11월 25일, JPMorgan Chase는 최신 업계 보고서를 발표했는데, 이 보고서에서는 고성능 컴퓨팅(HPC)으로 전환하는 비트코인 채굴 회사와 데이터 센터 운영자에 대한 포괄적인 등급 조정을 실시하여 업계가 "HPC/클라우드 컴퓨팅 전환의 높은 확실성 단계"에 진입하고 있음을 나타냈습니다.
9월 말 이후 광산 회사들은 AWS, 구글 지원 플루이드스택(FluidStack), 마이크로소프트 등 거대 기업과의 협업을 포함하여 600MW가 넘는 장기 AI/HPC 계약을 체결했습니다. JPMorgan은 2026년 말까지 광산 회사들이 약 1.7GW 규모의 중요 IT 부하 계획을 발표할 것으로 예측하며, 이는 승인된 전력 용량의 약 35%에 해당합니다.
등급 변경 사항은 다음과 같습니다.
• 암호 채굴: 투자 의견을 비중 확대로 상향 조정, 목표 가격은 18달러(이전에는 12달러)입니다.
CleanSpark: 과체중 등급 유지, 목표 가격 $14;
• IREN: 목표 가격 $28 → $39, 그러나 "감소" 등급 유지
• MARA: 목표 가격 $20 → $13;
라이엇: 목표 가격 $19 → $17.
JPMorgan Chase는 광산 회사들이 2026년까지 1.7GW의 HPC 핵심 IT 용량을 추가할 것으로 예측했습니다.
