UNISWAP, SOLANA 통합: 크로스체인 거래 및 API 업그레이드의 전략적 혁신

요약

유니스왑은 2025년 10월 15일 솔라나 지원을 공식 통합하여 Jupiter API를 통해 최초로 비EVM 체인 통합을 달성했습니다. 이제 사용자는 통합된 인터페이스에서 100만 개 이상의 SPL 토큰을 거래할 수 있습니다. "컴팩트" 크로스 체인 시스템과 결합된 이 통합은 DeFi가 단일 체인 단편화에서 멀티체인 통합으로 전환되는 중요한 전환점을 의미하며, 솔라나 생태계 내 1,400억 달러 규모의 DEX 기회를 목표로 합니다.

핵심기술 구현

통합 아키텍처 및 메커니즘

유니스왑의 솔라나 통합은 네이티브 프로토콜 배포가 아닌 프런트엔드 API 기반 통합입니다. 사용자는 웹 애플리케이션의 네트워크 스위처를 통해 솔라나를 선택하고 호환되는 지갑을 연결하면, 거래는 주피터 울트라 API 를 통해 솔라나의 주요 DEX 유동성 풀로 라우팅됩니다.

핵심 기술적 특징 :

• 라우팅 엔진 : Jupiter Metis v1 라우팅 엔진을 사용하여 트랜잭션 경로를 최적화하고 트랜잭션을 분할하여 미끄러짐을 줄입니다.
• 오류 처리 : 사용자 친화적인 오류 변환을 제공하기 위해 Jupiter 특정 오류 코드(예: -1000 네트워크 오류)를 통합합니다.
• 비용 이점 : Solana 거래 수수료는 약 $0.00025로 이더 보다 상당히 낮습니다.

지갑 생태계 지원 :

• 팬텀(솔라나 DeFi 주류)
• 솔플레어, 백팩
• Ledger 하드웨어 지갑 지원
• WalletConnect를 통한 광범위한 호환성

API 업그레이드 및 개발자 지원

Uniswap 거래 API 확장 : Solana 지원이 곧 제공됩니다. 개발자는 /quote 엔드포인트에 매개변수 chainId: solana 입력하여 Jupiter 라우팅 시세에 액세스할 수 있습니다. 이 API는 이미 14개의 EVM 체인을 지원하며, Solana 지원은 멀티체인 개발 기능을 더욱 강화할 것입니다.

Jupiter Ultra API 통합 : Uniswap은 백엔드에서 Jupiter v6 API를 사용하여 봇 호환성, 새로운 오류 코드(예: -2003 시간 초과) 및 Solana 거래 페이로드 검증을 제공하는 최초의 주요 도입자가 되었습니다.

시장 데이터 및 성과 분석

거래량 및 유동성

주요 지표 :

• 솔라나 생태계 거래량, 30일 만에 1,400억 달러 돌파
• 통합 첫날 10분 만에 4억 5천만 달러의 거래량을 처리했습니다.
• Jupiter는 Solana 라우팅 점유율 의 약 25-35%를 차지합니다.

UNI 토큰 성과

UNI 토큰의 시총 약 36억 5천만 달러이며, 24시간 거래량은 2억 9,800만 달러입니다. 통합 발표 기간 동안의 가격 변동은 주로 거시경제적 요인에 의해 주도되었으며, 9월 최고치에서 10월 17일까지 37% 하락했습니다. 이는 규제 불확실성과 DeFi의 경쟁 압력이 반영된 결과입니다.

TVL과 생태계 비교

솔라나 생태계 TVL 배포 :

• 주피터: 32억 3천만 달러(점유율 29%)
• 레이듐: 20억 7천만 달러
• 오르카: 4억 1,900만 달러
• 총액: 112억 3천만 달러

유니스왑의 글로벌 TVL은 미화 45억 달러입니다. 솔라나 통합은 기존 유동성을 통합하며, 초기 단계에서는 직접적인 TVL 이체가 발생하지 않습니다. 장기적으로 솔라나 거래량의 5~10%를 차지할 수 있습니다.

사회적 정서 과 생태적 반응

지역사회의 대응

소셜 미디어 반응은 전반적으로 긍정적이었으며, DeFi의 파편화 감소와 향상된 사용자 경험을 강조했습니다. 사용자들은 이더 과 솔라나 생태계 간 전환 시 발생하는 불편함을 해소한 통합 인터페이스 디자인을 칭찬했습니다. 공식 메시지는 일반 사용자에게 편의성을 강조하며 멀티체인 포트폴리오 관리의 승리로 자리매김했습니다.

경쟁적 생태계 협력

Jupiter와의 공생 관계 : Jupiter는 Ultra API를 통해 Uniswap에 효율적인 라우팅을 제공하면서 파트너십을 공식적으로 기념했습니다. 커뮤니티는 이를 "Jupiter 기반 Uniswap의 솔라나"로 보고 있으며, 이는 제로섬 경쟁이 아닌 협력적인 성장 노력으로 해석됩니다.

