저자: Will Awang

세상은 평평하다

우리의 세계는 고립된 지역 경제에서 인터넷으로 전 세계적으로 연결된 긴밀하게 상호 연결된 글로벌 시스템으로 변모했습니다. 토마스 L. 프리드먼은 이를 두고 "세계는 평평하다"라고 말했습니다. 인터넷은 정보의 흐름을 자유롭고 글로벌하게 만들었지만, 자금의 흐름을 뒷받침하는 인프라는 여전히 인터넷 시대 이전의 프레임 에 크게 의존하고 있으며, 자금/가치의 흐름은 여전히 ​​매우 어렵고 비용이 많이 듭니다.

일부 지역의 금융 혁신이 자금 흐름을 가속화할 수 있지만, 아프리카를 지원하는 금융 경로는 동기화되지 않았습니다. 기존의 금융 시스템은 안정성, 접근성, 효율성을 제공하지 못해 사람들은 인플레이션과 금융 불확실성의 리스크 에 노출되고, 저축에 대한 통제력이 제한되며, 글로벌 시장에 접근하기 어려워졌습니다. 하지만 이 지역이 데스크톱 컴퓨터를 뛰어넘어 바로 모바일로 전환한 것처럼, 이제 이 대륙은 구식 은행 인프라를 뛰어넘어 스테이블코인을 받아들일 준비가 되었습니다.

더 이상 우리는 스테이블코인의 거래 활용 사례에 대한 우리의 시야를 암호화폐 시장의 토착민에만 국한시킬 수 없으며, 완전히 새로운 관점에서 암호화폐가 아닌 토착민 시나리오에서 스테이블코인의 실제 활용 사례를 살펴봐야 합니다. 스테이블코인은 사하라 이남 아프리카 지역의 암호화폐 시장에서 핵심적인 부분을 차지하며, 장기적인 인플레이션과 통화 가치 하락에 대한 헤지 수단으로 이슈 활용되고 있습니다.

블록체인 네트워크 기반 스테이블코인이 하나의 해답입니다. 스테이블코인은 이메일이 통신에 미친 영향을 화폐에도 적용할 수 있는 최초의 진정한 기회입니다. 개방적이고, 즉각적이며, 국경 없는 세상을 만들 수 있습니다. 지금은 화폐와 가치의 왓츠앱 시대이며, 블록체인과 스테이블코인 기반 글로벌 네트워크가 모두에게 혜택을 줄 수 있는 시대입니다. — 크리스 딕슨, a16z

1. 아프리카의 스테이블코인 혁명은 조용하다

아프리카의 모바일 머니 보급률은 세계에서 가장 높은 수준이며, 인구 전반에 걸쳐 모바일 머니가 깊이 뿌리내리고 있어 대체 금융 솔루션의 필요성이 입증되고 있습니다. 스테이블코인이 자연스럽게 등장하여 모바일 폰만으로 금융 서비스에 원활하게 접근할 수 있는 방법을 제공한 것은 놀라운 일이 아닙니다. 스테이블코인은 이러한 기반을 바탕으로 구축되어 금융 포용성을 확대하고, 보다 효율적인 국경 없는 거래를 가능하게 할 수 있습니다.

Chainalysis 데이터에 따르면 아프리카는 암호화폐 도입이 가장 빠르게 성장하는 지역으로 , 2022-2023년에서 2023-2024년까지 연간 성장률이 45%에 달해 라틴 아메리카 등 다른 신흥 시장의 성장률 42.5%를 넘어섰습니다. 이러한 급속한 성장은 특히 은행 침투율이 전 세계에서 가장 낮은 아프리카 지역에서 스테이블코인 도입에 대한 엄청난 잠재력을 보여줍니다.

"스테이블코인은 이미 아프리카의 국경 간 지불에 현실이 되었습니다. 나머지 세계는 이제 막 따라잡고 있습니다." — Zekarias Amsalu, Africa Fintech Summit 공동 창립자

아프리카에서 스테이블코인이 도입되는 주요 원인 중 하나는 많은 국가가 직면한 외환(FX) 위기입니다. 아프리카 국가의 약 70%가 외환 부족을 겪고 있으며, 이로 인해 기업들이 운영에 필요한 미국 달러를 조달하는 데 어려움을 겪고 있습니다. 나이지리아와 같이 현지 통화인 나이라(NGN)의 가치가 크게 하락한 국가에서는 스테이블코인이 매우 필요한 대안이 됩니다. "은행에는 달러가 없고, 정부에도 달러가 없습니다. 설령 있다고 해도 당신에게 주지는 않을 겁니다." - Yellow Card의 CEO 겸 공동 창립자인 Chris Maurice

지난 3년 동안 스테이블코인은 아프리카 금융 시스템의 필수적인 부분이 되었으며, 가치를 저장하고, 국경을 넘나들며 자금을 이체하고, 변동성이 크고 불안정한 현지 통화에 의존하지 않고 거래할 수 있는 안정적인 방법을 제공했습니다. USDT와 USDC와 같은 달러 기반 스테이블코인은 기존 금융의 공백을 메우고, 달러가 부족한 경제권의 사람들이 안정적인 가치 저장소에 접근할 수 있도록 해줍니다.

송금과 소매 저축부터 B2B 거래와 국경 간 지불까지 스테이블코인은 달러 접근성, 즉각적 결제, 아프리카 대륙의 외환 비효율성과 같은 문제를 해결하고 있으며 , 이러한 문제는 기존 지불 채널이 부족한 시장에서 특히 두드러집니다.

아프리카는 세계에서 가장 역동적인 성장 시장으로, 인구 증가 속도가 가장 빠르고, 중위 연령이 가장 낮으며, 가장 빠르게 성장하는 20개 경제권 중 9개가 여기에 속합니다. 아프리카에는 모바일 결제 사용자가 4억 명이나 있으며, 디지털 금융이 널리 사용되고 있습니다. 스테이블코인은 한 단계 더 발전한 기술로, 스마트폰을 전 세계적으로 연결된 달러 계좌로 바꿔줍니다. 앞으로 10년 후에는 아프리카에서 더 많은 사람이 암호화폐 지갑을 갖고, 전통적인 은행 계좌 대신 스테이블코인을 사용해 일상 거래를 하게 될 것입니다.

" 사용자를 교육할 필요는 없습니다. 삶이 사용자에게 사용을 강요할 것입니다. " ——ROZO 공동 창립자 Sky

2. 미래 스테이블코인 도입을 촉진하는 프로젝트

Paxos의 Chuk은 이러한 변화의 심각성을 보여주기 위해 결제 채널, 사용 사례, 회사를 포괄하는 생태계 지도를 그려주었습니다. 많은 시장 지도가 글로벌 스테이블코인 생태계를 보여주지만, 아프리카가 금융 미래를 형성하는 데 있어서 하는 역할에 초점을 맞춘 지도는 거의 없습니다. 그래서 우리는 대륙의 금융 인프라를 재정의하고 있는 건설업체와 활용 사례를 보여주기 위해 이 지도를 만들었습니다.

