Trong xu hướng phái sinh DeFi, hệ sinh thái hợp đồng vĩnh viễn trên Chuỗi đang phát triển mạnh mẽ, trong khi các sản phẩm tùy chọn trên Chuỗi tương đối tụt lại phía sau. Vào tháng 3 năm nay, giao thức tùy chọn DeFi Opyn đã công bố chuyển đổi thành giao thức DEX vĩnh viễn.

Thị phần của các giao thức quyền chọn on Chuỗi trên thị trường crypto nhỏ hơn nhiều so với các Dapp chuyên giao dịch và vay mượn. Tuy nhiên, xét rằng các sản phẩm quyền chọn là một trong những công cụ phái sinh không thể thiếu trong tài chính truyền thống và với sự trỗi dậy của Bitcoin With. sự thông qua của các quỹ ETF spot, mức độ phổ biến của thị trường crypto đã tăng lên và tính chuyên nghiệp của người giao dịch và nhà tạo lập thị trường thị trường crypto đã tăng lên, vẫn còn rất nhiều chỗ cho giá trị gia tăng trong tương lai của các quyền chọn Chuỗi các sản phẩm.

Gần đây, Thetanuts Finance, công ty đứng đầu trong giao thức tùy chọn DeFiLlama TVL, đã công bố ra mắt token quản trị. Sản phẩm trên Chuỗi này, đã tham gia sâu vào các quyền chọn từ năm 2021, đã chứng minh cho thị trường về hiệu quả vốn, chi phí giao dịch. và trải nghiệm người dùng. Các sản phẩm Tùy chọn. Đây là một phần quan trọng của DeFi.

V3 ra mắt , Thetanuts Finance là gì?

Thetanuts Finance là một giao thức tùy chọn đa chuỗi phi tập trung trung tập trung vào các tùy chọn Altcoin , cho phép người dùng long hoặc short trên Chuỗi. Do sự nổi lên của EigenLayer, Thetanuts cũng đã theo dõi thị trường và tung ra các sản phẩm quyền chọn với LRT và LST làm tài sản cơ bản.

Vào tháng 9 năm 2021, Thetanuts ra mắt Basic Vaults, cho phép người dùng bán các quyền chọn quyết toán bằng tiền mặt OTM Europaen cho nhà tạo lập thị trường được công nhận; vào tháng 6 năm 2022, Thetanuts ra mắt Thetanuts Finance Stronghold, một sản phẩm chỉ số tổng hợp nhiều kho tiền cơ bản; các sản phẩm bao gồm Long Vaults (kho tiền của người mua), Degen Vaults (kho tiền kỳ lạ) và Wheel Vaults (kho tiền quyết toán của thực thể Châu Âu); vào tháng 11 năm 2023, phiên bản Alpha khích lệ Thetanuts Finance v3 sẽ được ra mắt.

Trong giai đoạn này, Thetanuts đã nhận được tổng cộng hai vòng tài trợ, với bối cảnh sang trọng. Vào tháng 3 năm 2022, nó đã hoàn thành vòng tài trợ hạt giống trị giá 18 triệu đô la Mỹ, dẫn đầu bởi Three Arrows Capital, Deribit, QCP Capital và Jump Crypto ; vào tháng 4 năm 2023, nó đã hoàn thành vòng tài trợ trị giá 17 triệu đô la Mỹ, do Polychain Capital, Hyperchain Capital và Magnus dẫn đầu; Thủ đô. .

Từng bước, sự tiến bộ ổn định cũng đã giúp Thetanuts đạt được vị trí đầu tiên trong TVL của giao thức tùy chọn DeFiLlama. Theo trang web chính thức của Thetanuts, Thetanuts Finance hiện có tổng cộng hơn 60.000 người dùng, giao thức TVL trị giá 31,07 triệu USD và triển khai đa chuỗi tới 9 mạng. Đối với các thỏa thuận quyền chọn, Thetanuts cũng lập Cao nhất mọi thời đại (ATH) về tổng doanh số danh nghĩa vào năm 2024. Theo báo cáo chính thức , Thetanuts đã có hơn lần lượt tương tác trong các hoạt động Galxe , Layer3 và Zealy.

