撰文：深潮 TechFlow
交易是整個加密世界的脈搏，支撐交易需求的DEX賽道永遠都有新玩家。
8月8日，由ZK驅動的DEX Vessel Finance 宣佈獲得了1000萬美金融資，並且吸引了紅杉資本、Scroll 聯合創始人 Sandy Peng 和 Ye Zhang、Avalanche 基金會、Algorand 基金會、IMO Ventures、Folius Ventures、Incuba Alpha 以及一批天使投資者參投。
來自 DefiLlama 的數據顯示，當前 DEX 賽道十分擁擠，大大小小的DEX已有1000+，而TVL破100M的也有20餘家。
這麼卷的情況下，Vessel Finance 靠什麼突圍？ ZK技術往往用在基建項目上，用在 DEX 上又會有哪些提升？
為什麼還需要一個新的DEX？
在已經存在眾多DEX的市場中，為什麼還需要另一個像 Vessel 這樣的新交易平臺？
要回答這個問題，我們需要審視當前DEX生態系統的現狀和侷限性。
現有DEX的侷限性：
性能瓶頸：
目前大多數DEX都構建在以太坊等主流公鏈上，受制於底層區塊鏈的處理能力。儘管Layer 2解決方案大大提高了交易速度，但隨著用戶量和交易量的增加，某些L2也可能面臨可擴展性的瓶頸。
費用和可擴展性問題：：
Layer 2確實顯著降低了gas費用，但整個生態系統仍面臨挑戰。L2分散化導致流動性和用戶群體分散、跨鏈交互時仍可能面臨較高成本和等待時間，不同L2間的用戶體驗不一致，增加了學習成本。
流動性分散：
流動性不僅分散在不同的DEX平臺上，還分散在各個L2網絡中。這種分散可能導致較大的滑點，影響交易效率和價格，尤其對大額交易者影響顯著。
用戶體驗欠佳：
相比中心化交易所，許多DEX的用戶界面複雜，操作流程繁瑣。對於非技術背景的用戶來說，使用DEX可能存在較高的門檻。
面對這些持續存在的挑戰，Vessel提出了一個雄心勃勃的願景：不僅要解決當前DEX（包括建立在L2上的DEX）面臨的問題，還要為整個DeFi生態系統提供一個更全面、更高效的解決方案，結合中心化交易所（CEX）和去中心化交易所（DEX）的優點。
做法上， Vessel 的大體規劃是：
構建一個統一的Layer 3平臺，Vessel旨在整合不同L2的優勢，為用戶提供一個一站式的交易環境。
利用L3和ZK，將交易成本降至比現有L2解決方案更低的水平。
提高可擴展性和流動性聚合，過聚合多個來源的流動性，提供更好的價格發現和更低的滑點。
汲取CEX易用性的精髓，提供統一、直觀的用戶界面。
Vessel Finance 的核心工作流程
從技術角度來看，Vessel協議可以被視為一個狀態機，由用戶狀態（賬戶、訂單、餘額等）和系統狀態（時間戳、價格預言機等）組成。
每當用戶提交請求時，系統就會執行一系列操作來更新當前狀態的特定元素。
沒法理解？如果我們把 Vessel 想成一個銀行金庫系統，那麼每一次交易，都相當於我們的"銀行金庫系統"進行了一次狀態更新。這個更新包括用戶餘額的變化、訂單狀態的改變、甚至市場價格的微小波動。
在傳統的區塊鏈系統中，每一個這樣的小更新都需要在鏈上進行，這會導致高昂的gas費用和較慢的處理速度。但在Vessel中，這些狀態更新在鏈下高效地完成，然後通過ZK證明技術，將這些更新的正確性在鏈上進行驗證。
舉個例子，假設在5分鐘內，系統處理了10,000筆類似的交易。在這5分鐘結束時，Vessel會生成一個ZK證明，這個證明可以向任何人證明："在這5分鐘內，發生了10,000筆交易，所有這些交易都是有效的，並且系統的最終狀態是正確的。"這個證明可以在鏈上快速驗證，大大提高了整個系統的效率和可擴展性。
具體而言，Vessel的工作流程涉及三個主要組件：排序器（Sequencer）、證明者（Prover）和智能合約。三個組件按步驟共同完成上述工作。
步驟1：排序器（Sequencer）：
當用戶提交交易請求時，首先由排序器處理。排序器是一個交易執行引擎，它能夠即時處理請求，就像中心化交易所的服務器一樣快速。同時，它還會生成一個執行軌跡，供證明者後續創建SNARK證明使用。
比如，當用戶提交一個交易請求（比如想要買入100個代幣），排序器會立即處理這個請求。它不僅記錄了交易的詳細信息，還記錄了這個交易在整個隊列中的位置、提交時間等信息。這些詳細記錄就構成了"執行軌跡"。
步驟2：證明者（Prover）：
