加密借贷回暖：FalconX 与 Maple Finance 获首批 Cantor Fitzgerald 比特币融资

05-28

金融服务公司 Cantor Fitzgerald 的加密货币借贷部门迎来首批客户，宣布已与 Maple Finance 和 FalconX 完成以比特币作为担保品的贷款交易。不仅象征传统金融进一步拥抱数位资产，也代表加密借贷市场在经历 2022 年危机后迎来新生。

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比特币变现新路径：Cantor 首度启动 BTC 担保贷款

历经近一年的筹备，Cantor Fitzgerald 的比特币金融业务于今年 3 月正式开张，并于昨日完成首批 BTC 担保贷款交易。彭博社报导，这家华尔街金融公司已分别向加密经纪商 FalconX 及链上借贷协议 Maple Finance 提供贷款。

Cantor Fitzgerald 最早于去年 7 月宣布进军比特币融资市场，初始融资额度为 20 亿美元，主要面向希望操作 BTC 杠杆的机构投资人。该计划指定由 Anchorage Digital 担任托管机构，确保资产的安全与透明：

这些交易能够让许多持有比特币的企业无需出售资产，就能将其抵押以获得流动资金。

FalconX 表示，此次获得超过 1 亿美元的贷款，将作为其长期融资架构的一部分。而 Maple Finance 则完成与 Cantor 的首期合作资金拨付。

2022 年的加密市场崩盘，凸显加密无监管贷款结构的脆弱性，Celsius、Genesis 与 BlockFi 等大型加密借贷平台几乎可以说是骨牌般地倒闭，有些因高风险操作与诈欺指控倒台、有些则因 FTX 崩溃导致连锁反应。

这场危机重创投资人信心，也让整体加密借贷市场大幅萎缩。Galaxy 数据显示，2024 年整体加密贷款市场规模仍远低于 2021 年的高点 644 亿美元，跌幅将近八成。

不过，随著比特币引领市场热度，链上借贷平台也出现强劲复苏。2024 年第四季，链上借款总量激增至 191 亿美元，与两年前相比暴涨逾一倍。这显示市场资金正逐步重返 DeFi 领域。

在这样的背景下，Cantor 的加入被视为是对市场成熟度的背书，也让过去被视为高风险灰色地带的加密信贷业务，逐渐向标准化与合规靠拢。

Cantor 作为积极跨足加密领域的大型机构之一，除了推动比特币借贷业务，也负责 Tether 稳定币 USDT 的托管，并于 2024 年初收购 Tether 5% 股权，显示其对加密资产的高度重视。

该公司目前在全球 20 国服务逾 5,000 名机构客户，业务涵盖投资银行、经纪交易、股票与债券销售等领域。此次涉足加密借贷，被视为其深化数位资产金融战略的关键一步，也有望吸引更多传统机构加入战局。

风险提示

加密货币投资具有高度风险，其价格可能波动剧烈，您可能损失全部本金。请谨慎评估风险。

为配合金融监督管理委员会（简称金管会）针对虚拟资产交易所推动的洗钱防制与打击资恐政策，中华民国虚拟通货同业公会宣布，已通知会员应全面采用可保留金流纪录的支付方式进行交易，提升交易透明度与可追溯性。

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根据金管会近期强化的政策，虚拟资产交易行为必须确保金流具备可追踪性，以符合防制洗钱与打击资恐的法规要求。中华民国虚拟通货同业公会表示，已向所有会员发出通知，强调与用户进行资金往来时，应采用具备完整金流记录能力的支付管道，如银行转帐或其他可留存数据的支付工具。

针对目前部分交易平台仍允许透过便利商店进行帐户加值的作法，公会指出，该机制在交易监控上仍有漏洞，尚未达到金融监管所需的可追溯性标准。

因此，两家主要会员业者：币托科技股份有限公司（Bito）与现代财富科技有限公司（Maicoin）已主动宣布，即日起暂停透过便利商店提供加值服务。详细的调整与后续措施，将由各自平台透过官方网站另行公告。

公会强调，将持续与金管会等主管机关保持密切沟通，定期检视防制措施的实施成效。公会也重申，这一系列政策与自律行动，旨在提升整体产业对金融犯罪与诈骗行为的防御能力，确保台湾虚拟通货市场的安全与稳定发展。

风险提示

加密货币投资具有高度风险，其价格可能波动剧烈，您可能损失全部本金。请谨慎评估风险。