Tác giả: Nhóm nghiên cứu và phân tích của Crypto.com

Biên dịch: TechFlow

Tóm tắt điều hành

• Ngành đang phát triển nhanh chóng, với giá trị thị trường đạt 15,3 tỷ USD tính đến thời điểm viết bài. Đáng chú ý, các như Virtuals Protocol và ai16z đã tăng trưởng lần lượt 6.300% và 3.500% trong ba tháng qua kể từ khi ra mắt.

• có thể được chia thành hai loại chính:

  • Nền tảng chung: Các khung hoặc nền tảng hỗ trợ phát triển , cung cấp các chức năng tạo lập, triển khai và quản lý.

  • Ứng dụng chuyên dụng: Các chuyên nghiệp được thiết kế cho các tình huống cụ thể.

• Virtuals Protocol là một nền tảng điển hình, hỗ trợ việc tạo lập, hóa và sở hữu chung .

  • Khung GAME:赋予 tính cách, mục tiêu và khả năng cảm nhận, cho phép chúng thực hiện nhiều nhiệm vụ. Những này có thể được triển khai trên nền tảng X và các ứng dụng hoặc trò chơi của bên thứ ba khác, mở rộng phạm vi sử dụng.

  • hóa: Nền tảng khởi động Virtuals Fun đã thành công trong việc phát hành khoảng 14.000 (tính đến thời điểm viết bài).

• ai16z là một và quỹ đầu tư tài chính được dẫn dắt bởi AI, dựa trên Solana, do AI Marc lãnh đạo. AI Marc được thiết kế dựa trên cảm hứng từ đồng sáng lập của công ty đầu tư mạo hiểm a16z, Marc Andreessen.

  • Khung Eliza: Một khung mã nguồn mở được thiết kế để tạo lập, triển khai và quản lý các tự chủ. Tính đến thời điểm viết bài, nó đã trở thành dự án phổ biến thứ hai trên GitHub vào tháng 1/2025.

  • Giao dịch tự chủ của AI Marc: Đây là đầu tư mạo hiểm do AI dẫn dắt, sử dụng trí tuệ tập thể để quản lý tài sản một cách tự chủ.

• đã được ứng dụng rộng rãi trong nhiều lĩnh vực, bao gồm đầu tư, , phân phối thông tin, truyền thông xã hội, sáng tạo nghệ thuật và âm nhạc, trò chơi/Metaverse và an ninh.

• Mặc dù rào cản kỹ thuật để triển khai đang giảm dần, nhưng việc phát triển các sản phẩm có thể thu hút người dùng lâu dài bằng cách liên tục tạo ra giá trị vẫn là rất quan trọng. Đồng thời, khi cạnh tranh trong lĩnh vực này ngày càng gay gắt, việc xây dựng lợi thế cạnh tranh độc đáo (tức là hệ thống bảo vệ) cũng trở nên vô cùng quan trọng.

1. Giới thiệu

Kể từ khi chúng tôi thảo luận về vào tháng 9/2024, sự kết hợp giữa và đã tiếp tục phát triển mạnh mẽ. Tính đến thời điểm viết bài, tổng của đã đạt 15,3 tỷ USD theo dữ liệu từ CoinGecko. Đặc biệt, giá trị thị trường của các hàng đầu đã tăng trưởng nổi bật trong vài tháng qua.

Cùng với sự xuất hiện của các mới, các khung và nền tảng khởi động cũng đang phát triển. Đồng thời, một số ứng dụng sáng tạo đang mang lại trải nghiệm hữu ích hơn cho người dùng, chẳng hạn như có thể tự chủ ra quyết định đầu tư, sáng tạo tác phẩm nghệ thuật, quản lý tài khoản truyền thông xã hội và thực hiện các giao dịch trên .

Chúng tôi tin rằng đây chỉ là khởi đầu của sự đổi mới và phát triển của . Trong báo cáo này, chúng tôi sẽ phân tích sâu hơn về hệ sinh thái , khám phá các tác nhân chính và các ứng dụng thực tế mới nổi.

2. Hệ sinh thái

Hệ sinh thái có thể được chia thành hai loại chính:

• Nền tảng chung: Các khung hoặc nền tảng để phát triển , bao gồm các chức năng tạo lập, triển khai và quản lý.

