원제: " 암호화폐에서 승리하는 비결(최고 투자자로부터) - 얼라이언스 창립 파트너 | EP86 "
게스트: Alliance DAO 창립 파트너 Qiao Wang
편집자: zhouzhou, Ismay, BlockBeats
편집자 주: 이 팟캐스트에서 Qiao는 훌륭한 창업자와 투자자에게 필요한 자질에 대해 자세히 알아보고 암호화폐 업계에서 지속성과 고유한 통찰력의 중요성을 강조합니다. 그는 자신의 투자 전략을 공유하고, 투자와 트레이딩의 차이를 분석했으며, 솔라나에 대한 낙관론을 공유했습니다. 또한 Qiao는 Alliance DAO 가속기 중에서 눈에 띄는 주요 특징을 요약했습니다.
이 팟캐스트에서는 다음과 같은 핵심 질문이 제기되고 탐구됩니다.
- 훌륭한 창업자이자 투자자가 되기 위한 주요 특성
- Qiao의 개인 투자 전략
- 암호화폐 시장의 미래에 대한 예측
요약:
훌륭한 창업자이자 투자자가 되기 위한 핵심 자질: Qiao는 끈기, 독특한 시장 통찰력, 높은 수준의 성실성이 성공의 열쇠라고 강조합니다. 동시에 그는 자폐적 특성이 암호화폐 창업자들 사이에서 장점이 있어 독립적으로 생각하고 복잡한 환경에 집중할 수 있는 능력을 보여줄 수 있다고 지적했습니다.
개인 투자 전략: Qiao는 이더 판매하기로 한 자신의 결정을 설명하고 솔라나가 더 큰 잠재력을 갖고 있다고 믿으며 솔라나에 대해 낙관적인 입장을 갖고 투자와 거래의 차이에 대한 심층 분석도 제공합니다.
Alliance DAO에서 두각을 나타내는 방법: 창립자는 높은 수준의 독립적인 사고, 집중력 및 문제 해결 능력을 보여야 하며, 특히 기존 통념을 거부하고 자신의 아이디어를 고수할 수 있는 팀에 관심이 있습니다.
암호화폐 시장의 미래 전망: Qiao는 향후 12개월 동안의 비트코인 가격에 대한 예측을 언급하면서 선거가 있는 해에는 시장의 정서 와 변동성이 큰 영향을 받을 것이라고 말했습니다.
일과 건강의 균형: 그는 건강과 일에 대한 자신의 생각을 공유하며, 일은 스트레스를 받을 수 있지만 사회적 상호 작용은 장수에 매우 중요하다고 주장합니다. 동시에 건강과 생산성을 유지하는 데는 건강과 수면이 중요합니다.
다음은 대화 원문입니다. (읽고 이해하기 쉽도록 원문을 삭제 및 편집했습니다.)
개인적인 경험
케빈: 어린 시절의 독특한 이야기가 있나요? 오늘의 성공을 설명하는 특별한 경험이 있나요?
Qiao Wang : 저는 아주 좋은 가정에서 태어났습니다. 비록 집안 환경은 좋지 않았지만 부모님은 저를 대학에 보내주신다는 것이 제 인생의 첫 번째 축복이라고 말씀하셨습니다. 두 번째 행운은 아내를 만난 것입니다. 그녀는 저를 정말로 이해하고 지원해 주지만, 동시에 저와 제 아이들도 잘 돌봐줍니다.
케빈: 혼자서 아주 멀리 갈 수 있다고 생각하시나요?
Qiao Wang : 제가 정말 더 발전할 수 있었던 것은 어린 시절의 경험 때문이라고 생각합니다. 비록 아주 일찍 업계에 진출하는 등 평범한 사람들보다 더 많은 리스크 감수했지만, 가족의 제약으로 인해 그렇게 많은 리스크 감수할 수는 없었습니다. 암호화폐 공간. 하지만 저는 항상 더 많은 일을 하고 싶었지만 가족의 재정 상황으로 인해 걱정할 수밖에 없었습니다.
케빈: 그럼 무엇이 당신을 막고 있나요? 일종의 심리적인 걱정인가?
Qiao Wang : 네, 제가 대학을 졸업하고 바로 사업을 시작하면 부모님은 어떻게 하실 것 같나요? 부모님을 실망시킬 수가 없어서 월스트리트 금융업에서 비교적 안정된 직업을 선택했고, 그 나이대에 비해 월급도 꽤 괜찮았습니다.
케빈: 당시 당신의 직업은 무엇이었나요?
Qiao Wang : 저는 퀀트 트레이딩을 할 때 주로 저수준 분산 시스템 소프트웨어를 작성합니다. 이것이 제가 나중에 암호화폐에 관심을 가지게 된 이유입니다. 퀀트 트레이딩의 장점은 통계적 장점으로 인해 상대적으로 수익이 안정적이어서 아주 어린 나이에 많은 돈을 벌 수 있다는 점입니다.
케빈: 많은 응원을 해준 아내에게 감사해야 할 것 같죠?
Qiao Wang : 네, 특히 그녀가 저에게 준 심리적, 재정적 지원 덕분에 저는 투자와 경력 측면에서 모두 암호화폐 분야에 전념할 수 있었습니다. 리스크 감수에는 두 가지 측면이 있다고 생각합니다. 하나는 위험을 감수하려는 의지이고, 다른 하나는 리스크 감수하는 능력입니다. 그리고 저는 항상 위험을 감수할 의향이 있었습니다. 그러나 제가 위험을 감수할 수 있도록 실제로 힘을 준 것은 제 아내의 지원이었습니다.
Kevin: 암호화폐 산업에 입문할 수 있는 기회로 금융 분야에서 일했다고 말씀하셨는데, 처음에 암호화폐 세계의 어떤 점에 끌렸나요?
