在本週的期權流向版本中，Tony Stewart 對近期市場走勢發表了評論。

那些被三月期權到期和荒謬的10萬未平倉量猜測矇蔽的人錯過了增加的4月（聚焦4月4日）78-85k看跌期權被抄底的跡象，因為美國關稅頭條新聞（即將到來的4月2日）和風險不安上升。

需求全部集中在短期伽馬看跌期權。

2）流向細分：

基金大宗交易和DSOB在本週中期購買了4月4日78-85k看跌期權；到本週末更加積極。

隨著前端伽馬開始趨穩，成本有效的策略開始發揮作用。

例如，購買4月25日76k看跌期權，透過賣出4月25日100k看漲期權來融資。

3）由於需求全部集中在短期伽馬看跌期權上，只有期限結構的前端發生反應，7天隱含波動率增加10%，而3個月執行價隱含波動率保持不變。

期限結構從正價差轉變為反向價差，在週末出現這種情況非常罕見。

但4月2日是一個罕見的行動日期。

檢視 X執行緒。

作者

最近文章