Hercules 是去中心化交易所(AMM DEX)，其靈感來源於 Camelot DEX，但在流動性模型和用戶體驗方面進行了諸多改進。
Hercules 應用動態 AMM 技術、集中流動性 (clAMM) 和 NFT 機制來優化 Metis 生態系統中的流動性性能、倉位和治理。
- Hercules 是 Metis 上的 AMM DEX，它結合了 Camelot DEX 的設計以及動態費用、spNFT 等諸多創新。
- 多版本 AMM 系統（V2、V3、聚合器）優化費用、性能和swap/流動性體驗。
- TORCH代幣Vai治理、獎勵和Staking，而 xTORCH 機制則提供長期收益。
赫拉克勒斯是什麼？
Hercules是一個基於 Metis 網絡的 AMM DEX交易所，允許用戶代幣置換、提供流動性並參與挖礦。
受Arbitrum上的 Camelot DEX 的啟發，Hercules 不僅複製了該模式，還開發了動態 AMM、集中流動性和 spNFT 等附加技術，以提高 DeFi 的用戶體驗和資本效率。
“Hercules 的目標是在 Metis 平臺上提供最靈活、高效、用戶友好的DeFi體驗。”
— Hercules 團隊，MetisEDF 2024 新聞稿
背景新一代AMM去中心化交易所（DEX）不斷改進其流動性模型和資金效率，像BingX這樣的平臺也應運而生。該公司還在擴展其鏈上數據和分析工具，以幫助交易者輕鬆跟蹤 DeFi 趨勢，例如 Hercules、Camelot 或Uniswap V3，從而在 Metis 等Layer 2網絡上捕捉更有效的投資機會。
Hercules的產品有哪些？
Hercules 部署了三個版本的 AMM：V2、V3 和聚合器，每個版本都針對交易和流動性提供的不同目的進行了優化。
AMM V2 繼承了Uniswap V2 的模型，AMM V3 與Uniswap V3 類似，具有中心化的流動性，聚合器允許用戶在 Hercules 支持的多個 DEX 之間swap，從而幫助優化價格和成本。
Hercules AMM V2 的工作原理是什麼？
AMM V2 使用與Uniswap V2 相同的常數公式 x*y=k，同時為穩定幣添加了 Solidly 邏輯。
該系統引入了兩種類型的借貸池——用於波動性代幣和穩定型代幣——以及動態費用和推薦模型。
動態費用模型會根據市場波動和交易方向（買/賣）自動調整，有助於在市場劇烈波動期間下降滑點並優化LP收益。
“動態收費是不可避免的趨勢，它有助於AMM DEX在價格效率方面與CEX競爭。”
——Yearn Finance創業家Andre Cronje，2023年（來源：Cointelegraph）
Hercules AMM V3 的獨特之處是什麼？
Hercules V3 AMM 繼承了Uniswap V3 的集中流動性模型，但通過可定製的 Tickspacing 功能和基於交易方向的靈活費用進行了改進。
這使得有限合夥人能夠根據每個市場調整其定價範圍和費用結構，從而提高資本效率並實現收益最大化。
| 特徵 | Uniswap V3 | 大力神V3 |
|---|---|---|
| 刻度間距 | 永恆的 | 靈活定製 |
| 交易費用 | 由池子固定 | 朝著買入/賣出的方向移動 |
| 穩定的泳池支持 | 限制 | Solidly Logic集成 |
spNFT是什麼？它在Hercules生態系統中扮Vai？
spNFT（質押頭寸NFT ）是一種 NFT，代表在 Hercules 上stake的流動性倉位，既Vai作為收據，又可以提供擴展優勢。
當用戶stakeLP代幣時，系統會生成一個相應的 spNFT，其中包含 ID 信息、LP 類型、年化收益率 (APY)、鎖定時間和係數。用戶必須使用 spNFT 來提取資產或領取獎勵。
“Hercules 的 spNFT 機制將 LP代幣的概念提升到了一個新的水平，將其轉變為具有擴展價值的 DeFi資產。”
— Coin98 Insights，《Metis 生態系統 2024 年報告》
什麼是TORCH代幣？
TORCH 是 Metis Andromeda 網絡上 Hercules 的治理代幣，用於投票、支付交易費、Staking和獲得獎勵。
TORCH 的總供應量為 10,000,000 個代幣，其中多次分配來確保社群、團隊和長期發展之間的平衡。
TORCH代幣詳情
| 信息 | 細節 |
|---|---|
| 代幣名稱 | 赫拉克勒斯 |
| 象徵 | 火炬 |
| 區塊鏈 | 梅提斯·安德洛墨達網絡 |
| 總供應量 | 10,000,000 火炬 |
| 標準 | 治理代幣 |
TORCH代幣分配
| 類別 | 速度 （％） |
|---|---|
| 流動性挖礦 | 22.5% |
| 核心貢獻者 | 20% |
| 公平啟動 | 12% |
| 合作關係 | 9% |
| 協議自有流動性 | 7.5% |
| 卡美洛道 | 7.5% |
| 生態系統 | 6.2% |
| 儲備 | 6% |
| 創世池 | 3.5% |
| 顧問 | 2% |
| Genesis Pools 提升 | 1.5% |
| 赫拉克勒斯之刃 | 1.3% |
| 漏洞賞金 | 1% |
xTORCH是什麼？
xTORCH 是用戶stakeTORCH 時製作的代幣，這上漲收益和在協議治理中的投票權。
該機制鼓勵用戶長期持有，同時為 Hercules社群提供可持續的Staking獎勵。
Hercules團隊、投資者和合作夥伴
Hercules 開發團隊目前身份不明，但該項目已獲得 Metis 生態系統發展基金 (Metis EDF) 的官方支持。
Hercules 還與OpenOcean 、Lifi、 Synapse等眾多基礎設施合作伙伴合作，以擴展流動性和多鏈集成能力。
“Hercules 是 Metis EDF 在 AMM DEX 領域支持的最有前途的項目之一。”
— 2024 年梅蒂斯生態系統報告
與大力神計劃類似的項目有哪些？
基於Arbitrum 的Camelot DEX 和基於以太坊的Uniswap V3 是兩個與 Hercules 模式類似的項目。它們都旨在通過雙 AMM 和集中流動性來優化流動性和流動性提供者 (LP) 的收益。
| 項目 | 網絡 | 主要型號 | 精彩片段 |
|---|---|---|---|
| 卡米洛特 | Arbitrum | 雙AMM | 靈活的收費方式，穩定的資金池支持 |
| Uniswap V3 | 以太坊 | 集中流動性 | 高資本效率，Tick機制 |
| 赫拉克勒斯 | 梅蒂斯 | 動態AMM + spNFT | NFT流動性，動態費用 |
常見問題解答
Hercules 運行在哪個網絡上？
Hercules 構建並部署在 Metis Andromeda 網絡上，這是 DeFi 的理想Layer 2解決方案。
spNFT可以交易或轉讓嗎？
spNFT 可以像普通 NFT 一樣進行交易，具體取決於每個借貸池的鎖定政策。
xTORCH 與 TORCH 有何不同？
當用戶stakeTORCH 時，就會鑄造 xTORCH，從而給予他們額外的獎勵和上漲的治理權。
Hercules是否支持多鏈swap？
Hercules 通過 Aggregator 和 Lifi 等合作伙伴，支持用戶在生態系統中的不同網絡之間swap。
誰在投資和支持大力神公司？
Hercules 得到了 Metis 生態系統發展基金（Metis EDF）的支持，該基金是 Metis官方發展基金。