(모바일 머니에서 글로벌 머니로: 아프리카의 스테이블코인 혁명, 팍소스의 추크)

지난 3년간 아프리카 시장에 투자하면서 우리는 스테이블코인을 중심으로 사업을 구축하는 기업이 점점 늘어나는 것을 보았습니다. 각 기업은 스테이블코인의 도입과 혁신을 촉진하는 데 중요한 역할을 하고 있습니다. 다음은 업계의 급속한 확장을 보여주는 주요 성장 및 융자 수치와 함께 주목할 만한 참여자 목록입니다.

• Yellow Card: 아프리카 최대의 암호화폐 거래소 중 하나로, 아프리카 전역 20개국에서 업무. 아프리카 최대 규모이자 최초로 라이선스를 취득한 스테이블코인 온램프 및 오프램프입니다. Yellow Card를 사용하면 사용자는 법정 통화를 암호화폐로 원활하게 변환할 수 있으며, 그 반대의 경우도 가능합니다. 이 플랫폼의 연간 거래 규모는 2023년 15억 달러에서 2024년 30억 달러로 두 배로 증가할 것으로 예상됩니다.

• Conduit: 아프리카와 라틴 아메리카의 수입 및 수출 기업에 스테이블코인 결제 서비스를 제공합니다. 연간 TPV는 2023년 50억 달러에서 2024년 100억 달러로 급증할 것으로 예상됩니다.

• Juicyway: 스테이블코인을 사용하여 국경 간 지불을 원활하게 하는 라고스에 위치한 스타트업입니다. Juicyway는 2021년부터 총 13억 달러 규모의 결제를 처리했습니다.

• 브리지: 브리지는 2022년에 설립되었고 불과 2년 후에 11억 달러에 스트라이프에 인수되었습니다. 브리지는 글로벌 스테이블코인 지불 인프라를 강화합니다. 이 회사는 대부분의 아프리카 결제 회사에 서비스를 제공하고 있으며, 유럽, 미국, 아시아에서 스테이블코인 결제를 용이하게 합니다.

• Jia: 신흥 시장의 중소기업에 대출을 제공하는 블록체인 기반 핀테크 회사입니다. 2024년 Jia의 누적 대출 발행 규모는 전년도의 200만 달러에서 1,000만 달러를 넘어섰고, 내부 수익률(IRR)은 24%, 채무 불이행률은 0.14%였습니다.

• 온보드: 누구나, 어디서나 온체인 금융에 접근할 수 있는 글로벌 P2P 거래 프로토콜입니다. Nestcoin은 제품 성장을 촉진하기 위해 마지막 융자 라운드에서 190만 달러를 모금했습니다.

• KotaniPay: 기업과 사용자를 대상으로 스테이블코인 결제 솔루션을 제공합니다. KotaniPay는 블록체인과 지역 결제 채널을 연결하는 API 제품을 개발하고 있습니다. 2023년에 KotaniPay는 시드 라운드 융자 로 200만 달러를 받았습니다.

• 축적: 미국 달러 스테이블코인 에이전트 네트워크를 구축하고 국경 간 지불 인프라를 확장합니다. 이 회사는 사업 확장을 위해 창업 융자 라운드에서 158만 달러를 조달했습니다.

• Convexity: 나이지리아 최초의 규제된 스테이블코인인 cNGN을 개발했습니다. 이 회사는 2021년부터 나이지리아 중앙은행과 협력해 왔으며 2024년에 나이지리아 증권거래위원회(SEC)로부터 임시 허가를 받았습니다.

• 허니코인: 국경 간 송금, 공과금 납부, 통화시간 구매 및 온라인 소비를 위한 플랫폼입니다. GTV는 이전 분기의 4,000만 달러에서 2024년 4분기에는 5억 달러로 급증했습니다.

• Paycrest: Paycrest는 스테이블코인으로 뒷받침되는 즉각적이고 저렴한 지불을 가능하게 하는 탈중앙화 유동성 프로토콜입니다. 또한, 원활한 암호화폐 및 법정화폐 결제를 위한 DApp인 Zap을 개발하고, Base 2024 Global Onchain Summer Buildathon 대회에서 우승했습니다. Zap은 오늘날 모든 은행이나 모바일 지갑으로 즉시 탈중앙화 결제를 할 수 있는 최초의 인터페이스인 Noblocks로 생산 준비가 되었습니다. 이 인터페이스는 유동성 노드의 분산 네트워크로 구동됩니다.

• 하라카: 신흥 시장의 소외된 기업가를 위한 스테이블코인 기반 소액금융 프로토콜입니다. 하라카는 평판 기반 신용 평가 시스템을 사용하고 있으며, 그라민 은행과 머시 코퍼레이션과의 파트너십을 통해 조기에 상업적 검증을 받았습니다.

이들 기업 중 다수는 지난 2년 동안 상당한 성장을 이루었으며 아프리카의 스테이블코인 혁신을 선도하고 있습니다.

글로벌 핀테크 커뮤니티에서 중요한 질문은 스테이블코인이 주류가 될지 여부가 아닙니다. 문제는 스테이블코인이 이미 자리 잡고 있는 아프리카에서 무엇을 배울 수 있느냐는 것입니다.

3. 스테이블코인은 아프리카의 일상 문제를 해결하고 있습니다.

"아프리카에서는 스테이블코인과 다른 금융 상품 중 하나를 선택해야 하는 것이 아닙니다. 스테이블코인을 사거나, 아니면 아무것도 사지 않는 것뿐입니다." — 사모라 카리우키, 프론티어 핀테크

아프리카 전역에서 스테이블코인은 실제 문제를 해결하고 있습니다. 자산 가치 보존부터 거래 원활화까지, 스테이블코인의 도입은 거래와 투기 목적이라기보다는 필요에 의해 이뤄졌습니다. 실제 요구 사항을 기반으로 한 가장 중요한 사용 사례와 이를 지원하기 위해 구축 중인 회사는 다음과 같습니다.

3.1 일상 도구: 저축, 지출 및 신용

많은 아프리카 국가에서는 인플레이션, 통화 평가절하, 은행 서비스에 대한 접근성 제한으로 인해 재정적 안정을 구축하기가 매우 어렵습니다. 스테이블코인은 저축, 거래, 신용을 위한 달러화 표시 수단으로 자리매김할 수 있는 더욱 안정적인 경로를 제공합니다.

A. 자산 보존

스테이블코인은 미국 달러 은행에 접근하기 어렵고, 인플레이션이 높으며, 법정화폐 지불 네트워크가 비용이 많이 들거나 신뢰할 수 없는 지역에서 인기를 얻고 있습니다. 아프리카의 상황은 이러한 조건을 반영하며, 스테이블코인은 저축을 보호하고 구매력을 유지하는 데 중요한 도구가 되었으며, 특히 현지 통화가 계속해서 하락하는 경제에서 그렇습니다.