Qiao Wang : 처음에 저를 매료시켰던 것은 시장의 변동성이었습니다. 암호화폐의 가치 제안을 실제로 이해한 순간은 다양한 베팅 플랫폼을 통해 차익거래를 하는 거래자 로 일하면서 특히 저 리스크, 고수익 거래 전략에 끌렸을 때였습니다. 이러한 경험을 통해 암호화폐의 중요성을 깨닫게 되었습니다.
케빈: 해외 플랫폼으로 많은 돈을 이체하셨는데요. 이것이 암호화폐와 무슨 관련이 있나요?
Qiao Wang : 당시 미화 2만 달러 정도를 여러 해외 도박 플랫폼으로 이체한 결과 그 돈이 반년 동안 은행 시스템에 갇혀 있었습니다. 이를 통해 비트코인이 필요하다는 것을 깨달았습니다. 드디어 돈을 돌려받은 뒤 바로 일본에 있는 은행으로 송금했는데, 그 은행이 당시 유명한 마운트곡스 뒤에 있는 은행이었습니다. 그런 다음 비트코인 가격이 오르기 시작했고 많은 사람들에게 첫 번째 "마법의 순간"은 가격 상승과 부의 증가를 목격하는 것이었습니다.
만약 제가 2011년이나 2014년에 시장이 최고조에 달했을 때 암호화폐에 입문했다면 아마도 몇 년 동안 포기했을 것입니다. 하지만 저는 또 다른 성수기였던 2017년에 암호화폐에 전념하기로 결정했습니다. 사실 2017년 이전에는 내 재산의 대부분이 이미 암호화폐에 있었지만 2017년에는 내 경력을 암호화폐에 투자하기로 결정하고 Messari에서 일하기 시작했습니다.
어떤 개발자팀이 성공할 수 있나요?
Kevin: 지난 주 Kamino의 공동 창업자인 Thomas는 Solana가 8달러까지 추락했을 때 당신이 그들의 가장 강력한 지지자 중 한 명이었다고 언급했습니다. 모두가 하락 정서 때 Solana가 반등할 것이라는 것을 어떻게 알았습니까?
Qiao Wang : 이더 커뮤니티를 분열시켰던 2016년 이더 DAO 해킹 사건이 생각납니다. 그러나 소수의 개발자 그룹은 여전히 이더 에 대한 열정을 갖고 있으며 계속해서 애플리케이션을 개발하고 있습니다. 이러한 끈기는 이더 해낼 것이라는 확신을 줍니다. 마찬가지로, FTX 폭락 이후 소수의 솔라나 개발자 그룹을 보았는데, 솔라나에 대한 그들의 열정과 끈기가 저에게 자신감을 주었습니다.
Kevin: 투자자이자 창립자로서, FTX 폭락 이후에도 솔라나를 고수할 수 있었던 믿음을 쌓는 데 도움이 되었던 비슷한 순간들이 있었나요?
Qiao Wang : 물론 솔라나(Solana), 이더), 비트코인(Bitcoin) 등이 있습니다. "살아있는 유기체"라고 생각하면 됩니다. 참여하는 사람의 수가 특정 "임계 질량"에 도달하는 한 생존할 수 있습니다. 2017년 비트코인 "내전"에서도 비슷한 상황을 보았습니다. 결국 비트코인 코어 커뮤니티의 해당 부분은 지속되었고 비트코인 캐시나 SegWit2x와 같은 다른 포크 충분한 지원을 얻지 못했습니다.
Kevin: 이는 베어장 (Bear Market) 에서 소수의 사용자만이 제품에 열정을 갖고 있더라도 결국 "탈출 속도"에 도달하여 성공할 수 있다는 의미입니까?
왕챠오 : 그렇죠. 베어장 (Bear Market) 에서는 사용자가 50명 또는 100명에 불과하더라도 충성도가 높은 사용자의 지원만으로도 프로젝트를 계속 진행하고 궁극적으로 돌파구를 마련하기에 충분합니다. 우리가 지원하는 많은 프로젝트 역시 상승기와 하락기를 겪습니다. 하지만 최저점에도 불구하고 항상 자사 제품을 정말 좋아하는 소수의 충성도 높은 사용자 그룹이 있습니다. 일일 활성 사용자 수가 감소하더라도 매일 사용하는 사용자는 10~100명에 불과할 수 있지만 이러한 핵심 사용자는 계속 유지됩니다. 제품을 반복하는 팀. 결국 이러한 프로젝트는 "탈출 속도"(즉, 제품이 엄청난 성공을 거두게 됨)에 도달합니다.
성공적인 예는 NFT 시장인 "Tensor"입니다. 처음 1~2년 동안에는 사용자가 약 100~1,000명에 불과했습니다. 분명히 그들 모두가 일반 사용자는 아니었습니다. 기업가로서 당신은 1~2년 동안 아무런 성장도 하지 못했고 충분한 시장 견인력도 얻지 못했습니다. 당신의 본능적인 반응은 무엇입니까? 포기할 것인가, 아니면 방향을 바꿀 것인가? 그러나 결국 그들의 팀은 끈기를 갖고 자체 제품에서 획기적인 발전을 이루었습니다.
Kevin : 우리는 암호화폐 업계의 높은 가치 평가에는 대량 사용자가 동반되어야 한다는 편견을 갖고 있는 경향이 있습니다. 왜냐하면 산업이 구축된 방식이 사람들을 연관시키도록 하기 때문입니다. 그러나 사실은 사용자가 많지 않아도 미래에 획기적인 발전을 이룰 수 있다는 것입니다.
Qiao Wang : Web 2에서 제품을 만들 때 사람들은 대개 매주 10% 또는 20%의 성장을 달성해야 한다고 말합니다. 그러나 진정으로 성공한 제품의 경우 성장 곡선은 점차 기하급수적으로 증가하는 것처럼 매우 매끄러워집니다. 암호화폐 세계에서 결국 성공하고 사랑받는 제품은 거의 이러한 성장 궤적을 따르지 않습니다. 그들의 성장 궤적은 계단과 비슷합니다. 먼저 성장한 다음 일정 기간 동안 안정을 유지한 다음 폭발적인 성장의 물결을 경험하고 안정기에 들어갑니다.
