거래소"슈퍼 앱"의 원스톱 전략 분석: 암호화폐 결제 스타트업을 위한 다른 진입점은 무엇인가?

암호화폐 시장은 열풍이 가라앉은 후 침체되었고, 거래소(CEX)는 " 결제 및 직불카드 소비 "와 같은 장기적이고 안정적인 금융 시나리오로 전환하여 다음 단계의 성장 동력이 되기를 바랐습니다. 바이낸스와 OKX와 같은 거대 기업이 동시에 결제 시장에 진출하면서 공식적으로 "사용자 통제"를 둘러싼 전쟁이 시작되었습니다. 하지만 치열한 경쟁과 높은 규제 장벽 대면 암호화폐 결제 스타트업은 어떻게 돌파구를 찾을 수 있을까?

거대기업의 전략: 4개 거래소 의 결제 생태계에 대한 완벽한 분석

벤처 캐피털 파트너 @YettaSing은 최근 트윗을 통해 거래소 은행 카드 결제부터 온체인 레드 봉투까지 사용자의 모든 금융 행동을 인수하고, 보다 유연하고 안정적인 현금 흐름을 갖춘 암호화폐 회사로 적극적으로 변모하고 전환하는 방식을 분석했습니다.

해외 암호 가상화폐 거래소(CEX)는 시장에서 소규모 투기 활동이 줄어들고 있는 상황에 직면하여 모든 자본 흐름과 금융 거래에서 최대 가치(LTV)를 짜내기 위해 노력하기 시작했습니다.

그는 암호화된 결제가 대중화되기까지는 아직 갈 길이 멀지만, 기업가들이 돌파구를 찾을 방법은 여전히 ​​있다고 강조했습니다.

Crypto.com: 초기 베팅 결제의 선구자

Crypto.com은 2021년에 Visa와 제휴를 맺고, 2024년에는 Mastercard와 손을 잡고 일찍부터 결제 분야에 투자한 몇 안 되는 거래소 중 하나가 되었습니다. $CRO에 의존하여 최대 8%의 카드 할인으로 대량 사용자가 시장에 진입하고 거래 업무 으로 성공적으로 이어졌습니다.

도지코인 열풍 당시, 이 플랫폼은 " 원활한 입금 채널 " 덕분에 많은 사람들을 끌어들여 $SHIB 포지션 한때 거래소 의 약 20%를 차지했습니다.

( 트럼프 미디어와 Crypto.com이 미국 최초 ETF를 공동으로 개발, CRO도 목록에 포함돼 15% 급등 )

바이낸스: 길을 선택하지 말고, 모든 길을 나만의 길로 만들어라

바이낸스는 오래전 신규 결제 서비스 제공업체인 스와이프를 인수했지만 , 수수료 없는 이체에 집중하기 위해 자체 결제 채널인 ' 바이낸스 페이 '를 구축하고, 알케미 페이 와 숍넥스트의 POS 확장을 연계해 적용 시나리오를 확대하는 데 주력하고 있습니다. BNB 체인의 청산 및 보유 수수료 인하와 더불어, 바이낸스의 전략은 항상 " 모든 것을 직접 처리한 다음 모든 거래에 세금을 부과하는 것"이었습니다.

OKX: 온체인 슈퍼 앱을 위한 테스트장

OKX는 메인 인터페이스에 거래 및 지갑 옆에 " 결제 " 버튼을 배치하고, 레드 봉투, USDT 소셜 전송 및 기타 기능을 내장하여 WeChat 특성을 갖춘 결제 경로를 만들었습니다. 다음으로, XLayer를 사용하여 청산 로직을 공개하고, Mastercard와 Stripe의 금융 카드 서비스를 결합하여 " 소셜 결제 "의 적용 시나리오를 타겟으로 합니다.