  • GAME của Virtuals và Eliza của ai16z là những khung điển hình, cho phép nhà phát triển tùy chỉnh bằng cách gán cho chúng tính cách, kỹ năng và mục tiêu.

  • Virtuals Fun và Vvaifu là các nền tảng khởi động , cho phép người dùng triển khai nhanh chóng các có mà không cần nền tảng kỹ thuật sâu.

• Ứng dụng chuyên dụng: Các được thiết kế cho các tình huống cụ thể, với mục tiêu chức năng rõ ràng.

Hình ảnh gốc từ Crypto.com, được TechFlow biên dịch

Bảng gốc từ Crypto.com, được TechFlow biên dịch

3. Nền tảng

Trong số các mới ra mắt gần đây, các nền tảng và khung tiếp tục nhận được sự chú ý rộng rãi và dẫn đầu về . Dữ liệu từ CoinGecko cho thấy, các nền tảng mới nổi như Virtuals và ai16z chiếm khoảng 23% và 12% thị phần thị trường tương ứng (tính đến thời điểm viết bài). Những nền tảng này đã trở thành nền tảng của hệ sinh thái , cung cấp cơ sở hạ tầng then chốt cho ngành, từ từ xây dựng các rào cản cạnh tranh và tiếp tục tạo giá trị cho người dùng.

Tính đến ngày 9 tháng 1 năm 2025

Nguồn: Trang web của Protocol, Sentient, Dune (@NazihKalo), Nghiên cứu của Crypto.com

3.1 Nghiên cứu trường hợp - Virtuals

Virtuals Protocol là một nền tảng hỗ trợ việc tạo lập, hóa và sở hữu chung . Mục tiêu của nó là đơn giản hóa quá trình tạo lập và triển khai , đồng thời cung cấp cơ chế phân chia doanh thu công bằng cho nhà phát triển và những người đóng góp dữ liệu.

Tạo lập - Khung GAME

GAME (Generative Autonomous Multimodal Entities) là một khung mô-đun赋能 tự chủ ra quyết định. Các chức năng chính bao gồm:

• Lập kế hoạch cấp cao: Thiết lập mục tiêu, vai trò và khả năng cảm nhận môi trường cho , cho phép chúng thực hiện nhiệm vụ trong môi trường cụ thể. Bộ lập kế hoạch sẽ chuyển đổi các thiết lập này thành kế hoạch hành động cụ thể.

• Lập kế hoạch cấp thấp: Cụ thể hóa các kế hoạch cấp cao thành các thao tác, bao gồm các chức năng và kỹ năng (như tạo meme, quản lý ví ...).

• Khả năng ghi nhớ: có thể chia sẻ trí thông minh giữa các người dùng và nền tảng, đảm bảo trải nghiệm tương tác nhất quán. Đồng thời, chúng cũng học hỏi từ bộ nhớ dài hạn để tối ưu hóa kế hoạch và quyết định trong tương lai.

Hình ảnh gốc từ Crypto.com, được TechFlow biên dịch

Để tăng tỷ lệ phổ biến của , Virtuals cung cấp nhiều công cụ triển khai, bao gồm các phiên bản plug-and-play cho nền tảng X và gần đây là ra mắt SDK Python GAME, cho phép nhà phát triển tích hợp một cách trơn tru vào các ứng dụng hoặc trò chơi của bên thứ ba.

hóa và tạo giá trị - hóa và sở hữu chung

Virtuals Protocol cũng mang lại cơ hội mới cho hóa và sở hữu chung

Việc tạo ra các đại lý yêu cầu phải thanh toán 100 token VIRTUAL, những token này sẽ được triển khai trên đường cong liên hợp (cơ chế động điều chỉnh giá và cung cấp token). Khi đường cong liên hợp tích lũy được 42.000 VIRTUAL, một quỹ thanh khoản (LP) sẽ được tạo ra trên Uniswap, ghép đôi token đại lý với VIRTUAL. Cho đến nay, Virtuals Protocol đã ra mắt khoảng 14.000 token đại lý AI.