예를 들어, Coinbase와 마찬가지로 모든 불장(Bull market) 에서 대폭상승 반면 베어장 (Bear Market) 에서는 기본적으로 변동이 없거나 심지어 하락하기까지 합니다. 투기를 지원하는 대부분의 암호화폐 상품이 이와 같으며, 이는 암호화폐 시장의 성격에 따라 결정됩니다. 하지만 Farcaster처럼 본질적으로 투기적이지 않은 상품들도 비슷한 성장 패턴을 경험해 왔습니다. 오랫동안 성장이 거의 없었으나, 지난해 12월 갑자기 일일 활성 사용자 1만 명에서 10만 명으로 사용자가 10배 증가했습니다.
Kevin: 무엇이 훌륭한 암호화폐 투자자를 만든다고 생각하시나요?
Qiao Wang : 발행시장 에서 두각을 나타내기 위해서는 세상에 대한 자연스러운 회의론이 필요하고, 합의에 의문을 제기하고, 사람들이 자주 말하는 것 중 무엇이 잘못되었는지 생각해야 합니다.
Kevin: 천성적으로 낙관적인 사람이 있다면 더 나은 창업자가 될 수 있습니다. 왜냐하면 훌륭한 창업자가 되려면 지나친 낙천주의, 심지어 약간의 망상적인 자신감도 필요하기 때문입니다. 그리고 훌륭한 투자자가 되려면 모든 것에 대해 회의적일 필요가 있을 수도 있습니다. 심지어 약간 냉소적일지라도 말입니다. 둘 사이의 균형은 어떻게 이루어져야 한다고 생각하시나요?
Qiao Wang : 낙관주의와 합의에 대한 의문, 독립적인 사고는 별개의 개념입니다. 사실, 제가 함께 일했던 최고의 창업자들 중 일부는 매우 반대적이며 합의에 의문을 제기했습니다. 왜냐하면 창업의 본질은 남들이 이해하지 못하는 시장이나 사용자에 대한 통찰력을 발견하는 것이기 때문입니다. 창업의 첫 번째 단계는 남들이 이해하지 못하는 것을 이해하는 것입니다. 그러므로 최고의 창업자와 최고의 투자자는 역발상적인 자질을 갖고 있습니다.
Kevin: Naval은 이 무한한 영향력의 시대에는 판단이 가장 중요하다고 믿습니다. 그는 판단이 지혜와 유사하며 행동의 장기적인 결과를 예측할 수 있다는 것을 의미합니다.
Qiao Wang : 실천적인 행동을 통해 육성합니다. 거래자 로서 저는 시장의 "교훈"을 통해 배웠습니다. 좋은 판단을 내리는 방법을 배우려면 먼저 돈을 잃어야합니다. 만약 당신이 아무런 조치도 취하지 않는다면, 즉 투자자들이 실제로 "참여"하지 못한다면, 당신은 결코 배우지 못할 것입니다. 가장 좋은 배움의 방법은 두 가지가 있는데, 하나는 적극적인 겸손이고, 다른 하나는 강요된 겸손입니다. 판단력을 높이기 위해 행동을 취해야 합니다.
개인 투자 전략
케빈: 그럼 투자와 거래 중 어느 쪽을 더 선호하시나요?
Qiao Wang : 둘 다 할 수 있어요. 중요한 건 자신이 잘할 수 있는 방법을 찾아야 한다는 거예요.
Kevin: 그렇다면 단기 트레이딩과 장기 투자에 필요한 핵심 기술은 무엇인가요?
Qiao Wang : 둘 다의 핵심은 합의에 대한 의문입니다. 동시에 트레이딩은 본질적으로 과거 패턴을 분석하고 통계적으로 유효한 패턴을 계속해서 찾아야 합니다. 단기 트레이딩의 장점은 시장으로부터 매우 빠르게 피드백을 받을 수 있다는 것입니다. 하루에 10번 거래하면 한 달에 300개의 거래 샘플을 얻게 되며 이때 귀하의 전략이 효과적인지 평가할 수 있습니다. 장기적인 투자의 경우 빠른 피드백을 받기가 어렵습니다. 투자가 성공했는지 확인하는 데 몇 년이 걸릴 수 있습니다.
버핏과 찰리 멍거는 흔히 가치 투자자로 생각되지만 사실 그들의 전략은 지난 90년 동안 발전해 왔습니다. 버핏은 초창기 주가수익률과 주가순자산비율이 낮은 기업에 집중해 저평가된 기업을 찾았다. 멍거를 만난 후 그의 투자 철학이 바뀌었다. 멍거는 좋은 회사에 합리적인 가격으로 투자하는 것이 평범한 회사에 낮은 가격에 투자하는 것보다 훨씬 낫다고 믿습니다. 이는 전통적인 가치 투자보다는 성장 투자에 가깝습니다. 암호화폐 세계에서도 동일한 아이디어가 적용된다고 생각합니다. 온체인 거래량, TVL(잠금된 총 가치) 또는 시장 관심 여부와 관계없이 시간이 지남에 따라 성장하는 프로토콜이나 토큰에 주의를 기울이고 싶습니다.
케빈: 이 성장 투자 전략이 암호화폐 분야에 더 적합하다고 생각하시나요?
Qiao Wang : 그렇습니다. 특히 암호화폐 시장에서 성장은 재정적 성장을 의미할 뿐만 아니라 내러티브의 변화와 시장 관심 증가도 포함할 수 있습니다. 현재 프로젝트가 많은 돈을 벌지 못하더라도 이미 충분히 시장의 관심을 받고 있고 앞으로 더 많은 관심을 받을 수 있다면 투자할 가치가 있는 프로젝트입니다. 그렇다면 그 돈은 결국 어디로 가는 걸까요? 합리적인 분석을 통해 좋은 사업이라고 판단되는 곳보다는 가장 주목받는 곳으로 갈 가능성이 높습니다.
