작성자: 알트코인 투자자
편집자: 테크 플로우 (Techflowpost) TechFlow
오늘 저는 오늘날의 암호화폐 시장을 탐색하는 데 도움이 되는 10개의 차트를 공유하고 싶습니다.
암호화폐의 현재 상태에 대한 10가지 차트
Glassnode와 Coinbase는 암호화폐 시장의 주요 개발에 대한 자세한 분석을 제공하기 위해 고안된 분기별 시리즈인 암호화폐 시장 가이드를 출시했습니다.
우리의 관심을 끌었던 보고서의 10개 차트는 다음과 같습니다.
1. 비트코인 지배력이 50%에서 52%로 상승.
일반적으로 반감 로 촉발된 알트 시즌은 비트코인의 지배력을 감소시켜 새로운 알트코인 쪽으로 기울게 합니다. 아직 그런 일은 일어나지 않았으므로 성장할 여지가 충분합니다.
2. 암호화폐 관련성
암호화폐는 역사적으로 전통적인 자산 클래스와 상관관계가 매우 낮았으며, 이는 암호화폐가 다양한 투자 포트폴리오에서 의미 있는 특유의 리스크 소스를 제공할 수 있음을 시사합니다.
3. 1분기 스테이블코 공급량 14% 이상 상승
스테이블코인을 평가할 때 고려해야 할 중요한 지표는 보유하고 있는 예비 자산의 양과 성격입니다. 시장 참여자들의 스테이블코인 사용이 지속적으로 증가함에 따라 스테이블코인 공급량은 1분기에 14% 이상 상승.
4. 반감 후 비트코인 가격 성과
이 차트는 각 반감 주기 동안 비트코인의 총 수익률을 측정합니다. 처음 세 번의 반감 이후 12개월 동안 가격은 다음과 같습니다.
- 첫 번째 반감 이후 1000% 이상 증가(빨간색 선)
- 두 번째 반감 이후 200% 이상 증가(파란색 선)
- 세 번째 반감 이후 600% 이상 증가(녹색 선)
5. 비트코인 이용 가능 공급량
코인의 현재 순환 공급량과 비유동적 공급량(분실된 지갑, 장기 보유, 잠금 장치) 간의 차이가 사용 가능한 비트코인 공급량을 결정합니다.
2020년 초 정점에 도달한 후 비트코인의 가용 공급량은 약 460만 BTC로 떨어졌습니다. 이는 4차 반감 앞두고 상당한 변화가 있었고 이전 3차례 반감 동안 관찰된 가용 공급량의 꾸준한 상승 추세는 다릅니다.
6. 불장(Bull market) 사이클 성과
비트코인은 역사적으로 불장(Bull market) 에서 기하급수적인 성장을 보여왔으며 가격은 여러 번 최저치를 기록했습니다. 현재 불장(Bull market) 주기는 2022년 11월에 시작되었으며 가격은 최저치의 4배에 도달했습니다. 차트에서 볼 수 있듯이 이전 두 불장(Bull market)(2015~2017년, 2018~2021년)에는 가격이 각각 100배, 20배 상승했습니다.
7. 최저치 이후 비트코인의 가격 성과
비트코인은 불장(Bull market) 과 베어장 (Bear Market) 포함하는 4개의 사이클을 완료했습니다. 이 차트는 2022년부터 시작되는 현재 시장 주기를 이전 주기와 비교하여 보여줍니다. 현재 주기에서 비트코인은 최저치 이후 17개월 동안 400% 이상 상승했습니다. 현재 주기는 2018년부터 2022년 주기에 가장 가깝습니다. 이 주기에서는 비트코인이 최저치 이후 24개월 동안 1,000% 상승했습니다.
8. 최저점 이후 이더 의 가격 대비 성능
이더 불장(Bull market) 과 베어장 (Bear Market) 으로 구성된 두 개의 주기를 완료했습니다. 이 차트는 2022년부터 시작되는 현재 시장 주기를 이전 주기와 비교하여 보여줍니다. 현재 주기에서 이더 최저치 이후 17개월 동안 200% 이상 상승했습니다. 현재 주기는 2018년부터 2022년 주기에 가장 가깝습니다. 이 주기는 최저치 이후 24개월 동안 이더 400% 상승했습니다.
9. 이더 공급 수익성 현황
이전 암호화폐 시장 주기는 다음 세 단계로 특징지어졌으므로 공급 수익성을 관찰하면 현재 시장 주기에서 암호화폐 가격이 어디에 있는지 알아내는 데 도움이 될 수 있습니다.
- 가격 바닥: 베어장 (Bear Market) 의 마지막 단계에서 장기간의 가격 하락으로 인해 손실을 초래하는 공급의 점유율 상승 합니다(수익성 있는 공급의 % < 55%).
- 흥분: 포물선 가격 상승 추세가 발생하는 불장(Bull market) 에서는 수익성 있는 공급의 점유율 이 지배적입니다(수익성 있는 공급의 % > 95%).
- 강세/약세 전환: 수익성 있는 공급이 균형에 더 가까운 바닥 탐사와 황홀경 사이의 과도기입니다(수익성 있는 공급 비율이 55%에서 95% 사이).
10. 이더 의 주간 활성 주소가 26% 증가했습니다.
가격 인상과 이더 의 성공적인 Dencun 업그레이드에 따라 1분기에 활성 주소가 26% 증가했습니다.