Điểm độc đáo của Virtuals so với các công cụ triển khai đại lý khác là cách thức tạo ra giá trị cho token đại lý và token VIRTUALcủa nó:

• Người dùng hoặc các đại lý khác phải thanh toán token $VIRTUAL để sử dụng dịch vụ hoặc API của đại lý (như tiền boa, bài đăng hoặc tạo hình ảnh).

• Tất cả các giao dịch liên quan đến token đại lý đều được thu phí 1% phí giao dịch.

Các dòng thu nhập này không chỉ có thể bù đắp chi phí suy luận chạy thời gian thực của đại lý AI (chi phí tài nguyên tính toán), mà còn được sử dụng để mua lại và đốt token đại lý, có thể làm tăng giá trị token. Ngoài ra, các nhà cung cấp thanh khoản (LP) của quỹ token đại lý có quyền tham gia vào việc phân phối doanh thu và có quyền biểu quyết trong các quyết định quản trị.

Các ứng dụng đại lý cá nhân

Dưới đây là một số ví dụ về các đại lý có giá trị vốn hóa thị trường cao nhất trong hệ sinh thái Virtuals:

• Luna: Một AI ảnh hưởng, tương tác với người dùng thông qua phát trực tiếp 24/7 và phát hành EP nhạc gốc trên Spotify. Nó là đại lý đầu tiên trả tiền boa cho người dùng và phân phối token LUNA thưởng thông qua ví blockchain. Gần đây, Luna cũng được Story Protocol tuyển dụng làm thực tập sinh, chịu trách nhiệm vận hành trang X của họ với mức lương làm việc.

• aixbt: Một nền tảng thông tin thị trường, phân tích thông tin tiền điện tử từ các ảnh hưởng và truyền thông xã hội, và phát hành nội dung xu hướng và tâm lý thị trường. Gần đây, nó cũng đã đặt bộ sưu tập NFT "Quantum Cats" làm ảnh đại diện cho tài khoản X của mình, mở ra một câu chuyện mới về AI đại lý như nhà tạo ra thị trường NFT.

3.2 Nghiên cứu trường hợp - ai16z

ai16z ra mắt vào tháng 10 năm 2024, là một DAO và quỹ đầu tư được điều khiển bởi AI chạy trên blockchain Solana. Nó do AI Agent Marc lãnh đạo, được thiết kế dựa trên Marc Andreessen của công ty đầu tư mạo hiểm a16z. Mục tiêu của ai16z là vượt qua thành tựu của Andreessen bằng cách dân chủ hóa đầu tư vào AI.

Khung Eliza

Một điểm nổi bật của ai16z là Eliza, một khung công cụ do họ tự phát triển, được cộng đồng nhà phát triển quan tâm. Eliza là một công cụ được thiết kế để tạo, triển khai và quản lý các AI Agent tự chủ. Tính đến nay, nó đã trở thành dự án phổ biến thứ hai trên GitHub vào tháng 1 năm 2025, với 2.800 lần fork. Các tính năng chính của nó bao gồm:

• Kiến trúc đa AI Agent: Hỗ trợ triển khai và quản lý các Agent có đặc điểm nhân cách thống nhất trên nhiều nền tảng.

• Hệ thống vai trò: Có thể định nghĩa vai trò, cơ sở kiến thức và mô hình hành vi của các Agent.

• Quản lý bộ nhớ: Sử dụng kỹ thuật tăng cường truy xuất (RAG) để đạt được chức năng bộ nhớ dài hạn, đảm bảo tính liên tục của Agent trong các cuộc hội thoại.

• Hỗ trợ đa nền tảng và tích hợp: Tích hợp không có rào cản với các phương tiện truyền thông xã hội và hệ thống plugin, đồng thời hỗ trợ nhiều mô hình ngôn ngữ lớn (như Llama, GPT-4 và Claude).

