2024 年，Memecoin 已成為 Crypto 世界的最大熱點。從 2023 年的 200 億美元市值迅速飆升至 2024 年的超千億美元，Memecoin 不僅鞏固了其在加密市場中的地位，其表現更是遠超比特幣和以太坊等主流加密貨幣的 Benchmark 指數，成為這一年度最耀眼的資產類別。
在這股交易熱潮中，大量「氪金」玩家湧現。他們在 Memecoin 交易中支付了鉅額手續費，直接推動了 Solana 等公鏈的繁榮發展，也讓 Raydium、Jito、Pump.fun 等 Memecoin 基礎設施平臺賺的盆滿缽滿。
近日，ChainCatcher 攜手 Memecoin 智能交易平臺 Tesa 以及 Memecoin 項目 Evan the Hobo，共同發佈了《2024 Memecoin 年度消費報告》。該報告深度分析了 2024 年 Solana 鏈上約 400 萬個用戶地址中，交易金額超過 1000 美元的 Memecoin 玩家消費數據，從手續費分佈入手，全面呈現了這一年 Memecoin 用戶的消費行為及各平臺的受益情況。
如果您需要查詢個人在 2024 年的 Solana 消費報告，請查看該鏈接：https://report.tesa.top/
核心數據速覽
1. Solana 鏈 Memecoin 交易手續費總額：超 30.93 億美元。
2. 各大核心平臺收入情況：
· Raydium 等 DEX：賺取手續費 17 億美元，佔比 56%。
· 交易 BOT：累計手續費 7.5 億美元，佔比 24%，其中 Photon 以 33% 的份額領先。
· MEV 基礎設施 Jito：賺取 3.4 億美元，佔比 11%。
· Pump.fun：賺取 2.4 億美元，佔比 8%。
1. 用戶集中度：前 10% 的用戶貢獻了 90% 的手續費，其中鯨魚用戶平均消費高達 1.3 萬美元。
2. 頭部用戶：Raydium 上最大的「氪金玩家」一年花費近 1.3 億美元。
Memecoin 手續費總規模和消費分佈
1、總手續費金額超 30 億美元
作為 2024 年最受歡迎的 Memecoin 公鏈，Solana 的鏈上手續費數據幾乎成為整個 Memecoin 市場消費情況的縮影。通過統計 2024 年交易金額超過 1000 美元的約 400 萬個 Solana 用戶地址發現，僅在 Solana 鏈上，Memecoin 交易所產生的手續費總額便高達 30.93 億美元，展現了 Solana 在 Memecoin 交易中的主導地位。
2、DEX Raydium 等 DEX 為最大受益者，賺取超 17 億美元手續費
Memecoin 用戶貢獻的 30 多億美元手續費主要流向四大平臺：去中心化交易所（DEX）Raydium 等、交易 BOT（如 Photon）、MEV 基礎設施 Jito，以及一鍵發幣平臺 Pump.fun。
其中，Raydium 等 DEX 以超 17 億美元的手續費收入穩居首位，佔總額的 56%，其中 Raydium 的手續費收入在所有 Dex 中佔比 80%。交易 BOT 則以 7.5 億美元位居次席，佔比 24%。
提供優先交易（防夾）服務的 Jito，憑藉其獨家能力賺取了 3.4 億美元，佔比 11%。而 Pump.fun 通過簡化發幣流程，獲得了 2.4 億美元，佔比 8%。
3、Photon 為最受歡迎的交易 BOT，手續費佔比超 33%
在各類交易 BOT 中，Photon 表現最為突出，2024 年共賺取手續費 2.5 億美元，佔所有交易 BOT 總手續費的 33.3%。緊隨其後的是 Trojan 和 Bullx，分別獲得 1.23 億美元和超 9400 美元手續費，佔比 16.2% 和 12.4%。
此外，其他 BOT 的收入也頗為可觀：PepeBoost 賺取 6510 萬美元，佔比 8.6%；BonkBot 為 6317 萬美元，佔比 8.3%；GMGM 和 BananaGun 分別賺取 2376 萬美元和 2053 萬美元，佔比 3.1% 和 2.70%。
與此同時，本次報告的數據提供方 Tesa meme 交易平臺為用戶提供了完全不同的選擇。與傳統按 1% 交易額收費的 BOT 相比，Tesa 採用訂閱模式可降低用戶交易成本。此外，Tesa 已上線 CEX 上幣狙擊功能。
4、鯨魚用戶 2024 年 Memecoin 交易中平均花費 1.3 萬美元手續費
