Trước thềm quyết định lãi suất của Cục dự trữ liên bang Hoa Kỳ vào tháng 9, kỳ vọng của thị trường về việc cắt giảm lãi suất 50 điểm cơ bản ngày càng trở nên mạnh mẽ.
VX:TTZS6308
Theo dữ liệu, khối lượng giao dịch hợp đồng tương lai của quỹ liên bang tháng 10, đặt cược vào quyết định lãi suất của Cục dự trữ liên bang Hoa Kỳ trong tuần này, đã tăng lên mức cao nhất kể từ khi hồ sơ bắt đầu được ghi lại vào năm 1988. Hầu trong đó các hợp đồng mới đều đặt cược rằng Cục dự trữ liên bang Hoa Kỳ sẽ cắt giảm lãi suất 50%. điểm cơ bản, với ba điểm Một trong những vị trí đã được tạo trong tuần này.
Hiện tại, tỷ lệ cược do thị trường ám chỉ cho thấy khả năng cắt giảm lãi suất 50 điểm cơ bản cao hơn một chút so với 50% trước khi Cục dự trữ liên bang Hoa Kỳ đưa ra quyết định. Đồng thời, trái phiếu Mỹ đã giảm mạnh trong tuần này, với trái phiếu Mỹ kỳ hạn 2 năm từng chạm mức thấp nhất trong hai năm là 3,52%.
Thị trường tương lai định giá quy mô cắt giảm lãi suất Cục dự trữ liên bang Hoa Kỳ như sau: xác suất cắt giảm lãi suất đáng kể 50 điểm cơ bản cao tới 63%, cao hơn nhiều so với mức 30% một tuần trước và xác suất cắt giảm lãi suất thông thường. "Lãi suất cắt giảm 25 điểm cơ bản chỉ là 37%. Một số ít tiếng nói trước đây cho rằng Fed sẽ không cắt giảm lãi suất trong tháng 9 đã biến mất.
Tính đến tuần kết thúc vào ngày 10 tháng 9, Quỹ phòng hộ đã tăng vị thế bán ròng trái phiếu dài hạn và siêu dài lên khoảng 6,4 triệu USD mỗi điểm cơ bản tính đến ngày 16 tháng 9, mặc dù các vị thế mua đã được thanh lý trong tuần đó, nhưng tâm lý của các nhà đầu tư vẫn kỳ vọng tăng giá.
Nếu Cục dự trữ liên bang Hoa Kỳ thực hiện cắt giảm lãi suất nhỏ hơn và Powell báo hiệu cách tiếp cận dần dần để cắt giảm lãi suất, thị trường có thể phải đối mặt với áp lực bán ra lớn hơn.
Nếu Cục dự trữ liên bang Hoa Kỳ cắt giảm lãi suất 25 điểm cơ bản thay vì 50 điểm cơ bản, phản ứng của thị trường sẽ mạnh mẽ hơn nhiều. Định vị thị trường hiện tại, tâm lý và điều kiện tài chính phù hợp có thể được kiểm tra.
Tối nay là cuộc họp FOMC quan trọng. Thị trường đã tăng trong kỳ vọng, nhưng có rủi ro lỗ vốn cao hơn trong tương lai.
1. Tác động ngắn hạn FOMC là một ngày giao dịch sự kiện, nghĩa là nó thường chỉ ảnh hưởng đến thị trường tài chính trong ngắn hạn. Đừng hy vọng nó sẽ dẫn tới thị trường bò thị trường gấu. Kiểm soát tâm lý của bạn và tránh trở nên bốc đồng.
2. Cú sốc giá dự đoán là sự thay đổi lớn đột ngột về giá do những tin tức hoặc tin tức được đưa ra ngoài dự kiến. Đây là một sự kiện không thể đoán trước và không thể đoán trước được. Hầu hết các cú sốc về giá đều được hồi phục hoàn toàn.
3. Những ngày họp FOMC rất ồn ào, và không an toàn khi giao dịch vào những ngày họp ồn ào và biến động. Ngay cả khi bạn đoán đúng kết quả, hãy cẩn thận! Việc nhầm lẫn may mắn với kỹ năng có thể dẫn đến sự tự tin thái quá và đầu tư quá mức, từ đó có thể dẫn đến mất tiền.
4. Thoát khỏi lợi nhuận khổng lồ? Thông thường, sau các quyết định của FOMC, giá sẽ thoái lui về mức trước đó mà không có hoặc có rất ít tác động ngoại trừ sự biến động tăng đột biến. Vì vậy, nếu lợi nhuận khổng lồ xảy ra thì đó là tình cờ chứ không phải do thiên tài giao dịch. Hãy cân nhắc việc đóng lợi nhuận may mắn của bạn trước khi chúng biến mất.
5. Khoảng trống có nghĩa là mức độ phản ứng biến động giá phụ thuộc vào khoảng cách giữa kỳ vọng và tin tức thực tế. Khoảng cách càng rộng thì độ biến động càng lớn.
6. Đừng chống lại Cục dự trữ liên bang Hoa Kỳ. Các quyết định của Cục dự trữ liên bang Hoa Kỳ đều mang tính suy đoán, nhưng giao dịch chống lại chúng là một sự đánh cược thua cuộc. Việc cố gắng đoán và dự đoán những gì Powell nói là những kết quả gần như không thể đoán trước được là trong đó. Tuy nhiên, sẽ là không khôn ngoan nếu tiếp tục giao dịch trái với quyết định của cơ quan này trong việc xác định chính sách tiền tệ.
Đối với những nhà giao dịch thường không thích rủi ro và không thích thua lỗ, bạn có thể cân nhắc đứng ngoài cuộc. Đôi khi, không hành động lại là hành động tốt nhất.
Xu hướng thị trường trong vài ngày tới sẽ xoay quanh quyết định của FED Nói chung, nếu Cục Dự trữ Liên bang (FED) quyết định cắt giảm lãi suất, dù là 1 hay 2, đối với tài sản rủi ro như chứng khoán Mỹ và Bitcoin (BTC), thì. Về lâu dài, đây là tin tốt.
Tuy nhiên, bài phát biểu của Ball tại cuộc họp báo sẽ quyết định phần lớn định hướng chính sách của Fed trong ba tháng tới. Nếu Ball và Fed chọn thái độ diều hâu sau đợt cắt giảm lãi suất lần, tin tốt vẫn có thể biến thành tin xấu.