예를 들어 Lido에는 모두가 잘 수행해야 한다고 생각하지만 실제로는 그렇지 않은 프로토콜이 많이 있습니다. 아이디어는 실제로 매우 간단합니다. 기본적으로 사람들은 미래에 대해 가장 큰 기대를 불러일으키는 곳에 돈을 투자하지만 반드시 현재 최고의 성과를 내고 있는 회사에 투자하지는 않습니다.
제가 솔라나에 대한 최저점에 대한 신뢰를 가질 수 있었던 이유는 제가 직접 제품을 사용해 봤기 때문입니다. 저는 2021년부터 솔라나의 제품을 사용하기 시작했고, FTX가 망할 때까지 약 1년 넘게 사용했습니다. 당시 이 제품들은 매우 투박했지만 약 100밀리초 안에 매우 원활하게 거래를 실행할 수 있었고 수수료도 매우 낮았습니다. 솔라나 생태계의 제품이 더 이상 블록체인의 제약을 받지 않는다는 것을 느낄 수 있습니다.
우리는 종종 "왜 아이폰은 갖고 있는데 애플 주식은 없나요?"라고 말합니다. 우리는 항상 미래의 제품, 미래의 기술을 찾고 있다고 생각합니다. 투자에서도 마찬가지입니다. "나는 무엇을 좋아하는가?" 사실 답은 바로 당신 앞에 있습니다. 저는 DeFi를 정말 좋아합니다. 제품을 직접 경험할 수 있고, 전체 암호화폐 공간에는 정말 마법 같은 두 가지 순간이 있다고 생각합니다. 첫 번째는 처음으로 비트코인 거래를 보낼 때의 경험입니다. 두 번째는 DeFi입니다. 단순히 결제만 보내는 것이 아니라 양방향 거래도 가능하기 때문입니다.
Kevin: 시장 사이클에 어떻게 대응하시나요?
Qiao Wang : 제 포트폴리오의 대부분은 비트코인, 이더, 솔라나, 코인베이스 주식입니다. 가끔 단기 매매를 하기도 하는데, 단기란 중장기 보유보다는 내러티브 중심의 매매와 비슷하게 수개월의 기간을 뜻합니다. 그래서 저는 아주 초기에 특정 자산을 매입했습니다. 대부분의 사람들이 알고 있듯이 제가 한 것은 단기 거래였습니다.
케빈: 장기적으로는 어떻습니까?
Qiao Wang : 장기적으로 상위 300개 토큰을 살펴보고 시총 의 공급 및 초과 공급에 주의를 기울였습니다. 초과 공급은 잠금 해제된 토큰 점유비율 이며 이는 매우 중요한 요소입니다. 또한 이러한 프로젝트가 실질적인 매력과 사용자 기반을 갖고 있는지 살펴볼 것이며 궁극적으로 이러한 기준을 충족하는 토큰은 비트코인, 이더, 솔라나 및 특정 스테이블 코인이라고 생각합니다.
Kevin: 이 네 가지 자산을 어떻게 배분하나요?
Qiao Wang : 저는 비트코인과 솔라나에 더 관심이 많습니다. 저는 이더 상대적으로 과대평가되어 있다고 생각합니다. 그리고 제가 가지고 있는 고유한 데이터로 볼 때 점점 더 많은 창업자와 기업가들이 이더 대신 솔라나를 선택하고 있습니다. 개발자 활동 측면에서 솔라나는 더 많은 잠재력을 갖고 있습니다. 따라서 이더 보다 Solana에 대한 구성이 더 많습니다. 비트코인의 경우 이는 순수한 PMF입니다. 최고의 가치 저장소이자 검열할 수 없는 가치 저장소이며 가까운 미래에는 어떤 프로젝트도 이에 도전할 수 없습니다.
Kevin: 시장 주기에 따라 투자 전략을 조정하시나요? 아니면 단기 전략으로는 시장 성과를 이길 수 없다고 생각하고 해당 코인을 장기적으로 보유하기로 결정했기 때문에 4대 주요 코인과 같은 핵심 위치만 고수하시나요?
Qiao Wang : 시장 사이클을 조금 조정해 보려고 하는데 정말 어렵습니다. 나는 이전에 여러 주기에 대한 내 경험에 대해 트윗했습니다. 첫 번째 주기에서는 비트코인이 80% 하락할 때까지 보유했습니다. 두 번째 사이클에서는 이전의 '외상후 스트레스 반응'으로 인해 고점에서 약 40~50% 정도 떨어져 있을 때 매도했습니다. 그게 2017년 사이클이었습니다. 세 번째 사이클에서는 고점 대비 약 30% 정도 매도했습니다. 그래서 매 사이클마다 조금씩 나아지지만, 결코 최고점에 팔 수는 없습니다. 하지만 지난 사이클에는 거의 바닥권 부근에서 매수했습니다.
그래서 시간이 지나면서 나아지긴 하지만 대략 15년 정도 걸립니다. 싸이클을 하려고 해도 자산을 다 팔지는 않을 것이고, 바닥에 올인하지도 않을 것이다. 나는 시장 최고점에서 포지션 의 20~30%를 매도한 다음 시장 최저점에서 두 배로 늘릴 수 있습니다. 그 이유는 위에서 실수를 하면 손실에 따른 기회비용이 더 커지기 때문이다.
Kevin: 암호화폐 투자자로서 일반적인 투자자는 어떤 단계를 거치나요?
Qiao Wang : 일반적으로 처음 시장 사이클을 겪을 때 자산 가치가 거의 0으로 돌아올 때까지 보유합니다. 예를 들어, 처음으로 비트코인이 80% 하락했습니다. 하지만 나는 비트코인만 보유할 수 있을 만큼 운이 좋았습니다.
Kevin: 적어도 다른 토큰을 "올인"하는 것이 아니라 비트코인과 이더 에 초점을 맞춘 올바른 선택을 하신 것 같은데요?
