Bản gốc | Odaily (@ OdailyChina)
Tác giả | Nam Chi (@ Assassin_Malvo)
Trong các bài viết trước đó "Sổ tay luyện tập MEME: Tái sinh và trở thành kim cương (Phần 1)" và "Sổ tay luyện tập MEME: Tái sinh và trở thành kim cương (Phần 2)", tác giả đã xây dựng một "phương pháp đánh giá điểm số" thông minh nhằm tìm kiếm những "người chơi kim cương" trong số những địa chỉ thông minh này và thực hiện sao chép lệnh, khám phá xem việc sao chép lệnh những người chơi kim cương có thể trở thành một cách kiếm lời ổn định hay không.
Trong tuần trước, tài khoản sao chép lệnh đã xảy ra rút lui lớn, sau khi đánh giá, tác giả nhận thấy "tần suất giao dịch" và "tỷ lệ lãi/lỗ tổng thể" vẫn chưa đủ toàn diện và độ hạt nhỏ, do đó đã xây dựng một phương pháp đánh giá sâu hơn, bài viết này sẽ tiết lộ và ôn lại nó, chia sẻ và thảo luận thêm về hệ thống sao chép lệnh với độc giả.
Cảnh báo rủi ro: Hệ thống này đã được khởi động từ ngày 8 tháng 10, chỉ hoạt động 21 ngày đến nay, mặc dù đã đạt được một số thành quả, nhưng về mặt khách quan, lượng dữ liệu và thử nghiệm đối chứng vẫn chưa đủ, tính nghiêm ngặt còn hạn chế, chỉ dành cho độc giả tham khảo. Ngoài ra, để đảm bảo tính khách quan cho các bài kiểm tra tiếp theo, bài viết này sẽ không tiết lộ bất kỳ địa chỉ nào đang được vận hành.
Suy ngẫm về rút lui: Cuối cùng là nguồn gốc lãi/lỗ
Tình huống rút lui
Trong tuần trước, có 4 tài khoản đang hoạt động, trong đó tài khoản 1 và 2 là chính, đã sao chép lệnh các địa chỉ rõ ràng đáp ứng yêu cầu của hệ thống, còn tài khoản 3 và 4 đã áp dụng một số chiến lược mạo hiểm hơn. Trong thời gian này, tài khoản 1 và 2 cũng đã xảy ra rút lui lớn, nguyên nhân cơ bản là:
Mua vào ở vị trí cao, tần suất cao: Phần 2 cũng đã đề cập, một số địa chỉ thích mua vào ở mức vốn hóa từ triệu đến tỷ đô la Mỹ nhiều lần, và không đặt lệnh cắt lỗ, những token này thường chỉ tồn tại từ vài giờ đến vài ngày, tính ổn định và chắc chắn không cao, do đó loại giao dịch này có tỷ lệ lãi/lỗ rất kém. Một tình huống thực tế là, một token ở mức vốn hóa 11 triệu đô, địa chỉ sao chép đã liên tiếp mua 20 lần, trong khi tài khoản sao chép 1 đặt mức mua 0,8 SOL mỗi lần, tổng cộng mua 16 SOL, nhưng chỉ sau vài giờ, token này đã sụt giá xuống còn 3 triệu đô, gây ra khoản lỗ lớn nhất cho tài khoản.
Mua vào ở vị trí thấp, tần suất cao, tỷ lệ thắng thấp: Một số tài khoản say mê mua vào trong giai đoạn Pump hoặc ở mức vốn hóa hàng chục nghìn đô, sau khi thua lỗ hơn 10 lần thì "bùng nổ" lãi một lần, nếu những địa chỉ này kiên trì chiến lược không cắt lỗ, "bùng nổ" và nắm giữ lâu dài, cũng đáp ứng yêu cầu của "người chơi kim cương", nhưng do vấn đề biến động giá ở vị trí thấp, khả năng sinh lời của địa chỉ sao chép sẽ đáng kể thấp hơn địa chỉ được sao chép, về dài hạn EV sẽ âm.
Trở về nguồn gốc, địa chỉ cần sao chép lệnh nên như thế nào?
Do đó, tác giả đã rà soát lại bức tranh của đối tượng cần sao chép lệnh, để hướng dẫn nâng cấp hệ thống đánh giá. Lúc đó, logic suy nghĩ ban đầu như sau:
Cần tìm những địa chỉ như thế nào? Số lần giao dịch không cao, nắm giữ lâu, có thể vào ở vị trí đáy thay vì Hội chứng sợ bỏ lỡ (FOMO) mua ở vị trí cao, tỷ lệ lãi/lỗ tốt, không cắt lỗ, rút lui thấp.
Yếu tố nào quan trọng nhất với tôi?