통화 평가절하는 아프리카 시장이 직면한 가장 큰 재정적 문제 중 하나입니다. 예를 들어 케냐 실링을 살펴보겠습니다. 케냐의 GDP는 2008년에서 2024년 사이에 3배나 증가했지만, 2021년 이후로 미국 달러 대비 50%나 하락했습니다. 역설은 명확합니다. 경제 성장은 상승 있지만, 현지 통화에 대한 신뢰는 그렇지 않습니다. 마찬가지로 나이지리아에서는 인플레이션과 나이라의 가치 하락이 지난 18개월 동안 스테이블코인 도입을 촉진하는 주요 요인이었습니다. 나이라는 2024년 2월에 역대 최저치를 기록한 이후 계속 하락세를 보이며 안정적인 대안이 필요하다는 사실을 더욱 부각시켰습니다.

(스테이블코인: 아프리카 금융 시스템의 도약, 아유시 기야와 우첸나 에데오가)

현지 통화의 가치가 계속 하락함에 따라 스테이블코인은 선호되는 헤지 도구가 되어, 자산을 거래하고 저장하는 더욱 안정적인 방법을 제공하고 있습니다. 현금이나 금과는 달리 스테이블코인은 은행, 결제 네트워크 또는 중앙은행에 의존하지 않는 완전히 디지털화되고 널리 이용 가능한 결제 채널을 제공합니다. 이러한 계좌는 환율 변동에 대한 헤지 기능을 제공할 뿐만 아니라 전통적인 저축 계좌보다 높은 수익률을 제공하므로 돈을 보존하고 늘리려는 아프리카인에게 매력적인 옵션입니다. 기존 은행은 더 낮은 이자율을 제공하는 반면, 스테이블코인 저축 플랫폼은 탈중앙화 금융(DeFi)과 암호화폐 대출 모델을 활용해 사용자에게 더 높은 수익을 창출합니다.

현재, 달러 기반 스테이블코인은 신흥시장 사용자들에게 선호되는 선택입니다. 아프리카 대부분 지역에서 USDT(TRON 기반)가 사실상 디지털 달러가 되었습니다. 대부분의 사용자는 바이낸스와 같은 중앙화된 관리 앱을 통해 스테이블코인을 구매합니다. 바이낸스에서는 서구의 준비금이나 투명성에 대한 우려보다는 속도와 유동성을 우선시합니다.

외환 배급과 30%의 인플레이션에 직면한 사용자에게 가장 중요한 것은 그것이 작동한다는 것입니다. 스테이블코인은 사용자가 자산의 가치를 비수기적으로 보존하고 안정적인 통화로 저축하는 데 도움이 됩니다. 세계은행의 자료에 따르면, 2021년 기준 아프리카 인구의 49%만이 은행 계좌를 가지고 있지만, 4억 명이 모바일 결제를 사용하고 있습니다. 스테이블코인은 은행이 도달할 수 없는 지역의 사용자 요구를 충족할 수 있습니다.

Fonbnk와 같은 플랫폼을 이용하면 기본 모바일 폰에서 USDT를 즉시 충전할 수 있으며, Accrue는 스테이블코인의 현금 입금 및 출금을 위한 지역 커뮤니티 에이전트 네트워크를 제공합니다. 나이지리아의 암호화폐 플랫폼인 Busha Earn을 이용하면 사용자는 연 수익률이 최대 7.5%에 달하는 스테이블코인을 저축할 수 있습니다. 이는 대부분 나이지리아 은행의 수익률보다 훨씬 높습니다. 사하라 이남 아프리카 지역은 DeFi 도입에서 세계를 선도하고 있는데, 이는 이 지역의 편리한 금융 서비스에 대한 수요가 증가하고 있기 때문일 가능성이 높습니다. 이는 스테이블코인이 단순한 대안 ​​이상의 의미를 가지고 있음을 보여줍니다. 이러한 시스템은 기존 시스템이 실패한 지역의 재정적 안정에 매우 중요합니다.

이러한 점 때문에 스테이블코인 저축은 매력적인 옵션입니다. 이자율이 높을 뿐만 아니라, 사용자는 통화 가치 하락에 대한 헤지로 얻은 가치 외에도 수익을 얻을 수 있기 때문입니다. 이러한 요소들이 함께 작용하여 스테이블코인은 부를 보존하고 늘리는 강력한 도구가 됩니다.

Fonbnk는 모바일 데이터, 은행 송금, 모바일 머니 등 일상적인 선불 결제를 USDT로 전환하여 스테이블코인 결제 계층 역할을 하며, 은행 서비스를 받지 못하거나 충분히 받지 못하는 4억 명의 아프리카인에게 통화 평가절하에 대한 헤지 수단을 제공하고 기존 은행을 넘어 저축과 신용을 위한 새로운 길을 열어줍니다. — 크리스 더퍼스, Fonbnk 설립자 겸 CEO

나. 신용 접근성 확대

아프리카의 초소규모, 중견기업(MSME)은 3,300억 달러의 신용 격차에 직면해 있으며, 은행 서비스 부족으로 인해 MSME를 위한 신용 시스템이 미개발되어 수백만 명의 개인과 중소기업이 은행에서 배제되었습니다. 이러한 시장에서 중소기업은 높은 담보 요구 사항, 긴 서류 절차, 신용 기록 부족 등으로 인해 기존 금융 기관에서 간과되는 경우가 많습니다. 저렴한 선불 자본에 대한 접근성이 제한적이기 때문에 많은 중소기업(MSME)은 융자 위해 비공식 대출 기관에 의존합니다. 저렴한 신용대출이 부족하면 일상 업무를 유지하고 경제 성장에 기여하는 능력이 제한됩니다.

Web3 공간에서 스테이블코인 기반 대출 프로토콜은 지난 3년 동안 이 문제를 해결하는 데 큰 잠재력을 보여주었습니다. 그러나 이러한 솔루션의 대부분은 여전히 ​​지나치게 높은 담보 비율을 요구하며, 암호 자산의 약 150%를 담보로 요구합니다. 이는 신흥 시장의 중소기업을 사실상 배제하는 요인입니다. 골드핀치와 같은 저담보 대출 프로토콜이 등장했지만, 이는 주로 핀테크 대출업체에 대한 대체 채무 제공자 역할을 할 뿐, 오프라인 중소기업에 직접 서비스를 제공하지는 않습니다.

최근 들어, Jia(탈중앙화 금융을 사용하여 팩토링, 공급망 융자 및 기타 대출을 제공)와 Haraka(혁신적인 사회 신용 시스템을 사용)라는 두 회사가 이 분야를 혁신하고 아프리카의 시장 기회를 잡기 위해 적극적으로 노력해 왔습니다. 이러한 회사는 중소기업에 블록체인 기반 대출을 제공하고 책임감 있는 차용인에게 소유권을 부여하여 이들이 지역 사회에서 부를 축적하고 경제 발전을 촉진할 수 있도록 지원합니다.

