Trong bối cảnh liên tục nghi ngờ Cục Dự trữ Liên bang Hoa Kỳ (Fed) tạm dừng giảm lãi suất trong tuần trước, các số liệu tiêu cực về việc làm phi nông nghiệp liên tiếp xuất hiện, cho thấy nền kinh tế Mỹ có sức bền mạnh mẽ, chỉ số đô la Mỹ liên tục lập kỷ lục mới, vấn đề việc làm dường như đã được giải quyết, nhu cầu của Fed về việc giảm lãi suất cũng không còn mạnh mẽ như trước. Từ các tổ chức tài chính lớn như Citigroup, Goldman Sachs đến các nhà giao dịch cá nhân đều đang giảm đặt cược về việc Fed sẽ giảm lãi suất vào năm 2025.
Giá BTC cũng đang ở trạng thái "quét sạch" với biên độ dao động 10.000 điểm. Nhiều người trên thị trường đùa rằng "giá không thay đổi, vị thế đã mất". Tâm lý thị trường cũng có những biến động lớn, nhanh chóng chuyển từ tham lam sang hoảng loạn rồi lại quay về tham lam. Và dữ liệu PPI tích cực hôm qua, vấn đề lạm phát vẫn chưa được giải quyết tốt, điều này lại tăng kỳ vọng về việc Fed giảm lãi suất.
Chưa đầy một tuần kể từ khi ông Trump nhậm chức, tối nay theo giờ Việt Nam lúc 21:30 sẽ công bố dữ liệu CPI của Mỹ, liệu việc giảm lãi suất vào năm 2025 có thể được đưa lên lịch trình không? Câu chuyện của ông Trump đã được định giá hay vẫn còn tiềm năng lớn, hãy xem quan điểm của các nhà giao dịch.
Phân tích vĩ mô
Hôm nay, điểm quan trọng của dữ liệu thị trường là tình hình khối lượng giao dịch BTC, tham chiếu đến sóng C được đề cập trên biểu đồ, sóng thứ ba thường đi kèm với đợt giảm mạnh và tâm lý hoảng loạn của thị trường, điều này sẽ dẫn đến sự gia tăng đáng kể về khối lượng giao dịch ngắn hạn, vì vậy hãy xem xét mức tăng khối lượng giao dịch BTC để xem liệu sóng thứ ba đã hoàn thành chưa!
Thị trường chung giảm, BTC chiếm tỷ trọng lớn hút máu ETH và altcoin, sự thích ứng rủi ro của thị trường gia tăng đà giảm.
Khối lượng giao dịch BTC tăng 25%, so với mức tăng 150% của tổng khối lượng giao dịch thị trường, rõ ràng là không đủ nổi bật, hiển nhiên hiện tại vẫn chưa đáp ứng giai đoạn hoàn thành sóng thứ ba. Khối lượng giao dịch altcoin tăng 277%, hôm nay BTC đã phá vỡ mức hỗ trợ quan trọng, dẫn đến ETH và nhiều altcoin chính khác cũng phá vỡ mức hỗ trợ then chốt, thị trường altcoin có lẽ đã trải qua một đợt thanh lý lớn khiến khối lượng giao dịch tăng vọt.
Về mặt vốn, tổng lượng vốn thị trường tăng 4 tỷ, hiện ở mức 2.125 tỷ,
USDT: Dữ liệu trên trang web là 137,449 tỷ, so với thứ Bảy tuần trước tăng 0,03 tỷ, mặc dù thị trường giảm mạnh, nhưng dòng vốn thị trường châu Á - Âu lại tạm thời dừng rút ra, đây có thể coi là một dữ liệu tích cực nhỏ, đồng thời mức độ hoạt động của vốn USDT tăng gấp đôi, có lẽ là do thanh lý diện rộng khiến khối lượng giao dịch tăng vọt.
Nhìn chung về mặt vốn, trong quá trình giảm giá, các khoản vốn kết thúc giao dịch chưa xuất hiện đợt rút vốn lớn, thay vào đó lại chọn留存thị trường, hoặc quay lại giao dịch, tình huống này tạm thời chưa phải là giai đoạn mở rộng hoảng loạn.
Vào thứ Hai, vốn thị trường Mỹ không có Hội chứng sợ bỏ lỡ (FOMO), liên tục rút ròng trong 4 ngày. Ngay cả khi giá tăng từ 89.000 lên 97.000. Đây cũng là lý do chính tôi không tin 89.200 là đáy quan trọng. 89.000 đã tiêu hao rất nhiều vốn của các nhà đầu tư bán lẻ ở khu vực ngoài Mỹ, có thể thông qua dữ liệu URPD để thấy rằng có rất nhiều nhà đầu cơ giá xuống ngắn hạn đã chốt lời.
