Đường chính của vòng này đã tương đối rõ ràng:
1/ Memecoin và AI là những đường chính tuyệt đối
Memecoin năm nay rất khác so với trước đây, đã vượt ra khỏi khái niệm 'đầu cơ chó đất', tương ứng với khái niệm DeFi năm 2020, về bản chất đây là một phương thức phát hành tài sản hoàn toàn mới, tất cả infra, dịch vụ đều phải dựa vào việc phát hành tài sản, đường tả phái của việc phát hành tài sản chính là Memecoin, đường hữu phái chính là RWA, VCcoin.
Đường tả phái là một cơ hội toàn cục, trong khi đường hữu phái là nhiều cơ hội cấu trúc hơn, chẳng hạn như xu hướng phục hồi của DeFi, trục ác của ENA+Sky+Morpho, các giao thức cũ như Curve, AAVE cũng đã có sự tăng trưởng rõ rệt về doanh nghiệp; và cũng có một số cơ hội cấu trúc như BTCfi, CeDefi, Payfi.
Vì vậy vẫn không lạc quan về ETH, hiện tại ETH vẫn chỉ có thể đảm nhận câu chuyện phụ, mặc dù Coinbase sẽ được hưởng lợi lớn từ câu chuyện chính, trong mắt tôi nó giống như 'Mười tám bá chủ tranh hùng' hơn là 'Tam quốc diễn nghĩa'. Rất có thể một tình huống là, tỷ giá ETH sẽ không thể vượt qua BTC, không thể vượt qua Solana ở giữa, và không thể vượt qua các blue-chip DeFi ở dưới.
2/ Ảnh hưởng của câu chuyện chính sách phương Tây mới chỉ phát huy một phần nhỏ
Trong giai đoạn tranh cử, câu chuyện của Trump, Musk đã phát huy được tiềm năng rất lớn. Tiếp theo còn có hai sự kiện lớn hơn nữa: ① Nhậm chức chính thức ② Thay đổi Chủ tịch SEC. Đồng thời, ETH và MSTR đã thay thế nhiệm vụ của Grayscale trong chu kỳ trước, đồng thời sẽ có thêm nhiều doanh nghiệp và quốc gia chủ quyền bắt đầu cấu hình, lần này sẽ lớn hơn năm 2020 rất nhiều.
Đường tăng trưởng dài hạn của phương Tây đã được tiếp tục.
Với sự kết hợp của các yếu tố nội tại và ngoại lai nêu trên, tầm quan trọng của hệ sinh thái đã trở nên rất rõ ràng, không cần phải nói thêm về những hệ sinh thái đã có sự đồng thuận mạnh hoặc tương đối mạnh, hãy nói về hai hệ sinh thái mà mức độ chú ý vẫn còn rất thấp:
3/ Hệ sinh thái Bittensor
Tôi khuyên nên xem bài phỏng vấn gần đây của Vitlik, không có liên quan nhiều đến ETH nhưng một số quan điểm trong đó rất thú vị, bao gồm suy nghĩ về độc quyền độc tài hóa của AI và sự đồng sinh trong tương lai của AI, về Memecoin thì không nghi ngờ gì Bittensor là ACT, câu trả lời Beta cho phân khúc Alts cũng rất rõ ràng, Crypto AI chỉ có thể là deAI hoặc Fair AI, vì vậy Bittensor ＞＞ Worldcoin.
Đáng chú ý là, tuần trước truyền thông đưa tin ứng viên hàng đầu hiện nay cho vị trí Chủ tịch SEC mới là luật sư Teresa Goody Guillén, đối tác của công ty luật BakerHostetler và đồng trưởng nhóm blockchain, và bà cũng là đối tác pháp lý của Masa, nút con đầu tiên của Bittensor, sau khi tin tức này được công bố, trong khi BTC đang điều chỉnh hồi, $MASA vẫn tăng khoảng 30%.
4. Hệ sinh thái Near
Như người ta vẫn nói, đi trước một bước ăn thịt, đi trước mười bước ăn cứt, Near chính là trường hợp như vậy, đầu năm nay khi Memecoin của Solana vừa nổi lên, Near cũng nhanh chóng bắt kịp, tạo ra hai mã hiệu là Black Dragon và One Dragon, Giám đốc điều hành Near @ilblackdragon cũng đã tham gia hội nghị AI của Nvidia.
Tuy nhiên, trong một thời gian sau đó, Memecoin và AI không có gì nóng bỏng. Bây giờ, Memecoin và AI đã cuốn lên, cuốn đến Solana, Base, SUI, BNBChain, nhưng người chơi Near đã bị chôn vùi trong bụi cỏ dại ba mét rồi.
Tuy nhiên, tin tốt là có một định lý thần bí, từ DeFi đến X2E, rồi đến NFT và inscription, Near luôn có thể bắt kịp chuyến cuối cùng, ăn được miếng cuối cùng còn nóng hổi, nhưng những chuỗi công khai đến sau Near thì gần như không thể bắt kịp được gì. Near chính là loại sẽ ăn được nhưng đến muộn, cũng khá có tầm vóc khi gây chuyện. Vừa xem qua, Memecoin @dragonisnear bị chôn vùi trong bụi cỏ dại ba mét và inscription @inscriptionneat bị chôn năm mét, hiện tại vẫn còn 7 triệu đô và có dòng thanh khoản rất tốt.