Qiao Wang : 네, 당시에는 다른 토큰에 대해 잘 몰랐기 때문에 첫 번째 주기에만 비트코인만 보유했습니다. 두 번째 주기 후반에 나는 일부 알트코인을 구매하기 시작했지만 그때에도 실제 가치가 있는 유일한 것은 비트코인과 이더 뿐이라는 것을 여전히 알고 있었습니다. 그래서 정상에 매도하기로 결정했을 때 그 알트코인을 버리고 이더 으로 전환했습니다.
케빈: 어떤 사람들은 시총 토큰에 투자하면 비트코인이나 이더 능가하는 것이 가능하다고 생각하지만 실제로는 얼마나 어렵나요?
Qiao Wang : 주기마다 다릅니다. 마지막 주기(2021년)는 비트코인과 이더 쉽게 추월했습니다. 왜냐하면 그것이 모든 시장에서 가장 큰 자산 거품이었기 때문입니다. 이 사이클에서는 상황이 완전히 다릅니다. 비슷한 금전적 또는 재정적 부양책이 다시 나오지 않는 한 앞으로 비트코인, 솔라나, 코인베이스 주식을 능가하는 것은 매우 어려울 것이라고 생각합니다.
알트코인과 밈에 대해 어떻게 생각해야 할까요?
Kevin: 당신이 언급한 흉내내기 시즌이 계속될까요?
Qiao Wang : 과거에도 알트코인 시즌이 있었지만 이번에는 다를 수 있습니다. 알트코인 시즌이 발생하는 두 가지 조건은 다음과 같습니다. 1. 토큰 수가 적습니다. 2. 시장에 대량 의 자금이 유입됩니다. 하지만 현재 상황은 토큰이 너무 많아 매일 수천 개의 토큰이 생성되고 있으며 시장에 투입되는 자금이 충분하지 않다는 것입니다. 따라서 이번 사이클에서는 이전 사이클처럼 대규모 알트코인 랠리가 나타나지 않을 수도 있습니다.
케빈: 밈에 대해 어떻게 생각하세요? 그들은 앞으로도 계속 존재할 것인가?
Qiao Wang : 밈은 단순히 순환적인 현상이 아니라 항상 존재한다고 생각합니다. 하지만 이 시장에서 살아남는 열쇠는 밈의 확산과 리더의 존재에 있다. WIF의 혁신은 다른 밈이나 아바타에 이 요소를 추가하여 입소문을 퍼뜨리는 "모자" 밈에 있습니다. 하지만 장기적으로 생존하려면 바이낸스와 같은 CEX 상장 의 지원도 필요합니다.
Kevin: 아직도 WIF를 보유하고 있나요?
Qiao Wang : 리스크 조정 수익률 측면에서 솔라나를 능가할지는 잘 모르겠습니다. 지금은 모든 것을 솔라나와 비교하고 있습니다. 전체 암호화폐 시장의 총 시총 계속 상승한다면 WIF는 솔라나와 함께 상승하거나 더 나은 성과를 낼 수도 있습니다. 하지만 시장 상황이 악화될 경우 밈 코인은 주류 토큰보다 리스크 높기 때문에 상대적으로 안정적인 투자 전략을 유지하는 것을 선호합니다.
Kevin: Alliance의 투자자로서 Pudgy Penguins에 대해 어떻게 생각하시나요?
Qiao Wang : Pudgy Penguins와 NFT 커뮤니티의 모델은 전통적인 의미의 업무 아닙니다. 먼저 커뮤니티를 구축하고 사용자를 유치한 다음 장난감, 게임 등의 제품을 출시하세요. 이 패턴은 매우 파격적이지만 오늘날 점점 더 흔해지고 있습니다.
Kevin: Pudgy Penguins NFT가 있나요?
Qiao Wang : 한때 소유하고 있었는데 나중에 가격이 떨어져서 팔았습니다. 투자자로서 이러한 NFT가 솔라나를 능가할 수 있을지 생각해보겠습니다.
Kevin: 투자 클래스로서 NFT에 대해 어떻게 생각하시나요?
Qiao Wang : 문제는 NFT의 대체 불가능한 성격과 높은 진입 가격으로 인해 신규 자본 유치가 매우 어려워서 다른 자산의 성능을 능가하기 어렵다는 것입니다.
Kevin : 그렇다면 이 경우 시장 유동성이 핵심 요소라고 생각하시나요? 이미 시장에는 많은 토큰, 밈 코인, 대량 NFT가 있으며 사람들은 이러한 옵션 중에서 선택해야 합니다.
Qiao Wang : 네, 맞습니다.
Kevin: 솔라나를 능가하는 것이 목표라면 왜 아직도 이더 이더 보유하고 있나요?
Qiao Wang : 제가 보기에 이더 보유하는 것은 금전적인 이유가 아닙니다. 저는 이더 과 어느 정도 감정적인 연관성을 갖고 있다고 느낍니다. 결국 저는 2014년부터 이더 의 초기 개발에 참여해 왔습니다. 처음부터 참여했던 프로젝트를 완전히 포기하게 된 것은 정말 안타까운 일입니다. 나에게 이더 감정적인 연결로 가득한 NFT 커뮤니티와 같습니다.
자폐증 때문에 Pump.Fun에 투자하시나요?
Kevin: (수익 및 시장 점유율 측면에서) 오늘날 가장 성공적인 프로토콜 중 하나인 Pump.Fun에 투자하기로 결정했을 때 다른 사람들이 보지 못한 점을 무엇으로 보셨나요?
Qiao Wang : 팀이 처음 가속기 에 합류했을 때 그들은 Pump.Fun을 구축하고 있지 않았습니다. 당시 그들은 다른 제품을 개발하고 있었지만 해당 제품은 성공하지 못했습니다. 실제로 그들은 Pump.Fun이라는 아이디어를 생각해 내기 전에 적어도 두 번 변형을 겪었습니다.