이러한 실제 경제 활동을 온체인 적용하는 것은 투자자와 차용인 모두에게 이익이 됩니다. 투자자는 실질 수익에 대한 민주화된 접근성을 얻는 반면, 차용자는 블록체인 유동성과 소유권에 접근하여 자신과 지역 사회를 위해 장기적 부를 창출할 수 있습니다. 블록체인을 사용하면 사적 신용 시장에서 흔히 발생하는 높은 거래 비용(일반적으로 최종 대출인에게 전가됨)을 줄이고 대출인이 온체인 신용 기록을 작성하여 시간이 지남에 따라 평판을 구축할 수 있습니다.

이러한 도구를 사용하면 사용자는 자신의 돈을 더 잘 통제할 수 있고 이전에는 이용할 수 없었던 금융 옵션을 이용할 수 있습니다.

3.2 국경 간 흐름: 무역, 자금 관리 및 송금

Stripe의 CEO인 패트릭 콜리슨이 말했듯이, 스테이블코인은 "금융 서비스의 상온 초전도체"입니다. 이를 통해 기업은 기존 결제 채널의 부담이나 전통적인 게이트키퍼의 마찰을 견뎌낼 수 없는 새로운 기회를 추구할 수 있게 됩니다. 이는 특히 국경 간 지불 분야에서 두드러지는데, 기존 시스템은 느리고 비용이 많이 들며 여러 중개자에 의존하기 때문입니다. 높은 수수료와 긴 지연 시간은 거래를 복잡하게 만듭니다. 특히 아프리카의 경우 평균 송금율이 약 8%이고 금융 인프라가 제한적이거나 전혀 없는 경우가 많습니다.

국경 간 결제는 상품 수입, 송금, 수익 환수, 프리랜서 근로자에게 급여 지급 등 아프리카 일상 경제에 기본이 됩니다. 그러나 이러한 흐름을 뒷받침하는 지불 채널은 여전히 ​​취약합니다. 3~5일 지연, 5~10% 수수료, 외환 배급 적용 등이 있습니다. 스테이블코인은 이러한 문제를 바꾸고 대량 자본 준비금이나 은행 중개자가 필요 없이 실시간으로 저렴한 비용으로 이체할 수 있도록 하여 이러한 문제에 대한 해결책을 제공합니다.

(스테이블코인: 아프리카 금융 시스템의 도약, 아유시 기야와 우첸나 에데오가)

위 그림에서 우간다 사용자는 나이지리아 사용자에게 자금을 이체하려고 합니다. 송금이 SWIFT 네트워크를 기반으로 하는 경우, 두 국가 간에 직접적인 은행 네트워크가 없으므로 사용자는 돈을 이체하기 위해 미국에 있는 중개 은행을 거쳐야 할 수도 있습니다. 그러나 스테이블코인 결제 네트워크가 도입되면 사용자는 여러 중개자를 통해 결제할 필요가 없습니다. 대신, 현지 통화를 스테이블코인으로 변환하여 나이지리아 사용자에게 직접 보낼 수 있으며, 나이지리아 사용자는 이를 나이지리아 나이라로 변환하여 현지에서 자금을 조달할 수 있습니다.

이 프로세스는 입출금 자금 조달 서비스 제공자와 연결된 거래소 나 블록체인 지갑을 통해 직접 이체가 이루어지므로 SWIFT 및 네팅 기반 결제 모델의 비효율성을 제거합니다. 이러한 서비스 제공자는 현지 결제 시스템과 통합되어 스테이블코인과 현지 통화 간의 원활한 전환을 가능하게 합니다.

최근 Stripe는 스테이블코인 API 제공업체인 Bridge를 11억 달러에 인수했습니다. Bridge가 2022년에 설립된 지 불과 2년 만에, 글로벌 스테이블코인 결제 네트워크를 강화하려는 목적입니다. 아프리카는 Bridge의 주요 시장으로, 유럽, 미국, 아시아에서 운영되는 대부분의 아프리카 결제 회사에 스테이블코인 결제 서비스를 제공합니다. 이는 스테이블코인 인프라에 대한 시장 수요가 증가하고 있으며, 이 분야의 주요 업체들이 확장하고 있는 속도가 빠르다는 것을 보여줍니다.

Bridge가 스테이블코인의 조율과 발행을 위한 기반을 마련하는 반면, 이 하위 영역에서는 아직 해야 할 일 대량. 국경 간 결제는 여전히 엄청난 기회이지만, 해결해야 할 몇 가지 핵심 문제도 있습니다.

A. 무역 및 B2B 결제

중국은 아프리카의 가장 큰 무역 상대국이다. 2023년 아프리카의 중국 수입액은 1,760억 달러에 달했고, 이로 인해 무역 적자는 666억 달러에 달했습니다. 이로 인해 미국 달러 결제에 대한 지속적인 수요가 발생하는데, 스테이블코인은 효율성과 높은 유동성으로 이러한 수요를 충족합니다. USDT(TRON 기반)는 높은 유동성과 폭넓은 거래소 지원 덕분에 많은 상업적 지불에 선호되는 채널이 되었습니다.

스테이블코인은 아프리카 국경 간 결제의 새로운 초석입니다. Conduit을 사용하면 기업은 거의 즉시 결제를 완료하고, 운전자본을 절감하고, 유동성을 유지하며, 통화 변동성을 피할 수 있습니다. - Eric Wainaina, Conduit 아프리카 총괄 관리자

"스테이블코인은 은행을 통해 달러를 조달할 수 없었던 수입업체의 상황을 완전히 바꿔 놓았습니다. 이제 그들의 업무 호황을 누리고 있습니다." - Suleiman Murunga, MUDA 이사

아프리카 내부 무역 지불: 아프리카 내부 무역은 대륙 전체 수입 및 수출의 15%에 불과하며, 북미의 54%, 아시아의 60%, 유럽 연합의 70%에 비해 훨씬 낮습니다. 이러한 불균형의 주요 원인은 직접적인 환전 인프라가 부족하기 때문입니다. 대부분 거래에서는 현지 통화를 달러, 파운드 또는 유로로 환전한 다음 다른 아프리카 통화로 환전해야 합니다. 이러한 비효율성으로 인해 매년 대륙 내 거래에 50억 달러의 불필요한 비용이 추가됩니다. 이 문제를 해결하는 것은 대륙 전체에 걸쳐 원활한 무역을 이루는 데 중요합니다.

자금 환수: 아프리카에서 상품과 서비스를 판매하는 일부 대형 다국적 기업은 스테이블코인을 사용하여 자금을 본국으로 환수할 수 있습니다. 스테이블코인 인프라의 도움으로 자금 결제 시간은 30분 이내로 단축되는 반면, 기존 결제 방법은 2~3일이 걸립니다.

B. 송금 및 글로벌 지불

스테이블코인이 해외 결제를 가능하게 하는 것처럼, 이를 통해 대륙으로 돈을 유입할 수도 있습니다. 여기에는 송금, 급여 지급, 프리랜서 소득이 포함됩니다.

