Solana Memecoin LPing 策略

LPing,即流動性提供,可以是一種賺取收益的絕佳方式。

是的,它帶來了諸如無常損失和波動性風險等多重風險 - 儘管這正是其中的要點 - 但在這裡獲得入門也有很多好處。

登場的是 Meteora - 一個領先的 Solana 流動性管理平臺,提供先進的工具來最佳化 LP 策略。知道如何有效應用流動性可以決定利潤和損失的差異。

公民 DeFi 玩法: Bankless 上的 Meteora 交易

TRUMP 的首個鏈上流動性中心在 meme 幣熱潮中激增。

BanklessJack Inabinet Jan 23, 2025 • 3 min read

在本文中,我們將探討三種先進的 LP 策略,幫助 LPs 應對不同的市場狀況:

1. 反鋸齒策略:針對傾向於均值迴歸的波動性資產設計。
2. 熱土豆策略:專注於在短期交易高峰期最大化手續費。
3. 老麵包與黃油策略:一種減少無常損失的市場適應性方法。

p.s. 在深入探討這些策略之前,我建議先看看這些 DLMM 和 DLMM Multiday 指南。在變成賭徒之前請做好功課,記住,如果你想減少風險來使用你的代幣,你隨時可以把你的 USDC 存在 Coinbase 上獲得大約 4% 的年化收益率。

說完這些,讓我們開始吧! 👇

1️⃣ 反鋸齒策略

您在 LP 中面臨的最大問題之一就是由於價格劇烈波動而導致的無常損失。反鋸齒策略旨在透過設定緊密的價格範圍並頻繁調整頭寸來抵消這一問題。

這種策略適用於經常出現有限價格波動的資產(似乎現在每個代幣都是如此),儘管總體上會迴歸一個穩定的價值,但仍會出現高波動性。

實施:

1. 確定資產的歷史交易範圍。尋找在一個區間內波動但不會過於激進地朝一個方向趨勢的資產。
2. 設定狹窄的流動性範圍。利用 Meteora 的集中流動性工具將流動性置於中間價附近,確保更高的手續費收取。
3. 當價格超出範圍時進行再平衡。不要持有並承受無常損失,而是根據需要退出並重新進入流動性頭寸。
4. 利用 Meteora 的流動性工具實現自動化。這可以減少手動工作量,並確保執行的精確性。

2️⃣ 熱土豆策略

這種策略旨在針對短期流動性激增的池子進行費用收割。目標是在交易量高峰期跳入池子,並在交易量恢復正常前退出。它最適用於 meme 幣、空投農場和炒作驅動的資產,這些資產的手續費會在興趣消退前暫時飆升。

實施:

1. 使用 gmgn.ai 或 dexscreener 等工具監控高交易量的池子。關注突然的 TVL 流入和不斷上升的交易量。
2. 在交易量高峰期部署流動性。這可以確保每筆交易獲得更高的手續費收入。
3. 在流動性穩定前退出。目標是避免長期承受無常損失,同時獲取短期收益。
4. 在多個池子之間迴圈資金,以提高效率。

⚠️ 這可能是一種危險的策略,因為熱土豆會很快傳遞。如果一個池子看起來熱土豆已經傳給了下一個代幣,請做好準備及時止損離場。

3️⃣ 老麵包與黃油策略

這種策略是一種保守的方法,涉及使用單邊頭寸設定一個廣泛的流動性範圍,通常最低可達當前價格的 -74%。這種方法允許持續賺取手續費,同時減少了需要頻繁監控的必要性。

實施:

• 建立一個流動性範圍,該範圍延伸到當前價格以下,以應對大幅下跌。
• 僅使用一種資產(如 SOL 或 USDC)提供流動性,以減少對波動性代幣的初始敞口。
• 選擇合適的 bin 步長(通常 100-200 bin 範圍內效果不錯),允許價格有一定波動。
• 選擇一種你相信會在一定範圍內波動並繼續上漲的代幣,這樣你就可以以更便宜的價格買入該代幣並獲得手續費。
• 雖然比其他策略要求更少,但你仍應偶爾監控一下,看看價格是否發生了波動!

⚠️ 不被砸爛的小貼士

選擇正確的代幣進行 DLMM 至關重要,大多數時候它的重要性甚至超過所選的池子。有了這個認知,以下是 Meteora 重度使用者常推薦的一些標準:

• 1 分鐘K線上至少有 2000 美元的成交量均值,最好是 4000 美元。
• 池子內有規律的交易:兩次交易之間不超過大約 20 分鐘。
• 從 pump.fun 等網站遷移至少 6 小時,最好是 8 小時或更久。
• 市值至少 2000 萬美元。

像往常一樣,這篇文章中的內容都不是財務建議,請自行研究!請謹慎行事,瞭解自己的極限和可承受的損失!

結論

在 Meteora 上進行 DLMM 為 LPs 提供了多樣化的策略,以應對不同的市場狀況。反鋸齒策略非常適合於波動性高但傾向於均值迴歸的資產,專注於設定緊密的價格範圍。熱土豆策略適用於短期流動性激增,旨在快速收取手續費。老麵包與黃油策略提供了一種獨特的現貨買入方法,確保你既能收取手續費,又能以更便宜的價格買入。

透過理解和實施這些策略,你可以將自己定位於獲取手續費、獲得上漲收益,同時也能保護自己免受下跌的影響,或許還能獲得空投資格。像往常一樣,你可能會被砸爛,所以請謹慎行事,不要投入超出你承受能力的金額,如果遇到困難可以在 Bankless Discord 上提問。

👀 額外獎勵: Bankless 剛剛將 Meteora 的空投獵人功能免費開放給所有人。 開始獵取吧。