美国律师事务所 Burwick Law 近日扩大了对 Pump.fun 的诉讼，指控该平台是伪装成代币发行的「数位赌场」，并点名 Solana 基金会、Solana Labs 和 Jito 的多位高层列为共犯，涉嫌非法赌博、诈欺、洗钱与未持牌资金传输等重罪。
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Toggle发币平台还是非法赌场？Burwick 控 Pump.fun 违反多项金融重罪
今年 1 月，Burwick Law 与 Wolf Popper 共同针对 Solana 代币发行平台 Pump.fun 提起集体诉讼。
(律师事务所代表受害者对 Pump.fun 采取法律行动，ZachXBT 回呛：赌徒自作自受)
如今案件有了新进展，律所指控 Pump.fun 不仅违反证券法、银行保密法、金融犯罪执法网路 (FinCEN) 规定、外国资产控制办公室 (OFAC) 制裁规定，更触犯了《反勒索及收贿组织法 (RICO)》。
其背后实体 Baton Corporation 如今涉嫌构成非法赌博、金融诈欺、智慧财产侵权与未经许可的资金传输行为。
周二提交的法律文件指出，Pump.fun 利用「无须身份认证」的代币发行流程与「不受监管」的高风险投机模型吸引散户，更故意协助创建并推广利用仇恨言论、暴力和剥削内容来博取关注的代币。
Burwick 表示，用户不自觉地共襄盛举了一场结构类似赌场的游戏，而在这台「数位老虎机」背后，甚至还有一个精心设计且规模庞大的共犯网路。
Solana 基金会和 Jito Labs 高层成共犯：他们做了什么？
诉状把 Solana 基金会、Solana Labs 和 Jito Labs 一并列为被告，指出包括 Solana 共同创办人 Anatoly Yakovenko 与 Raj Gokal、Solana 基金会执行长 Dan Albert 以及 Jito CEO Lucas Bruder 等高层，皆为共犯架构的参与者与受益者。Burwick 强调：
从代币设计、手续费抽成、基础设施运行到验证者协调，Solana 与 Jito 并非旁观者，而是诈欺工程中知情且蓄意为之的参与者。
具体来说，Pump Fun 从每笔交易和代币发行中抽取费用；Solana Labs 从代币流通效率的增加和 SOL 价格的上涨中获利；Jito Labs 则从代币的发行中透过 MEV 工具拦截并赚取大量收益。
律所批评，这起共谋案件分工合作精细，规避了美国证券与金融法规，但仍持续从美国市场吸纳资本，实际上就是一个包著去中心化外壳的非法高频赌博专案。
(Solana 创办人：迷因币热潮和 Pump.fun 让 Solana 越战越强，娱乐才是最大财源)
Pump.fun 成北韩骇客洗钱天堂，高交易量中有多少「黑金」？
而在违反 FinCEN 与 OFAC 规定上，Burwick 指控 Pump.fun 成为北韩骇客组织 Lazarus Group 的洗钱工具：「Lazarus 利用 Pump.fun 完全缺乏身份验证 (KYC) 与反洗钱 (AML) 措施的优势，在平台上发行多款迷因币，借此洗清资金。」
他强调，骇客透过发行大量迷因币吸引大量交易量，并在短短几天内成功将其 Bybit 骇得的部分 15 亿美元资产兑换为 SOL 洗白：
Solana 与 Jito 明知其基础设施可能遭到滥用，却没有阻止也没有揭露，更没有提供任何用户保护或监管配套措施，等同默许甚至是协助。
Solana 生态恐面临重大监管冲击
目前案件已由纽约南区法官 Colleen McMahon 审理，成为对 Pump.fun 与整个 Solana 生态中最具潜在破坏力的法律挑战之一。
目前，Pump.fun 虽已聘请国际大所 Brown Rudnick 应战，包含 SEC 前调查官 Daniel Sachs 与资深加密律师 Stephen D. Palley，但整起事件已在市场激起连锁反应。