( 스타: OKX Pay 정식 출시! USDC, USDT 지원, 수수료 0원, MasterCard 등 결제 서비스 제공업체와 접촉 중이라고 알려짐 )

Bybit: 브라질에서 시작하여 DeFi 수익 은행 구축

Bybit은 브라질에서 결제 업무 시작하고 Tomorrowland와 같은 대규모 오프라인 이벤트에 참여했으며, 신규 사용자를 유치하기 위해 10,000위안의 보상을 제공했습니다. 더 큰 야망은 "맨틀 뱅킹"으로, mETH와 fBTC를 수익 창출 도구로 패키징하여 " 법정 통화 → DeFi에서 이자를 받고 → 물리적 지불 "의 은행과 유사한 업무 모델을 형성하는 것입니다.

암호화된 결제를 대중화하는 데 어려움이 있나요? 잘못된 전장에서 싸우지 마십시오

암호화된 결제의 대중화를 촉진하기 위해 기업가들은 먼저 " 기존 결제 방식도 충분히 좋으며, 사용자는 암호화폐로 전환할 이유가 없다"는 사실을 인식해야 할 것입니다.

Apple Pay 사용자를 온체인 지갑으로 전환하도록 설득하는 것은 어렵고, 특히 KYC, 가스비 지불, 법정 통화로 결제할 때의 환차손과의 싸움과 같은 부분에서는 이해가 필요하고 번거롭습니다. 이것이 대부분의 CEX가 보상 기능이 있는 금융 카드를 사용하거나 사회적 빨간 봉투를 묶는 이유입니다.

그들은 동기 부여가 부족한 대면 동기를 부여해야 할 이유를 만들어야 한다는 것을 알고 있습니다.

탈출구: 기업가가 진입해야 할 5가지 "경계 시나리오"

@YettaSing은 몇 가지 적용 시나리오를 공유하면서, 이러한 시나리오가 주류는 아니지만 여전히 기존 금융에서 무시되거나 제대로 수행되지 않는 영역이라고 강조했습니다.

소액 국경 간 결제와 크리에이터 경제

YouTube나 OnlyFans와 같은 팬 경제 플랫폼은 큰 수수료를 받으며, 국제 송금에는 며칠이 걸립니다. 이와 관련하여 암호화폐 결제는 USDC를 제작자에게 직접 전송하거나, NFT를 통해 보상하거나, 심지어 소셜 애플리케이션 내에서 즉각적인 보상으로 활용할 수도 있습니다.

중개자가 필요 없고 즉각적으로 이루어지는 암호화폐의 특성 덕분에 1달러 정도의 소액 후원금을 창작자에게 직접 전달하거나, 심지어 온체인 직접 수익을 공유할 수도 있습니다.

마찰이 많은 구역에서의 자유로운 침하

라틴 아메리카, 동남아시아, 아프리카 및 기타 지역의 프리랜서는 국제 송금을 받는 데 어려움을 겪는 반면, 암호화폐는 은행 검토 없이 즉시 송금할 수 있으며, 마찰이 적고 유연성이 높습니다.

게임 내 경제 및 소셜 화폐

Web3 게임이나 소셜 애플리케이션에 내장된 토큰은 직접 결제 매체가 될 수 있으며, 중앙화된 포인트 변환 문제를 해결하고, 작업 보상과 소액 거래 시나리오를 열어줄 수 있습니다.

재난 구호 및 개인 정보 보호 요구 사항 시나리오

암호화폐 결제는 지진이나 전쟁과 같은 재난 상황에서 신뢰할 수 없는 자금 분배를 가능하게 할 수 있습니다. 또는 검열이 심한 지역에서 익명성과 보안성을 갖춘 전송 옵션을 제공합니다.

은행 계좌가 없는 사람들을 위한 디지털 자산 소유권

전 세계적으로 아직도 은행 계좌가 없는 사람들이 수억 명이나 있습니다. 암호화폐 지갑은 이주 노동자와 난민 커뮤니티 에서 특히 유용한 최초의 "금융 신원"입니다.

암호화폐 결제는 Apple Pay보다 더 나을 필요는 없습니다.

저자는 암호화폐 결제가 주류 금융을 경쟁자로 삼은 적이 없으며, 오히려 기존 시스템이 할 수 없거나 할 의지가 없는 한계적 시나리오 에 초점을 맞춘 탐색자일 뿐이라고 생각합니다. 인기를 얻으려고 노력하는 것보다 적합한 장면을 찾는 것이 살아남는 더 현명한 방법입니다.

