貨幣市場分化,黃金多頭再度發力,科技股狂飆,電動車遇冷,太空探索熱潮再起……特朗普新政如何顛覆市場?
文章作者:鄭堯
文章來源:金十數據
特朗普上任才剛滿三天,但其政策議程的影響已經在市場中顯現出來。
自特朗普週一上任以來,標普500指數累計上漲1.5%,隔夜盤中更是再創歷史新高。納斯達克綜合指數本週累計漲近2%。市場中某些領域的波動更為明顯,包括加密貨幣、美元、黃金和科技股。這些波動背後的主導因素,正是特朗普一系列行政令的發佈及其議程的設定。
以下是特朗普上任以來市場出現的五大變化:
1. 科技股飆升,受5000億美元AI基礎設施計劃推動
科技股本週表現強勁,這得益於特朗普宣佈了一項名為“Stargate(星際之門)”的5000億美元AI基礎設施計劃。
特朗普與包括OpenAI首席執行官山姆·阿爾特曼(Sam Altman)和軟銀集團創始人孫正義在內的AI和科技領袖站在一起,宣佈了這項新計劃。Oracle、軟銀集團、OpenAI和MGX將共同參與這一項目,初期技術合作夥伴包括英偉達、微軟和ARM。
特朗普表示,這項計劃將在全美各地建設數據中心,併為美國創造超過10萬個就業機會。
“AI看起來非常熱。很多聰明人都在非常關注它。我們的國家將迎來前所未有的繁榮,”特朗普說道,“這將是美國的黃金時代。”
AI相關的科技股本週飆升,甲骨文上漲14%,而ARM漲幅高達20%。
2. 太空探索類股票延續漲勢
自去年11月特朗普贏得大選以來,與太空旅行和探索相關的股票持續上漲,而在本週他正式上任後,這一趨勢得以延續。特朗普長期支持太空探索,並在第一任期內成立了太空軍(Space Force)。
特朗普對太空的熱情,加上他與SpaceX創始人埃隆·馬斯克的密切關係,讓投資者押注太空行業股票將迎來牛市。特朗普在週一的就職演說中說道,“我們將追求進入星辰的命運,把美國宇航員送上火星,在火星上插上星條旗。”
自特朗普上任以來,Intuitive Machines、Redwire和Rocket Labs USA的股票分別上漲了21%、47%和23%。
3. 電動汽車股受到冷遇
自特朗普宣誓就職以來,電動汽車股票受到投資者的冷遇,因為有跡象表明特朗普可能終止推動電動車普及的激勵政策。
特朗普在週一就職第一天就撤銷了前總統拜登的78項行政命令,其中包括2030年前美國製造的汽車中有50%必須為電動車的規定。
特朗普還指示其政府考慮取消“不公平的補貼”和“其他由政府強加的市場扭曲措施”,這些措施偏向於電動車。
小型電動汽車公司,如Lucid和Rivian,受此影響最為顯著,其股票分別下跌了13%和11%。
即便與特朗普關係密切的馬斯克所領導的特斯拉也未能倖免,其股票自週一以來下跌約3%。
4. 比特幣價格創新高
比特幣是特朗普去年當選後立即受益的資產,並在其就職後繼續上漲。比特幣價格在特朗普正式上任後不久創下新高,達到近11萬美元,但隨後有所回落。
這位“加密貨幣總統”在就職前推出了自己的模因幣,激發了人們對加密行業監管環境放寬的樂觀情緒。他還暗示將創建比特幣國家儲備,讓美國政府購買並持有比特幣作為戰略資產。
雖然總統在就職日的演講中未提及加密貨幣,但證券交易委員會本週宣佈成立一個工作組,致力於與加密貨幣行業合作,釐清監管框架,這進一步推動了人們對加密貨幣行業未來繁榮的預期。
5. 貨幣市場出現分化
自特朗普上任以來,貨幣市場表現不一。衡量美元對一籃子貨幣的美元指數本週略有下跌,但美元對墨西哥比索和加元卻有所上漲。
比索和加元兌美元的疲軟是由於特朗普威脅將在2月1日對這兩個國家徵收25%的關稅。高盛經濟學家表示,這一態度比市場預期更為鷹派。
與此同時,特朗普在競選期間提出的普遍關稅威脅目前似乎已被擱置,這導致美元對大多數其他貨幣走軟,因為市場預計通脹影響將減弱,利率下降的可能性增加。在美元走弱的帶動下,現貨黃金漲至美國大選以來的最高水平。
高盛表示,“特朗普總統就職當天,有關關稅的政策言論比預期溫和。雖然我們並未預期就職後會立即出臺重大政策,但特朗普的鷹派程度明顯低於競選期間。”