송금은 가장 흔한 국경 간 지불 수요 중 하나이지만, 기존 송금 방법은 비용이 많이 듭니다. 2023년에는 전 세계 송금 규모가 8,830억 달러에 이를 것으로 예상되며, 수수료는 저소득층 사용자에게 불균형적으로 영향을 미칠 것입니다. 오늘날 스테이블코인을 통해 미국에서 나이지리아로 200달러를 보내는 데 드는 비용은 0.01달러도 안 되지만, 기존 방식을 사용하면 7.60달러가 듭니다. 이러한 비용을 대규모로 줄이는 것이 여전히 우선순위입니다.

사하라 이남 아프리카 지역은 2024년 평균 송금 비용이 8.37%로 전 세계에서 송금 비용이 가장 비싼 지역으로 남아 있습니다. 그러나 많은 해외 ​​아프리카인들은 이제 스테이블코인을 사용하여 더 빠르고 저렴한 비용으로 송금할 수 있다는 사실을 알지 못합니다. - Send Africa의 리더, Xino Zee

결제: 긱 이코노미에서 프리랜서가 국경을 넘나드는 소액 결제를 하는 것은 여전히 ​​비용이 많이 들고 비효율적이다. 케냐와 같은 곳에서는 일부 사람들이 PayPal 계좌를 "임대"하는 것을 선택하기도 합니다. 계좌를 직접 개설하는 것이 너무 어렵기 때문입니다. 이는 소액의 국제 결제 비용이 이미 높은 데다 이용 장벽이 더해져 더욱 심각한 상황입니다. 스테이블코인의 등장은 지불 과정을 단순화함으로써 이러한 근로자들에게 상당한 이익을 가져다 줄 수 있습니다. 또한, 국경을 넘어 운영되는 기업은 스테이블코인을 사용하여 현금 흐름을 효율적으로 관리하고 전 세계의 직원, 고객 또는 공급업체에 원활하게 지불할 수 있습니다.

글로벌 에이드: 현재 글로벌 에이드 기관에 기부된 1달러 중 최종적으로 수혜자에게 도달하는 금액은 약 40센트에 불과하고 나머지는 여러 중개자에게 전달됩니다. 우리에게는 투명하고 원활한 방식으로 전 세계적인 지원을 제공하는 더욱 효율적이고 비용 효과적인 시스템이 필요합니다.

새로운 기업들이 스테이블코인을 중심으로 아프리카의 국경 간 지불 인프라를 재건하고 있습니다. Yellow Card, Busha, VALR, Luno 등의 거래소 현지 입출금 에 필요한 유동성을 제공합니다. Conduit, Honeycoin, Shiga Digital, Juicyway는 상업적 상거래, 수금 및 지불을 담당하고 Sling과 Send는 소비자 P2P 지불을 용이하게 합니다.

이들 건설업자는 조용히 합쳐서 수십억 달러를 횡령했습니다. 많은 회사가 '스테이블코인'을 직접 판매하지 않고, 저렴한 송금, 운영 자본 효율성, 통화 안정성을 판매합니다.

4. 아프리카 건설업체를 위한 기회

아프리카에서는 나무를 차면 스테이블코인을 사용하는 핀테크 기업 3곳이 쓰러집니다. 우리가 지원한 가장 강력한 팀들은 이제 단일 채널 또는 산업 유동성을 보유하고 있습니다. 스테이블코인은 핀테크 기업의 눈에 띄지 않게 숨겨져 있을 뿐입니다. — Brenton Naicker, CV VC의 Principal 겸 성장 책임자(아프리카)

4.1 가치 창출을 위한 4가지 레버

스테이블코인 성장의 첫 번째 물결은 인프라, 즉 입출금, 채널 유동성, 기본 지갑 기능에 집중되었습니다. 이 층은 빠르게 혼잡해지고 있습니다. 다음 단계는 차별화입니다. 사용자를 소유한 사람은 누구이고, 표준을 정의한 사람은 누구이며, 실제 사용 사례에서 수익을 창출한 사람은 누구입니까? 대륙 전체에서 가치 창출을 형성하는 4가지 요소는 다음과 같습니다.

A. 분포: 승리하는 사용자

사용자 인터페이스와 고객 관계에 대한 통제는 거래량이 어디로 흐르는지를 결정합니다. 가장 강력한 회사들은 스테이블코인 인프라를 선도하는 것이 아니라, 결제, 대출, 자금 관리 문제를 해결하고 스테이블코인을 배경에 숨기고 있습니다.

B. 유동성: 채널의 양쪽 끝을 제어

국내 외환 유동성은 고르지 않고 복제하기 어렵습니다. 출발지와 목적지 흐름을 관리할 수 있는 팀은 더 나은 가격 책정, 내부 거래 처리, 수수료 절감을 제공할 수 있습니다. 유동성이 축적되어 방어적 참호가 형성됩니다.

C. 규제: 규칙이 제정되기 전에 규칙을 형성합니다.

나이지리아, 케냐 등 경쟁이 치열한 시장에서는 완벽한 실행이 매우 중요합니다. 하지만 말라위나 카보베르데와 같이 덜 발달된 시장에서는 선두주자가 경쟁이 덜 치열하고 규제 기관과 협력하여 게임의 규칙을 정의할 수 있습니다. 신탁에 일찍 투자하는 건설업체는 장기적으로 정책의 일관성을 확보할 가능성이 높습니다.

"달러 유동성은 이미 아프리카 대부분 지역에서 스테이블코인을 통해 온체인 있습니다. 정책 입안자들은 경제적 주권과 무역을 가속화하기 위해 지역 통화의 온체인 를 우선시해야 합니다." — Helios Digital Ventures의 관리 파트너인 Wale Ayeni

D. 수직 필드: 특정 워크플로에 맞게 사용자 지정됨

농업(예: Agridex), 물류, 교육 또는 글로벌 지원 등 각 산업은 고유한 워크플로, 사용자 기대치, 규정 준수 요구 사항 및 지불 리듬을 가지고 있습니다. 전문 빌더는 전문 용어를 사용하고, 기존 도구에 접근하며, 일반인이 해결할 수 없는 문제를 해결할 수 있습니다. 신뢰를 얻으면 신용, 자금 관리, 보험 등 추가적인 금융 서비스를 추가할 수 있습니다. 집중은 사용자의 충성도와 수익을 높여줍니다.

4.2 아프리카의 주요 암호화폐 경제

(2024년 암호화폐 보고서: 변동 주, 스테이블코인, AI, 건설 에너지 등에 대한 새로운 데이터)

A. 나이지리아 - 아프리카의 암호화폐 활동의 중심지

아프리카에서 인구가 가장 많은 나이지리아는 핀테크 부문의 급성장과 심각한 경제적 어려움에 힘입어 스테이블코인 도입을 선도하고 있습니다. 나이지리아 경제는 최근 몇 년 동안 일련의 충격을 겪었습니다. 수출 경제의 핵심 동력인 원유 가격 하락과 코로나바이러스 팬데믹의 영향, 공급망 중단으로 인해 장기적인 재정적 불확실성이 초래되었습니다. 나이지리아의 인플레이션율은 아프리카에서 가장 높은 편이며, 프랑스어권 전체보다 높습니다. 나이라가 계속해서 하락함에 따라, 스테이블코인은 부를 보존하고 글로벌 거래를 수행하려는 나이지리아인들에게 중요한 도구가 되었습니다.

