Gần đây, cộng đồng crypto đã bùng nổ những cuộc thảo luận sôi nổi về "thao túng nội bộ" liên quan đến token LIBRA được ủng hộ tạm thời bởi Tổng thống Argentina Javier Milei và token MELANIA liên quan đến Đệ nhất phu nhân Hoa Kỳ Melania Trump. Công ty phân tích dữ liệu Blockchain Bubblemaps, thông qua việc phân tích lịch sử chuyển tiền liên chuỗi và các mô hình thời gian, đã lần đầu tiên sử dụng bằng chứng trên chuỗi để tiết lộ rằng các nhóm幕后của hai dự án này là cùng một nhóm người, và đã thu lợi nhuận hơn 100 triệu USD thông qua "giao dịch nhắm mục tiêu" và rút tiền thanh khoản.
Bối cảnh: Từ sân khấu tổng thống đến sự sụp đổ gây tranh cãi
Cuộc "hỗn loạn tổng thống" của token Libra
Tổng thống Argentina Milei đã gặp gỡ cố vấn kỹ thuật của dự án Hayden Davis vào ngày 30 tháng 1 năm 2025 và quảng bá token Libra trên các phương tiện truyền thông xã hội, gây ra cơn sốt trên thị trường. Tuy nhiên, chỉ vài giờ sau khi token được ra mắt, nhóm dự án đã rút 87 triệu USD USDC và SOL khỏi quỹ thanh khoản, khiến giá giảm hơn 80%. Milei sau đó đã xóa bài đăng và khởi động một cuộc điều tra chống tham nhũng, nhưng đã gây ra thiệt hại lớn cho các nhà đầu tư.
Nhóm dự án đổ lỗi cho nhau: KIP Protocol tuyên bố chỉ chịu trách nhiệm giám sát kỹ thuật, trong khi Hayden Davis của nhà tạo lập thị trường Kelsier Ventures lại đổ lỗi cho nhóm tổng thống "đổi ý tạm thời" gây ra hoảng loạn.
Cuộc "trò chơi chính trị" của token Melania
Vào tháng 1 năm 2025, token Melania do Melania Trump ủng hộ đã có giá trị vốn hóa thị trường vượt 10 tỷ USD trong ngày ra mắt, nhưng sau đó đã sụp đổ nhanh chóng do bán tháo nội bộ, giảm xuống chỉ còn dưới 2 tỷ USD. Mô hình của nó rất giống với LIBRA, đều dựa vào hiệu ứng của người nổi tiếng để thu hút nhà đầu tư bán lẻ, sau đó thực hiện rút tiền thanh khoản.
Bằng chứng: "Chuỗi thu hoạch" do cùng một nhóm điều khiển
Phân tích của Bubblemaps đã tiết lộ những điều sau:
Sự "tự biểu diễn" của token Melania
Địa chỉ P5tb4 đã thu lợi 2,4 triệu USD thông qua việc nhắm mục tiêu token Melania, sau đó chuyển tiền thông qua giao thức liên chuỗi (CCTP) đến 0xcEA. Địa chỉ này sau đó được xác định là địa chỉ liên quan đến nhà sáng lập token Melania.
Nhóm này đã sử dụng thông tin nội bộ để mua token trước, sau đó bán ra khi giá cao, tạo thành mô hình "bơm và đổ" điển hình.
Cùng một kịch bản với token Libra
Địa chỉ 0xcEA một lần nữa xuất hiện, cung cấp tài trợ cho nhà sáng lập token Libra DEfcyK, và thông qua nhiều ví liên quan thực hiện "giao dịch chạy trước" để thu lợi 6 triệu USD từ Libra. Đồng thời, nhóm Libra cũng rút 87 triệu USD khỏi quỹ thanh khoản, làm trầm trọng thêm sự sụp đổ.
Dữ liệu trên chuỗi cho thấy các ví sớm mua Libra có sự trùng lặp cao với token Melania, và đều liên kết với các dự án Rug Pull như TRUST, KACY, VIBES, cho thấy cùng một nhóm đã lâu dài thao túng nhiều token.