@YettaSing이 말했듯이:

여러분이 해야 할 일은 SoFi, Chime, LendingHome이 초창기에 했던 것처럼 "한계 수요를 탐색"하고, 문제점을 파악하고 , 가장자리에서 중심을 돌파하는 것 입니다.

CEX가 모든 주요 도로를 점유하게 되면 암호화폐 스타트업의 진짜 기회는 그들이 무시하거나 처리할 수 없는 "재정적 격차" 속에 숨겨질 수 있습니다.

어제, 미국의 암호화폐 거래소 코인베이스는 해커들이 해외 고객 서비스 직원에게 뇌물을 주고, 사용자 신원 정보를 훔치고, 소셜 엔지니어링 사기를 저질렀으며, 추가로 2,000만 달러 상당의 비트코인을 갈취했다고 발표했습니다. 코인베이스는 몸값 지불을 거부하고 대신 사건의 배후를 쫓는 자에게 몸값과 동일한 금액의 보상금을 제공하겠다고 제안했습니다. 이 회사는 보상과 후속 조치 비용으로 1억 8천만 달러에서 4억 달러 사이의 비용을 지불해야 할 것으로 추산되며, 이로 인해 사이버 보안에 대한 우려가 제기되었습니다.

코인베이스 고객 서비스, 뇌물 받고 사용자 정보 유출…초기 추정 배상액 4억 달러에 달해

코인베이스는 5월 15일 미국 증권거래위원회(SEC)에 제출한 문서 에서 해외 고객 서비스 직원들이 해커로부터 뇌물을 받아 주소 , 전화 번호, 이메일 주소 , 신분증 등의 민감한 정보를 포함한 고객 정보를 불법적으로 유출했으며, 이는 소셜 엔지니어링 사기의 강력한 도구가 되었다고 인정했습니다.

코인베이스 측은 아직 사건이 언제 발생했는지, 얼마나 많은 피해자가 발생했는지 밝히지 않고, 성명에서 "이 데이터 유출은 코인베이스의 월간 활성 거래 사용자의 약 1%에 영향을 미쳤습니다."라고만 밝혔습니다.

이와 관련하여 외부 세계에서는 일반적으로 이 사고로 인해 사용자 보상 및 시스템 복구 작업을 위해 1억 8천만 달러에서 4억 달러의 지출이 발생할 것으로 추정합니다.

이 금액에는 잠재적인 소송, 보험 청구 또는 잠재적 자산 회수 결과가 포함되지 않으며, 실제 비용은 여전히 ​​변동될 수 있습니다.

코인베이스는 수천만 달러의 몸값 지불을 거부하고 해커를 사냥하기 위해 동일한 금액의 보상금을 제시했습니다.

코인베이스는 성명을 통해 해커들이 정보를 얻은 후 사용자 개인 정보를 대가로 코인베이스에서 2,000만 달러 상당의 비트코인을 갈취하려 했다고 밝혔습니다. 코인베이스는 지불을 거부했을 뿐만 아니라, 배후의 배후자를 잡는 사람에게 동일한 금액의 현상금을 내걸었는데, 이는 암호화폐 산업 역사상 가장 높은 현상금 기록으로 남았습니다.

코인베이스 CEO 브라이언 암스트롱도 영상을 통해 다음과 같이 강조했습니다. "회사는 이 사건을 보고했으며 법 집행 기관과 협력하고 있습니다. 동시에 피해를 입은 사용자들을 위한 보상 체계를 구축할 것입니다."

유출된 데이터에는 사용자의 비밀번호, 개인 키 또는 Coinbase Prime 계정 정보가 포함되지 않았으며 자금도 손상되지 않았습니다.

Coinbase는 내부 통제를 강화하고 리스크 지역에서 고객 서비스를 이전합니다.

심각한 보안 문제에 대응하여 Coinbase의 최고 보안 책임자인 필립 마틴은 관련된 모든 고객 서비스 담당자가 인도에 있었으며 사건 직후 해고되었다고 밝혔습니다 . 그는 또한 앞으로 회사가 사용자 데이터 보호와 직원 교육 및 검토 메커니즘 개선에 더욱 집중할 것이라고 강조했습니다.

