Theo nghiên cứu của Messari, giao thức phi tập trung tài chính (DeFi) trên Solana là Jupiter đang thống trị thị trường tổng hợp và phát triển thành một ứng dụng siêu DeFi. Tính đến quý 2 năm 2025, Jupiter đã ghi nhận hơn 90% khối lượng giao dịch tổng hợp trên Solana và 50% trên toàn blockchain, trở thành nhà tổng hợp DEX hàng đầu toàn cầu theo khối lượng giao dịch.
Ra mắt vào tháng 10 năm 2021, Jupiter đã tích hợp thanh khoản từ nhiều Nhà tạo lậo trị trường tự động (AMM) và sổ lệnh để cung cấp đường giao dịch tối ưu cho người dùng. Ban đầu tập trung vào việc tích hợp sàn phi tập trung, sau đó đã đổi mới các tính năng định tuyến như ước tính trượt giá thời gian thực, phí động, và chế độ 'Ultra Mode'. Nhờ hiệu quả này, trong quý đã thúc đẩy 1,4 tỷ lần swap và giao dịch trị giá khoảng 80 tỷ đô la. Nghiên cứu của Messari phân tích rằng Jupiter giờ đây đã vượt ra khỏi giao diện giao dịch đơn thuần để trở thành ứng dụng siêu DeFi.
Trọng tâm của Jupiter là cấu trúc tokenomics do cộng đồng dẫn dắt. Token quản trị JUP đã được phân phối dưới dạng airdrop cho hơn 600.000 ví vào đầu năm 2024, được khởi động một cách minh bạch mà không có phân bổ trước từ VC hay giao dịch OTC. 3 tỷ token, chiếm 30% tổng nguồn cung, đã được đốt từ phần phân bổ của cộng đồng và nhóm, và 50% doanh thu phí được sử dụng để mua lại token JUP trên thị trường mở và tích lũy trong ví cộng đồng 'Litterbox'. Hiện tại có khoảng 920.000 chủ sở hữu on-chain. Nghiên cứu của Messari cho biết việc kiểm toán minh bạch và chính sách mua lại đang tăng cường niềm tin của cộng đồng.
Danh mục sản phẩm cũng đang mở rộng nhanh chóng. Họ đang mở rộng dòng sản phẩm với DEX vĩnh viễn, trình theo dõi danh mục, ứng dụng di động, thiết bị đầu cuối giao dịch chuyên nghiệp, và Jupiter Studio. Gần đây, họ đã mua lại nhiều dự án như 'Coinhall' - một tổng hợp trên Cosmos, nền tảng NFT 'DRiP', và sàn giao dịch meme coin 'Moonshot'. Tổng doanh thu quý là 38,4 triệu đô la, trong đó giao dịch vĩnh viễn chiếm 54,5% và doanh thu từ chế độ Ultra Mode chiếm 30,8%. Ứng dụng di động đã được tải 820.000 lần, với hơn 500.000 người dùng danh mục hàng tháng.
Jupiter dự định ra mắt 'Jupiter Lend' vào giữa tháng 8 năm 2025, hỗ trợ cho vay và đi vay. Thị trường tiền tệ mới này tích hợp chức năng thanh khoản backend của Fluid, nhắm đến lĩnh vực cho vay - phân khúc lớn thứ hai về Tổng giá trị khóa (TVL) trong DeFi Solana, với ngân sách ưu đãi trên 1 triệu đô la. Nghiên cứu của Messari dự báo điều này sẽ giúp Jupiter mở rộng theo chiều ngang và chiều dọc.
Cuối cùng, Jupiter muốn xây dựng một hệ thống cơ sở hạ tầng mới thông qua 'JupNet' để điều phối sự phức tạp giữa blockchain, ví và danh tính người dùng. JupNet kết hợp Mạng DOVE, Ledger xuyên chuỗi và cơ sở hạ tầng danh tính tự chủ (ADI), tập trung vào trải nghiệm người dùng và cung cấp cấu trúc tài khoản thống nhất, che giấu sự phức tạp của Web3. Hiện đang ở giai đoạn testnet nội bộ, với kế hoạch phát hành công khai vào đầu quý 4 năm 2025.
Bắt đầu như một công cụ giao dịch đơn giản, Jupiter nhanh chóng mở rộng ngang sang nền tảng DeFi và giờ đây đang mở rộng dọc với cho vay và cơ sở hạ tầng. Việc ra mắt JupNet, bao trùm mọi blockchain và tài khoản người dùng, cho thấy giao thức muốn trở thành 'trình tổng hợp của mọi thứ' trong tương lai Web3. Bước tiếp theo của Jupiter không chỉ là đỉnh cao của DeFi, mà là việc thiết lập cơ sở hạ tầng kinh tế số trong kỷ nguyên đa chuỗi.
Theo dõi tin tức trực tiếp...Đi đến Telegram TokenPost
<Bản quyền © TokenPost, nghiêm cấm sao chép và phân phối lại>
