BTCFi란 무엇인가요?
비트코인 자산과 비트코인 네트워크를 기반으로 한 탈중앙화 금융 시스템인 BTCFi(BTC DeFi)는 비트코인 자산의 보안성과 안정성을 DeFi의 혁신과 결합하여 이번 불장(Bull market) 에서 빛을 발했습니다.
비트코인의 유래
비트코인은 2009년 등장한 이후 총액이 고정된 디지털 자산으로 글로벌 투자자들의 주목을 계속받으며 점차 '디지털 금'으로 폭넓은 공감대를 얻어가고 있다. 이 과정에서 비트코인 가격은 계속해서 최고치를 경신해 2024년 초 사상 최고치인 1조 4000억 달러에 도달했다. 또한 미국 증권거래위원회(SEC)는 2024년 1월 비트코인 거래소 거래 기금(BTC ETF)를 공식 승인했습니다. 이러한 움직임은 전통적인 금융 부문에서 암호화폐가 인정되었음을 의미할 뿐만 아니라 주류 자본 시장이 합법적으로 비트코인을 할당하기 시작하여 암호화폐 생태계 전체가 급속한 성장 단계로 진입했음을 의미합니다.
비트코인은 단순한 디지털 자산이 아니라 혁신적인 전자 결제 네트워크입니다. 작업 증명(PoW) 합의 알고리즘을 사용함으로써 비트코인은 인류 역사상 가장 탈중앙화 결제 네트워크가 되었습니다. 기존 금융 시스템과 달리 사용자는 비트코인 네트워크의 중앙 집중식 기관을 신뢰할 필요가 없으며 자산과 거래의 보안을 보장하기 위해 기본 코드에만 의존합니다.
BTC와 DeFi의 통합
블록체인 기술의 발전으로 탈중앙화 금융(DeFi)은 점차 금융 기술의 중요한 분야로 자리 잡았습니다. DeFi는 블록체인 기술을 기반으로 구축된 일련의 자동화된 금융 상품을 말합니다. 기존 금융 시스템에 비해 DeFi는 더 포괄적이고 상호 운용성이 뛰어납니다. 사용자는 DeFi 제품을 통해 디지털 자산을 쉽게 구매하고 거래하려면 인터넷 연결만 필요합니다. 또한 DeFi는 예금 및 대출, 융자 및 주식 거래와 같은 다양한 전통 금융 업무 능숙하게 통합합니다. 이러한 기능은 마치 레고 블록과도 같아서 유연하게 결합해 새로운 금융상품을 만들어 사용자의 다양한 요구를 충족하고 사용자 경험을 향상시킬 수 있습니다.
과거에는 이더 가장 완벽한 스마트 계약 프로그래밍 언어와 개발자 생태계를 갖추고 있기 때문에 대다수의 DeFi 제품이 이더 플랫폼을 기반으로 구축되었습니다. 그러나 2021년 11월 비트코인 메인넷의 Taproot 업그레이드 성공과 Segwit 기술을 이용한 Ordinals 프로토콜 및 BRC-20 표준 제안으로 인해 비트코인 메인넷은 BTC의 가치 이전 및 저장 기능만 수행할 수 있는 것은 아닙니다. , 기본 자산 발행, 거래, 대출 및 기타 애플리케이션 시나리오도 지원합니다.
기술의 발전으로 인해 비트코인 네트워크에서 다양한 DeFi 애플리케이션이 탐색되고 있습니다. 개발자들은 이더리움의 DeFi 애플리케이션을 비트코인 네트워크에 복사 이더 시작했으며 Runes로 대표되는 자산 발행 프로토콜과 BitLayer로 대표되는 BTC Layer2 확장 계획과 같은 번영하는 비트코인 생태계를 점차 구축했습니다.
기술과 요구 사이의 공명
비트코인 생태계의 기술적 진보는 비트코인의 부가가치에 대한 사용자 수요의 동시 발전을 동반합니다. 현재 시장 사이클에서 많은 투자자들은 비트코인을 보유하면서 추가 수익을 얻기를 희망하면서 다른 알트코인보다 비트코인을 보유하는 것을 선호합니다. 비트코인 네트워크에서 DeFi의 부상은 비트코인 보유자에게 PoS 채굴 및 차익거래와 같은 보다 안전하고 기본적인 재무 관리 기회를 제공하여 자산 평가에 대한 사용자의 요구를 충족시켰습니다.
