 뿐만 아니라 Web3에서도 심층적인 배포를 시작했습니다. Web3에서의 영향력은 Grayscale 및 Micro-strategy를 넘어섰습니다. 새로운 지도자가 될 것입니다.
Web3에서 BlackRock의 주요 레이아웃은 무엇입니까?
1. 미시전략 대주주
MicroStrategy , 즉 Bitcoin을 계속 구매하는 미국 상장 회사는 누구나 잘 알고 있습니다. 실제로 회사의 주요 업무 은 비즈니스 분석 소프트웨어입니다.
2020년에 이사회는 비트코인을 회사의 주요 예비 자산으로 포함시키는 데 만장일치로 동의했습니다. 그 이후로 MicroStrategy는 여러 번 포지션 늘리기(물타기) 여전히 여러 번 원가 아래로 떨어지면 과감하게 매수했습니다.
이런 종류의 미시 전략을 통한 비트코인의 "바보 같은" 매매는 많은 투자 "전문가"의 눈에는 현명하지 못하거나 심지어 어리석은 일입니다.
그러나 그들은 MicroStrategy가 많은 돈을 벌게 된 것이 바로 이러한 어리석은 구매 전략이었다는 사실을 거의 알지 못했습니다.
MicroStrategy가 보유하고 있는 비트코인의 수는 210,000개를 초과했으며, 각 코인의 평균 가격은 35,160달러입니다. 4월 10일 비트코인 시장 가격을 기준으로 MicroStrategy는 72억 달러의 유동 이익을 얻었습니다.
지속적인 매수 전략인 마이크로 전략은 비트코인 포지션 에서 많은 돈을 벌었을 뿐만 아니라 주가를 급등하게 만들었다고 할 수 있습니다.
MicroStrategy의 주요 업무 소득 실적은 점점 더 부진하지만 비트코인 포지션 계속 확대되고 있다는 점은 언급할 가치가 있습니다. 이러한 현상은 회사의 주가와 비트코인 가격 사이에 깊은 구속력을 갖게 되었습니다.
비트코인 가격이 급등하자 마이크로스트레티지컴퍼니의 주가도 더 크게 급등했다. 즉, 주가에 상당한 프리미엄이 붙었다.
예를 들어, 지난 1년 동안 비트코인은 131% 증가한 반면 MicroStrategy 주식은 360% 증가했습니다. 이는 지난 6개월 동안 비트코인이 150% 증가했지만 MicroStrategy 주식은 1배 증가했습니다. 323%로 3배 가까이 차이가 난다.
바로 장기 프리미엄 때문에 많은 기관이나 개인 투자자 에게 미시 전략 주식에 투자하는 것은 비트코인에 직접 투자하는 것보다 더 높은(2배 이상) 수익을 제공할 뿐만 아니라 개인 키 관리 및 계약 관리가 필요하지 않습니다. . 규정 및 기타 불필요한 문제.
따라서 현물 비트코인 ETF가 SEC의 승인을 받기 전에 마이크로 전략 주식을 보유하는 것은 실제로 비트코인에 간접적으로 투자하는 것과 같습니다. 이는 많은 자산 관리 기관이 마이크로 전략 주식을 보유하는 주된 이유이기도 합니다.
마이크로 전략 주식의 대규모 포지션 중에서 BlackRock을 볼 수 있습니다.
Yahoo Finance의 통계에 따르면 BlackRock은 미화 14억 달러의 주식 시총 지닌 최대 규모의 마이크로 전략 보유자 중 3위를 차지하고 있습니다. 이는 BlackRock이 간접적으로 비트코인 리스크 노출을 보유하고 있기 때문입니다.
2. 비트코인 ETF 현물
지금까지 암호화폐 시장에 대한 BlackRock의 가장 큰 기여는 현물 비트코인 ETF입니다.
2023년 6월, BlackRock은 SEC에 현물 비트코인 ETF 신청서를 제출했습니다. SEC와 반년 넘게 소통하고 조정한 끝에 SEC는 마침내 2024년 1월 11일에 11개의 현물 비트코인 ETF를 동시에 승인했습니다.
실제로 현물 비트코인 ETF는 2013년 초에 제안되었지만 10년이 넘도록 SEC는 30개 이상의 유사한 신청을 거부했습니다.
블랙록이 현물 비트코인 ETF 승인을 촉진하는 데 매우 핵심적인 역할을 했다고 볼 수 있는데, 이는 주로 블랙록이 미국 정계와 금융계에 미치는 막대한 영향력에 기인한 것이다.
BlackRock은 세계 최대의 자산 관리 기관으로서 약 10조 달러의 자금을 관리하여 어느 나라보다도 부유한 회사입니다.