2024 年，Memecoin 玩家在各大平臺的平均手續費支出呈現顯著差異：
· Raydium：445.45 美元/用戶
· 交易 BOT：193.89 美元/用戶
· Jito：87.07 美元/用戶
· Pump.fun：63.13 美元/用戶
根據手續費金額，將用戶分為三類：
1. 鯨魚用戶（手續費最高的前 5%）：人均年支出高達 1.3 萬美元。
2. 普通用戶（手續費處於第 20%-30% 區間）：人均支出 171.28 美元。
3. 小白用戶（手續費最低的 25%）：人均支出僅 17.67 美元。
在平臺偏好上，Raydium 和交易 BOT 成為鯨魚用戶和普通用戶最主要的手續費支出場所，而小白用戶則更傾向於選擇交易 BOT 和 Pump.fun。
5、單平臺最大「氪金玩家」花費 1.29 億美元手續費
2024 年，Memecoin 市場誕生了真正的「氪金玩家」。其中，Raydium 等平臺上的用戶地址 MfDuWeq，一年內支付手續費高達 1.29 億美元，遙遙領先其他平臺。
相比之下，其他平臺的最高手續費支出則相對「溫和」：
· 交易 BOT：143 萬美元
· Jito：613.99 萬美元
· Pump.fun：239.92 萬美元
這種顯著的差異，進一步凸顯了 Raydium 在 Memecoin 交易市場中的主導地位。
二、Memecoin 用戶消費集中度與跨平臺特點
1、消費金額前 10% 的用戶貢獻 90% 以上手續費
Memecoin 用戶的消費行為呈現明顯的「二八定律」：少數頭部用戶貢獻了大部分手續費。具體數據如下：
· 前 1% 的用戶貢獻了 67.46% 的手續費，人均手續費金額達到了 5.3 萬美元；
· 前 10% 的用戶貢獻了 90.97%，人均手續費金額約為 7182 美元；
· 前 20% 的用戶貢獻了 95.24%。人均手續費金額約為 3760 美元。
這一高度集中的消費模式表明，Memecoin 市場的手續費收入主要依賴於少數高消費用戶，而大部分普通用戶的手續費支出佔比較低。
2、Raydium 消費集中度最高，Pump.fun 相對最低
在 Raydium、交易 BOT、Jito 和 Pump.fun 這四類 Memecoin 平臺中，Raydium 的消費集中度最高。數據顯示，前 1% 的用戶貢獻了 13.58 億美元手續費，佔總手續費 17 億美元的 79.88%，人均手續費達到了 3.47 萬美元；而手續費排名在 2-20% 的用戶人均手續費則已低於 800 美元，排名在 20% 之後的長尾用戶人均手續費不到 100 美元。這也體現出 Raydium 高度依賴頭部用戶的特點。
相比之下，Jito 手續費排名前 1% 的頭部用戶貢獻了 1.86 億美元手續費，佔比 54.55%，雖然集中度次於 Raydium，但仍超過一半。Jito 頭部用戶和長尾用戶人均手續費也相差較大，前 1% 的用戶約為 4759 美元，而排在 2%-10% 的用戶降至 300 美元，排在 10% 之後的長尾用戶人均手續費不到 50 美元。
交易 BOT 和 Pump.fun 的頭部消費集中度則相對較低：
· 交易 BOT：前 1% 的用戶貢獻 3.13 億美元，佔 41.24%。
· Pump.fun：前 1% 的用戶貢獻 9662 萬美元，佔 39.07%。
這種差異表明，不同平臺在用戶結構和盈利模式上存在顯著區別。
從人均手續費來看，交易 BOT 和 Pump.fun 上的頭部用戶和長尾用戶同樣相差較大，交易 BOT 前 1% 的用戶人均手續費達到了 7990 美元，而排在 2%-10% 的用戶不到 1000 美元，排在 20% 的用戶都低於 60 美元。
Pump.fun 上前 1% 的用戶人均手續費達到了 2467 美元，排在 2%-10% 的用戶不到 300 美元，排在 20% 之後的用戶則低於 50 美元。
3、Raydium 使用率最高，超過半數用戶依賴交易 BOT
在 Solana DEX 生態中，儘管 Raydium 的交易費率較高（0.25%）而 Meteora 較低（0.16%），Raydium 依然以其強大的市場優勢吸引了絕大多數用戶。統計數據顯示：
· 在約 400 萬個 Solana 地址中，約 89.27%（349.68 萬個地址）用戶使用過 Raydium。
· 相比之下，Meteora 和其他 DEX 的總使用率僅為 35.53%（139.17 萬個地址）。