이 나라는 Chainalysis 팀의 Crypto Global Adoption Index에서 전체 2위를 차지했습니다. 2023년 7월부터 2024년 6월까지 해당 국가는 약 590억 달러 상당의 암호화폐를 받았습니다. 나이지리아는 모바일 암호화폐 지갑 도입에 있어서 미국에 이어 두 번째로 선도적인 시장 중 하나입니다. 해당 국가는 인큐베이팅 프로그램을 포함하여 규제의 명확성을 높이기 위해 적극적으로 노력해 왔으며, 청구서 지불 및 소매 구매와 같은 일상 거래에 스테이블코인을 사용하는 사례가 크게 증가했습니다.

(사하라 이남 아프리카: 나이지리아가 글로벌 채택에서 2위를 차지, 남아프리카 공화국이 암호화폐-거래소 네트워크 확대, Chainalysis)

에티오피아, 가나, 남아프리카공화국과 더불어 스테이블코인은 나이지리아의 암호화폐 경제에서 큰 부분을 차지하며, 이 지역의 모든 스테이블코인 유입량의 약 40%를 차지합니다. 이는 사하라 이남 아프리카에서 가장 높은 수치입니다. 나이지리아 사용자는 거래 빈도가 더 높고, 스테이블코인이 단순한 자산 종류가 아닌 금융 상품이라는 점을 가장 잘 이해하고 있다고 보고했습니다.

나이지리아의 암호화폐 거래는 주로 소규모 소매 및 전문가 규모 거래에 의해 주도되며, 이체의 약 85%가 100만 달러 미만의 가치를 지닙니다. 많은 나이지리아인들은 기존 송금 채널이 비효율적이고 비용이 많이 들기 때문에 국경 간 송금을 위해 스테이블코인에 의존하고 있습니다. 소디포는 " 나이지리아에서 스테이블코인의 주요 활용 사례는 국경 간 송금입니다. 더 빠르고 저렴하죠. " 라고 말했습니다.

공과금 납부, 휴대폰 요금 충전, 소매 구매와 같은 일상 생활이 암호화폐를 통해 점점 더 활발해지고 있습니다. 사람들은 암호화폐를 단순히 돈을 빨리 벌기 위한 수단으로만 여겼던 기존 관점 과는 달리, 특히 일상적인 거래에서 암호화폐의 실질적인 유용성을 인식하기 시작했습니다. — 나이지리아 암호화폐 거래소 Busha의 CEO 겸 공동 창립자인 Moyo Sodipo

기존 금융 시스템 외에도 DeFi 플랫폼은 나이지리아인에게 이자를 벌고, 대출을 받고, 탈중앙화 참여할 수 있는 새로운 기회를 제공합니다. 소디포는 "사용자들이 수익을 극대화하고 그렇지 않으면 이용할 수 없는 금융 서비스에 접근할 방법을 모색함에 따라 DeFi는 핵심 성장 분야입니다."라고 말했습니다.

(GPR 2025: 결제의 과거, 현재, 미래, WorldPay)

위 그림에서 볼 수 있듯이 암호화폐는 나이지리아의 온라인 전자상거래와 오프라인 POS에서 지불 수단으로 1%의 점유율 을 차지하며 디지털 지불로 분류됩니다. WorldPay 보고서에 따르면, 유사한 국가로는 아르헨티나, 브라질, 인도, 나이지리아, 필리핀, 싱가포르, 터키 등이 있습니다.

인플레이션, 송금, 금융 채널 등이 스테이블코인의 적용을 촉진하는 배경을 고려할 때, 스테이블코인의 도입은 다양한 시나리오에 반영될 것으로 생각됩니다. 나이지리아는 아프리카 스테이블코인의 이상적인 시험장이 되었습니다. 스테이블코인 인프라 구축에 있어 해당 국가의 역할은 대륙 내 스테이블코인 기술 개발 방향을 결정할 것입니다.

2023년 12월, 나이지리아 중앙은행은 암호화폐 회사에 서비스를 제공하는 은행에 대한 금지 조치를 해제했는데, 이는 암호화폐의 인기에 중요한 역할을 했습니다. 소디포는 "은행 금지령이 해제된 이후 협업과 원활한 거래가 가능해졌습니다."라고 설명했습니다. 이를 바탕으로 나이지리아 증권거래위원회(SEC)는 2024년 6월 가속 규제 인큐베이팅 프로그램(ARIP)을 시작하여 모든 가상 자산 서비스 제공업체(VASP)가 정식 승인을 받기 전에 등록하고 평가를 받도록 요구했습니다. 소디포는 "업계는 ARIP에 대해 낙관적입니다. 이는 불확실성에서 벗어나 규제의 명확성을 향한 긍정적인 변화이기 때문입니다."라고 말했습니다.

이러한 정책 이니셔티브를 통해 다양한 산업 분야의 회사가 기존 결제 시스템에서 스테이블코인 인프라로의 전환을 고려할 수 있게 됩니다. 규정을 준수하는 솔루션이 완벽하지는 않지만, 스테이블코인을 도입하는 모든 기업은 기존 업체에 스테이블코인이 안정적이고 안전하며 규정을 준수하고 기존 지불 문제에 대한 더 나은 솔루션임을 입증할 수 있습니다.

B. 남아프리카 공화국 - TradFi 기관 도입으로 시장 개발 촉진

아프리카 최대 경제국인 남아프리카공화국은 첨단 규제 프레임 와 강력한 기관 투자자 관심을 바탕으로 아프리카에서 가장 발전된 Web3 시장 중 하나로 자리매김했습니다. 이 나라는 지난해 거래액이 260억 달러에 달하는 대륙에서 가장 큰 암호화폐 시장 중 하나가 되었습니다. 암호화폐 도입이 주로 개인 투자자 에 의해 주도되는 많은 아프리카 국가와 달리, 남아프리카에서는 허가받은 기업과 전통적인 금융 기관이 이 분야에 진출하면서 기관 투자자의 참여가 증가하고 있습니다.

2023년 말부터 남아프리카공화국 현지 거래소 에서 스테이블코인이 계속해서 성장했으며, 2023년 10월에는 전월 대비 50% 이상 증가했습니다. 스테이블코인은 최근 몇 달 동안 비트코인을 대체하여 가장 인기 있는 암호화폐가 되었습니다.

(사하라 이남 아프리카: 나이지리아가 글로벌 채택에서 2위를 차지, 남아프리카 공화국이 암호화폐-거래소 네트워크 확대, Chainalysis)

남아프리카공화국에서 암호화폐 성장을 이끈 주요 요인은 명확한 규제 입장이다. 해당 국가에서는 암호화폐를 금융 상품으로 분류하여 기업과 투자자에게 명확한 규제 프레임 제공하는 체계적인 법적 환경을 조성했습니다. 2024년 3월, 남아프리카공화국은 59개의 암호화폐 운영 라이선스를 승인하여 스테이블코인의 폭넓은 채택을 위한 길을 열었습니다. 정부는 규제 보호 장치를 마련하여 투자를 유치하고, 사용자를 사이버 범죄로부터 보호하며, 저렴한 디지털 자산 거래에 대한 접근성을 확대하는 것을 목표로 합니다.

