8 月 5 日加密貨幣市場經歷了「黑色星期一」，遭遇了近一年來最嚴重的 3 天拋售，比特幣一度跌至 4.9 萬美元，加密貨幣市場暴跌 17%。美國非農就業數據疲軟、美元降息疊加日元加息的預期是本次暴跌的直接導火索。這一市場事件不僅反映了加密貨幣市場的高波動性，也揭示了其與宏觀經濟指標之間的緊密關聯。
加密貨幣價值更多由市場供需和投資信任決定，加密市場波動與宏觀經濟指標，特別是美國經濟指標息息相關。為什麼老美能對幣圈產生這麼大的影響？
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美聯儲利率與加密貨幣市場
美聯儲通過調整基準利率來控制貨幣供應量和市場流動性。當美聯儲加息時，借貸成本上升，企業和個人的借貸需求減少，從而導致市場上的資金減少，金融市場流動性降低。反之，降息則降低借貸成本，增加市場上的資金流動性。
加密貨幣市場對流動性變化高度敏感。當美聯儲加息時，流動性減少，投資者更傾向於撤出高風險資產，如加密貨幣，轉向更穩定的投資，如政府債券。這種資金流動通常會導致加密貨幣價格下跌。相反，當美聯儲降息時，市場流動性增加，投資者有更多資金投入高風險高回報的資產，如加密貨幣，推動其價格上漲。
當全球經濟衰退預期增加或不穩定因素加劇時，投資者風險偏好降低，更傾向於持有現金或投資於低風險資產。此時，市場流動性通常會受到負面影響，高風險資產如加密貨幣的投資減少。
加密貨幣作為高風險資產，在經濟不穩定時期通常會遭受投資者拋售。與黃金等避險資產不同，加密貨幣缺乏穩定性和安全性，因此在經濟不確定性增加時，資金會流出加密貨幣市場，導致價格下跌。
近期加密市場波動的宏觀背景分析
本週在全球市場同步下跌的背景下，加密貨幣市場也出現了暴跌。比特幣在跌破 6 萬美元后迅速下探至 49000 美元以下，市場恐慌情緒蔓延，加密貨幣總市值在 24 小時內減少了近 20%。這一輪暴跌不僅僅是加密貨幣市場的孤立事件，而是全球金融市場動盪的一部分，是多重宏觀經濟因素共同作用的結果。
導火索：美國非農就業數據疲軟
套利終結： 美元降息疊加日元加息預期
拋售恐慌：對 Jump Trading 與巴菲特市場操作的解讀
連鎖反應：全球金融市場普跌
全球股市的下跌反映了投資者對經濟衰退的擔憂和避險情緒的上升。加密貨幣市場未能倖免於難，因其高風險屬性，成為資金撤出和避險操作的首選目標。投資者紛紛拋售加密資產，導致價格大幅下跌。
此外，中東地區局勢緊張升級擔憂和美國大選的不確定性，也導致了投資者避險情緒上升，對比特幣等風險資產構成壓力，對加密市場波動起到推波助瀾的作用。
未來經濟展望與加密市場走向分析
2024 年下半年，全球經濟仍面臨諸多挑戰和不確定因素。各種因素的交織將共同決定加密市場在 2024 年下半年的走向。
全球經濟增長放緩
國際貨幣基金組織（IMF）和世界銀行的最新預測顯示，全球經濟增長可能放緩。主要原因包括通脹壓力、地緣政治緊張局勢和供應鏈中斷。儘管部分地區經濟復甦勢頭強勁，但整體增速放緩的風險依然存在。
美聯儲降息預期
市場普遍預期美聯儲將在 2024 年下半年至少降息兩次，總共降息 75 個基點，以應對經濟增長放緩的壓力。美聯儲的降息預期將增加市場流動性，促進高風險資產投資。增加的流動性將有助於推動加密貨幣價格上漲，同時提高市場參與者的投資意願。
就業數據與經濟政策
勞動力市場的健康狀況直接影響投資者信心和經濟政策。儘管美國就業數據不及預期，但尚未顯示出明顯的經濟衰退跡象。如果未來幾個月就業數據進一步惡化，可能促使美聯儲採取更為寬鬆的貨幣政策，這將增加市場流動性，對加密貨幣市場形成支持。
比特幣和以太坊現貨 ETF 的流入
比特幣和以太坊現貨 ETF 的獲批與上市，為整個加密生態注入了新的動能。近日全球財富管理巨頭摩根士丹利宣佈將允許財務顧問向符合條件的客戶推薦比特幣交易所交易基金（ETF）。ETF 的便利性和合法性使得更多機構投資者和散戶可以更容易地參與加密貨幣市場。
老美大選
美國總統大選的動態將對市場情緒和加密貨幣市場產生重要影響。不同候選人的政策差異巨大，他們對加密資產的立場將直接影響市場走勢。隨著大選臨近，市場波動性可能加劇。
加密貨幣市場的法規和政策環境
加密貨幣市場的法規和政策環境正在不斷變化。各國政府和監管機構對加密貨幣的態度和政策將對市場產生重大影響。加強監管可能提高市場透明度和安全性，但也可能限制市場的增長和創新。投資者需關注全球範圍內的政策動態，特別是美國和中國等主要經濟體的政策變化。
地緣政治緊張局勢
中東局勢、俄烏戰爭等地緣政治衝突以及其他地區的不穩定因素，都可能對全球經濟和加密市場產生負面影響。地緣政治風險增加時，投資者通常會轉向更為安全的資產如黃金和美元，這可能導致加密貨幣市場的資金流出和價格下跌。
總之，儘管面臨諸多不確定性，加密貨幣市場仍具有巨大的發展潛力。技術創新、市場需求和制度環境的改善，都為市場提供了新的增長機會。然而，投資者需要警惕市場的高波動性和潛在風險，合理配置資產，避免過度投機。
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計劃最後再收三個一對一，就不收了，太多說實話我也顧不過來。畢竟精力有限
目前大餅以太散戶基本沒有好的上車機會，重點就是佈局後期優質山寨，爭取今年整體拿下不低於10倍收益。
