Vào ngày 2 tháng 12 năm 2025, Đạo luật về Tài sản (Tài sản kỹ thuật số, v.v.) năm 2025 của Vương quốc Anh (sau đây gọi tắt là Đạo luật) chính thức có hiệu lực.
Tác giả: FinTax
giới thiệu
Vào ngày 2 tháng 12 năm 2025, Đạo luật về Tài sản (Tài sản kỹ thuật số, v.v.) năm 2025 của Vương quốc Anh (sau đây gọi tắt là Đạo luật) chính thức có hiệu lực. Không giống như luật pháp điều chỉnh tài chính liên quan đến tài sản crypto trong những năm gần đây, Đạo luật này không trực tiếp đề cập đến các quy tắc điều chỉnh cụ thể như phát hành, giao dịch, lưu ký hoặc chống rửa tiền. Thay vào đó, nó bắt đầu từ cấp độ cơ bản hơn của luật tài sản, khẳng định một cách có nguyên tắc các thuộc tính pháp lý của tài sản kỹ thuật số. Đạo luật nêu rõ rằng ngay cả khi một thứ gì đó không phải là "vật hữu hình" theo nghĩa truyền thống cũng không phải là "đối tượng có thể yêu cầu quyền sở hữu", thì nó chắc chắn không bị loại trừ khỏi phạm vi các đối tượng của quyền tài sản cá nhân.
Trong luật tục Anh, tài sản cá nhân từ lâu đã được chia thành hai loại: "tài sản đang sở hữu" và "tài sản đang được thế chấp". Từ lâu, tài sản kỹ thuật số như mã thông báo crypto, stablecoin và token không thể thay thế (NFT) đã được giao dịch rộng rãi, thừa kế, thế chấp và thậm chí được sử dụng làm tài sản đảm bảo trong thực tiễn kinh tế. Tuy nhiên, việc chúng có cấu thành "tài sản" trong bối cảnh luật tục hay không luôn là chủ đề tranh luận lý thuyết và bất đồng trong án lệ. Mặc dù các tòa án Anh đã dần công nhận thuộc tính tài sản của một số tài sản crypto trong các trường hợp riêng lẻ, nhưng khung pháp lý tổng thể vẫn thiếu một định nghĩa thể chế thống nhất và rõ ràng.
Trong bối cảnh đó, ý nghĩa của việc thông qua dự luật nằm ở chỗ nó làm rõ rằng tài sản, được thể hiện bằng các token crypto điện tử, không bị loại trừ một cách cố hữu khỏi các quyền sở hữu cá nhân chỉ đơn giản vì chúng không thuộc sự phân loại truyền thống giữa "tài sản hữu hình/tài sản có thể đòi quyền sở hữu". Dự luật cũng cung cấp cơ sở pháp lý cho các tòa án để tiếp tục phát triển các quy tắc luật chung liên quan đến "loại tài sản cá nhân thứ ba", loại bỏ các trở ngại về mặt khái niệm đối với việc áp dụng các quy tắc bảo vệ quyền sở hữu toàn diện. Sự thay đổi này không chỉ có những tác động đáng kể đến luật tư nhân mà còn tạo ra hiệu ứng lan tỏa đến hệ thống thuế, việc thực thi quy định và các hoạt động tuân thủ. Bài viết này, dựa trên tổng quan về bối cảnh lập pháp và nội dung cốt lõi của dự luật, cùng với hệ thống thuế tài sản crypto hiện hành của Vương quốc Anh, phân tích cách việc thiết lập "loại tài sản thứ ba" sẽ định hình lại logic xử lý pháp lý và thuế đối với tài sản crypto , và tiếp tục khám phá tác động thực tiễn của nó đối với người hành nghề crypto và các xu hướng quản lý trong tương lai.