Rút lui thấp là ưu tiên hàng đầu, cần tìm tỷ lệ rút lui lớn nhất trong các tình huống lỗ, liên tiếp lỗ bao nhiêu lần thì lại có một lần trúng giải;
Tiếp theo là có thể kiếm tiền, ngoài tổng lãi/lỗ, còn phải tính toán chi tiết về chi phí đầu tư, không muốn là những địa chỉ đánh bạc lớn với hy vọng nhỏ, thống kê tỷ lệ lỗ ở vị trí cao do Hội chứng sợ bỏ lỡ (FOMO);
Không phải đánh bạc lớn, còn phải thể hiện ở khả năng vào ở vị trí đáy, thống kê tỷ lệ kiếm tiền ở vị trí thấp;
Tần suất giao dịch không cao cũng phải thể hiện ở số lần mua không nhiều;
Nắm giữ lâu có thể kết hợp thống kê trong mục 4, không cắt lỗ cũng vậy.
Hệ thống đánh giá sâu
Dựa trên nhu cầu bức tranh trên, tác giả đã hoàn thành bổ sung hai hệ thống đánh giá sâu, chi tiết như sau:
Đánh giá vị trí giao dịch: Đánh bạc nhỏ, phản Hội chứng sợ bỏ lỡ (FOMO)
Ý tưởng của hệ thống này là, đối với mỗi địa chỉ:
Lấy danh sách token có lãi lớn nhất và lỗ lớn nhất của họ;
Lọc ra những token có lãi hoặc lỗ vượt một ngưỡng nhất định, ví dụ tác giả chọn lãi trên 5.000 đô, lỗ trên 2.000 đô;
Lấy thông tin giao dịch của địa chỉ đó trên những token đó, từ lần mua đầu tiên đến lần bán đầu tiên;
Thống kê giá trị vốn hóa mỗi lần mua, tính trung bình giá trị vốn hóa mua vào;
Thống kê số lần mua trước khi bán lần đầu tiên;
Thống kê tổng lãi và tổng chi phí;
Thống kê thời gian nắm giữ từ lần mua đầu tiên đến lần bán đầu tiên.
Ví dụ kết quả thống kê như hình dưới đây. Thông qua bảng này có thể biết được:
Khả năng "mua vào ở vị trí đáy" của mỗi địa chỉ, ví dụ 7 địa chỉ đầu tiên đều có thể mua vào ở dưới mức vốn hóa triệu đô và tỷ lệ lãi/lỗ cực cao, chỉ giao dịch 1-2 lần;
Rủi ro "Hội chứng sợ bỏ lỡ (FOMO) mua ở vị trí cao", ví dụ địa chỉ cuối cùng chỉ mua vào ở mức vốn hóa 20 triệu đô, rõ ràng không phù hợp để sao chép lệnh;
Khả năng "đánh bạc nhỏ", dựa vào phần lãi - tỷ lệ lãi/lỗ trung bình;
Phong cách cắt lỗ, dựa vào phần lỗ - tỷ lệ lãi/lỗ trung bình, càng gần -1 thì địa chỉ này càng không thích cắt lỗ;
Mức độ "người chơi kim cương", dựa vào thời gian nắm giữ trung bình.
Phục hồi giao dịch gần đây
Bảng biểu ở phần trước cho thấy tình hình lãi/lỗ lịch sử của địa chỉ, không phản ánh được tình hình giao dịch gần đây. Mặt khác, dữ liệu từ các nền tảng cũng không hoàn toàn chính xác. Tác giả thống kê "tình hình giao dịch gần đây" như sau:
Lấy 100 token giao dịch gần đây của một địa chỉ;
Loại trừ những token không phải do Pump tạo ra;
Loại trừ những token được tạo trước 30 ngày;
Lấy tổng lãi và tổng lỗ của những token này;
Tính tỷ lệ thắng của những token đã lọc.
Báo cáo dữ liệu hệ thống sao chép lệnh và cài đặt hệ thống sao chép lệnh
Mặc dù đã trải qua một đợt rút lui, nhưng sau khi nâng cấp, tính ổn định của hệ thống đã được cải thiện đáng kể, hiện tại tài khoản sao chép 1 và 2 đã quay lại mức ATH, trong khi chiến lược của tài khoản 3 và 4 không thành công, đã được thanh lý.
Ở đây sẽ tiết lộ một lần
Bán ra theo tỷ lệ, mục tiêu cuối cùng và yếu tố quyết định cốt lõi của hệ thống này là "mua vào ở vị trí thấp, bán ra từng phần ở vị trí cao", vì vậy cần phải chọn bán ra cùng với đối tượng được sao chép lệnh theo tỷ lệ tương ứng;
Giới hạn giá trị vốn hóa thị trường, trải nghiệm trực quan cho thấy rất khó để kiếm lời khi theo đuổi chiến lược mua vào ở mức cao, nhiều địa chỉ đã được thiết lập giới hạn giá trị vốn hóa thị trường ở mức 10 triệu đô la Mỹ. Tuy nhiên, từ góc độ dữ liệu khách quan, chiến lược mua vào ở mức cao có khả năng sinh lời như thế nào? Sẽ có bài viết chuyên sâu về vấn đề này trong thời gian tới.
