過去 24 小時內， Deribit上的BTC期權熊市看跌價差交易活動。 賣出 56000-P / 買入 62000-P 2026年2月27日 950倍淨保費：329.86萬美元 什麼是熊市看跌期權價差？ 熊市看跌期權價差策略是指買入一份行權價更高的看跌期權，同時賣出一份行權價更低、到期日相同的看跌期權。

最大利潤為兩個行權價格之差減去已支付的權利金。 當標的資產價格在到期日跌至或低於賣出看跌期權的行權價格時，即可實現最大利潤。

最大損失僅限於已支付的權利金。 如果標的資產價格在到期日上漲至或高於買入看跌期權的行權價，導致價差合約到期作廢，則最大損失將發生。 盈虧平衡點：等於買入看跌期權的行權價 - 已支付的權利金。