Solana의 기본 DEX에 미치는 영향 :

• Raydium과 Orca는 기초 유동성 공급자로서 혜택을 받습니다.
• 프런트엔드 집계를 통해 사용자 도달 범위 확장
• 멀티체인 DeFi 인프라로서 Solana의 입지 강화

"컴팩트" 크로스체인 시스템

기술 아키텍처

2025년 9월 24일에 출시된 Compact v1은 LI.FI 및 Rhinestone과 협력하여 개발된 ERC-6909 기반의 오픈소스 크로스 체인 상호운용 시스템입니다. 이 시스템은 재사용 가능한 "리소스 잠금"과 프로그래밍 가능한 커밋을 통해 크로스 체인 단편화 문제를 해결합니다.

핵심 구성 요소 :

• 할당자 : 이중 지출을 방지하기 위해 리소스 사용을 승인하고 온체인 신뢰할 수 없는 서명 모드와 하이브리드 서명 모드를 지원합니다.
• 중재자 : 권리 신청 이행을 확인하고 신뢰/속도 요구 사항을 맞춤화합니다.
• 재판소 : 경매 및 검증 가능한 증거를 통해 비동기 실행을 조정하는 비보관형 결제 엔진
• Emissaries : 키 회전 및 다중 서명을 지원하는 스마트 지갑 백업 검증기

전략적 중요성

이더 메인넷, 유니체인, 베이스, 그리고 아비트럼에 구축된 컴팩트는 유니스왑X 크로스체인 거래에 대한 기술 지원을 제공합니다. 복잡성을 추상화하고 실행 리스크 줄임으로써, 1,500억 달러 이상의 DeFi TVL(총 예상 가치)을 통합하고 단일 호스트 수탁 솔루션의 한계를 극복하는 것을 목표로 합니다.

경쟁 환경과 전략적 영향

시장 포지셔닝의 변화

유니스왑은 "이더 DEX"에서 "크로스체인 유동성 레이어"로 전환하여 DEX 부문에서 선두 자리를 굳건히 했습니다(8월 L2 점유율 67%, 1,430억 달러). 유니스왑은 솔라나의 빠른 속도와 이더 풍부한 유동성을 결합하여 차별화된 경쟁 우위를 확보했습니다.

경쟁사와의 비교

vs 솔라나 네이티브 DEX :

• Jupiter: 월 거래량 1,000억 달러 돌파, Uniswap은 직접 경쟁보다는 API를 통해 협업
• Raydium/Orca: Solana 특정 기능에 집중, Uniswap은 크로스 체인 브리징 기능 제공
• 경쟁 우위: 브랜드 영향력 및 기관 API 통합(예: CoinRoutes)

다른 애그리게이터와 비교 :

• Compact 기본형은 경쟁사의 Permit2 기반 제품보다 더 뛰어난 구성 가능성을 제공합니다.
• v4 Hooks 기능(2500개 이상의 풀)은 1인치 리드와 OKX DEX를 프로그래밍할 수 있습니다.

DeFi 생태계 영향

이 통합은 DeFi의 상호 운용성 및 확장성 측면에서의 성숙도를 가속화합니다.

유동성 및 효율성 : 1,500억 달러의 TVL을 통합하고 분산화하고 Unichain을 통해 비용을 95% 절감하며 RWA와 같은 새로운 자산 클래스를 지원합니다.

사용자 채택 : 간소화된 멀티체인 UX(단일 애플리케이션 적용 범위), 소매 및 기관 사용자의 진입 장벽 낮춤, DAO가 규정 준수 개발을 지원하기 위한 법적 명확성

생태계 성장 : 하이브리드 모델(이더 유동성 + 솔라나 속도)을 통해 체인 사일로(chain silos) 문제에 도전합니다. V4의 빠른 TVL(총 사용 가치) 성장(177일 만에 10억 달러 달성)은 수수료 누적 가능성을 보여줍니다.

리스크 과 과제 : 취약성 리스크, 변동성 영향, 규제 압력이 브리지를 가로막습니다. 허가형 DeFi 경쟁은 시장을 더욱 분열시킬 수 있습니다.

결론적으로

유니스왑의 솔라나 통합과 컴팩트 시스템은 DeFi의 전략적 전환을 의미하며, 기술 혁신과 생태계 협력을 통해 2026년까지 2,000억 달러 이상의 TVL(총자산유동성)을 달성하고자 합니다. 이 이니셔티브는 유니스왑의 "DeFi SaaS"로서의 입지를 강화하지만, 성공의 핵심은 보안 강화와 광범위한 도입에 있습니다. 단기적인 이점은 주로 사용자 경험 향상에서 비롯되지만, 장기적인 가치는 통합된 멀티체인 유동성 인프라 구축에 있습니다.