지난 이틀 동안 OKX는 TON 게임 프로젝트 Hamster Kombat(햄스터) 토큰 HMSTR과 TON 생태계의 인기 MEME 프로젝트 DOGS(Telegram Dog)라는 두 가지 프리마켓 트레이딩 프로젝트를 빠르게 출시했습니다.
이는 많은 사람들이 간과한 암호화폐 업계의 큰 뉴스입니다.
프리마켓 트레이딩은 암호화폐 업계에서 오래된 틈새 시장 거래 부문으로, 아직 출시되지 않은 통화를 거래할 수 있게 합니다. 과거에는 프리마켓 트레이딩이 주로 장외 거래로 이루어졌으며, 제3자가 신뢰할 수 있는 중개자로서 두 당사자의 거래를 맞춰주었습니다. 이 과정에는 이중 베팅 및 주문 누락 등의 많은 불편함과 위험이 있었지만, 암호화폐 시장의 높은 잠재적 수익률로 인해 양 당사자는 여전히 이를 즐겼습니다.
2023-2024년에 많은 스타 프로젝트들이 TGE의 마지막 순간에 들어서면서 시장 거래 열기가 매우 뜨거웠고, 프리마켓 트레이딩에 대한 수요는 기하급수적으로 증가했습니다. 전통적인 모델은 분명히 "산업의 고통점"이 되었습니다. 장외 거래의 신뢰 문제를 언제 완전히 해결할 수 있을까요? 유동성 문제는 어떻게 해결할까요?
실제로 DEX에서 CEX로, 2024년 프리마켓 트레이딩 시장은 경쟁 단계에 들어섰으며, OKX의 프리마켓 트레이딩 기능의 출시는 시장의 성숙도에 중요한 이정표가 되었습니다.
기능의 전문성, 사용자 수, 거래량, 시장 영향력 측면에서 OKX의 진입은 프리마켓 트레이딩을 틈새 시장에서 주류로 끌어올렸습니다.
우리는 OKX의 프리마켓 트레이딩 기능을 신중히 연구한 결과, 몇 가지 흥미로운 점을 발견했습니다. 또한 OKX의 다른 기능들도 조사했습니다. CEX 제품의 개발 역사에서 매우 혁신적이며, 거래 사용자들에게 더 전문적인 도구를 제공한다고 할 수 있습니다.
OKX 프리마켓 트레이딩의 세 가지 주요 특징
OKX의 프리마켓 트레이딩이 정확히 무엇인지 핵심 정보를 정리했습니다.
- 기본적으로 USDT 기반 계약입니다.
- 레버리지 비율은 0.01-2배입니다.
- 일반 사용자는 최대 10,000 USD의 포지션 제한이 있습니다.
- 고립 마진 모드만 허용됩니다.
- 시장 거래 참여자의 행동에 따라 프리마켓 거래 토큰의 가격이 결정됩니다.
- 프리마켓 거래 토큰은 TGE 이후 OKX 현물 거래에 상장되지 않을 수도 있습니다.
- TGE 이후 OKX 코인 시장에 상장되는 경우 상장 전에 결제됩니다. 그렇지 않은 경우 계약이 미리 오프라인될 수 있습니다. 구체적인 결제는 공지에 따릅니다.
이 규칙을 보면 세 가지 주요 특징으로 요약할 수 있습니다.
첫째, USDT 기반 선물 계약
OKX의 프리마켓 트레이딩 기능의 가장 흥미로운 부분으로, 현재 더 일반적인 현물 선물 프리마켓 트레이딩과 매우 다릅니다. 현물 선물 모델은 매우 어려운 방식으로 설명될 수 있습니다. 매매가 불편하고 유동성이 낮으며 스프레드가 큽니다.
OKX의 USDT 기반 선물 계약의 성격은 이해하고 운영하기 쉬우며, 특히 계약 거래자들에게 적합합니다. OKX에서 BTCUSDT 기반 계약을 플레이하는 방식과 프리마켓 트레이딩에서 토큰을 운영하는 방식은 동일합니다.