1. Phản ứng lập pháp đối với các vấn đề thực tiễn
Trước khi dự luật này được ban hành, một mâu thuẫn cấu trúc đã dần xuất hiện trong thực tiễn pháp lý của Vương quốc Anh: một mặt, tài sản crypto thường được coi là "quyền sở hữu" trong các lĩnh vực như tài chính, thuế và phá sản; mặt khác, theo hệ thống phân loại luật chung nghiêm ngặt, tình trạng pháp lý của chúng luôn thiếu một định nghĩa rõ ràng. Sự không nhất quán này không chỉ làm tăng sự không chắc chắn của các phán quyết của tòa án mà còn, ở một mức độ nào đó, làm tăng chi phí giao dịch và tuân thủ. Đặc biệt trong các trường hợp liên quan đến tranh chấp thuế, đóng băng tài sản , thanh lý phá sản và tranh chấp thừa kế, việc một tài sản có cấu thành "tài sản" hay không thường trở thành điều kiện tiên quyết cho việc bào chữa của các bên hoặc khẳng định của các cơ quan thực thi pháp luật. Nếu các thuộc tính tài sản của tài sản đó không thể được xác nhận một cách đáng tin cậy, cơ sở pháp lý cho các biện pháp cứu tế quyền và quản lý thuế liên quan cũng có thể bị thách thức.
Chính trong bối cảnh đó, cơ quan lập pháp đã lựa chọn hợp pháp hóa việc đưa tài sản kỹ thuật số vào khuôn khổ luật sở hữu hiện hành thông qua sự can thiệp tối thiểu của các thể chế. Việc dự luật khẳng định một cách có nguyên tắc bản chất quyền sở hữu của tài sản kỹ thuật số giúp đặt nền tảng pháp lý rõ ràng và vững chắc hơn cho việc áp dụng các quy tắc thuế tiếp theo, việc hoàn thiện các chính sách quản lý và sự thống nhất trong thực tiễn tư pháp.
2. Tổng quan về hệ thống thuế tài sản crypto của Vương quốc Anh
Trước khi luật được ban hành, Vương quốc Anh đã thiết lập một lập trường tương đối rõ ràng về việc xử lý tài sản crypto về mặt thuế. Cơ quan Thuế và Hải quan Hoàng gia Anh (HMRC) từ lâu đã quản lý tài sản crypto trong khuôn khổ thuế hiện hành thông qua chỉ dẫn giải thích. Nói chung, theo luật pháp Anh, tài sản crypto không được coi là tiền tệ hay ngoại hối, mà thường được coi là quyền sở hữu có giá trị kinh tế, chịu thuế thu nhập, thuế lãi vốn hoặc thuế doanh nghiệp tùy thuộc vào giao dịch cụ thể.
Trên thực tế, HMRC tập trung nhiều hơn vào việc liệu giao dịch hoặc chuyển nhượng liên quan có mang lại lợi ích kinh tế hay không, thay vì các đặc điểm kỹ thuật của tài sản đó. Do đó, bất kể lợi nhuận từ tài sản crypto thu được thông qua giao dịch, trao đổi, thanh toán, hoặc trong những trường hợp cụ thể, khai thác hoặc đặt cọc, thì hậu quả về thuế liên quan phải đánh giá trong khuôn khổ luật thuế hiện hành. Hơn nữa, trong các trường hợp như thừa kế và thanh lý phá sản, tài sản crypto cũng có thể được tính vào danh mục tài sản tổng thể để xem xét về thuế.
Theo hệ thống thuế này, tài sản crypto từ lâu đã được coi là quyền sở hữu chịu thuế ở cấp độ hoạt động. Tuy nhiên, địa vị pháp lý về quyền sở hữu của chúng từ lâu chủ yếu dựa vào các diễn giải hành chính và thực tiễn tư pháp để được hỗ trợ, thiếu sự xác nhận rõ ràng ở cấp độ văn bản pháp luật. Chính trong bối cảnh đó, việc xác nhận thuộc tính quyền sở hữu của tài sản kỹ thuật số trong luật về quyền sở hữu lần có ý nghĩa rất lớn trong việc củng cố hơn nữa nền tảng của hệ thống thuế hiện hành.
