AAVE Các tổ chức tự trị phi tập trung (DAO) đối mặt với cuộc bỏ phiếu về tài sản thế chấp BTC gốc trong khi Babylon Labs nộp đơn kiểm tra tạm thời.

Hôm thứ Hai, công ty nghiên cứu và phát triển blockchain Babylon Labs đã gửi yêu cầu "Kiểm tra nhiệt độ" tới AAVE Các tổ chức tự trị phi tập trung (DAO) , đề nghị được phê duyệt tích hợp Không cần tin cậy Bitcoin Vaults với AAVE V4 và chấp nhận BTC) nguyên bản làm tài sản thế chấp mà không cần cầu nối, trình bao bọc hoặc người giám hộ.

Người nắm giữ BTC có thể vay tiền trên AAVE V4 mà không cần cầu nối nếu cuộc bỏ phiếu của Babylon Labs được thông qua.

Đề xuất này kêu gọi triển khai hai Spoke AAVE V4 mới trên mạng chính Ethereum. Spoke đầu tiên, Babylon Core Lending Spoke, cho phép người nắm giữ $ BTC vay các tài sản được hỗ trợ như stablecoin và $ BTC được đóng gói bằng tài sản thế chấp bitcoin gốc của họ. Spoke thứ hai, $ BTC Vault Swap Spoke, xử lý việc thanh thanh khoản sau khi thanh lý bằng cách chuyển đổi tài sản thế chấp $ BTC bị tịch thu thành WBTC cho các nhà thanh lý Không cần cho phép .

Cơ chế này hoạt động thông qua các tập lệnh Taproot trên Bitcoin. Người gửi tiền khóa BTC trên chuỗi khối bên trong một Đầu ra giao dịch chưa chi tiêu (UTXO) của Taproot. Khóa đó tạo ra một bản ghi kho lưu trữ tương ứng trên Ethereum.

Vì AAVE V4 chỉ chấp nhận token ERC-20 làm tài sản thế chấp, nên các hợp đồng bộ hóa sẽ biểu diễn mỗi bản ghi vault theo tỷ lệ 1:1 dưới dạng một Token bị hạn chế chuyển nhượng có tên là vaultBTC. Token này chỉ có thể di chuyển giữa AAVE V4 Hub, Babylon Core Spoke và hợp đồng bộ hóa của quá trình tích hợp. Không cho phép bất kỳ hình thức chuyển nhượng nào khác.

Babylon Labs đồng sáng lập dự án vào năm 2022 cùng với Giáo sư David Tse của Đại học Stanford và Tiến sĩ Fisher Yu. Kể từ khi giao thức Staking bitcoin ( BTC ) của họ ra mắt vào tháng 8 năm 2024, họ đã kích hoạt tổng cộng hơn 100.000 BTC và hiện đang nắm giữ khoảng 51.000 BTC , trị giá gần 4 tỷ đô la, trong các khoản đặt cược đang hoạt động.

Các nhà đầu tư ủng hộ dự án bao gồm A16z, Paradigm và Polychain, với tổng số vốn đầu tư vượt quá 100 triệu đô la. Theo Temp Check, thuật toán mã hóa nền tảng của Không cần tin cậy Bitcoin Vaults đến từ BaBe, một bài báo được đánh giá ngang hàng do Babylon Labs và UC Berkeley cùng phát triển, dự kiến ​​sẽ được trình bày tại CCS 2026.

Nghiên cứu này giúp giảm chi phí xác minh bằng chứng SNARK trên Bitcoin xuống khoảng 1.000 lần so với các phương pháp trước đây, làm cho cửa sổ thử thách chống gian lận trở nên khả thi về mặt kinh tế ở quy mô lớn. Khi vị thế $ BTC của người dùng bị thanh lý, một bên thanh lý Không cần cho phép sẽ đổi kho tiền bị tịch thu lấy WBTC với một khoản phí nhỏ. Một nhóm các nhà kinh doanh chênh lệch giá được cấp phép khác sau đó sẽ mua các kho tiền ký quỹ đó, trả nợ WBTC và đổi $ BTC cơ bản trực tiếp trên Bitcoin.