또한 언제든지 매매 작업을 수행할 수 있어 큰 불확실성과 가격 변동성을 가진 거래 대상으로 최적의 거래 전략을 달성하는 데 매우 편리한 거래 방식을 제공합니다.
둘째, 보수적인 규칙
최대 레버리지는 2배, 포지션 제한은 10,000 USD, 격 마진 모드입니다. 이는 프리마켓 트레이딩의 위험과 잠재적 기회를 균형 있게 고려한 타협안으로, 위험 관리에 효과적이지 않은 거래자들에게 매우 유용합니다. 보수성 뒤에는 거래자의 위험이 더 통제 가능하다는 점이 있습니다.
셋째, 토큰 가격 차이
OKX에서의 토큰 가격은 시장 참여자의 행동에 따라 결정되며, 프리마켓 거래 토큰은 DEX 또는 CEX와 같은 다른 거래 플랫폼에 상장될 수 있지만, TGE 이후 토큰처럼 제3자 차익 거래로 인해 가격 차이를 해소할 수 없습니다. 이는 분명히 위험이지만, 토큰 가격을 재발견할 수 있는 잠재적인 거래 기회이기도 합니다.
프리마켓 트레이딩 기능의 공식 출시 이후, HMSTR 계약의 지난 24시간 거래량은 약 40,000 USD, DOGS 계약의 지난 24시간 거래량은 약 30,000 USD에 달했습니다.
BTCUSDT 계약의 24시간 거래량인 234억 달러와 비교하면, 프리마켓 트레이딩은 여전히 "작은 개미"에 불과합니다. 그러나 낮은 거래량은 현재 단계의 프리마켓 트레이딩의 "특징"일 수 있으며, 이 분야의 발전에서 피할 수 없는 도전입니다.
깊이 있는 경험을 통해, 현재 OKX가 제공하는 프리마켓 트레이딩 기능은 USDT 기반 선물 계약 모델 측면에서 매우 "강력한" 거래 도구를 제공한다고 믿습니다. 많은 미상장 토큰에 대해 시장이 사전 가격 합의를 형성하는 데도 도움이 됩니다.
OKX의 프리마켓 트레이딩 기능은 간단하고 사용하기 쉽습니다. 현재 프리마켓 트레이딩 기능의 최신 고급 버전으로, 이 거래 모델을 더 성숙한 단계로 끌어올 것입니다.
앞으로 관찰해야 할 것은 OKX에서 어떤 스타 프로젝트가 출시될지, 해당 프로젝트 토큰의 거래량, 거래 깊이 및 거래자 수가 얼마나 될지입니다. 이는 이 시장에서 가장 중요한 거래 도구가 누가 될지, 누가 더 많은 시장 점유율을 차지할지 결정할 것입니다.
프리마켓 트레이딩의 잠재적 기회 포착, 알파를 잡을 수 있는 네 가지 전략
프리마켓 트레이딩 기능을 경험하려면 먼저 OKX 앱을 최신 버전 6.78.0으로 업그레이드해야 합니다. 그 다음, 중앙의 "거래"를 클릭하고 팝업 대화 상자에서 "프리마켓 트레이딩"을 선택합니다. 또는 "발견" 탭에서 "시장"을 클릭하면 "프리마켓 트레이딩"이 계약과 옵션 사이에 있는 것을 볼 수 있습니다.
앞서 언급했듯이, OKX의 프리마켓 트레이딩 기능은 기본적으로 계약 및 현물 거래와 유사하며, 매우 간단하고 쉽게 조작할 수 있습니다. 더 자세히 공유하고 싶지만, 기능이 너무 간단하여 공유할 내용이 거의 없습니다.
프리마켓 트레이딩 기능을 전략적으로 사용하는 방법에 대해 우리의 경험을 바탕으로 요약한 내용은 다음과 같습니다.