3. Giải thích toàn diện các điều khoản cốt lõi của dự luật
Các điều khoản cốt lõi của dự luật không trực tiếp định nghĩa tài sản kỹ thuật số nào tự động cấu thành tài sản. Thay vào đó, thông qua cách tiếp cận lập pháp phủ định, dự luật khẳng định rằng các vật phẩm kỹ thuật số hoặc điện tử sẽ không bị loại trừ khỏi quyền sở hữu cá nhân chỉ vì chúng không phù hợp với các phân loại tài sản truyền thống. Kỹ thuật lập pháp này, có vẻ bảo thủ, lại thể hiện một bước đột phá đáng kể về mặt thể chế trong hệ thống luật chung của Anh. Tác động của nó vượt ra ngoài luật về tài sản, lan sang cả lĩnh vực thuế và quy định.
3.1 Ý nghĩa pháp lý và logic lập pháp của "Loại tài sản thứ ba"
Theo truyền thống luật chung của Anh, tài sản cá nhân từ lâu đã được chia thành hai loại: "tài sản sở hữu" và "tài sản có thể đòi quyền sở hữu". Tài sản sở hữu thường đề cập đến tài sản hữu hình có thể được nắm giữ về mặt vật lý, trong khi tài sản có thể đòi quyền sở hữu phụ thuộc vào các mối quan hệ pháp lý, chẳng hạn như trái quyền hoặc quyền theo hợp đồng. Tài sản crypto , đặc biệt là các token crypto được tạo ra dựa trên công nghệ blockchain , tồn tại trong vùng xám giữa hai loại này vì chúng không thể được nắm giữ về mặt vật lý và không gắn liền với các mối quan hệ pháp lý cụ thể.
Trong những năm gần đây, các tòa án Anh đã công nhận tài sản crypto là tài sản trong nhiều vụ án và hỗ trợ cứu tế về tài sản tương ứng, như đã thấy trong các vụ án AA v Persons Unknown (2019), Fetch.ai Ltd v Persons Unknown (2021) và D'Aloia v Persons Unknown (2024). Tuy nhiên, tiền lệ truyền thống liên quan đến "phân loại tài sản một cách toàn diện" luôn để lại chỗ cho sự không chắc chắn trong các phán quyết liên quan. Trong bối cảnh đó, luật lần làm rõ rằng đối tượng của quyền sở hữu cá nhân không nhất thiết bị giới hạn ở hai hình thức truyền thống đã đề cập ở trên. Cách tiếp cận lập pháp này phản ánh sự kiềm chế nhất quán của Vương quốc Anh trong luật kinh tế kỹ thuật số, để lại các vấn đề áp dụng cụ thể cho tòa án xử lý trên cơ sở từng trường hợp. Điều này không chỉ giúp tránh rủi ro chậm trễ lập pháp mà còn phù hợp với truyền thống luật chung của Vương quốc Anh về "sự tiến hóa tư pháp là cốt lõi".
3.2 Tác động của các thể chế đối với hệ thống thuế tài sản crypto hiện hành
Mặc dù dự luật này không trực tiếp sửa đổi bất kỳ điều khoản nào trong luật thuế, việc công nhận "loại tài sản thứ ba" vẫn sẽ có tác động đáng kể đến hệ thống thuế hiện hành của Vương quốc Anh đối với tài sản crypto ở cấp độ tổ chức. Chức năng cốt lõi của nó không phải là thay đổi thuế suất hoặc phương pháp tính toán cụ thể nghĩa vụ thuế, mà là loại bỏ sự mơ hồ trong khái niệm thuế.