기술과 수요 사이의 공명으로 인해 개발자는 비트코인 네트워크에서 보다 기본적인 DeFi 경로를 탐색할 수 있었습니다. 따라서 BTCFi는 불장(Bull market) 에서 번성했으며 점차 암호화폐 시장에서 중요한 세력이 되었습니다.
BTCFi와 DeFi의 차이점은 무엇입니까?
온체인 DeFi와 비교하여 BTCFi는 비트코인 보유자에게 특히 중요한 네 가지 주요 특성을 가지고 있습니다.
- 보안: 비트코인 최대주의자와 비트코인 보유자의 경우 자산 보안을 보호하는 것은 항상 모든 DeFi 활동의 전제 조건입니다. 이는 메인넷 DeFi 활동에 참여하는 보안을 의미할 뿐만 아니라 각 체인의 보안과 해당 체인을 연결할 때 사용되는 크로스 체인 브리지를 의미합니다. 이를 위해 Uniquid Layer는 ADV 기술을 활용하여 유동성 집합의 보안을 극대화합니다.
- 기본성: 비트코인 핵심 개발자와 커뮤니티는 항상 간단하고 강력한 기술 스택(작은 블록, 고정된 총량, PoW 합의 메커니즘)을 고수해 왔으며 메인넷 코드를 변경하지 않고 애플리케이션을 구축하는 것을 옹호했습니다. 이것이 바로 비트코인 통화 기술의 기본 본질입니다. . BTCFi 제품의 경우, 성숙하고 오랜 시간 입증된 기본 기술을 사용하여 제작된 제품만이 주류 비트코인 커뮤니티로부터 인정을 받을 수 있습니다. 반면, 메인 네트워크의 BTC 및 BRC20, Runes 및 기타 동종 토큰 프로토콜도 자산의 고유한 특성을 가지고 있습니다. 또한 커뮤니티 문화, 자산 카테고리, 보유자 요구 사항 측면에서 각 체인의 자산과 구별됩니다.
- 탈중앙화: 탈중앙화 항상 비트코인 커뮤니티의 지침으로 간주되어 왔으며 암호화 산업의 초석이기도 합니다. 비트코인 네트워크 자체는 디지털 금이라는 현재의 지위를 달성할 수 있을 만큼 충분히 탈중앙화 되어 있습니다. BTCFi 프로토콜 하단에 잠긴 BTC의 관리 및 접근이 안전한지, 탈중앙화 다중 자금 지갑을 사용하는지, 단일 지점 오류 리스크 제거하기 위해 ZKP를 사용하는지 여부는 BTC 보유자가 가장 먼저 고려해야 할 요소입니다. BTCFi 프로토콜에 참여할 때 고려하십시오.
- 상호 운용성: BTCfi 프로토콜은 더 많은 BTC 보유자의 지원을 받아야 하며, 이를 위해서는 프로토콜 자체가 메인 네트워크인 비트코인과 원활하게 협력하고, BTC와 BTCFi 간의 원활한 통합을 달성하고, 비트코인 자산의 가치를 공개해야 합니다. 현재 많은 BTCFi 프로토콜은 높은 APY 약정을 통해 BTC 유동성을 확보하고 자체 LST 자산을 발행합니다. 이는 BTC의 전체 체인 상호 운용성을 어느 정도 방해하고 사용자 임계값을 높입니다. Uniquid Layer를 사용하면 사용자는 더 이상 다양한 Restake 프로토콜을 사용하는 방법을 알 필요가 없습니다. 다양한 Restake 프로젝트를 통합하여 최적의 수익을 얻고 더 큰 DeFi 생태계에 참여하려면 Uniquid Layer에 자산을 스테이킹 만 하면 됩니다.
BTCFi는 DeFi의 확장일 뿐만 아니라 비트코인 보유자에게 이러한 네 가지 특성을 기반으로 보다 안전하고, 보다 기본적이며, 보다 탈중앙화, 보다 유동적 탈중앙화 금융 솔루션을 제공해야 합니다. 이를 통해 비트코인 보유자는 DeFi 혁신을 즐기면서 비트코인 네트워크와 비트코인 자체의 핵심 이점에 계속 의존할 수 있습니다.
BTCFi의 수입원은 무엇입니까?