"Bằng chứng sắt" về dòng chảy vốn liên chuỗi
Thông qua phân tích các ghi chép trên chuỗi như Solana và Avalanche, Bubblemaps phát hiện địa chỉ 0xcEA thường xuyên sử dụng các giao thức liên chuỗi để chuyển tiền, che giấu nguồn gốc thực sự. Ví dụ, lợi nhuận từ token Melania được chuyển đổi thành USDC thông qua CCTP và sau đó đổ vào ví của nhà sáng lập Libra.
Các bên liên quan và mạng lưới lợi ích
Nhân vật và tổ chức cốt lõi
Kelsier Ventures: Bị cáo buộc là nhà tạo lập thị trường của Libra, gia đình (cha Tom Davis, em trai Gideon Davis) của người sáng lập Hayden Davis được các KOL crypto gọi là "băng đảng tội phạm gia đình".
KIP Protocol: Mặc dù phủ nhận tham gia phát hành token, nhưng đại diện Julian Peh của họ đã bị Hayden Davis ám chỉ là con dê tế thần.
Chuỗi xám của "sự ủng hộ của người nổi tiếng"
Các thành viên trong chính phủ Milei bị phanh phui đã nhận hối lộ để thúc đẩy việc ủng hộ token. Ví dụ, một người thân cận của Milei đã nhận 5 triệu USD để thúc đẩy tổng thống quảng bá LIBRA.
Suy ngẫm của cộng đồng và tiếng gọi về quản lý
Cuộc "khủng hoảng niềm tin" trong cộng đồng crypto
Nhà phát triển Farokh kêu gọi phơi bày danh sách tất cả các KOL nhận phí tiếp thị, trong khi KOL Dave Portnoy tự thú rằng mình có thông tin nội bộ, càng lộ rõ sự tham nhũng trong ngành.
Người sáng lập Lambda Class ở Argentina chỉ ra rằng những sự kiện như vậy đã gây thiệt hại nghiêm trọng đến uy tín của ngành công nghiệp crypto trong nước, và nhiều người xây dựng uy tín cũng bị liên lụy.
Nhu cầu cấp bách về quản lý và minh bạch
Chính phủ Argentina đã thành lập một nhóm điều tra liên bộ, kết hợp các cơ quan tài chính, chống rửa tiền, v.v. để truy trách nhiệm.
Các chuyên gia trong ngành kêu gọi tăng cường việc áp dụng các công cụ giám sát trên chuỗi, và xây dựng các quy định về công bố thông tin đối với token được người nổi tiếng ủng hộ, để giảm thiểu bất cân xứng thông tin.
Trò chơi tham lam và cảnh báo
Các sự kiện liên quan đến Libra và Melania token đã phơi bày mặt tối nhất của thị trường crypto: bẫy ba lớp gồm hào quang người nổi tiếng + thao túng nội bộ + gian lận thanh khoản. Phân tích chuỗi của Bubblemaps không chỉ cung cấp bằng chứng để các nạn nhân truy cứu trách nhiệm, mà còn gióng lên hồi chuông cảnh báo cho cộng đồng:
· Cảnh giác với token "được người nổi tiếng ủng hộ": sự ủng hộ của người nổi tiếng thường chỉ là tín hiệu đầu cơ ngắn hạn, chứ không phải là hỗ trợ giá trị.
· Tăng cường năng lực điều tra trên chuỗi: nhà đầu tư thông thường có thể sử dụng các công cụ để theo dõi ví của những người nắm giữ lớn và dòng chảy vốn, nhận diện các mô hình đáng ngờ.
· Thúc đẩy tự quản trong ngành: các dự án cần công khai kế hoạch phân bổ token và quản lý thanh khoản để giảm thiểu hộp đen thông tin.
Cuộc hỗn loạn này có thể chỉ là phần nổi của tảng băng, nhưng chỉ có minh bạch và trách nhiệm giải trình mới có thể dọn đường cho sự phát triển lâu dài của hệ sinh thái crypto.
Hãy tham gia vào nhóm chính thức của BlockBeats:
Telegram Subscription Group: https://t.me/theblockbeats
Telegram Discussion Group: https://t.me/BlockBeats_App
Twitter Official Account: https://twitter.com/BlockBeatsAsia