1. 인기 프로젝트 거래에 미리 참여하기
현재 OKX는 TON 생태계에서 매우 인기 있는 프로젝트인 HMSTR과 DOGS를 2일 이내에 출시했습니다. OKX는 토큰 상장 속도가 매우 빠르므로, 앞으로 새로 출시되는 토큰에 주목할 필요가 있습니다. 이는 에어드롭 외에도 인기 토큰을 미리 확보할 수 있는 기회입니다.
2. 관련 토큰을 에어드롭 받은 경우, 이를 공매도하여 이익을 미리 확보하기
프리마켓 거래의 대부분의 토큰은 명확한 에어드롭을 받은 토큰입니다. 에어드롭 비율을 예상하고, 프리마켓 거래 가격을 기반으로 공매도하여 에어드롭 수익을 미리 확보할 수 있습니다.
3. 낮은 유동성 특성을 활용하여 거래 수익 증가
프리마켓 거래 토큰의 가격 변동성은 더 크고, 프로젝트 뉴스에 크게 영향을 받습니다. 유동성이 상대적으로 낮아 극단적인 상황에서 재가격 발견의 기회가 있습니다.
4. 프리마켓 거래 가격을 통해 TGE 이후 토큰 가격 예측
OKX의 프리마켓 트레이딩은 비교적 높은 유동성을 가지므로, 가격 발견 능력이 강합니다. 이는 TGE 이후 토큰의 가격 가이드를 제공하여 높은 가격에 인수하거나 저평가된 스타 코인을 판매하는 것을 방지할 수 있습니다.
프리마켓 트레이딩에서 잠재적인 Alpha 기회는 분명히 존재하지만, 이 모델은 낮은 유동성, 가격 스프레드, 제한된 거래 참가자, 특히 기관 참가자, 뉴스에 쉽게 영향을 받는 등 문제를 안고 있습니다. 가격은 토큰의 가치를 정확히 반영하지 않을 수 있으며, 높은 변동성과 높은 거래 위험을 가지고 있습니다. 저자는 거래 메커니즘과 관련 위험을 충분히 이해한 후 거래에 참여해야 한다고 믿습니다.
OKX의 혁신적 거래 기능, "슈퍼 사이클"에서의 "전문 무기"가 될 것
저자의 이해에 따르면, 암호화폐 거래 분야에 오랫동안 종사한 많은 거래자들이 여전히 CEX의 기본적인 거래 작업만을 사용하고, 최근 몇 년 동안의 CEX의 다른 혁신에 대한 관심이 부족합니다.
OKX를 보면, 프리마켓 트레이딩은 CEX 거래 기능 확장의 "하나의 점"에 불과합니다. 이미 많은 폭발적인 혁신 기능을 출시했으며, 이러한 혁신 기능은 암호화폐 산업의 진화와 함께 계속 업그레이드되고, 거래자들에게 거래 결정을 최적화하고 거래 경험을 향상시키는 가치를 지속적으로 제공하고 있습니다. 일을 잘하려면 먼저 도구를 갈아야 합니다. 좋은 무기를 가지고 있지만 사용하는 방법을 모른다면 아쉬운 일입니다.
다음 두 가지 유형의 기능을 알아두면 좋습니다.
1. 혁신적 기능: "전략적 거래"
전략적 거래는 고급 수학 모델을 사용하여 인간의 주관적인 판단을 대체하고, 프로그래밍된 거래를 통해 거래자가 지능적으로 주문을 배치할 수 있도록 돕는 자동 거래 기능입니다. OKX의 전략적 거래를 살펴보면, 이를 세 단어로 요약할 수 있습니다: 다양화. 아래 표에서 자세히 보세요.