저희는 내부 데이터 관리 및 고객 서비스 프로세스를 전면적으로 검토하고, 유사한 사고가 다시 발생하지 않도록 해외 고객 서비스 센터를 설립하는 것을 고려할 것입니다.

그는 "향후에는 고객 서비스 연락 범위를 제한하고, 남용을 방지하기 위해 더 많은 모니터링 조치를 도입할 것"이라고 덧붙였다.

ZachXBT 조기 경고: 소셜 사기 만연, Coinbase의 위기 인식 부족

올해 2월 초, 온체인 탐정 ZachXBT는 Coinbase 사용자가 불과 2개월 만에 소셜 엔지니어링 사기로 인해 6,500만 달러 이상을 잃었으며 연간 손실액이 최대 3억 달러에 달할 수 있다고 경고했습니다. 그는 Coinbase가 사용자를 보호하기 위한 적절한 조치를 취하지 않았다고 비판했습니다.

이러한 공격자는 공식적인 전화, 이메일, 웹사이트로 위장하여 사용자에게 계정 보안을 확인하도록 요구한 다음, 피해자를 속여 "Coinbase 보안 지갑"이라고 주장하는 사기 주소로 자산을 이체하도록 합니다.

( 사기가 만연한 지역? ZachXBT는 Coinbase의 느린 대응을 폭로하여 사용자들이 6천만 달러 이상을 사기당하게 했습니다 )

이 사건이 발생하자마자 암호화폐 커뮤니티 역시 Coinbase 임원이라고 사칭한 사람들로부터 사기성 연락을 받았다고 대응했습니다 .

SEC, Coinbase가 상장 위해 사용자 수를 과장했는지에 대한 조사 재개

사이버보안 위기 외에도 Coinbase는 최근 2021년 상장 시 사용자 수를 과장했는지 여부에 대해 SEC의 조사를 받았습니다. 뉴욕 타임스는 SEC가 코인베이스가 당시 등록 문서에서 주장한 "검증된 사용자"가 1억 명이 넘는다는 내용을 검토 중이라고 보도했습니다. 코인베이스는 이후 2023년에 이 수치 공개를 중단했습니다.

코인베이스의 법률 고문인 폴 그레월은 "이 조사는 ' 이전 행정부의 연장선 '이며 계속되어서는 안 된다" 고 믿고 있습니다 .

소위 "검증된 사용자"에는 모든 등록된 계정, 비보관형 지갑 사용자 및 파트너가 포함되지만, 이 통계적 방법은 더 이상 활성 사용자의 실제 상태를 반영하지 않으므로 대신 "월간 활성 거래 사용자" 데이터가 공개됩니다.

폭풍은 아직 끝나지 않았습니다. Coinbase는 신뢰와 규제라는 이중 시험에 직면해 있습니다.

Coinbase가 이 사이버보안 사고를 공개하고 대응한 방식은 커뮤니티 엇갈린 평가를 받았습니다. 한편, 사용자와 업계 관계자들은 타협을 거부하고 적극적으로 보고한 점을 칭찬했습니다. 반면, 코인베이스가 사용자에게 데이터 유출 리스크 신속하게 알리지 않았다는 비판의 목소리도 많았다.

Wintermute CEO Evgeny Gaevoy는 X에서 다음 과 같이 말했습니다 .

Coinbase가 이 사실을 더 일찍 공개하지 않은 것은 현재의 터무니없는 KYC/AML 시스템의 어두운 면을 반영한 것입니다.

이 사이버 보안 사고와 데이터 조사 사건은 코인베이스의 평판을 심각하게 훼손했을 뿐만 아니라, " 중앙화된 고객 서비스 "와 " 사용자 데이터 보호 " 사이의 암호화폐 산업의 구조적 문제를 다시 한번 드러냈습니다.

SEC의 규제 압력과 사용자 신뢰의 위기 대면 Coinbase가 현상금 사냥과 보상 메커니즘을 통해 신뢰를 회복할 수 있을지 여부는 시장 리더십을 유지할 수 있는지에 대한 중요한 시험이 될 것입니다.