동시에 블랙록은 지난해 실리콘 밸리 뱅크(Sillicon Valley Bank) 이 파산한 뒤 미국 정부가 1140억 달러 규모의 파산 기업 매각을 주선하는 데 도움을 주기 위해 컨설턴트로 고용되기도 했다. 서명. Bank와 실리콘 밸리 뱅크(Sillicon Valley Bank) 1,140억 달러의 증권을 보유하고 있습니다.
현물 비트코인 ETF의 획기적인 이점은 비트코인의 규정 준수 프로세스를 크게 촉진했으며 이 엄청난 이점은 주로 BlackRock에 의해 주도되었습니다.
현재 현물 비트코인 ETF의 총 순자산 가치는 미화 578억 달러이며, ETF 순자산 비율(비트코인 총 시총 점유비율 시총 )은 누적 역사적 순유입액의 4.25%에 도달했습니다. 123억 7천만 달러이며, BlackRock IBIT는 가장 큰 유입을 기록한 순 현물 비트코인 ETF입니다.
통계에 따르면 현재 BlackRock Bitcoin ETF가 보유하고 있는 비트코인 수는 260,000개를 넘어 MicroStrategy의 비트코인 보유량(210,000개)을 넘어섰습니다.
지난 불장(Bull market) 에서 중요한 원동력으로 그레이스케일은 현재 310,000개의 비트코인을 보유하고 있는데, 이는 BlackRock IBIT가 보유하고 있는 수보다 50,000개에 불과합니다.
Grayscale Spot Bitcoin ETF의 지속적인 유출과 BlackRock Spot Bitcoin ETF의 지속적인 유입으로 인해 BlackRock IBIT가 보유한 비트코인 수는 확실히 Grayscale GBTC의 보유 수를 초과하여 BlackRock 보유자가 된다는 의미이기도 합니다. Grayscale을 대체하고 이 분야의 새로운 리더가 될 것입니다.
3. RWA 트랙 진입
현물 비트코인 ETF 채택 이후 블랙록 CEO 래리 핑크(Larry Fink)는 다음 트렌드는 금융자산의 토큰화라고 말했다.
RWA(실제 자산)의 토큰화는 이러한 불장(Bull market) 의 주요 촉매제이며 향후 몇 년간 암호화폐 시장의 주요 추세가 될 것입니다.
Web3의 경우 DeFi 채굴 수익이 점점 낮아지고 있으며, Web2의 경우 블록체인 기술을 통해 관리 비용을 대폭 절감해야 합니다. RWA는 Web2 자산과 Web3 자산 사이에 다리를 구축합니다. 수천억 달러 상당의 실제 자산이 RWA를 통해 Web3에 유입됩니다.
보스턴 컨설팅 그룹(Boston Consulting Group)의 분석에 따르면 토큰화된 자산 시장은 2030년까지 16조 달러에 이를 것으로 예상되며, 이는 토큰화가 엄청난 잠재력을 갖고 있음을 의미합니다. 분명히 BlackRock은 이미 이 케이크 조각에 관심을 두었습니다.
3월 20일, BlackRock은 퍼블릭 블록체인 온체인 발행된 최초의 토큰화된 펀드인 BlackRock USD Institutional Digital Liquidity Fund(BUIDL)의 출시를 발표했습니다.
BUIDL은 자격을 갖춘 투자자에게 서비스를 제공하기 위해 RWA에 중점을 둔 디지털 자산인 Securitize를 통해 청약할 예정이며, 자금은 공식 관리인이 보유할 것으로 알려졌습니다. 이 펀드는 총 자산의 100%를 현금, 미국 국채 및 환매 계약에 투자하여 투자자가 블록체인 온체인 토큰을 보유하면서 수익을 얻을 수 있도록 합니다.
BlackRock은 Securitize와 협력하여 토큰화된 자금을 출시했으며 이로 인해 RWA 트랙이 급증했습니다. 예를 들어 ondo, RIO, CFG 및 GFI 토큰은 모두 1배 이상 증가했습니다. BlackRock의 엄청난 영향력으로 인해 RWA 트랙의 개발이 확실히 가속화될 것입니다.
간단히 말해서, Web3 자산을 Web2 세계로 가져오는 현물 비트코인 ETF이든, Web2 자산을 Web3 세계로 가져오는 RWA 토큰화이든, BlackRock은 글로벌을 통해 탐색의 두 방향 모두에서 중요한 역할을 수행해 왔습니다. BlackRock은 Web2와 Web3의 통합을 가속화하고 더 많은 기관이 시장에 진출하도록 유도할 것입니다.
PS 이 글은 어떠한 투자 조언도 하지 않습니다.