Như đã đề cập trước đó, cơ quan thuế Anh từ lâu đã coi tài sản crypto là tài sản chịu thuế trên thực tế, nhưng thực tiễn này luôn dựa trên sự giải thích hành chính và tiền lệ thực tiễn. Nếu thuộc tính tài sản của tài sản crypto bị phủ nhận về cơ bản ở cấp độ tòa án, cơ sở pháp lý cho việc xử lý thuế liên quan có thể gặp thách thức. Luật lần , bằng cách khẳng định một cách có nguyên tắc ở cấp độ luật tài sản, cung cấp một nền tảng pháp luật tư nhân vững chắc hơn cho khái niệm "tài sản" mà các quy tắc thuế dựa vào.
Việc tăng cường thể chế này sẽ giúp giảm bớt các tranh chấp về mặt khái niệm xung quanh việc xử lý thuế đối với tài sản crypto . Ví dụ, trong các vấn đề như áp dụng thuế thu nhập từ vốn, định giá tài tài sản , ghi nhận lỗ và phạm vi thuế thừa kế, câu hỏi "liệu nó có cấu thành tài sản hay không" sẽ không còn là một câu hỏi sơ bộ cần tranh luận đi tranh luận lại. Điều này không có nghĩa là nghĩa vụ thuế sẽ tăng hoặc giảm, mà là trọng tâm của các tranh chấp thuế sẽ tập trung hơn vào chính giao dịch và hậu quả kinh tế của nó.
Hơn nữa, việc công nhận rõ ràng ở cấp độ luật sở hữu sẽ giúp các cơ quan thuế thực thi quyền hạn của mình trong khuôn khổ báo cáo thông tin, hợp tác thực thi pháp luật và trao đổi thông tin xuyên biên giới. Khi tài sản crypto dần được tích hợp bối cảnh một hệ thống minh bạch thuế quốc tế rộng lớn hơn, việc phân loại tài sản ổn định và nhất quán sẽ giúp cải thiện khả năng dự đoán tổng thể của hệ thống.
3.3 Luật mới cho thấy xu hướng mới nhất trong quy định crypto tại Vương quốc Anh.
Dự luật phản ánh sự lựa chọn rõ ràng về phương pháp quản lý. Vương quốc Anh ưu tiên giải quyết vấn đề pháp lý cơ bản và phổ biến nhất: liệu tài sản kỹ thuật số có đủ điều kiện được bảo hộ quyền sở hữu hay không. Phương pháp lập pháp "trước tiên thiết lập quyền, sau đó tinh chỉnh" này trái ngược hoàn toàn với thông lệ của một số quốc gia khác khi lựa chọn bao quát tất cả các hoạt động phát hành, giao dịch và lưu ký cùng một lúc bằng các quy định rất chi tiết. Cách tiếp cận của Vương quốc Anh, bằng cách loại bỏ những sự không chắc chắn về mặt khái niệm trước tiên, đặt nền tảng pháp lý chung cho hoạt động phối hợp của các quy định về thuế, tài chính và thực tiễn tư pháp sau này. Đồng thời, điều này giúp duy trì sức hấp dẫn về mặt thể chế của Vương quốc Anh với tư cách là trung tâm quốc tế về giải quyết tranh chấp và dịch vụ tài chính, cho phép xử lý các tranh chấp liên quan trong khuôn khổ quyền sở hữu tương đối rõ ràng.
Nhìn chung, việc thiết lập "tài sản thứ ba" không có nghĩa là nới lỏng lập trường pháp lý đối với tài sản crypto ở Anh. Ngược lại, nó đánh dấu sự đưa tài sản kỹ thuật số vào hệ thống pháp luật hiện hành một cách chính thức, dẫn đến việc áp dụng các quy định toàn diện và có hệ thống hơn.
4. Tác động đến ngành và triển vọng chính sách
Việc ban hành dự luật này sẽ không trực tiếp thay đổi mô hình giao dịch hay cơ cấu thuế của tài sản crypto trong ngắn hạn, nhưng bằng cách thiết lập quyền sở hữu tài sản kỹ thuật số ở cấp độ luật sở hữu tài sản, nó sẽ có sê-ri các tác động dần dần và sâu rộng đến hoàn cảnh tuân thủ pháp luật của ngành công nghiệp crypto .
