이더리움(ETH)의 최근 성과가 좋지 않지만, 여전히 이더리움(ETH)을 보유하고 있는 충성스러운 홀더로서 이더리움(ETH)의 토큰 가치를 안정적으로 높이는 것은 매우 심도 있게 연구해볼 만한 주제입니다.
결론부터 말하자면, 안전성과 유동성을 고려했을 때 현재 이더리움(ETH) 초저위험 토큰 가치 상승의 최고의 기회는 이더.파이(Ether.fi)라고 봅니다. 이더.파이(Ether.fi)의 실제 수익률은 5.8%로 다른 유사 프로토콜에 비해 크게 높습니다.
펜들(Pendle)의 계산에 따르면 tETH는 새로운 프로토콜이라 시장 검증이 되지 않았고, 베어체인(Bearchain)은 일정 기간의 락업 시간이 필요합니다. 따라서 이더.파이(Ether.fi)의 Symbiotic 풀이 위 두 프로토콜의 수익률을 제외하고는 가장 높습니다.
자세히 살펴보겠습니다:
이더.파이(Ether.fi)에 대하여
이더.파이(Ether.fi)는 이더리움 블록체인 기반의 탈중앙화된 스테이킹 프로토콜입니다. 이더.파이(Ether.fi)는 네이티브 리스테이킹을 제공하며, 스테이킹 보상이 자동으로 복리 효과를 내어 더 높은 수익을 창출합니다. 이 기능을 통해 사용자는 수동 개입 없이도 수익을 극대화할 수 있습니다. 이더.파이(Ether.fi)는 이더리움 생태계 내 스테이킹을 더 접근하기 쉽고, 효율적이며, 탈중앙화된 방식으로 만드는 것을 목표로 합니다.
주요 기능 및 특징
이더.파이(Ether.fi)의 주요 기능 중 하나는 유동성 스테이킹 기능입니다. 사용자는 ETH를 장기간 잠그지 않고도 ETH를 스테이킹하여 유동성 토큰인 eETH(이더.파이에 스테이킹된 ETH)를 받을 수 있습니다. 이 토큰은 스테이킹된 ETH를 나타내며, 사용자는 다양한 DeFi 애플리케이션에서 거래하거나 사용할 수 있어 더 큰 유연성과 유동성을 제공합니다.
작동 원리
seamless 스테이킹, 수익 획득: 사용자는 이더.파이(Ether.fi) 프로토콜을 통해 ETH를 스테이킹할 수 있습니다. 사용자가 이더.파이(Ether.fi) 프로토콜에 ETH를 스테이킹하면 동일한 양의 유동성 토큰(eETH)을 받게 됩니다. eETH는 네이티브 리스테이킹 유동성 스테이킹 토큰으로, 보유자에게 기저 스테이킹 ETH에서 발생하는 스테이킹 보상을 받을 권리를 부여하면서도 유동성을 유지하고 다양한 DeFi에 참여할 수 있게 합니다.
이 보상은 이더.파이(Ether.fi) 프로토콜 내에서 자동으로 복리 효과를 내어 eETH 보유자의 수익 잠재력을 극대화합니다.
이더.파이(Ether.fi)는 유동성 스테이킹 메커니즘을 사용하여 사용자가 ETH를 장기간 잠그지 않고도 스테이킹할 수 있게 합니다. 이는 기존 스테이킹 방식에 비해 사용자에게 더 높은 유연성과 유동성을 제공합니다.
거버넌스 토큰: ETHFI는 이더.파이(Ether.fi) 네트워크를 구동하는 거버넌스 토큰입니다. ETHFI 토큰을 보유한 사용자는 제안, 업그레이드 또는 매개변수 변경에 투표할 수 있어, 탈중앙화되고 커뮤니티 주도의 거버넌스 모델을 보장하며 프로토콜 관리 방식의 포용성과 민주성을 확보합니다.
왜 이더.파이(Ether.fi)를 선택해야 하나?
이더.파이(Ether.fi)는 이더리움 블록체인의 탈중앙화된 스테이킹에 참여하고자 하는 사용자에게 다음과 같은 주요 장점을 제공합니다:
(1) 높은 유동성
32 ETH 미만의 자금을 이더.파이(Ether.fi)에 스테이킹하면 자동으로 동일한 양의 eETH 또는 weETH를 받을 수 있으며, 이 토큰은 자유롭게 거래할 수 있어 필요할 때 신속하게 ETH 또는 다른 암호화폐로 전환할 수 있습니다.
(2) 다양한 활용 사례
eETH와 weETH는 ERC-20 토큰 특성을 가지고 있어, 유동성 풀 수익 외에도 대출, 유동성 공급 또는 거래 수단 등 다양한 DeFi 플랫폼에서 활용할 수 있어 이더리움 생태계에서의 활동 범위와 잠재적 수익을 확장시켜줍니다.