따라서 초기 단계 투자, 특히 소비자 사용자를 위한 제품에 대한 투자는 거의 항상 아이디어가 아닌 창업자에게 달려 있으며, 저는 창업자에게서 높은 수준의 자폐적 경향을 보았습니다. 소비자를 대상으로 하는 훌륭한 제품 창업자가 되기 위해 어느 정도 자폐적 성향이 필요한 것은 우연이 아닙니다.
단순한 상관관계라기보다 인과관계라고 생각합니다. 예술적 재능이 있는 사람들은 스스로 생각할 줄 알고 대중의 관점 과 상충되는 경우가 많습니다. 인터넷상의 합의나 타인의 의견에 휩쓸리지 않고 차분하게 관찰할 수 있습니다.
케빈: 어느 정도 자폐적 특성이 있다고 생각하시나요?
Qiao Wang : 아마 좀 있을 것 같아요.
투자자로서 자폐증은 제가 소비재 창업자를 선정하는 데 거의 '필요한 조건'이 되었습니다. 제가 찾는 창업자들은 어느 정도 자폐적 특성을 갖고 있는 경향이 있으며, 바람직하게는 어린 시절의 트라우마를 갖고 있는 경향이 있습니다. 하지만 그들은 일반적으로 처음 두 회의에서는 이 사실을 말하지 않습니다.
Kevin: 그렇다면 자폐증과 어린 시절의 트라우마가 성공을 위한 "알파" 요소라는 거죠, 그렇죠?
Qiao Wang : 네, 성공적인 창업자가 되려면 두 가지가 필요합니다. 생각과 행동이죠. 자폐증은 생각이 일어나는 곳이고, 행동은 트라우마에서 오는 것입니다. 왜냐하면 증명할 것이 있기 때문입니다.
케빈: Alliance DAO는 어떤 일을 하나요?
Qiao Wang : 우리는 자폐 성향이 강하고 어린 시절 트라우마를 겪었을 수 있는 창업자에게 투자합니다.
Kevin: Alliance DAO를 만든 이유는 무엇입니까?
Qiao Wang : 메사리를 떠난 후 저는 0에서 1까지의 창업 과정은 정말 좋아하지만 1에서 10까지의 확장 단계는 마음에 들지 않는다는 것을 깨달았습니다. 0 to 1은 사용자 요구에 대한 통찰력을 찾고 문제 해결을 위해 다양한 방법을 시도하는 것입니다. 이런 과정을 1년에 0번부터 150번까지 어떻게 경험할 수 있을까 하는 생각이 들었습니다. 그래서 저는 가속기 만들기로 결정했습니다.
Kevin: 자폐적 특성을 지닌 더 많은 창업자를 찾기 위해 해커톤을 사용하고 있나요?
Qiao Wang : 네, 암호화폐 업계에서 위대한 업적을 이룬 창업자들을 심사위원으로 초대하고 싶습니다.
좋은 창업자가 갖춰야 할 것
Kevin: 암호화폐 업계의 창립자로서 베어장 (Bear Market) 에서 생존 가능성을 어떻게 높일 수 있나요?
Qiao Wang : 가장 간단한 방법은 다른 업계에 대한 기술이 없고 직업을 바꿀 수 없다는 것입니다. 이는 실제로 다른 산업을 이해하지 못하는 많은 암호화폐 창업자들의 실제 모습입니다. 지난 베어장 (Bear Market) 에서 많은 창업자들이 AI 분야로 눈을 돌렸습니다. 이들은 매우 똑똑하고 단기간에 새로운 분야의 전문가가 될 수 있습니다.
Kevin: 투자자로서 한 산업에서 다른 산업으로 빠르게 이동할 수 있는 창업자를 선호하시나요, 아니면 암호화폐에 초점을 맞춘 창업자를 선호하시나요?
Qiao Wang : 구체적인 상황에 따라 다릅니다.
Kevin: 성공의 또 다른 요소는 공동 창업자를 갖는 것입니다. 좋은 공동 창업자를 찾는 방법은 무엇입니까?
Qiao Wang : 통계적으로 가장 이상적인 공동 창업자 구성은 과거 직장에서든 프로젝트에서든 긴밀하게 함께 일했던 두 사람입니다. 두 번째 이상형은 비록 함께 일한 적은 없지만 서로를 신뢰하고 서로의 장단점을 이해하는 두 친구이다. 최악의 배치는 방금 만난 사람이나 온라인 공동 창업자 매칭 플랫폼을 통해 만난 낯선 사람입니다.
Kevin: 공동 창업자 관계에서 가장 중요한 요소 중 하나가 신뢰라고 말씀하셨는데요. 그렇다면 두 번째로 중요한 것은 무엇일까요?
Qiao Wang : 두 번째로 중요한 요소는 보완적인 기술입니다. 두 명의 창립자가 서로 다른 핵심 기술을 보유하고 있다면 팀의 성공 확률이 크게 높아집니다.
Kevin : 제가 발견한 한 가지 교훈은 창업자들이 업계에 익숙하지 않기 때문에 스타트업 초기 단계에서 자신이 어떤 게임을 하고 있는지 모르는 경우가 많다는 것입니다. 더 깊이 들어가면서 게임의 규칙을 이해하기 시작하고 어떤 기술이 필요한지 정의할 수 있습니다.
Qiao Wang : 이것은 실제로 시행착오를 통해 배우는 기업가적 과정의 일부입니다.
Kevin: 당신은 진실성을 언급하기도 했습니다. 버핏과 네이벌도 당신과 함께 일할 사람을 선택할 때 높은 지능, 높은 에너지, 높은 성실성을 갖춘 사람을 찾으라고 말했습니다. 가장 중요한 자질은?