- 그리드 전략: 현물 그리드, 계약 그리드, 무한 그리드
- 평균 비용: 계약 마팅게일(계약 DCA), 현물 마팅게일(현물 DCA), 고정 투자 전략
- 결합 차익 거래: 코인 보물, 하락 시 매수, 최고점 탈출, 차익 주문
- 대규모 주문 분할: 아이스버그 전략, 시간 가중 전략
- 신호 거래: 신호 전략
처음 접하는 사람이라면 압도될 것입니다. 거래자는 자신의 위험 성향과 거래 환경에 따라 선택을 해야 하며, 이는 일정한 학습 시간이 필요합니다.
여기서 간단한 BTC 고정 투자 전략을 예로 들어보겠습니다. 거래자는 거래 금액, 거래 주기, 고정 구매 시간을 설정하여 고점 추격과 같은 감정적 거래의 위험을 줄일 수 있습니다. 이는 변동성이 큰 시장과 변동성이 큰 강세장에 매우 적합합니다.
데이터 백테스팅과 최적화를 통해 얻은 전략과 비교하여, 거래자는 자신을 더 신뢰하는 경향이 있어 전략 제품을 사용하는 데 심리적 도전이 될 수 있습니다. 그러나 암호화폐 산업의 발전은 전문화로 나아갈 것이며, 이는 OKX의 제품 진화 과정에서 명확히 볼 수 있습니다.
2. 혁신적 기능: 카피 트레이딩
카피 트레이딩은 오랜 역사를 가진 거래 전략으로, 성공적인 거래자의 작업을 "복사"하도록 도와줍니다. 거래자는 수동으로 포지션을 열고 닫거나(매수 및 매도) 시장을 감시할 필요가 없습니다. OKX는 현재 계약, 현물 카피 트레이딩 및 전략 카피 트레이딩을 제공합니다.
스마트 카피 트레이딩 모드를 예로 들어보겠습니다. 거래자는 최대 카피 트레이딩 금액을 선택한 다음 카피 트레이딩 금액 비율을 선택할 수 있습니다. 예를 들어, 거래자의 주문 가치의 0.02배를 복사합니다. 이는 카피 트레이딩의 위험 통제를 강화하고, 이익과 위험을 균형 있게 조절하며, 원클릭 카피 트레이딩을 가능하게 합니다. 카피 트레이딩에는 더 많은 세부 기능이 있지만, 여기서는 확장하지 않겠습니다. 그러나 경험을 통해 이러한 세부 사항이 거래 작업을 최적화하는 데 매우 중요하다는 것을 알 수 있습니다.
사실, 암호화폐 거래 제품은 10년 이상의 개발을 거쳐 다각화된 혁신과 복잡한 도전이 얽힌 교차로에 도달했으며, 전체 산업은 새로운 발전 단계에 접어들고 있습니다.
오늘날 CEX는 DEX와의 대결뿐만 아니라 보안, 투명성, 준수성, 사용자 경험 등의 측면에서도 추구와 도전에 직면해 있습니다. DEX와 CEX의 기술적 통합도 무한한 가능성을 열어가고 있으며, "암호화폐 슈퍼 사이클"에서 대규모 사용자 유입을 어떻게 처리할 것인지도 도전 과제가 되고 있습니다. 이러한 모든 요소들이 CEX를 혁신하고 진화하게 만들고 있습니다.
OKX의 거래 제품 혁신은 위의 과정에서 업계를 선도했을 뿐만 아니라, 업계의 진화와 업그레이드의 한 측면이기도 합니다: 더 전문적이고, 더 기능적이며, 더 사용하기 편리합니다.
어떤 분야에서 CEX가 경쟁할까요? 어떤 세부 사항에서 더 흥미로운 기능이 나올까요? CEX가 일반 거래자에게 어떻게 전문 거래자의 거래 능력을 부여할 수 있을까요?
OKX를 살펴보면, 일정 부분에서 계속되는 혁신을 통해 현재의 "슈퍼 암호화폐 사이클"에서 일반 거래자에게 "전문 무기"를 제공할 가능성이 있습니다.
주의 사항: 이 기사 내용은 참고용이며, 작성자의 견해를 반영한 것 입니다.
