일부 사람들은 고정 금리 대출 플랫폼인 TermMax가 다른 대출 상품과 무엇이 다른지 묻습니다.
TermMax는 본질적으로 큐레이터가 관리하는 고정 금리 AMM 아키텍처를 기반으로 하며, 제로쿠폰 채권 모델과 전용 AMM 커브를 결합하여 가격 발견을 실현합니다. 이러한 방식으로 TermMax의 대출 시장은 "온체인 채권 시장"과 유사한 메커니즘을 가지며, DeFi의 구성 가능성 또한 갖추고 있습니다.
요약하자면, TermMax는 고유한 특징을 가지고 있습니다. 온체인 상에서 '채권 시장' 형태로 독자적인 특성을 지닌 고정금리 대출 시장을 구축합니다. 이는 차세대 DeFi 고정수익 대출 프로토콜이라고 할 수 있습니다.
좀 더 자세히 이해하기 위해 먼저 TermMax의 핵심 기능을 살펴보겠습니다. TermMax는 고정 금리를 사용하여 시장 변동성 리스크 완화하면서 사용자들이 대출, 차입, 레버리지를 통해 수익을 창출할 수 있도록 지원하는 DeFi 대출 프로토콜입니다. 간단히 말해, 업그레이드된 대출 플랫폼이라고 할 수 있습니다.
주요 기능은 다음과 같습니다.
1. 고정 금리 대출: 돈을 빌리고 싶을 때, 고정 금리와 만기일을 확정하여 시장 변동으로 인한 예상치 못한 초과 상환을 방지할 수 있습니다. 대출 또한 마찬가지로 안정적이고 고정된 수익을 보장합니다. 기존 DeFi의 변동 금리와 달리, 단기간에 자산이 청산될 염려가 없습니다. 이러한 장점은 최근 시장 변동성이 커짐에 따라 더욱 두드러지고 있습니다.
2. 원클릭 레버리지: 사용자가 수익률을 높이고자 할 때, 여러 플랫폼에서 자금을 모으는 번거로움 없이 한 번에 자금을 빌려 암호화폐나 토큰화된 주식과 같은 자산을 추가로 매수할 수 있습니다. 초보자와 숙련된 사용자 모두에게 적합하며, 복잡한 투자 전략을 간소화합니다.
3. 주문 범위 및 맞춤 가격 설정: "5%~8% 사이의 금리만 대출하고 싶습니다"와 같이 원하는 대출 금리 범위를 설정할 수 있으며, 시스템이 자동으로 해당 금리에 맞춰 조정해 줍니다. 맞춤 금리 곡선 설정도 지원되어 전문 사용자는 가격을 지속적으로 모니터링하지 않고도 유연하게 시장 상황에 대응할 수 있습니다.
4. 금고 및 전략 엔진: 기성 "금고"를 통해 고정 수익과 추가 보상을 얻기 위해 자금을 예치하는 등의 수익 창출 전략을 자동으로 실행할 수 있습니다. 토큰화된 자산(예: 주식 토큰)을 담보로 지원하므로 기관 투자자와 개인 투자자 모두 간편하고 효율적으로 활용할 수 있습니다.
요약하자면, TermMax는 변동성이 크고 예측 불가능한 DeFi 세계를 시간과 노력을 절약하고 예측 가능성을 높이는 질서 있고 안정적인 모델로 전환하는 것을 목표로 합니다.
위 내용은 TermMax의 핵심 기능만을 설명한 것이지만, TermMax의 가장 중요한 기능은 자산 토큰화(RWA) 트렌드의 주요 후계자라는 점입니다.
왜냐하면 기관 투자자와 기존 투자자들은 안정적이고 예측 가능한 수익이라는 핵심적인 요구를 공유하기 때문입니다. 바로 이 점에서 TermMax가 그들의 요구를 충족시킬 수 있습니다.
기존의 DeFi 대출 프로토콜은 주로 변동 금리와 불확실한 수익률을 제공하는 반면, TermMax의 메커니즘은 차입자와 대출자가 거래 시작부터 비용과 수익률을 확정할 수 있도록 해줍니다. 이는 DeFi가 기관 투자자의 요구를 충족하는 데 매우 중요합니다.
이와 관련하여 TermMax는 Ondo와의 통합을 통해 중요한 진전을 이루었으며, 이제 NVDA(엔비디아)와 TSLA(테슬라)를 포함한 10개의 토큰화된 미국 주식을 USDT 대출의 담보로 사용할 수 있게 되었습니다. 무엇보다 중요한 것은 이러한 토큰화된 주식 대출의 이자율이 고정되어 있다는 점입니다.
향후 1~2년 동안 자산 토큰화(RWA) 열풍이 불어닥칠 가운데, TermMax가 이러한 기회를 어떻게 포착하느냐가 향후 몇 년간의 발전에 있어 가장 중요한 요소가 될 것입니다.