4.1 Đối với nhà đầu tư cá nhân: quyền và trách nhiệm được tăng cường đồng thời.
Đối với các nhà đầu tư cá nhân, việc đưa tài sản kỹ thuật số vào phạm vi bảo hộ quyền sở hữu một cách rõ ràng chủ yếu có nghĩa là tạo nền tảng vững chắc hơn cho các quyền của họ theo luật tư. Trong các trường hợp liên quan đến trộm cắp, gian lận, đóng băng tài sản hoặc thừa kế, các yêu cầu bồi thường sẽ không còn gặp phải trở ngại bổ sung do tính chất mơ hồ tài sản. Sự thay đổi này giúp cải thiện khả năng dự đoán cứu tế pháp lý và, ở một mức độ nào đó, giải quyết các câu hỏi tồn tại lâu nay xung quanh việc bảo vệ pháp lý đối với tài sản kỹ thuật số.
Khi tài sản kỹ thuật số được công nhận rõ ràng hơn là tài sản được bảo hộ và có thể chuyển nhượng, trách nhiệm của các nhà đầu tư cá nhân trong việc báo cáo thuế, ghi chép tài sản và xác định nguồn gốc sẽ trở nên rõ ràng hơn. Theo khung pháp lý thuế hiện hành, các giao dịch liên quan đã phải chịu thuế, và việc xác nhận quyền sở hữu ở cấp độ luật sở hữu sẽ làm suy yếu hơn nữa khả năng bào chữa dựa trên lý do "bản chất pháp lý không rõ ràng". Đối với các nhà đầu tư, điều này có nghĩa là tăng sự chắc chắn về nghĩa vụ tuân thủ, nhưng rủi ro tiềm ẩn liên quan vẫn không biến mất. Rủi ro tiềm ẩn này chủ yếu thể hiện ở ba khía cạnh: thuế, công khai thông tin và hậu quả pháp lý. Thứ nhất, với việc xác nhận các thuộc tính sở hữu của tài sản kỹ thuật số, nền tảng của hệ thống thuế hiện hành trở nên vững chắc hơn, và các giao dịch và lợi nhuận lịch sử dễ dàng được đưa vào xem xét thuế hơn. Thứ hai, với sự gia tăng các yêu cầu công khai thông tin và cơ chế trao đổi dữ liệu xuyên biên giới, ngay cả khi nhà đầu tư không chủ động khai báo, tài sản và chi tiết giao dịch của họ vẫn có thể bị xác định thông qua các kênh của bên thứ ba. Thứ ba, một khi các thuộc tính sở hữu được xác nhận, tài sản kỹ thuật số sẽ tự động tạo ra các hậu quả tương ứng trong các tình huống pháp lý như thi hành án, phá sản hoặc thừa kế.
4.2 Đối với chủ đầu tư dự án, nền tảng và nhà cung cấp dịch vụ: Các kỳ vọng về tuân thủ đang ngày càng rõ ràng hơn.
Đối với các dự án crypto, nền tảng giao dịch và các nhà cung cấp dịch vụ liên quan, khía cạnh quan trọng hơn của luật lần nằm ở việc định hình hoàn cảnh thể chế. Khi tài sản kỹ thuật số được công nhận rõ ràng là đối tượng chịu sự điều chỉnh đầy đủ của các quy tắc về quyền sở hữu, các quy trình pháp lý của chúng trong các trường hợp như lưu ký, thanh lý, phá sản và bảo lãnh sẽ trở nên rõ ràng hơn. Sự rõ ràng này giúp giảm bớt sự không chắc chắn của các tổ chức và cung cấp nền tảng pháp lý ổn định hơn cho việc thiết kế cấu trúc việc kinh doanh, các thỏa thuận cách ly rủi ro và hệ thống tuân thủ nội bộ.