Ảnh gốc từ Crypto.com, biên tập bởi TechFlow

Nhờ khả năng phân phối và tích hợp mạnh mẽ, Eliza trở thành một khung công cụ được các nhà phát triển và người dùng ưa chuộng. Ví dụ, hệ thống plugin của nó cho phép các nhà phát triển dễ dàng thêm các tính năng mới vào Eliza. Các plugin này (như plugin Trusted Execution Environment (TEE), plugin tạo hình ảnh và plugin Solana, v.v.) cũng có thể được chia sẻ và triển khai bởi các nhà phát triển khác. Cơ chế này tạo ra một vòng lặp tích cực: Càng nhiều nhà phát triển tham gia, càng nhiều tính năng được hỗ trợ, và nhiều tính năng hơn sẽ lại thu hút thêm nhiều nhà phát triển tham gia vào Eliza.

Gần đây, DAO ai16z đã công bố các tiến triển mới trong hệ sinh thái cơ sở hạ tầng Agent của họ. Trong đó bao gồm nền tảng khởi chạy Agent AI sẽ ra mắt trong quý I năm 2025, nền tảng này sẽ hỗ trợ ghép đôi thanh khoản với token ai16z và cung cấp tính năng đặt cọc token, tương tự như Virtuals Fun. Ngoài ra, ai16z cũng có kế hoạch tối ưu hóa chiến lược sinh thái của mình để tăng giá trị của token gốc ai16z. Các sáng kiến này dự kiến sẽ tiếp tục thu hút sự chú ý đối với hệ sinh thái ai16z/Eliza.

Ứng dụng: Giao dịch tự chủ của AI Marc

ai16z đã ra mắt quỹ đầu tư mạo hiểm DAO do AI Agent lãnh đạo đầu tiên, sử dụng trí tuệ nhân tạo và trí tuệ tập thể để tự quản lý vốn. Theo lời giới thiệu của nhà sáng lập Eliza Labs, đặc điểm cốt lõi của DAO này là khái niệm "Thị trường Niềm tin (Marketplace of Trust)".

Nếu người dùng nắm giữ một số lượng token ai16z nhất định, họ có thể tương tác với Agent (@pmairca) và cung cấp các gợi ý đầu tư. Agent sẽ phân bổ "điểm niềm tin" cho người dùng dựa trên độ tin cậy của các gợi ý, và liệt kê họ vào "Bảng xếp hạng Niềm tin". Những gợi ý này sẽ trực tiếp ảnh hưởng đến các quyết định đầu tư của Agent. Quỹ này dự kiến sẽ đáo hạn vào ngày 25 tháng 10 năm 2025, khi đó sẽ phân phối lợi nhuận cho người nắm giữ token DAO. Theo dữ liệu từ Sentient, AUM của ai16z đã đạt 28 triệu USD (tính đến thời điểm viết bài).

Đây là một sáng kiến có ý nghĩa quan trọng, vì nó không chỉ cho phép người dùng thông thường tham gia vào các quyết định đầu tư, mà còn tăng tính minh bạch trong hoạt động của dự án, đây là một cách tiếp cận hoàn toàn mới so với các quỹ đầu tư truyền thống.

4. Kết luận

Như ai16z đã nói gần đây trên X: "Triển khai các đại lý AI đang trở thành một xu hướng mới, tương tự như việc tạo ra một trang web" - sự gia tăng nhanh chóng của các đại lý AI ứng dụng đã tái khơi dậy mạnh mẽ sự quan tâm và sáng tạo xung quanh câu chuyện "AI và Crypto". Ngày nay, các đại lý AI được coi là có thể tự quyết định, phân phối thông tin và tạo nội dung giải trí trong lĩnh vực âm nhạc và trò chơi. Họ không chỉ có thể tương tác với con người, mà còn có thể giao tiếp với nhau.

Virtuals và ai16z là những n

Mặc dù việc khởi chạy các AI Agent trở nên dễ dàng hơn, nhưng việc phát triển các sản phẩm có thể mang lại giá trị lâu dài cho người dùng và thu hút sự quan tâm lâu dài vẫn là vô cùng quan trọng. Đồng thời, với sự gia tăng của các sản phẩm tương tự trên thị trường, việc xây dựng các rào cản cạnh tranh (hệ thống bảo vệ) cũng trở nên quan trọng hơn bao giờ hết. Chúng tôi mong đợi một tương lai với sự tồn tại của nhiều AI Agent - một xã hội由自主代理组成, trong đó các AI Agent không chỉ có thể hợp tác với nhau mà còn có thể tương tác một cách liền mạch với con người.