這一現象表明，Memecoin 用戶在選擇交易平臺時，並不單純以費率為決定因素，而是更看重流動性、用戶體驗和平臺穩定性等綜合因素。
此外，交易 BOT 的使用也十分普遍：
· 超過 211 萬個地址使用交易 BOT，使用率達到 53.83%。
· 相比之下，Pump.fun 和 Jito 的使用率分別為 46.43% 和 45.01%，尚未突破半數。
這些數據反映了用戶對高效、便捷交易工具的高度依賴，同時也展示了 Raydium 在市場中的絕對主導地位。
4、過半的 Bot 用戶僅使用單個 Bot 平臺
在交易 BOT 市場中，用戶的選擇顯現出明顯的集中性。數據顯示：
· 66%（139.95 萬個）的 BOT 用戶地址僅使用單一交易 BOT。
· 有 34%（71.24 萬個）的用戶選擇使用多個 BOT 交易。
這一比例表明，用戶對所選 BOT 平臺具有較高的忠誠度，或因平臺間差異化不明顯，用戶在選定一個 BOT 後，缺乏更換或多平臺交易的動力。
5、不使用 BOT 的用戶交易額顯著更高
相比使用交易 BOT 的用戶，不使用 BOT 的用戶平均交易額高出數倍：
· 使用 BOT 的用戶：平均交易額為 9.35 萬美元。
· 不使用 BOT 的用戶：平均交易額高達 67.88 萬美元。
這一數據可能反映了 BOT 用戶群體中普通用戶和小白用戶佔據較大比例，而高交易額的鯨魚用戶更傾向於手動操作或使用高效工具以追求更精準的控制。
6、鯨魚用戶偏愛 Photon，普通用戶更傾向於 Trojan
不同消費水平的用戶在交易 BOT 的選擇上展現出顯著差異：
鯨魚用戶（前 5%）
· Photon 是最受歡迎的交易 BOT，貢獻了 38.9% 的手續費。
· Trojan 緊隨其後，佔比 15.02%。
這一選擇表明，鯨魚用戶更傾向於使用功能強大、性能穩定的 Photon BOT。
普通用戶（第 20%-30%）
· Trojan 成為普通用戶的首選，佔總手續費的 19.27%。
· Photon 和 Bullx 分別以 17.34% 和 14.71% 位列第二、第三。
普通用戶的選擇更加多樣化，顯示出對不同 BOT 特性的廣泛接受度。
小白用戶（最低 25%）
· 小白用戶的選擇相對分散，Trojan、Photon、PepeBoost、Bullx 是主要的交易 BOT，均貢獻了超過 10% 的手續費。
這一分佈反映出小白用戶在使用 BOT 時，更傾向於嘗試多種工具，而非集中使用單一平臺。
三、2024 Memecoin 年度消費 TOP 10 地址簡析
1、5 個地址手續費超千萬美元，最高花費達 1.33 億美元
2024 年 Memecoin 交易中，總手續費 Top 10 的用戶地址展現了極高的消費集中度，其中有 5 個地址的手續費總額突破 1000 萬美元：
· MfDuWe：1.33 億美元（手續費率 0.3%，總交易金額 448.55 億美元）。
· kpqUj8：1986 萬美元。
· YubQzu：1820 萬美元。
· HBGdum：1190 萬美元。
· 7vi5dy：1189 萬美元。
2、手續費最高與最低用戶的對比
· 手續費最高的地址 MfDuWe，展現了巨大的交易規模和支出，其費用佔總交易金額的 0.3%。
· 相比之下，地址 13g21m 和 89VB5U 的手續費率僅為 0.005%，為最低水平。
這一數據充分體現了 Memecoin 市場中不同用戶之間的消費差異，以及頭部用戶對整體手續費收入的顯著貢獻。
3、Raydium、Jito、Pump.fun 等平臺手續費總額 Top10 地址詳情
Raydium 平臺的 Top 10 用戶地址展現了極高的手續費貢獻力，每個地址的年手續費支出均超過 1000 萬美元，這些用戶幾乎將所有手續費花費集中在 Raydium 平臺。Top10 地址詳詳情：
Jito 手續費總額 Top10 地址的手續費金額區間在 120 萬-620 萬美元。Top10 地址詳詳情：
Pump.fun 手續費總額 Top10 地址的手續費金額區間在 50 萬-240 萬美元。Top10 地址詳詳情：
4、各類 Bot 手續費 Top10 總費用詳情
四、如需查詢您個人的 2024 年 Memecoin 消費賬單請參考:
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