Và theo dữ liệu của SoSoValue, vào ngày hôm qua (14/1 theo giờ Đông Mỹ), tổng lưu ròng ra khỏi các quỹ giao dịch giao ngay (ETF) Bitcoin là 210 triệu USD, liên tục trong 4 ngày. ETF Bitcoin giao ngay có dòng vốn ròng vào nhiều nhất trong ngày hôm qua là WisdomTree ETF BTCW, với dòng vốn ròng vào 102,372 triệu USD, hiện tổng dòng vốn ròng vào BTCW đạt 239 triệu USD, tiếp theo là VanEck ETF HODL với dòng vốn ròng vào 54,596 triệu USD. Hiện tại, tổng giá trị tài sản ròng của các quỹ giao dịch giao ngay Bitcoin là 108,981 tỷ USD, tỷ lệ tài sản ETF so với tổng vốn hóa thị trường Bitcoin đạt 5,7%, tổng dòng vốn ròng vào đã đạt 35,722 tỷ USD.
Vì thứ Ba không xuất hiện tâm lý tránh rủi ro lần thứ hai, hoặc là nói rằng nhà đầu tư đã có đủ kỳ vọng về CPI, hoặc là nhà đầu tư có đủ tâm lý tích cực để bù đắp tâm lý tiêu cực do CPI có thể mang lại, thực ra tôi không nghĩ rằng dữ liệu CPI lần này có gì quan trọng cả.
Bởi vì việc Fed không giảm lãi suất vào tháng 1 đã gần như chắc chắn 100%, thì thực ra lạm phát tháng 12 thực sự không thay đổi được quyết định của Fed, thậm chí đến tháng 3 Fed cũng rất có thể không giảm lãi suất, nếu theo biểu đồ điểm, năm 2025 chỉ có 2 lần giảm lãi suất, thậm chí rất có thể đều được thực hiện trong nửa cuối năm, nửa đầu năm có lẽ không có cơ hội giảm lãi suất.
Vì vậy, dữ liệu CPI một lần thậm chí còn không quan trọng bằng dữ liệu việc làm phi nông nghiệp, bởi vì hiện tại lạm phát đối với Fed đã có một số dự báo, tất nhiên nếu số liệu lạm phát thấp hơn thì sẽ càng tốt cho thị trường, nhưng ngay cả khi lạm phát tháng 12 giảm xuống 2%, Fed có thể vẫn không vội vã giảm lãi suất.
Quay lại dữ liệu BTC, tỷ lệ giao dịch tăng mặc dù, nhưng khi giá BTC phục hồi, tâm lý hoảng loạn vẫn chưa xuất hiện, hiện tại những người rời khỏi thị trường vẫn chủ yếu là những nhà đầu tư ngắn hạn có lãi, những nhà đầu tư sớm hơn bao gồm cả những nhà đầu tư lỗ vốn cũng chưa có dấu hiệu bán ra rõ ràng, điều này cho thấy ít nhất cho đến nay, tâm lý của nhà đầu tư vẫn tương đối ổn định.
Phân tích kỹ thuật
BTC đã vượt qua đường xu hướng thứ nhất, hy vọng sẽ vượt qua đường xu hướng thứ hai. Ngắn hạn đang chờ đường trung bình di chuyển theo giá, nghỉ ngơi một chút rồi tiếp tục tăng.
Tại đây tôi đã tăng thêm vị thế long BTC
Nhìn lại lịch sử, lịch sử chính là thầy, cấu trúc này xuất hiện với xác suất rất cao, và sau đó đều là đợt điều chỉnh lớn, ít nhất phải điều chỉnh 50% ~ 0,618% của đợt tăng trước, tệ nhất là năm 2019, quay về điểm khởi đầu, đó là trường hợp cực đoan cần nhiều yếu tố hỗ trợ. Chúng tôi chỉ nói về trường hợp bình thường, mức 85.000 mà tôi đề cập tuần trước là dựa trên tính toán này.
Phân tích dữ liệu
Dữ liệu thị trường quyền chọn:
Khả năng giá ETH vượt 4.000 USD vào cuối tháng 1 chỉ là 10,62%.
Động thái của cá voi trên chuỗi
"Cá voi mua thấp bán cao $ETH thu lời 33,67 triệu USD" đã rút ra 10.000 ETH từ Binance vào ngày 13/1, trị giá 30,76 triệu USD, giá vốn khoảng 3.075,57 USD; hiện tại họ đang nắm giữ 55.166,12 ETH, trị giá lên tới 169 triệu USD
Sau một tháng, "địa chỉ mới được mở vào 12.13 với 3.669 ETH" đã tiếp tục gia tăng vị thế thêm 4.817 ETH, trị giá 14,92 triệu USD vào thời điểm giảm giá mạnh vào thứ Hai; Kể từ 05.12.2024, địa chỉ này đã tích lũy 13.479 ETH, tổng trị giá 42,78 triệu USD, giá vốn 3.622 USD, hiện đang thua lỗ 5,9 triệu USD
Cá voi giao dịch dài hạn ETH với tỷ lệ thắng 83,3% đã giảm vị thế 5.872,63 ETH với giá trung bình 3.106,53 USD (tức là phần đã gia tăng vào đêm qua khi giảm giá), thua lỗ nhẹ 530.000 USD; hiện tại hai địa chỉ này vẫn còn 11.252,98 ETH (khoảng 35,39 triệu USD), giá vốn 3.196,85 USD
