Tác giả: DWF Ventures
Biên dịch: Fư Như Hà, Odaily Star Daily
Vào năm 2024, ngành công nghiệp crypto đã thu hút sự quan tâm của nhiều nhà đầu tư cấp tổ chức, ETF và stablecoin cũng đang tăng trưởng ổn định. Do đó, DWF Ventures có quan điểm lạc quan về toàn bộ ngành công nghiệp crypto vào năm 2025 và dự đoán dòng vốn sẽ chuyển hướng sang on-chain. Những xu hướng mà DWF Ventures quan tâm vào năm 2025:
Stablecoin
DeFi
Ứng dụng hướng đến người tiêu dùng
AI
Stablecoin
Tether và Circle đã lâu nay vẫn thống trị sự tăng trưởng của stablecoin. Mặc dù stablecoin chủ yếu được sử dụng làm phương tiện giao dịch và thanh toán, nhưng chúng tôi tin rằng vai trò của nó như một tài sản cũng đang dần được tăng cường. Khả năng sinh lời của Tether và Circle đã thu hút nhiều công ty fintech truyền thống tham gia vào lĩnh vực stablecoin.
Stripe đã mua lại Stablecoin, càng chứng minh sự quan tâm mạnh mẽ của các công ty fintech truyền thống đối với thị trường này.
PayPal tập trung vào PYUSD và thúc đẩy ứng dụng của nó trên Solana bằng cách cung cấp lợi nhuận lên đến 20%.
USDtb được ra mắt hợp tác với BlackRock, cung cấp phơi bày cho lợi nhuận từ tài sản thực thông qua nền tảng Usual, trong khi iUSDe ra mắt đánh dấu một sự hội tụ sâu hơn - lần đầu tiên đưa lợi nhuận DeFi cao cấp được quản lý vào tài chính truyền thống.
Ngoài ra, DWF Labs cũng đang nuôi dưỡng một dự án stablecoin sinh lời cao có tên là Falcoin Stable, dự kiến ra mắt trong năm nay.
Do đó, chúng tôi tin rằng với sự gia tăng của các tổ chức, ứng dụng của stablecoin sẽ bùng nổ vào năm 2025 và sự tăng trưởng về lợi nhuận sẽ mang lại lợi ích cho tất cả người dùng.
DeFi
Cùng với sự tăng trưởng của stablecoin, DeFi cũng đã có những bước tiến đáng kể. Nhiều giao thức DeFi đã tăng trưởng nhanh chóng về khối lượng sử dụng, với doanh thu giao thức của Aave và Pendle đạt mức cao kỷ lục.
Khối lượng giao dịch spot và hợp đồng tương lai của DEX/CEX cũng đã tăng gấp đôi kể từ đầu năm, chủ yếu do các nền tảng như Uniswap, Raydium Protocol và Hyperliquid.
Với dòng thanh khoản gia tăng vào hệ sinh thái, chúng tôi sẽ chứng kiến nhiều sáng tạo hơn, đặc biệt là ở các lĩnh vực sinh lời và cơ chế vay mượn.
Với những tiến bộ về thông lượng, độ trễ và thực thi, cùng với các dự án sắp ra mắt như Monad, MegaETH và Hyperliquid's HyperEVM, động lực đổi mới DeFi sẽ được tăng cường thêm.
Ứng dụng hướng đến người tiêu dùng
Các ứng dụng hướng đến người tiêu dùng nhằm mục đích giảm rào cản gia nhập đối với người dùng không phải là người bản địa crypto.
Mini ứng dụng của TON là một ví dụ, cho phép người dùng nhanh chóng tiếp cận thông qua nền tảng Telegram, không cần tạo ví hoặc sao lưu cụm từ khôi phục, cuối cùng dẫn dắt người dùng vào thế giới on-chain.
Trải nghiệm lấy di động làm trung tâm đang nổi lên, với các giao thức nổi tiếng như Jupiter cũng như các công cụ giao dịch như Moonshot, Photon, BONKbot, ApePro được ưa chuộng. Do đó, đây sẽ là một xu hướng vào năm 2025, các giao thức có thể nâng cao trải nghiệm người dùng và đưa ra các cơ chế giữ chân người dùng sẽ chiếm được thị phần lớn hơn.
Trí tuệ nhân tạo
Trong vài tháng qua, các tác nhân AI đã bùng nổ trong cộng đồng crypto, với aixbt liên tục nằm trong danh sách xu hướng. Những con bot này xử lý thông tin và tạo nội dung với tốc độ đáng kinh ngạc, hoạt động 24/7 mà không cần nghỉ ngơi, vượt xa con người.
Hiện tại, các tác nhân AI đã bao gồm nhiều lĩnh vực như phát hiện lỗ hổng bảo mật, đánh giá mã, các khung không có mã, phân tích dữ liệu, đầu tư quỹ, v.v. Chúng tôi tin rằng khi OpenAI ra mắt o1 để thực hiện hành vi nhân tính hơn, làn sóng đổi mới tiếp theo sẽ mang lại nhiều ứng dụng thú vị hơn, đặc biệt là trong thương mại hóa.
Số lượng tác nhân AI sẽ tiếp tục tăng, cạnh tranh cũng sẽ ngày càng gay gắt, và việc tìm được sự phù hợp thị trường (PMF) phù hợp sẽ là then chốt để nổi bật. Khi các tác nhân AI được ứng dụng rộng rãi, cơ sở hạ tầng AI phi tập trung sẽ phát triển nhanh chóng trong các lĩnh vực của ngành công nghiệp crypto.