자산 평가에 대한 BTC 보유자의 요구를 충족하고 유휴 비트코인 유동성을 깨우기 위해 BTCFi는 장기적인 발전을 달성하기 위해 보유자를 위한 실질적이고 지속 가능한 소득을 지속적으로 창출해야 합니다. 현재 BTCFi의 기본 수입은 다음 범주로 나눌 수 있습니다.
- PoS 검증 수입. 사용자는 Babylon이 대표하는 스테이킹 계약에 BTC를 스테이킹 , PoS 블록체인의 노드 검증 및 거버넌스에 참여하며, 소비 체인의 보안을 보장하면서 스테이킹 AVS 보상을 받습니다.
- CeFi 관세 차익거래. 암호화폐 선물에는 물리적 인도 링크가 없기 때문에 암호화폐 거래소 거래자 비용이나 계약 보유에 따른 이점을 조정하기 위해 무기한 계약과 현물 가격 간의 자산 가격 차이의 균형을 맞추기 위해 펀딩 요율 메커니즘을 개발했습니다. 사용자는 자신의 BTC 보유량을 전문적인 정량 기관에 위탁하고 중앙화 거래소 에서 선물을 실시하고 자금 조달 비율에 대한 차익 거래를 할 수 있습니다.
- 대출소득. 사용자는 비트코인을 대출 기관에 빌려 이자를 얻거나, 비트코인을 사용하여 다른 자산을 빌리거나, 스테이블 코인을 과도하게 담보하여 DeFi 생태계에 참여할 수 있습니다.
- 유동성 채굴. 사용자는 비트코인을 DEX의 유동성 풀에 입금하여 해당 거래 수수료를 얻을 수 있습니다.
- 토큰 보조금. 비트코인 보유자가 프로토콜에 참여하도록 장려하고 TVL 및 거래량을 프로토콜에 기여하기 위해 BTCFi 프로토콜은 종종 토큰 보조금의 형태로 초기 참여 사용자에게 일부 프로젝트의 토큰 점유율 보조합니다. 이 수입 부분은 프로토콜 APY 계산의 대부분을 차지하는 경우가 많으며 변동성과 불확실성이 가장 높은 수입원이기도 합니다.
BTCFi 프로토콜의 수입원의 다양성, 프로토콜 간 수입의 단편화, 실제 APY와 예상 APY의 모순으로 인해 사용자는 각 플랫폼의 수입률의 기본 구조와 금액을 정확하게 파악하고 가장 안전하고 높은 수익률을 확보할 수 없습니다. 반환의. Uniquid Layer는 다양한 Restake 프로젝트를 통합하여 전문 분석가와 정량적 전략을 통해 각 BTCFi 프로토콜의 하단에서 실수익 (Real yield) 계산하여 비트코인 보유자의 유동성 수익을 극대화합니다.
요약
비트코인 메인넷 기술의 지속적인 발전과 비트코인 자산에 대한 이자를 얻으려는 사용자의 수요가 증가함에 따라 BTCFi는 이 주기에서 번성하기 시작했으며 빠르게 발전하고 있습니다. 다른 체인의 DeFi 생태계와 달리 BTCFi는 단순한 1 더하기 1 = 2가 아니라 BTCFi 고유의 특성을 가지고 있습니다. 이러한 특성을 충족하고 다양한 DeFi 수단을 통해 자산 수익을 극대화해야만 BTCFi 프로토콜이 비트코인 보유자의 인정을 받고 유기적이고 건강하게 발전할 수 있습니다.
비트코인 메인넷 기술의 발전과 부가가치 비트코인 자산에 대한 수요 증가로 인해 BTCFi는 이 시장 사이클에서 호황을 누리고 있습니다. 다른 체인의 DeFi 생태계와 비교할 때 BTCFi는 고유한 특성을 가지고 있습니다. 이러한 특성을 바탕으로 다양한 DeFi 수단을 통해 자산 수익을 극대화해야 BTCFi 프로토콜이 비트코인 보유자의 인정을 받고 건전하게 발전할 수 있습니다.
유니퀴드 레이어 정보
Uniquid Layer는 더 넓은 커뮤니티를 위해 설계된 유동성 플랫폼이며, 최고의 보안으로 비트코인 수익을 극대화하기 위해 비트코인 분야에 새로 입문하는 사람들을 위한 출발점이 되기 위해 최선을 다하고 있습니다.
웹사이트: https://uniquid.io
엑스: https://x.com/UniquidLayer
텔레그램: https://t.me/uniquid_layer
푸니 텔레그램 미니 앱: https://t.me/uniquidpunibot
