[미국 증시, 12월 21일] "크리스마스 랠리"는 "불장(Bull market) 트랩"입니다. 이는 제가 최근 관찰한 바에 따른 제 최신 분석입니다. 저의 투자 계획은 초기에는 "순매수" 포지션을 유지하다가 점차 "순매도"로 전환하고, 2026년에는 "순매도"포지션 유지할 가능성이 높습니다. 그 이유는 기관 투자자들이 4분기 이후 기술 성장주를 매도하면서 SPX 지수의 하락세를 초래했다고 판단했기 때문입니다. 한 대형 투자자의 매도세가 모든 주식을 회복시키는 것은 아니며, 방어적인 업종만 살아남을 수도 있습니다.

시장 변동에 따른 투자 전략으로, 저는 주로 제약, 소재, 필수소비재와 같은 방어적인 섹터에 장기 투자 포지션을 보유하고 있습니다. 반면, 공매도(Short) 포지션은 주로 AI 관련 주식, 테슬라와 같은 성장 기술주, 금(은) 등에 집중하고 있습니다. 이미 장기 투자 포지션(예: 2024111120230, 2024111120231, 2024111120232, 2024111120233)과 공매도(Short) 포지션(예: 2024111120234)을 설정해 놓은 상태입니다. 향후 기회가 생기면 추가 포지션을 설정할 예정입니다.

참고로, 금값이 오늘 공식적으로 4400달러를 돌파했습니다. 10월 말에 저는 금값이 이전 최고가인 4398달러를 넘기기는 어려울 거라고 생각했는데, 제 생각이 틀렸네요. 왜 틀렸을까요? 곰곰이 생각해 보니, "광란"의 시기에는 예상 온도가 99도인데 실제 온도는 101도인 경우가 있잖아요. 큰 차이가 아니라 아주 작은 차이인 거죠. 금(그리고 은) 가격이 빠르게 오를수록 숏(Short) 기회가 더 많아지는 겁니다.

하하하, AI에게 제 포지션 분석해 봤어요. AI가 제 거래 패턴, 특히 핵심 포인트인 델타 중립을 즉시 정확하게 파악해냈죠! 제 최근 포지션 델타는 겨우 -0.09밖에 안 돼요! 하하하.