證明者負責為狀態機操作生成證明。它運行ZKP協議，基於排序器的執行軌跡生成證明。這個過程確保了所有操作都遵循特定規則，防止未經授權的資金創建或轉移。
在Vessel系統中，證明者會檢查排序器處理的所有交易。比如，它會驗證用戶A確實有足夠的餘額來購買100個代幣，交易價格符合當前市場價格，等等。然後，它會生成一個數學證明，這個證明可以向任何人證明："是的，這些交易都是正確的，沒有任何違規操作。
步驟3：智能合約：
智能合約包含一個驗證器和一個保管庫。一旦證明者生成了SNARK證明，它就會被轉發到智能合約。驗證器會驗證這個證明，以確認狀態變更的有效性。同時，保管庫持有用戶資產，只有在收到有效證明的情況下才允許資產移動。這種機制保證了所有交易都是經過授權和安全的。
比如，如果證明顯示用戶A成功購買了100個代幣，智能合約會從用戶A的賬戶中扣除相應的資金，並增加100個代幣到他的餘額中。
ZK與VAELOB，訂單簿和AMM的結合
零知識證明技術在Vessel的工作流程中扮演著核心角色：
通過使用簡潔的ZKP，Vessel能夠將複雜的計算過程轉化為可以輕鬆驗證的證明。這使得系統可以批量處理用戶請求，在鏈下計算狀態變更，然後生成證明來確認其正確性。這大大提高了交易處理的效率和可擴展性。
ZKP技術確保了每個交易都是有效的，而無需暴露交易的具體細節。這不僅保護了用戶的隱私，還維護了系統的整體安全性。正如Vessel的口號所說："不要相信，要驗證"（Don't Trust, Verify）。
Vessel的ZK系統還支持跨鏈操作，使得不同區塊鏈網絡之間的資產轉移和交易變得更加安全和高效。
除此之外， Vessel 另一個值得一提的創新，是其可驗證的AMM嵌入式訂單簿（erifiable AMM-Embedded Limit Order Book）。
這是Vessel平臺的核心技術，它巧妙地結合了傳統訂單簿和自動做市商（AMM）的優點，同時還確保了整個交易過程的可驗證性。
具體怎麼做？這裡有一個更加通俗的科普：
傳統的中心化交易所（CEX）就像一個繁忙的股票交易大廳，裡面有許多交易員大聲喊出他們想買賣的價格和數量。這就是訂單簿模式，直觀且高效，但需要高度信任中心化機構。
而去中心化交易所（DEX）則更像是一個自動售貨機。你投入一種代幣，機器會根據預設的公式自動計算並給你另一種代幣。這就是AMM模式，去中心化且透明，但可能效率較低，且容易受到價格滑點的影響。
VAELOB就像是把這個自動售貨機（AMM）搬進了交易大廳（訂單簿），並且給每個人都發了一副特殊眼鏡，可以隨時查看和驗證機器的運作。
具體來說：
它保留了傳統訂單簿的直觀性和效率
融入了AMM的流動性和自動化特性
通過零知識證明技術確保了整個過程的可驗證性
讓我們通過一個簡單的例子來理解：
假設Alice想要買入1個ETH，當前市價是3810美元。
a) 在傳統訂單簿中，系統會尋找最接近這個價格的賣單。
b) 在VAELOB中，系統不僅會匹配用戶的訂單，還會利用AMM池的流動性。比如：
0.7 ETH可能來自3800美元的賣單（包括0.4 ETH來自AMM池，0.3 ETH來自其他用戶），剩下的0.3 ETH可能來自3801美元的AMM池賣單
c) 當AMM池的訂單被匹配後，它會自動在相鄰的價格點放置新的訂單，保持市場的流動性。
這樣做的好處在於：
a) 資本效率：流動性提供者可以選擇特定的價格區間提供流動性，類似Uniswap V3，但更加靈活。
b) 更好的價格發現：結合了訂單簿的即時性和AMM的持續流動性。
c) 降低滑點：通過精確的價格點和區間管理，減少大額交易的價格影響。
d) 透明且可驗證：所有操作都可以通過零知識證明進行驗證，提高了安全性和信任度。
e) 用戶友好：交易者可以像在傳統交易所一樣下單，同時享受DEX的去中心化優勢。
路線圖與可參與空間
當前 Vessel 還在封閉的 alpha 測試網階段，但其官推表示主網即將上線。
在高額融資背景下，選擇提早參與測試網進行交互或許是一種不錯的選擇；目前用戶可以訪問此處 加入其測試網的等待名單，並且在獲取邀請碼之後才能參與到測試網的交互。
而一旦有邀請碼登錄到產品界面後，用戶可以進行設置錢包、切換網絡、注資、存款、交易和提款等多種操作，流程與一般 DEX 並無太大區別。
路線圖顯示項目 的主網將於3季度上線，同時還將開發永續DEX、流動性聚合、排序器去中心化等各種特性。
DEX 賽道日益內卷，足夠的激勵、低交易成本、豐富的交易對和安全性等，將是項目脫穎而出的勝負手；Vessel 表現如何，後續仍有待觀察。