Vào quý đầu tiên của năm 2024, mainnet v3 của Thetanuts Finance đã được ra mắt, đánh dấu sự chuyển đổi của Thetanuts Finance từ giao thức kho tùy chọn sang giao thức tùy chọn trên Chuỗi phi tập trung, tập trung vào Altcoin , hỗ trợ người dùng thực hiện các hoạt động long và short.

Kiến trúc Thetanuts v3 sẽ sử dụng Kho tiền cơ bản, thị trường vay mượn và nhóm Uniswap v3 hiện có, đồng thời cũng sẽ có tính năng định giá thị trường tự do - người dùng có thể bày tỏ quan điểm của mình về giá cả.

Kinh tế học token NUTS

Vào tháng 5, Thetanuts Finance đã công bố ra mắt $NUTS, token quản trị của hệ sinh thái, được sử dụng để thúc đẩy các mục tiêu dài hạn của giao thức, bao gồm phi tập trung, quản trị và khích lệ.

Lượng cung ứng NUTS tối đa là 10 tỷ và nguồn cung lưu thông ban đầu chiếm khoảng 7,5%. Token được phân phối như sau:

・Cộng đồng: 43,5%

・Nhà đầu tư: 11,9%

・Đội ngũ: 20%

・Kho bạc: 20,1%

・Airdrop mùa 1: 3,0%

・Chào bán công khai : 1,0%

・Thanh khoản ban đầu : 0,5%

Thetanuts Finance tham khảo mô hình ký quỹ phiếu bầu của Curve. Khích lệ thanh khoản sẽ được phát hành trên mạng chủ Ethereum dưới dạng $veNUTS vào cuối mỗi Kỷ nguyên và có thể được sử dụng sau khi lĩnh nhận.

NUTS có thể được đặt cược vào VENUTS theo tỷ lệ 1:1 và sau đó có thể được mở khóa tuyến tính thành $NUTS thanh khoản trong khoảng thời gian 90 ngày. Người nắm giữ$veNUTS có thể tận hưởng nhiều đặc quyền khác nhau của các thành viên cộng đồng Thetanuts Finance và tham gia bỏ phiếu tỷ trọng của từng thành phần trong hệ sinh thái Thetanuts Finance. Người nắm giữ có thể khóa thêm $veNUTS để nhận khích lệ thanh khoản lên tới 1,5 lần trên Thetanuts Finance nhằm tăng tốc phát thải.

Các khoản phí do Thetanuts Finance thu sẽ được tích lũy vào kho giao thức, do Thetanuts Finance DAO quản lý sau khi chức năng quản trị được kích hoạt.

Cách tối đa hóa lợi nhuận với Thetanuts

vay mượn

Thị trường vay mượn v3 là mô-đun cốt lõi trong Thetanuts Finance v3. Các hợp đồng của nó được lấy cảm hứng từ Aave v2, cho phép người dùng thực long hoặc short trên Chuỗi. Tài sản được hỗ trợ bao gồm $XYZ-C, $XYZ-P, $XYZ và USDC. tài sản..

Ngoài ra, Thetanuts cũng hỗ trợ các khoản vay nhanh Tương tự như Aave v2, thị trường vay mượn sẽ cho phép các khoản vay nhanh và người dùng có thể vay các khoản vay lên tới 95% LTV, nghĩa là giới hạn đòn bẩy lý thuyết cho các vị thế mua là 20 lần.

Sau khi người dùng mở một kỳ vọng tăng giá đầu cơ giá xuống hoặc vị thế bearish đầu cơ giá xuống , người dùng sẽ được nhắc thực hiện Boost và gửi token Basic Vault NHÀ CUNG CẤP THANH KHOẢN vào thị trường vay mượn . Bằng cách cung cấp thanh khoản trên thị trường vay mượn , người cho vay tạo ra lợi nhuận dưới dạng lãi suất vay mượn .

Người cho vay trong thị trường vay mượn có thể vay mượn bằng tài sản thế chấp cho vị thế của họ, vay $XYZ hoặc $USDC dựa trên nguồn vốn mà họ cung cấp, điều này cho phép người dùng đạt được hiệu quả vốn cao hơn đối với tài sản thế chấp giao dịch vị thế đầu cơ giá xuống của họ và cho phép họ Tương tác với những người khác các thành phần của hệ sinh thái Thetanuts Finance v3 sử dụng vốn vay từ thị trường vay mượn.