(3) 스테이킹 보상 + 리스테이킹 수익
사용자는 이더.파이(Ether.fi)를 통해 EigenLayer, Symbiotic, Karak 등의 리스테이킹 프로토콜에 다시 스테이킹할 수 있으며, 이를 통해 추가적인 스테이킹 보상을 얻을 수 있습니다. 이 보상은 자동으로 누적 및 복리 효과를 내어 시간이 지날수록 사용자에게 더 많은 수익을 가져다 줍니다.
이러한 장점을 통해 이더.파이(Ether.fi)는 이더리움 생태계 내 사용자들이 더 편리하고, 효율적이며, 탈중앙화된 방식으로 스테이킹을 수행하고 그 수익을 극대화할 수 있도록 하는 것을 목표로 합니다.
안정적인 성장 궤적
폭발적인 TVL 성장: 2023년 1월 14일 기준, 이더.파이(Ether.fi)의 TVL(총 잠긴 가치)은 약 85억 달러에 달해 이더리움 전체 네트워크(L2 포함) 4위 규모의 프로젝트로, 안전성이 매우 뛰어납니다. 모든 유동성 스테이킹 프로젝트 중 채택률이 가장 높고 성장 속도가 가장 빠릅니다.
신뢰할 수 있는 팀 배경
이더.파이(Ether.fi)는 2023년 2월 2일 530만 달러의 투자 라운드를 완료했으며, North Island Ventures, Chapter One, Node Capital이 주도했고 BitMEX 창립자 Arthur Hayes도 참여했습니다. 2024년 2월 27일에는 Bullish와 CoinFund가 주도한 2,700만 달러의 A 라운드 투자를 유치하며 이 프로토콜의 빠른 확장 추세와 투자자들의 신뢰를 보여주고 있습니다.
현재 이더.파이(Ether.fi)는 공식 문서에 5명의 팀원 정보를 공개했는데, 그 중 창립자 Mike Silagadze는 현재 DeFi 펀드 회사 Gadze Finance의 CEO이자 캐나다 고등 교육 플랫폼 Top Hat(2021년 E 라운드 1.3억 달러 투자)의 창립자입니다. 이더.파이(Ether.fi) 창립자의 성공적인 창업 경험을 볼 때, 그는 기업 운영과 암호화폐 분야의 지식 및 경험을 겸비하고 있어 이더.파이(Ether.fi)의 운영과 혁신을 효과적으로 추진하고 암호화폐 생태계의 요구에 부합시킬 수 있는 능력이 있습니다.
또한 이더.파이(Ether.fi) 팀은 3가지 지침 원칙을 고수하고 있습니다:
첫째, 탈중앙화를 주요 목표로 삼아 프로토콜의 비custodial 및 탈중앙화 특성을 절대 타협하지 않습니다.
둘째, 이더.파이(Ether.fi) 프로토콜은 지속 가능한 수익 모델을 가지고 장기적으로 참여할 것이며, 팀은 장기적인 관점에서 사고하고 계획합니다.
셋째, 직업 윤리를 고수하며 이더리움 커뮤니티를 위해 항상 옳은 일을 할 것입니다.
스테이킹 수익 구성
이더.파이(Ether.fi) 스테이킹 수익은 주로 다음과 같은 부분으로 구성됩니다:
(1) 이더리움 네트워크 스테이킹 보상: 현재 이더리움 스테이킹 연간 수익률은 약 2.7% 수준입니다.
(2) 리스테이킹 수익: 이더.파이(Ether.fi)는 사용자가 스테이킹한 ETH를 EigenLayer, Symbiotic 등 다른 프로토콜이나 검증 노드에 다시 스테이킹하여 추가 보상을 얻습니다. 이 보상은 프로젝트 고유 토큰(Eigen, ETHFI 등), 다른 프로토콜의 거버넌스 토큰 또는 수익 증서 등의 형태로 지급될 수 있습니다.
(3) MEV 수익: 이더리움 네트워크에서 노드는 거래 패킹 및 정렬 과정에서 수수료와 MEV 수익을 얻을 수 있습니다. 이더.파이(Ether.fi)는 노드 운영자로서 일부 거래 정렬 수익을 스테이킹 사용자에게 환원하지만, 이 부분 수익은 이더리움 네트워크 활성도와 거래 혼잡 상황 등에 따라 불확정적입니다.
(4) 유동성 마이닝 보상: 이더.파이(Ether.fi)의 유동성 풀에 ETH를 스테이킹하면 해당 유동성 토큰(eETH, weETH 등)을 받게 되며,
요약
Ether.fi의 eETH DeFi 애플리케이션 설계는 더 많은 DeFi 애플리케이션 방향과 상위 수익 누적 메커니즘을 갖추고 있어 더 나은 확장성을 제공하고 더 많은 사용자가 Ether.fi에 참여할 수 있게 합니다. 전반적으로 Ether.fi는 LSD 트랙의 파생 상품으로서 키 관리 측면에서 혁신적인 설계를 가지고 있으며, 수익률 우위와 사용 편의성으로 인해 상당한 TVL을 확보했으며, 현재 이더리움(ETH)의 최고 수익률 장소입니다.