Cấu trúc này tách biệt thời điểm thanh khoản khỏi việc quy đổi BTC , cho phép người thanh lý hoàn tất giao dịch ngay lập tức trong khi quy trình phía BTC diễn ra theo thời gian biểu riêng. Đề xuất này cũng nhắm đến việc sử dụng WBTC trên AAVE. Nền tảng hiện đang nắm giữ khoảng 5 tỷ USD nguồn cung WBTC, mà Babylon Labs mô tả là chưa được sử dụng hết công suất ở phía cho vay.

Việc định tuyến các khoản thanh thanh khoản thông qua WBTC được thiết kế để tạo ra nhu cầu vay mới cho tài sản đó. AAVE Các tổ chức tự trị phi tập trung (DAO) giữ toàn quyền kiểm soát tất cả các tham số rủi ro, giới hạn nguồn cung, giới hạn vay và giám sát quản trị trên cả hai Spoke. Việc kiểm tra nhiệt độ tập trung vào kiến ​​trúc tích hợp. Các tham số rủi ro, cấu hình oracle và chi tiết đầy đủ về giả định tin cậy dự kiến ​​sẽ được trình bày trong Yêu cầu bình luận tiếp theo của AAVE .

Theo thông tin chi tiết từ Babylon Labs, các đánh giá bảo mật hiện đang được tiến hành với Coinspect, Sherlock, Zellic, ABDK và ZK Security trên toàn bộ ngăn xếp giao thức. Xác minh chính thức đang được thực hiện bởi Runtime Verification.

Nếu Snapshot kiểm tra tình trạng cộng đồng cho thấy phản hồi tích cực, đề xuất sẽ được chuyển sang giai đoạn ARFC để đánh giá rủi ro và xem xét kiểm toán thêm. Một Snapshot ARFC thành công sẽ đưa đề xuất vào cuộc bỏ phiếu AIP trên chuỗi để được phê duyệt quản trị cuối cùng.

Babylon Labs khẳng định họ không nhận được bất kỳ khoản bồi thường nào từ bên thứ ba để công bố đề xuất này.

Phản hồi từ cộng đồng nghiêng về hướng tích cực.

Nếu được chấp thuận, việc tích hợp này sẽ cung cấp cho người nắm giữ BTC một con đường trực tiếp để vay vốn trong tài chính phi tập trung ( DeFi) mà không cần chuyển giao quyền quản lý cho cầu nối, liên minh người ký hoặc nhóm chữ ký ngưỡng. Các dự án khác xây dựng các sản phẩm được thế chấp bằng BTC cũng có thể tận dụng nền tảng này, mở rộng phạm vi của BTC gốc vào các hoạt động DeFi rộng lớn hơn.

Phản hồi ban đầu từ cộng đồng về chủ đề quản trị nhìn chung là tích cực. Simo, nhà cung cấp dịch vụ kỹ thuật của AAVE Labs, lưu ý rằng việc tích hợp này phù hợp với thiết kế Hub-and-Spoke của AAVE V4 và việc định tuyến các khoản thanh toán sau khi thanh khoản thông qua WBTC sẽ tạo ra nhu cầu vay đáng kể đối với một tài sản vốn đã được cung cấp dồi dào trên nền tảng này.

Nhà sáng lập AAVE, Stani Kulechov, đã trực tiếp ủng hộ việc Kiểm tra Nhiệt độ, viện dẫn sự hào hứng đối với hệ sinh thái V4 Spoke khi có được tài sản thế chấp bằng bitcoin thực sự. Cộng tác viên Nicopei đã bổ sung thêm góc nhìn từ phía các tổ chức, chỉ ra rằng việc giữ cho $ BTC ở dạng bản địa trong khi vẫn cung cấp chi phí vay có thể dự đoán được sẽ đáp ứng hai yêu cầu thường được các nhà vay tổ chức hiện đang dựa vào các giải pháp Ngoài chuỗi nêu ra.