Hầm chiến lược LRT

Vào tháng 3 năm nay, Thetanuts Finance v3 cũng đã ra mắt kho chiến lược LRT, tích hợp sản phẩm PT-eETH của Pendle và tạo kho chiến lược LRT có đòn bẩy trên mạng chính ETH , cho phép người dùng kiếm thêm lợi nhuận từ tài sản LRT của họ. Trong đó bao gồm các kho tùy chọn như PT-weETH và PT-USDe.

Lấy PT weETH làm ví dụ, trên giao diện người dùng Thetanuts, người dùng sẽ "Zap" PT weETH của mình. PT weETH được gửi vào thị trường vay mượn Thetanuts v3 và ETH được vay. ETH được gửi vào kho bạc cơ bản ETH-C, tạo ra phí tùy chọn kho bạc cơ bản bổ sung.

Thông qua kho chiến lược LRT, người dùng có thể tạo tối đa 3 nguồn lợi nhuận, bao gồm lợi nhuận cố định PT weETH, phí bảo hiểm tùy chọn ETH-C Basic Vaults của Thetanuts và phần thưởng token NUTS.

Nhận được nhiều lợi nhuận hơn

Ngoài việc sử dụng thị trường vay mượn và kho chiến lược LRT, người dùng cũng có thể kiếm lợi nhuận bằng cách thêm thanh khoản .

NHÀ CUNG CẤP THANH KHOẢN thêm mô-đun thanh khoản sẽ được hưởng phí tùy chọn Basic Vault, lãi suất vay mượn từ thị trường vay mượn , phí giao dịch AMM, khích lệ token NUTS tiềm năng và khích lệ token bổ sung tiềm năng.

Thetanuts Finance là một sản phẩm tùy chọn theo mô hình Vaults, nghĩa là người bán quyền chọn gửi tài sản thế chấp vào kho tiền và đúc TOKEN-20 thể hiện quyền tùy chọn theo tỷ lệ thế chấp nhất định. Việc nắm giữ token được coi là sở hữu quyền chọn của người mua. quyền. Quyền sẽ được tự động thực hiện hoặc hết hạn khi hết hạn.

Là một dự án đại diện cho việc phát hành các sản phẩm có cấu trúc, chiến lược của Thetanuts theo truyền thống lấy người bán làm trung tâm, nhưng sau phiên bản 3, nó cũng hỗ trợ các chiến lược của người mua. Bằng cách sử dụng AMM và thị trường vay mượn, NHÀ CUNG CẤP THANH KHOẢN và nhà giao dịch có thể chọn long hoặc short trên Chuỗi.

Với AMM, người dùng cũng có thể đóng vị thế của mình ngay lập tức, không giống như trước đây họ phải đợi hết NHÀ CUNG CẤP THANH KHOẢN ở kỷ nguyên tiếp theo trước khi thoát vị thế. Ngoài ra, Thetanuts v3 đơn giản hóa giao diện người dùng, tóm tắt các chức năng giao dịch khác nhau như Basic Vault và vay mượn, đồng thời đơn giản hóa trải nghiệm tương tác, giúp cải thiện đáng kể trải nghiệm người dùng.

Sau khi ra mắt token NUTS, Thetanuts cũng sẽ ra mắt mô hình quản trị DAO, tiến thêm một bước nữa trên con đường phi tập trung. Là giao thức tùy chọn trên Chuỗi đầu hiện nay, Thetanuts đã đạt được một số thành tựu, nhưng làm thế nào để mang lại quyền chọn cho nhiều nhà giao dịch hơn để kiếm lợi nhuận là một mục tiêu đòi hỏi phải làm việc chăm chỉ lâu dài.

Chào mừng bạn tham gia cộng đồng chính thức BlockBeats BlockBeats:

Nhóm đăng ký Telegram: https://t.me/theblockbeats

Nhóm liên lạc Telegram: https://t.me/BlockBeats_App

Tài khoản Twitter chính thức: https://twitter.com/BlockBeatsAsia