데리빗(Deribit) 옵션 마법사

옵션 마법사는 가격 예측을 기반으로 최적의 옵션 전략을 찾는 데 도움을 줍니다. 이 가이드에서는 옵션 마법사의 작동 방식을 설명합니다. 먼저 옵션 전략과 옵션 가격 책정에 대해 숏 소개하겠습니다.

옵션 및 전략

옵션은 다양한 투자 및 거래 수단입니다. 통화나 자산의 상승, 하락 또는 안정 상태를 예측하든 옵션을 통해 모든 기대치를 활용할 수 있습니다. 얼마나 많은 위험을 감수할지 결정할 수도 있습니다. 거의 모든 기대치와 위험 수준에 대해 전략을 사용할 수 있으며 때로는 매수 및 매도 콜옵션과 풋옵션을 조합하여 사용하기도 합니다.

좋은 옵션 전략을 선택하는 것은 어려울 수 있으며, 특히 경험이 부족한 옵션 거래자에게는 더욱 그렇습니다. 사용 가능한 다양한 옵션 전략에 익숙하지 않고 주어진 상황에서 어떤 옵션이 가장 수익성이 높은지 계산할 자체 시스템을 설정하지 않은 경우 이 선택은 더 어렵습니다. 그러나 더욱 숙련된 트레이더는 소프트웨어 도구를 사용하여 계산을 수행함으로써 시간을 절약할 수 있습니다.

옵션 가격

옵션의 가격은 내재가치와 외재가치로 구성됩니다. 내재가치는 기초 자산의 시장 가격과 옵션 행사 가격의 차이 또는 옵션의 내가격 수준으로 정의됩니다. 내재 가치보다 높은 옵션 가격의 일부인 외재 가치는 다음과 같은 여러 요인의 영향을 받습니다.

• 옵션의 남은 수명(외재 가치를 시간 가치라고도 함)
• 기초 자산의 변동성(더 구체적으로 말하면 내재 변동성이라고도 알려진 미래 변동성에 대한 시장의 기대)
• 선물의 내재이자

옵션 거래자는 수학적 모델을 사용하여 옵션의 가치를 평가하며 이러한 영향을 고려합니다. 가장 잘 알려진 모델은 이론적 옵션 가격을 계산할 수 있는 블랙숄즈 모델입니다. 이러한 모델은 완벽하지는 않지만 옵션 간의 더 나은 비교를 가능하게 하고 거래자에게 타당한 투자 결정을 내릴 수 있는 수학적 프레임워크를 제공합니다. 모든 트레이더가 복잡한 시스템을 구축하거나 수학적 모델을 연구할 시간이나 욕구가 있는 것은 아니며 특정 시장에 대한 가격 예측을 고려할 때 최선의 조치가 무엇인지 알고 싶을 뿐입니다.

옵션마법사

이제 데리빗(Deribit) 개인 투자자가 옵션을 사용하여 시장에 대한 자신의 견해를 더 쉽게 표현할 수 있도록 옵션 마법사를 제공합니다. 이 도구는 몇 초 만에 시장 기대치를 기반으로 최적의 옵션 전략을 제공합니다. 귀하는 전략 요구 사항을 완전히 제어할 수 있습니다. 즉, 위험, 예측 가격 및 예측 기간을 결정합니다. 옵션 마법사는 데리빗(Deribit) 옵션 시장의 실시간 가격을 사용하여 가장 정확한 결과 추정을 보장합니다.

참고하세요! 옵션 마법사는 사용자가 옵션에 대한 기본 지식을 가지고 있다고 가정합니다. 콜옵션이나 풋옵션 매수 및 매도의 작동 및 위험에 대해 아직 잘 모르신다면 먼저 여기에서 데리빗(Deribit) 옵션 과정을 참조하시기 바랍니다.

옵션 마법사 사용

옵션 마법사가 전략을 계산하도록 하려면 네 가지 정보를 제공해야 합니다.

이것들은:

• 옵션 전략을 계산하려는 통화입니다.
• 이 통화에 대한 귀하의 예상 가격입니다.
• 예상 가격이 적용되는 날짜입니다.
• 이 옵션 전략에 투자하려는 최대 금액입니다.

참고하세요! 발생할 확률이 극히 낮은 시장 기대치를 제공하면 몇 가지 특이한 전략 제안이 나타날 수 있습니다. 예를 들어, 내일까지 가격이 200% 오를 것이라고 예측하는 경우(매우 낮은 확률 이벤트) 옵션 마법사는 총 투자금으로 구입할 수 있는 만큼 내일 가장 저렴한 통화 옵션을 구입하도록 제안할 것입니다. 매우 저렴하기 때문에 제안된 수량은 단일 주문으로 구매할 수 있는 옵션 수보다 훨씬 클 수 있습니다.

최적의 옵션 전략

각 옵션의 잠재적 이익을 계산한 후 옵션 마법사는 기대 수익이 가장 높은 하나의 옵션 전략을 선택합니다. 선택한 전략에 대해 옵션 마법사는 다음과 같은 추정치를 제공합니다.

• 예상 이익(예측이 정확하다고 가정).
• %로 반환합니다.
• 최대 손실.

그래프

그래프는 다양한 기본 가격에 대한 전략의 보상(손익)을 표시하며, 입력한 예상 기본 가격은 수직선으로 강조 표시됩니다. 손익선이 가로축과 교차하는 지점이 전략의 손익분기점입니다.

주문

전략 거래를 원할 경우 "주문 검토" 버튼을 클릭하여 시작할 수 있습니다. 그러면 주문 양식이 팝업되며, “주문 확인”을 클릭하기 전에 주문 세부정보를 확인할 수 있습니다.

참고하세요! 옵션 전략의 초기 계산에서는 계정의 사용 가능한 잔액을 고려하지 않습니다. 전체 전략의 구매가 재무 능력에 맞는지 미리 확인해야 합니다.

옵션 마법사의 결과 해석

옵션 마법사를 사용할 때 결과를 올바르게 해석하는 것이 중요합니다. 옵션 마법사는 시간이 흐르고 시장이 움직이면서 변할 수 있는 실시간 가격을 기반으로 최적의 전략을 계산합니다. 이익, 수익 및 최대 손실 추정치는 모두 현재 옵션 가격을 기준으로 합니다. 전략 계산 사이에 옵션 가격이 변경되거나 주문의 지정가를 수동으로 편집하는 경우 각 추정치의 값도 변경됩니다.

옵션 마법사에는 예측이 발생할 확률을 판단하는 기능이 없습니다. 이 도구는 귀하의 예측과 현재 옵션 가격을 사용하여 귀하의 예측이 정확할 경우 어떤 전략이 가장 수익성이 높은지 알려줍니다. 그러나 옵션 마법사는 예측이 정확할 가능성에 대한 평가를 제공하지 않습니다.

옵션 전략 계산에는 귀하의 포트폴리오 구성이나 귀하 계정의 사용 가능한 자금이 고려되지 않습니다. 옵션 전략의 사용이 귀하의 개인적인 상황에 적합한지 판단해야 합니다.

작성자(들)

최근 기사