Qiao Wang : 성실성은 승수와 같아서 양수 1이거나 음수 1입니다. 지능과 업무 태도는 절대값이지만, 성실성이 없으면 승수는 -1이 됩니다. 비록 당신이 매우 똑똑하고 열심히 일하더라도 진실성이 없다면 최종 결과는 부정적일 것입니다. 이것이 SBF와 같은 사람들이 실패하는 이유입니다. 그는 매우 똑똑하고 열심히 일하지만 진실성이 부족하고 궁극적으로 자신과 주변 사람들을 파괴합니다.
케빈: 이 "순결함의 상실"이 어디서 비롯된다고 생각하시나요?
Qiao Wang : 사람은 변합니다. 특히 빨리 부자가 되면 돈이 당신을 변화시킬 것입니다.
케빈: 개인의 성실성에 문제가 있는지 가능한 한 빨리 알아내는 방법은 무엇입니까?
Qiao Wang : 어렵네요. 또한 저는 도덕성이 낮은 사람들을 식별하는 데 도움이 되도록 가속기 신청서에 대한 몇 가지 질문을 작성하려고 노력하고 있습니다. 하지만 솔직히 말해서 거짓말쟁이가 그 일을 피해가는 것은 쉽습니다. 그래서 우리는 보통 낮은 밸류에이션의 투자 기회를 통해 덜 기회주의적인 창업자를 걸러내고, 순전히 높은 밸류에이션을 추구하는 기회주의자는 피합니다.
케빈: 많은 사람들이 돈과 명성이 사업을 시작하는 데 좋은 이유가 아니라고 말할 것입니다. 이에 대해 어떻게 생각하시나요?
Qiao Wang : 나는 초기 단계에서 돈 때문에 이 일을 하고 있다는 사실을 말하지 않는 성공적인 창업자들을 많이 만났습니다. 하지만 시간이 지나고 그들이 사업을 시작하면서 정말로 돈을 벌고 싶은 마음을 솔직하게 밝히기 시작하면서 저는 그 솔직함이 더욱 마음에 들었습니다.
선거로 인해 암호화폐 시장 소진이 가속화될 수 있습니다
Kevin: 이전에 비트코인 가격이 오랫동안 정체될수록 암호화폐 개발자와 투자자들 사이에서 소진감이 더 커진다는 트윗을 게시하셨습니다. 이것이 무엇을 반영한다고 생각하시나요?
Qiao Wang : 그 트윗이 의미하는 바는 가격이 오르든 내리든 사람들이 그것을 느낄 것이라는 것입니다. 가격이 하락하더라도 사람들은 여전히 살아있다고 느낄 것입니다. 그러나 가격이 장기간 정체되면 모두가 피곤해집니다. 작년 말 물가가 올랐을 때 사람들이 기분이 좋고 활력이 넘쳤던 것 같아요. 이제 저는 같은 사람들과 이야기를 나누고 있는데 그들은 암호화폐 산업이 사회에 실제로 어떤 기여도 하지 않는다고 불평하고 있고 싶다고 말하고 있습니다.
Kevin: 그렇다면 이 사람들과 어떻게 소통하나요?
Qiao Wang : 12월 선거가 끝나면 가격이 올라갈 것이라고 말했습니다.
케빈: 당신은 이것을 믿나요?
Qiao Wang : 트럼프의 재선은 단기적으로나 장기적으로나 암호화폐에 유리할 수 있다고 생각합니다. 선거일 밤에는 결과에 따라 가격이 약 5% 변동할 수 있습니다.
케빈: 트럼프가 당선되지 않으면 가격이 하락할까요?
Qiao Wang : 어쩌면 가격이 하락하더라도 사람들은 여전히 이 시장의 활력을 느낄 것입니다.
집중은 초능력이다
Kevin: 암호화폐와 관련되지 않은 트윗을 쓴 적이 있습니다. "요즘에는 대부분의 사람들이 취약하기 때문에 위대해지는 것이 어렵지 않습니다."
Qiao Wang : 대부분의 사람들은 심리적으로나 육체적으로 취약하다고 생각합니다. 심리적으로 대부분의 사람들은 진실을 추구하기보다는 항상 인정을 구하는 능력이 부족합니다. 소셜 미디어와 스마트폰의 등장은 이러한 현상을 더욱 악화시켰습니다. 2012년부터 ADHD(주의력결핍 과잉행동장애), 자살, 우울증, 불안증 환자가 크게 증가했습니다.
Kevin : 나 역시 ADHD의 영향을 받고 있는데, 소셜 미디어가 나에게 큰 영향을 미쳤습니다. Blockchain.com의 창립자인 Nicola Kerry와 이야기를 나눴는데 그는 지금은 기사를 읽는 데 집중할 수 없다고 말했습니다.
Qiao Wang : 오랫동안 집중할 수 있는 능력이 '초능력'이 되었습니다. 과거에는 대부분의 사람들이 적어도 45분 동안 집중할 수 있었지만, 지금은 대부분의 사람들이 그렇게도 하지 못합니다.
케빈: 어떻게 집중력을 유지하나요?
Qiao Wang : TikTok 사용 시간을 적극적으로 제한하겠습니다. 저는 인스타그램, 페이스북, 스냅챗을 사용하지 않고, 제가 사용하는 유일한 소셜 미디어는 트위터입니다. 하지만 그럼에도 불구하고 트위터는 중독성이 매우 높습니다.
Kevin: TikTok에서 무엇을 보시나요?
Qiao Wang : 저는 축구를 보는 것을 좋아합니다. 특히 호날두와 메시의 영상을 보는 걸 좋아해요. TikTok의 알고리즘은 매우 똑똑하여 몇 개의 동영상을 시청한 후에는 사용자가 보고 싶은 것을 정확히 이해합니다.
Kevin: 암호화폐 업계의 사람들이 장수에 관심이 있다고 말씀하셨는데, 이에 대해 자세히 설명해주실 수 있나요?
Qiao Wang : 사실 당시엔 농담이었지만 암호화폐 분야에는 '장수'에 관심이 많은 사람들이 정말 많았습니다. 암호화폐를 제외하면 장수는 암호화폐 군중과 가장 많이 겹치는 영역이라고 생각합니다. 원자력, 기후 변화 또는 우주 탐험에 관심이 있는 암호화폐 실무자는 많지 않지만 거의 항상 건강과 장수에 관심이 있습니다.