남아프리카공화국의 정부 간 핀테크 태스크포스는 스테이블코인 규제에 대한 접근 방식을 적극적으로 개선하고 있으며, 스테이블코인을 암호 자산의 특정 하위 집합으로 공식적으로 분류할 계획입니다. 이러한 움직임은 스테이블코인이 금융 생태계에 적절히 통합되도록 보장하는 것을 목표로 하는 국가의 광범위한 금융 현대화 및 디지털 지불 이니셔티브와 부합합니다. 2024년 예산 검토에서는 구조적 개혁, 공공 재정 관리 개선, 스테이블코인 및 블록체인 기반 디지털 지불에 초점을 맞춘 새로운 정책 개발에 대한 정부의 의지를 더욱 강조합니다.

기관 투자자들의 관심이 커지면서 은행에서 발행하는 스테이블코인에 대한 논의도 촉발되었습니다. 기존 금융 기관이 스테이블코인 모델을 모색함에 따라 남아프리카에서는 곧 규제된 은행 지원 디지털 자산이 등장할 가능성이 있으며, 이를 통해 스테이블코인의 대중화가 더욱 촉진될 것입니다. VALR, Luno, Altify와 같은 스타트업을 필두로 남아프리카인들은 스테이블코인을 사용해 투자를 다각화하고, 지불을 하고, 금융 서비스에 더 효율적으로 접근하기 시작했습니다.

발달된 금융 산업, 명확한 규제, 암호화폐와 기존 금융의 통합 확대로 인해 남아프리카공화국은 아프리카 대륙에서 스테이블코인 도입을 선도하는 나라가 되고 있습니다. 정부가 정책 프레임 개선하고 제도적 참여를 강화함에 따라 남아프리카공화국은 스테이블코인이 진화하는 디지털 경제에서 중심 역할을 할 수 있는 기반을 마련하고 있습니다.

C. 케냐 - 동아프리카의 스테이블코인 센터로 거듭나다

케냐는 오랫동안 아프리카 금융 혁신의 선두에 있었습니다. 모바일 머니의 선구적 도입부터 Web3의 조기 수용까지, 이 나라는 기존 은행 시스템을 넘어 더욱 효율적인 디지털 솔루션을 향해 계속 나아가고 있습니다. 오늘날 케냐는 강력한 핀테크 인프라, 개방적인 규제 환경, 대체 금융 서비스에 대한 수요 증가로 스테이블코인 혁명의 핵심 참여자로 자리매김하고 있습니다.

케냐의 가장 큰 장점 중 하나는 모바일 머니 문화가 깊이 뿌리내리고 있다는 것입니다. Safaricom이 2007년에 출시한 M-Pesa는 케냐 금융 시스템의 중추가 되었으며, 케냐 GDP의 약 60%를 처리하고 성인 인구의 90% 이상을 커버합니다. 이 서비스의 성공은 실제 은행이 필요 없이 은행 서비스를 제공하는 데 있으며, 수백만 명의 케냐인이 모바일 기기를 통해 입금, 출금, 송금, 심지어 신용 조회까지 할 수 있게 되었다는 데 있습니다. 스테이블코인은 사용자가 안정적인 통화로 가치를 유지하고 전 세계에서 마찰 없는 거래를 수행할 수 있도록 하여 이러한 생태계를 보완합니다.

모바일 머니 외에도 케냐의 규제 환경은 핀테크와 Web3 개발을 촉진하는 중요한 요인이었습니다. 디지털 자산에 대해 제한적인 입장을 취한 많은 국가와 달리 케냐 자본시장청(CMA)은 규제 샌드박스를 통해 혁신을 적극적으로 촉진하여 블록체인 기반 기업이 제품을 테스트하고 개선할 수 있도록 했습니다.

케냐의 스테이블코인 수요는 공식적인 금융 서비스가 부족하기 때문에 발생합니다. 특히 중소기업(SME)은 신용 조달에 상당한 장벽에 직면해 있으며, 케냐 기업은 2021년에만 약 11억 달러의 대출을 모색했습니다. 스테이블코인 기반 대출 솔루션은 이러한 격차를 메워 기업과 개인에게 더 저렴하고, 빠르고, 편리한 신용 옵션을 제공할 수 있습니다.

케냐는 토큰화된 사적 신용 분야에서도 글로벌 리더가 되었습니다. RWA.xyz에 따르면, 케냐는 토큰화된 실물 자산 대출에서 세계 1위를 차지했으며, 대출 규모가 7,380만 달러에 달해 인도와 브라질과 같은 대규모 경제권을 넘어섰습니다. 이는 케냐의 대체 융자 솔루션에 대한 강력한 수요를 반영할 뿐만 아니라, 블록체인 기반 신용 모델을 금융 생태계에 통합할 수 있는 케냐의 능력을 보여줍니다.

성숙한 모바일 머니 환경, 선진 규제 기관, 스테이블코인의 채택 증가로 인해 케냐는 빠르게 동아프리카의 중요한 스테이블코인 허브로 부상하고 있습니다. 점점 더 많은 핀테크 기업이 스테이블코인 기반 솔루션을 구축함에 따라, 케냐가 이 지역의 금융 미래를 형성하는 역할은 계속해서 커질 것입니다.

(니카, 2025년 5월 케냐 시내에서 촬영)

5. 극복해야 할 입양 장벽

아프리카의 이상적인 시험장에서 건설자들이 강력한 진전을 이루는 모습을 보고 있지만, 스테이블코인 인프라는 여전히 구조적 어려움에 직면해 있습니다. 사업을 더욱 확장하기 위해 건설업체는 기술적인 문제부터 정치적인 문제까지 어려운 장애물에 맞서야 합니다.

5.1 정책 리스크 및 규제 모호성

가장 큰 국가들은 규제에 있어 진전을 이루었지만, 대부분의 다른 국가들은 여전히 ​​규제의 모호한 영역에 머물러 있습니다. 스테이블코인은 금지되지도 않았고 완전히 합법화되지도 않았기 때문에 기업의 도입이 늦어지고 기관 자본의 유입이 방해를 받았습니다.

거래량이 증가함에 따라 자본 통제, 과세, 자금세탁 방지 및 보고 분야에서 법 집행 노력이 강화될 가능성이 높습니다. 이 분야의 진전은 규제 기관과의 적극적인 참여를 통해 이루어질 것입니다. 창업자, 산업 협회 및 지역 샌드박스는 규칙을 만드는 데 도움을 줄 수 있습니다.

