Giá Bitcoin tạo nên thiết lập đột phá đầu tiên trong tháng Tư, nhưng một chỉ số đã giảm hơn 50%.

Giá Bitcoin hôm nay giao dịch quanh mức 71.800 đô la, tăng khoảng 2,9% so với tháng trước. Một mô hình tăng giá trên biểu đồ hàng ngày của Bitcoin (BTC) hiện đang chỉ ra mục tiêu đột phá 11%.

Tuy nhiên, dữ liệu đằng sau đợt tăng giá lại cho thấy một bức tranh thận trọng. Khối lượng giao dịch mở của Bitcoin đã giảm, dòng tiền chảy ra khỏi thị trường giao ngay đã giảm một nửa, và niềm tin vào vị thế mua đang ở mức thấp hơn nhiều so với trước đây. Cấu trúc thị trường đã sẵn sàng. Nhưng nhiên liệu thì chưa.

Giá Bitcoin hình thành cấu trúc đột phá khi chỉ báo RSI cho thấy khả năng điều chỉnh giảm.

Trên biểu đồ ngày, giá Bitcoin đã hình thành mô hình đáy tròn rõ ràng với đường viền cổ hơi dốc lên. Mô hình cốc đã hoàn thành quá trình hình thành sau nhiều tuần phục hồi dần dần từ mức thấp cuối tháng 3. Kể từ đỉnh cục bộ ngày 9 tháng 4, một giai đoạn tích lũy đã bắt đầu và có thể trùng khớp với phần tay cầm nếu mô hình tiếp tục.

Tuy nhiên, động lượng lại cho thấy một câu chuyện tương tự nhưng mạnh mẽ hơn. Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI), thước đo áp lực mua và bán, hiện đang ở mức 58,44. Từ ngày 4 tháng 3 đến ngày 9 tháng 4, giá đạt đỉnh thấp hơn trong khi RSI đạt đỉnh cao hơn. Đó là một sự phân kỳ giảm giá ngầm, một mô hình thường báo hiệu sự tiếp tục của xu hướng giảm.

Muốn đọc thêm những bài phân tích chuyên sâu Token như thế này? Hãy đăng ký nhận Bản tin Crypto hàng ngày của Biên tập viên Harsh Notariya tại đây .

Mặc dù tăng 2,9% so với tháng trước, BTC vẫn giảm 17% tính từ đầu năm. Sự phân kỳ cho thấy đợt điều chỉnh gần đây (giai đoạn tích lũy) có thể còn tiếp diễn trước khi Bitcoin có bất kỳ nỗ lực bứt phá nào. Mặc dù cấu trúc trông có vẻ tích cực, nhưng liệu nó sẽ chững lại hay tăng tốc phụ thuộc vào thị trường phái sinh và thị trường giao ngay.

Thị trường phái sinh hạ nhiệt và dòng vốn giao ngay giảm hơn một nửa.

So sánh giữa ngày 8 tháng 4 và hiện tại cho thấy niềm tin đã phai nhạt nhanh chóng như thế nào. Vào ngày 8 tháng 4, khi BTC giao dịch ở mức gần 72.300 đô la, tổng khối lượng giao dịch mở đạt 27,39 tỷ đô la. Tỷ lệ phí tài trợ BTC , thước đo chi phí nắm giữ các vị thế mua, ở mức 0,007%. Tâm lý hoặc xu hướng mua mạnh mẽ đã thúc đẩy đợt tăng giá.

Hôm nay, ở mức giá tương tự khoảng 71.900 đô la, khối lượng giao dịch mở đã giảm xuống còn 27,04 tỷ đô la. Nguồn vốn huy động đã giảm xuống chỉ còn 0,002%. Ít nhà giao dịch đặt cược vào khả năng tăng giá hơn nữa ở mức giá này. Việc thiếu đòn bẩy là con dao hai lưỡi. Điều đó có nghĩa là ít động lực hơn để đẩy giá lên cao hơn, nhưng cũng có nghĩa là ít vị thế hơn để thanh lý nếu giá giảm vì tâm lý thị trường vẫn nghiêng về vị thế mua.

Trong khi đó, dòng chảy giao dịch Bitcoin cũng xác nhận rằng thị trường giao ngay đang suy yếu, cùng với tâm lý lạc quan. Dữ liệu Glassnode cho thấy sự thay đổi vị thế ròng trên sàn giao dịch, một chỉ số theo dõi dòng chảy giao dịch, đã đạt đỉnh ở mức âm 80.352 BTC vào ngày 26 tháng 3. Chỉ số này theo dõi lượng token ra vào các sàn giao dịch. Con số đó đã giảm xuống còn âm 36.221 vào ngày 9 tháng 4, giảm hơn 50%.

Trong đợt tăng giá từ ngày 22 đến 25 tháng 3, từ mức 67.860 đô la lên 71.303 đô la, dòng vốn chảy ra khỏi sàn giao dịch đạt mức mạnh nhất. Tuy nhiên, khi giá đang tiến gần đến vùng tương tự hiện nay, người mua giao ngay lại không thể hiện sự vội vàng tương tự. Cấu trúc đột phá đã tồn tại. Câu hỏi đặt ra là liệu niềm tin có còn đủ để đẩy giá vượt qua ngưỡng đó hay không.

Mức giá Bitcoin mà tại đó niềm tin phải được thể hiện

Biểu đồ BTC hàng ngày với các mức Fibonacci thể hiện chính xác vùng mà mô hình kết thúc. Các mô hình dự đoán giá Bitcoin tập trung vào phạm vi từ 73.151 USD đến 73.240 USD. Đó là nơi đường viền cổ của đáy tròn và mức thoái lui Fibonacci 0,618 hội tụ.

Việc đóng cửa hàng ngày trên mức $73,240 sẽ xác nhận sự bứt phá. Mức tăng dự kiến ​​từ mô hình này ước tính khoảng 11%, đưa mục tiêu lên gần mức $81,720. Mức này là nơi cần có thêm tín hiệu tích cực từ thị trường phái sinh và thị trường giao ngay.

Tuy nhiên, với khối lượng giao dịch mở giảm, nguồn vốn gần như không đổi và dòng tiền chảy ra khỏi sàn giao dịch giảm một nửa, khoảng cách về nguồn cung là rủi ro chính. Nếu giá Bitcoin không thể vượt qua mốc 73.151 đô la, đợt giảm giá sẽ sâu hơn khi tín hiệu RSI vẫn đang hoạt động. Mức hỗ trợ đầu tiên của Bitcoin nằm ở 70.065 đô la. Tuy nhiên, dưới mức đó, 64.920 đô la là mức mà toàn bộ cấu trúc tăng giá bị phá vỡ.

Việc đóng cửa hàng ngày trên mức $73,240 sẽ kích hoạt mục tiêu $81,720 và giúp cấu trúc phù hợp với động lượng. Nếu bị từ chối, BTC sẽ bị kẹt dưới đường viền cổ trong thời điểm hiện tại. Và nếu không có đòn bẩy lớn và xu hướng rõ ràng, BTC có thể tiếp tục giao dịch trong phạm vi hẹp.