这场诉讼结果牵动的不仅是 Pump 团队的命运，也同样将引起各国监管单位对 Solana 生态的注意。
(从风光到 PUMP ICO 破发：Pump.fun 创办人专访「近期不会有空投」引众怒)
风险提示
加密货币投资具有高度风险，其价格可能波动剧烈，您可能损失全部本金。请谨慎评估风险。
在区块链技术快速普及之际，加密货币也日益成为有组织犯罪与洗钱活动的新工具。面对这场没有疆界的科技犯罪战争，国际刑警组织（INTERPOL）正积极提升其在区块链情报与数位取证领域的战力。INTERPOL 网路与新兴科技实验室负责人 Vincent Danjean 分享了他在打击加密资产犯罪中的观察与策略。
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Toggle最大难题：匿名性与去中心化让追查困难重重
Danjean 指出，执法单位在调查加密货币犯罪时，首要挑战来自区块链的「伪/匿名性」。尽管所有交易皆可在链上公开查询，但地址与真实身份并不直接相连，让追踪嫌疑人变得困难。
此外，犯罪分子还会使用混币器、隐私币及去中心化金融（DeFi）工具来隐藏资金流向，进一步增加追查的难度。加上跨境合作的法规落差与程序不同，也经常导致调查进度受阻。
针对这些问题，INTERPOL 正推动国际合作与区块链情报能力升级，致力于提升钱包地址归属分析、链上取证技术，以及统一调查流程。
公私协作是破案关键：与区块链分析公司合作追踪资金流
区块链分析公司与加密资产服务业者（如交易所）扮演著重要角色。执法机关通常会透过这些合作方的工具追踪非法资金流，从嫌疑钱包一路追查到具身份验证的中心化平台。
不过，目前这类操作仍多仰赖人工分析与资料交互，无法应对加密犯罪规模的快速扩张。未来，透过更多的公私协作机制，例如共同开发科学化、可验证的分析标准与技术，将有助于提升调查效率与准确率。
避免重复调查：跨国共享资料与建立共同标准迫在眉睫
Danjean 提醒，许多案件其实是全球性网路犯罪的一部分，但因为受害者分布各地，往往导致不同国家的执法机关分头调查、资源重复浪费。
他主张建立「资料互通」的作业机制，例如共用钱包地址数据、交易模式与犯罪手法分析结果，进一步串连看似无关的案件。这不仅能加快侦查，也有助于辨识更大的犯罪网络。
强化这种跨国即时情报共享，需要依赖统一平台与共同资料标准，才能真正实现区块链调查的全球化整合。
自动化与 AI 助攻：让调查更快、更精准
随著交易量暴增与洗钱手法复杂化，传统的手动追查方式已无法应对。犯罪分子早已利用自动化技术加速资金洗白与混淆交易路径，让「跟钱走」变得更加困难。
为了跟上这波技术浪潮，Danjean 强调必须导入自动化与 AI 技术来协助调查。例如，使用机器学习模型即时侦测可疑交易模式，快速处理大量区块链资料。
然而，他也提醒，AI 应用于司法用途时必须特别谨慎。因为资料样本仍相对有限，且洗盘交易等假讯号比例高，因此在使用 AI 辅助判断时，务必保留人工审核机制，确保证据在法庭上具可验证性与可解释性。
三大策略总结：资料导向 + 自动化 + 国际合作是关键
针对未来区块链执法工作的发展，Danjean 强调三大核心策略：
建立全球连线的调查模式：打破地域限制，透过资料互通与案例关联技术串接跨境犯罪行为，提升整体破案效率。
拥抱自动化与智能技术：面对高频交易与快速变化的犯罪手法，必须导入 AI 与自动化工具，同时确保调查过程具有法律可采信性。
以资料为中心的调查逻辑：不再单靠工具，而是以结构化、可分享的区块链资料为核心进行案件连结与模式识别。
Danjean 呼吁国际社群必须共同建立一套经实证验证的区块链资料分析标准，并推动系统间的资料互操作性（interoperability），这将是未来打击加密资产犯罪不可或缺的基础。
风险提示
加密货币投资具有高度风险，其价格可能波动剧烈，您可能损失全部本金。请谨慎评估风险。