"부샤는 이 시장에서 최초로 라이선스를 취득한 거래소 라는 자부심을 가지고 있으며, 스테이블코인 기반 경제를 뒷받침하는 데 필요한 유동성, 신뢰, 그리고 인프라를 제공함으로써 이러한 혁명을 선도하고 있습니다. 이는 미래가 아니라 이미 우리 곁에 있습니다." - Michael Adeyeri, Busha의 공동 창립자 겸 CEO

5.2 통화 주권

정부에서는 스테이블코인 지갑이 '그림자 달러 경제'를 조성하고 있다는 우려를 점점 더 키우고 있습니다. 일부 국가에서는 ZARP(짐바브웨 디지털 자산 보유 플랫폼) 및 cNGN(나이라 지원 스테이블코인)과 같은 지역적 대안을 모색하거나 중앙은행 디지털 통화(CBDC)를 시범적으로 도입하여 통화 통제를 유지하고 있습니다.

달러 기반 스테이블코인의 지배력은 신뢰의 위기를 반영합니다... cNGN과 같은 규제되고 경쟁력 있는 나이라 기반 스테이블코인에 대한 결정적인 정책 혁신과 장려가 없다면, 아프리카 국가들은 재정 통제권을 해외 스테이블코인 발행자에게 넘길 위험이 있습니다. — Adedeji Owonibi, Convexity(cNGN 발행자)의 창립자 겸 COO

5.3 유동성 갭

빠른 국경 간 지불을 위해서는 적절한 시간, 장소, 통화로 자본이 확보되어야 합니다. Wise와 Thunes와 같은 공급업체는 계좌에 사전 자금을 조달하여 이 문제를 해결하지만, 스테이블코인이 이동함에 따라 이 책임은 MM (Market Making), OTC 데스크 및 기타 유동성 공급업체로 전환됩니다. 거래량이 증가함에 따라 자본은 모든 채널에서 제한 요소로 남습니다.

MANSA와 Arf와 같은 지불 금융(PayFi) 회사가 이러한 격차를 메우고 있습니다. 스테이블코인을 전송 계층으로 사용하여 핀테크 기업, 오케스트레이터, 중소기업에 실시간 유동성을 제공합니다.

실시간 저비용 유동성은 결제 속도를 높일 뿐만 아니라 적시 공급망 자금 융자 같은 완전히 새로운 모델을 가능하게 합니다. 이는 정산 리스크 중심으로 업무 구축해 온 창업자들에게 획기적인 변화입니다.

다음 단계는 신흥 시장 기업이 이미 사용하는 애플리케이션과 도구에 이러한 달러 유동성을 직접 내장하여 WhatsApp 메시지처럼 쉽게 가치가 흐를 수 있도록 하는 것입니다. ”——Mouloukou Sanoh, MANSA CEO 겸 공동 창업자

5.4 사기, 사기 행위 및 소비자 신뢰

암호화폐가 도입되면서 피싱 사기, 가짜 지갑, 보안이 취약한 앱 등 새로운 리스크 발생합니다. 이러한 취약점은 사용자 신뢰를 떨어뜨리며, 특히 처음 사용하는 사용자의 경우 더욱 그렇습니다. 보안을 보장하는 책임은 소비자 애플리케이션에 있습니다. 신뢰할 수 있는 디자인, 리스크 도구, 교육이 핵심 서비스의 일부가 되어야 합니다.

"사용자는 악의적인 행동의 가장 큰 피해자입니다. 사용자들은 자신이 안전하다고 믿는 플랫폼만 계속 사용하고 추천할 것입니다." - Archer의 CEO 겸 공동 창립자인 Zach Bijesse

5.5 인식 및 교육

암호화폐 전문가 집단을 제외하면 많은 상인과 중개인은 여전히 ​​스테이블코인을 이해하기 어려워합니다. 지속 가능한 "마지막 마일" 도입은 사용 편의성, 교육 및 실제 가치 입증에 달려 있습니다.

"많은 농촌 지역과 도시 지역에서도 암호화폐에 대한 인식이 여전히 낮은 편입니다. 암호화폐가 너무 기술적인 것처럼 보이기 때문입니다." — Send Africa의 리더인 Xino Zee

이런 장애물은 실제 존재하지만, 매일 극복되고 있습니다. 성공적인 팀은 조건이 완벽해질 때까지 기다리기보다는 회복력을 키우고, 신뢰를 얻고, 규제가 개선됨에 따라 여러 채널과 커뮤니티에 적응합니다.

6. 스테이블코인은 아프리카 금융을 재정의하고 있습니다.

스테이블코인은 기존 은행 시스템에 비해 편리하고 효율적이며 신뢰할 수 있는 대안을 제공함으로써 신흥 시장의 금융 환경을 근본적으로 변화시키고 있습니다. 서구 경제권에서 제도적 도입이 이루어지는 것과는 달리, 아프리카는 스테이블코인에 대한 세계적인 합의를 기다리지 않고 이미 합의를 구축하고 있습니다. 사하라 이남 아프리카와 같은 신흥 시장에서는 소액 이체, 송금, P2P 결제, 개인 투자자 사용자의 가치 보관 등이 급속도로 성장하고 있습니다. 동시에 금융기술 기업의 주도로 송금, 무역, 신용, 저축 등의 분야에서 실제 적용이 이루어지고 있습니다.

지난 몇 년간의 경험은 스테이블코인이 단순한 대안이 아니라 아프리카 통화의 미래에 있어서 피할 수 없는 추세라는 것을 증명했습니다. 망가진 금융 거래 경로를 우회하고, 안정적인 가치를 제공하며, 즉각적이고 저렴한 거래를 가능하게 하는 능력 덕분에 암호화폐는 개인, 기업, 심지어 기관에도 필수적인 도구입니다. 더 많은 인프라가 건설되고 규제의 명확성이 향상됨에 따라 스테이블코인은 확실히 아프리카 금융 시스템에 더욱 깊이 통합될 것입니다.

프로그래밍 가능한 화폐의 미래에 대한 프로토타입을 소개합니다. 이는 연구하고, 구축하고, 투자할 가치가 있는 분야입니다.

우리는 스테이블코인을 마지막 단계에서 사용하는 인류의 이야기를 담은 다큐멘터리 시리즈를 개발하고 있습니다. 스테이블코인 기회를 최대한 실현하려면 스테이블코인을 촉진하는 조건을 더 잘 이해하고, 해당 기술이 제품-시장 적합성을 찾은 시장에서의 도입을 계속 촉진해야 하기 때문입니다. ——The Flip의 창립자 Justin Norman

그는 아프리카에서 스테이블코인이 도입된 이유를 이해하려면 기술뿐만 아니라 '마지막 단계'에 있는 사람들을 살펴봐야 한다고 지적했습니다.

아프리카의 인구 통계는 이미 형성되어 있고 수요도 명확하며, 글로벌 규제가 개선됨에 따라 이러한 추세는 더욱 가속화될 것입니다. 스테이블코인은 더 이상 암호화폐 시장의 과대광고 용어가 아니라, 기존 금융에서 분리되어 온체인 상에서 재구성된 시스템 수준의 변형 입니다 .

모두가 서로 다른 관점을 보지만, 모두 같은 미래를 가리킵니다. 즉, 은행이 필요 없지만 누구나 "은행을 가질 수 있는" 세상입니다.