Đồng thời, cần phải nhận thức rằng việc xác nhận quyền sở hữu tự thân sẽ không làm suy yếu tính nghiêm ngặt của quy định. Ngược lại, khi tài sản kỹ thuật số được tích hợp đầy đủ vào hệ thống pháp luật hiện hành, các hoạt động liên quan sẽ dễ dàng được đưa vào các khuôn khổ pháp lý về thuế, chống rửa tiền và các quy định tuân thủ khác. Đối với những người làm trong ngành, điều này có nghĩa là trọng tâm quản lý trong tương lai có nhiều khả năng sẽ tập trung vào các vấn đề cụ thể như công khai thông tin, quyền sở hữu tài sản và kiểm soát rủi ro. Bản chất chủ động và có hệ thống của các yêu cầu tuân thủ có thể trở thành chuẩn mực cho sự phát triển của ngành.
4.3 Triển vọng chính sách: Từ việc xác nhận quyền sở hữu đến việc bắt đầu xây dựng các quy định chi tiết
Từ góc độ chính sách tổng thể, dự luật phản ánh cách tiếp cận từng bước nhất quán của Vương quốc Anh đối với việc điều chỉnh crypto . Cơ quan lập pháp ưu tiên làm rõ các khái niệm pháp lý cơ bản, cung cấp một khuôn khổ thống nhất cho thực tiễn pháp lý và tư pháp sau này. Cách tiếp cận này tạo điều kiện cho việc điều chỉnh chính sách trong tương lai và ngụ ý rằng các quy tắc liên quan sẽ tiếp tục được hoàn thiện khi kinh nghiệm thực tiễn tích lũy.
Trong tương lai gần, trọng tâm quản lý của Vương quốc Anh đối với tài sản crypto có thể sẽ xoay quanh việc tuân thủ thuế, tính minh bạch thông tin và hợp tác xuyên biên giới. Việc xác nhận quyền sở hữu hợp pháp ở cấp độ luật bất động sản giúp dễ dàng hơn trong việc tích hợp tài sản kỹ thuật số vào hệ thống pháp luật hiện hành. Từ góc độ này, luật lần là một bước quan trọng hướng tới việc bình thường hóa quy định về tài sản kỹ thuật số.
Phần kết luận
Nhìn chung, Đạo luật về Tài sản (Tài sản kỹ thuật số, v.v.) năm 2025 đã hoàn thành một sự khẳng định mang tính thể chế cơ bản trong hệ thống pháp luật của Vương quốc Anh.
Việc đưa tài sản kỹ thuật số vào phạm vi bảo vệ quyền sở hữu cho thấy chúng không còn nằm ngoài lề pháp luật mà đã chính thức gia nhập khuôn khổ pháp lý hiện hành. Sự thay đổi này cung cấp nền tảng pháp lý vững chắc hơn cho các biện cứu tế quyền và loại bỏ những sự không chắc chắn về mặt khái niệm đã tồn tại từ lâu trong thực tiễn thuế và pháp lý. Đối với ngành công nghiệp crypto, điều này đánh dấu sự chấp nhận có hệ thống và toàn diện hơn đối với các điều chỉnh pháp lý cho các hoạt động liên quan. Khi vị thế pháp lý dần trở nên rõ ràng hơn, việc tuân thủ không còn là một lựa chọn mà là một điều kiện tiên quyết thiết thực mà các bên tham gia ngành phải đối diện trong dài hạn.
Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Là blockchain, các bài viết được đăng tải trên trang web này chỉ thể hiện quan điểm cá nhân của tác giả và khách mời và không phản ánh lập trường của Web3Caff. Thông tin trong các bài viết chỉ mang tham khảo và không cấu thành bất kỳ lời khuyên hoặc đề nghị đầu tư nào. Vui lòng tuân thủ các luật và quy định hiện hành của quốc gia hoặc khu vực của bạn.
Chào mừng bạn đến với cộng đồng chính thức của Web3Caff : Tài khoản Twitter | Tài khoản Twitter nghiên cứu của Web3Caff | Nhóm độc giả WeChat | Tài khoản chính thức WeChat
