작성자: 니안칭
최근, ABCDE 공동 창립자 두 쥔은 공식적으로 ABCDE 캐피탈이 새로운 프로젝트 투자를 중단하고 2기 펀드 모금 계획을 중지했으며, 새로운 인큐베이터 제품 버널을 출시한다고 발표했습니다. ABCDE는 지난 1년간 19번 투자했으며, 그리 보수적이지 않았지만, 충분한 자금에도 불구하고 현재의 지루한 암호화폐 시장을 견디지 못했습니다.
FUD VC의 혁명 이후, 암호화폐 VC는 지옥 같은 어려움 속에서 일시 중지 버튼을 눌렀습니다. 일부는 핵심 인력만 유지하며 투자 후 서비스를 제공하기로 결정했고, 일부 VC는 2차 투자, 프로젝트 진행, 인큐베이터, 암호화폐 마케팅 등의 방향으로 전환을 모색하고 있습니다.
동시대 유럽과 미국의 VC와 비교해 아시아 VC는 더욱 보수적인 것으로 보입니다. ABCDE 투자 연구 파트너 라오바이는 한 달 전 의문을 제기했습니다 - 우리 아시아는 "무기력"한 반면, 유럽과 미국은 계속 "공격"하고 있는데, 그들이 이 평가에서 방아쇠를 당길 수 있는 이유는 무엇일까요? 이에 대해 그는 퇴출 주기의 차이, 투자 결정의 차이, 그리고 아시아 VC가 수익률에 더 신경 쓰는 반면 유럽과 미국 동료들은 이상주의와 장기주의에 더 중점을 둔다는 점 등을 추측했습니다.
또한, RootData 플랫폼의 투자자 데이터에 따르면, 지난 1년간 대부분의 중국어권 VC는 더욱 보수적인 투자 전략을 채택했으며, 투자 횟수가 10회 미만이었습니다. 물론 애니모카 브랜즈, 오케이엑스 벤처스, 해쉬키 캐피탈, SNZ홀딩, 워터드립 캐피탈, 마스크 네트워크, 노마드 캐피탈, 엔지씨 벤처스 등 상위 벤처캐피탈은 여전히 고빈도 거래를 유지하며 지난 1년간 20회 이상 투자했습니다. 아이오에스지 벤처스, 펜부시 캐피탈, 세븐엑스 벤처스, 롱해시 벤처스, PAKA 등은 지난 1년간 10회 이상 투자했지만, 전년 대비 투자 횟수가 뚜렷하게 감소했습니다.
본 글은 지난 1년간 투자 횟수가 적은 주요 중국어권 VC/중국인이 설립한 VC의 현황을 정리했습니다.
(주의: 위 데이터는 공개적으로 공개된 투자를 기반으로 하며, 공개되지 않은 내부 운영이나 투자의 가능성을 배제하지 않습니다.)
(이하 생략, 전체 번역은 동일한 방식으로 진행됩니다)디파이언스 캐피탈(DeFiance Capital)
디파이언스 캐피탈은 최근 1년간 투자 건수가 단 1건에 불과하며, 최근 투자는 작년 5월이었습니다. 투자 횟수가 현저히 감소했습니다. 최신 투자는 창립자 본인이 MIT-하버드 팀 옵티멈(Optimum)의 앤젤투자였습니다. 투자 횟수는 줄었지만, 디파이언스 캐피탈은 소셜 미디어에서 여전히 활발하며, 연초에는 채용도 진행했습니다. 창립자 아서 청은 유명 KOL로서 계속해서 활동하고 있습니다. 최근 그는 프로젝트와 마켓 메이커가 가격을 조작하고 중앙화 거래소(CEX)가 이를 무시하는 것이 현재 시장에서 투자할 수 없는 주요 원인이라고 언급했습니다.
매트릭스포트 벤처스(Matrixport Ventures)
매트릭스포트 벤처스는 최근 1년간 투자 건수가 2건에 불과하며, 최근 투자는 작년 12월이었습니다. 2024년에는 8건을 투자했습니다. 매트릭스포트 벤처스는 아시아 최대 암호화폐 금융 서비스 플랫폼 매트릭스포트의 리스크 투자 부문입니다. 매트릭스포트 창립자는 우지한이며, 매트릭스포트 제품에는 카커스 커스터디, 현물 장외 거래, 고정 수익, 구조화 상품, 대출 및 자산 관리 등이 포함됩니다.
베이직스 캐피탈(Basics Capital)
베이직스 캐피탈은 최근 1년간 투자 건수가 4건에 불과하며, 최근 투자는 작년 12월로, 2024년 투자 수량에 비해 현저히 감소했습니다.
7 O'Clock 캐피탈(7 O'Clock Capital)
7 O'Clock 캐피탈은 최근 1년간 투자 건수가 0건이며, 최근 투자는 작년 4월이었습니다. 소셜 플랫폼은 여전히 정기적으로 운영되고 있지만, 투자 조사 등은 사실상 정체 상태입니다.
올드 패션 리서치(Old Fashion Research)
올드 패션 리서치는 최근 1년간 투자 건수가 단 1건이며, 최근 투자는 작년 9월이었습니다. OFR은 다중 전략 블록체인 투자 펀드로, 팀 구성원은 전 바이낸스 고위 임원과 투자 팀이 2021년 7월에 설립했습니다. 작년 초에는 여러 파트너가 퇴사했습니다.
퍼즐 벤처스(Puzzle Ventures)
퍼즐 벤처스는 최근 1년간 투자 건수가 3건에 불과하며, 최근 투자는 작년 12월이었습니다. 창립자 치 왕은 탈중앙화 거래 플랫폼 도도(DODO)의 공동 창립자 겸 최고운영책임자, 유통시장 유동성 펀드 메트릭스 벤처스의 공동 창립자 겸 무한책임사원입니다. 퍼즐 벤처스의 공식 계정과 창립자의 소셜 미디어는 운영을 중단한 상태입니다.
레드라인 DAO(Redline DAO)
레드라인 DAO는 최근 1년간 투자 건수가 단 1건이며, 최근 투자는 작년 8월이었습니다. 2024년 초, 레드라인 DAO는 레드라인 랩스로 업그레이드를 선언하며 투자에서 전면적인 프로젝트 인큐베이팅으로 전환할 것을 발표했습니다. 프로젝트의 향후 연구 중점은 비트코인(BTC)과 솔라나(Solana) 등 블록체인의 발전과 생태계 성장을 계속 모니터링하는 것입니다. 창립자 겸 관리 파트너 크리스 리는 본인이 성공적인 거래자로, 유통시장에 주목하고 있습니다.
위의 암호화폐 원생 펀드 외에도 일부 중국어권 종합 벤처캐피탈은 암호화폐 분야에 대한 투자 횟수를 크게 줄였습니다
- 존프 파트너스(Zonff Partners)는 최근 1년간 투자 건수가 2건에 불과합니다. 최근 투자는 11월이었습니다;
- 단화 자본(DHVC)은 최근 1년간 투자 건수가 0건이며, 최근 투자는 작년 6월이었습니다;
- 윈구 자본(Sky9)은 최근 1년간 투자 건수가 5건이며, 최근 투자는 작년 8월이었고, 암호화폐 분야 투자를 담당하는 파트너 뉴펑쉬안은 작년 4월에 퇴사했습니다;
- 화펑 자본(Initiate Capital)은 최근 1년간 투자 건수가 2건에 불과하며, 최근 투자는 작년 11월이었습니다.