Kevin: 하지만 우리는 이러한 추세를 비판할 수도 있습니다. 저는 일부 암호화폐 OG들과 이야기를 나누었습니다. 그들은 "장수"에 대해 이야기하지만 실제로는 체육관에 가지도 않습니다. 결국 "장수"는 단순히 오래 사는 것에 관한 것이 아닙니다. , 더 나은 삶을 살기 위한 것이기도 하지요?
Qiao Wang : 네, 장수의 정의에는 오래 사는 것뿐만 아니라 건강한 수명도 포함됩니다. 즉, 수명을 연장할 뿐만 아니라 삶의 질도 향상시킨다.
Kevin : 하지만 이것은 우연이 아닙니다. 체육관에 가지 않고도 삼키고 영원히 살 수 있는 마법의 약이 있다면 모두가 분명히 그 약을 선택할 것입니다.
Qiao Wang : 하지만 우리에게는 아직 이 약이 없습니다. 현재 우리가 가지고 있는 가장 좋은 "약"은 체육관에 가서 운동하는 것입니다.
케빈 : 네, 제 장수 개념은 우선 충분히 자고, 깨끗하고 건강하게 먹고, 헬스장에 꼭 가는 것이에요.
Qiao Wang : 저에게 가장 중요한 것은 첫째, 잠을 자고, 둘째, 체육관에 가고, 마지막으로 건강한 식습관입니다.
케빈: 그렇다면 장수 '목록'에서 일은 어디에 해당되나요?
Qiao Wang : 장수를 위해서는 일도 중요해요. 일을 하면 스트레스가 생기고 수명이 단축될 수 있지만 흥미로운 사람들과 교류할 수 있는 기회를 얻는 등 긍정적인 효과도 있습니다. 사회적 상호작용은 장수의 핵심 요소 중 하나이므로 균형이 필요합니다. 하지만 이렇게 말할 수 있는 이유는 20대에 일에 온전히 집중했고, 후회가 없기 때문이다.
케빈: 20대 건강은 어땠나요?
Qiao Wang : 당시 저는 건강이 매우 안 좋았습니다. 페리틴이 염증의 지표라는 사실은 아시는지 모르겠지만 저의 페리틴 수치는 1400이었고, 평균 남성의 페리틴 수치는 200 정도였습니다. 200도 최적 수준은 아니며, 최적 수준은 70~100 사이입니다. 페리틴 수치가 1,000을 넘는 사람은 대개 암이나 심한 염증이 있는 사람입니다. 그 당시 내 몸은 거의 염증으로 가득 차 있었고 심지어 암에 걸렸다는 의심까지 들었습니다. 20대 후반에는 상황이 정말 정말 안 좋았어요. 지금은 20대 때보다 심폐능력이 훨씬 좋아졌습니다.
케빈: 건강과 장수 분야에서 촉매작용을 하고 있나요?
Qiao Wang : 가끔 엔젤 투자를 하기는 하지만 너무 많지는 않습니다.
케빈: 대부분의 사람들이 동의하지 않는 당신의 믿음은 무엇입니까?
Qiao Wang : 나에게는 몇 가지 생각이 있습니다. 비록 대부분의 사람들이 공개적으로는 동의하지 않을 수도 있지만 개인적으로는 동의할 수도 있습니다. 특히 최근 몇 년 동안 소위 '현대 자유주의자'가 사회에 부정적인 영향을 미쳤기 때문에 현재의 정치 상황은 터무니없다고 생각합니다.
케빈: 좀 더 자세히 설명해주실 수 있나요?
Qiao Wang : 내 생각에 해리스는 마르크스주의자라고 생각합니다. 그녀가 발표한 첫 번째 구체적인 정책은 임대료 통제였습니다. 이는 단순히 금융 문맹의 표시일 뿐입니다. 많은 사람들이 개인적으로는 제 의견에 관점 하겠지만, 공개적으로는 많은 사람들이 그 편에 섰을 것입니다. 그녀가 누구였는지, 즉 여성이자 소수자였기 때문에 그녀와 함께했습니다. 이것은 사회에 해롭다고 생각되는 것입니다. 현대 좌파의 많은 이데올로기는 제게는 매우 터무니없는 종교적 신념처럼 보입니다.
케빈: 민주당은 심지어 경제적으로 무지한 사람을 소개해서 그가 대통령이 될 수도 있다고까지 했습니다. 더 나은 선택을 방해하는 시스템에 어떤 문제가 있다고 생각하시나요?
Qiao Wang : 최근 사람들이 트럼프가 "그다지 나쁘지 않기 때문에" 투표할 것이라는 말을 자주 듣습니다. 하지만 실제로는 더 나은 선택이 있습니다. 문제는 사람들이 투표하는 이유가 '그다지 나쁘지 않기 때문'이라는 점이다. 이는 세상에서 가장 중요한 자리 뒤에 숨겨진 더 깊은 문제가 있을 수 있음을 보여준다.
Kevin: 그렇다면 향후 12개월 동안 가장 큰 예측은 무엇입니까?
Qiao Wang : 비트코인 가격은 오를 것이고 그 상승 폭은 엄청날 것입니다.
케빈: 얼마나 올라갈 것 같나요?
왕챠오 : $100,000.
Kevin: 그렇다면 이번 비트코인 주기의 정점은 어디인가요?
Qiao Wang : 잘 모르겠습니다. 범위가 엄청납니다.
Kevin: 그럼 예측 범위는 어떻게 되나요?
Qiao Wang : $100,000에서 $420,069 사이, 우리가 시뮬레이션된 세계에 살고 있을 수 있기 때문에 마지막 주기의 끝은 $69,420였으므로 다음번에 $420,069에 도달할 수 있다면 그것은 완벽할 것입니다.
