Gần đây, tin tức về các đợt chào bán công khai dự án crypto ngày càng nhiều. Đáng chú ý là, các dự án crypto này không chọn các nền tảng IC0 sớm như Coinlist làm nền tảng chào bán, mà chuyển sang các nền tảng IC0 thế hệ mới đang nổi lên một cách kín đáo, như Echo, Legion, Buidlpad, và những nền tảng này đã sớm thiết lập ảnh hưởng trong cộng đồng crypto toàn cầu.
Các dự án crypto nổi tiếng như Ethena, Usual, Monad, Initia, MegaETH, Fuel, Solayer đều đã từng huy động vốn từ cộng đồng thông qua những nền tảng này. Nhiều người dùng crypto toàn cầu thừa nhận: tham gia các hoạt động huy động vốn trên những nền tảng IC0 mới nổi này đã trở thành kênh chính để họ thu được lợi nhuận.
Ngày 18/1, nền tảng IC0 Buidlpad do cựu quản lý cấp cao của Binance thành lập đã kết thúc đợt chào bán công khai dự án đầu tiên là Solayer (LAYER), cuối cùng đã huy động được 57,3 triệu USD, tăng 545,24% so với kế hoạch ban đầu là 10,5 triệu USD.
Trong khi đó, ngày 13/1, người sáng lập nền tảng Echo, Cobie, đã tiết lộ một hiện tượng thú vị: một số quỹ đầu tư mạo hiểm (VC) đang cố gắng gây sức ép lên các dự án crypto, nhằm ngăn chặn họ cung cấp giảm giá hoặc thực hiện bán hàng cộng đồng thông qua các nền tảng như Echo. Về vấn đề này, nền tảng IC0 Legion do Delphi Labs nuôi dưỡng đã bày tỏ sự đồng cảm và xác nhận rằng có VC cố gắng ngăn cản các dự án tiến hành chào bán công khai.
Mặc dù VC cố gắng chống lại việc các dự án crypto tham gia IC0, nhưng điều này lại phản ánh những nền tảng IC0 này đã có một số ảnh hưởng nhất định và đã chiếm vị trí quan trọng trong lòng các dự án crypto và cộng đồng. Suốt thời gian qua, cộng đồng crypto luôn bị phiền toái bởi "định giá cao, FDV cao, lưu thông thấp" của các đồng tiền VC, nhưng những nền tảng này lại mang lại cơ hội tham gia sớm vào các dự án cho người dùng.
Cùng ngày, Buidlpad cho biết: do số lượng người dùng đăng ký tham gia chào bán Solayer quá lớn, dẫn đến trang web của họ phải tạm thời tắt KYC và rơi vào tình trạng tê liệt, buộc phải hoãn thời gian chào bán.
Tất cả những điều này dường như báo hiệu rằng lĩnh vực IC0 crypto có thể đang chờ đón những tia sáng hồi sinh.
Liên minh nhà đầu tư thiên thần crypto của 'Chào bán công khai và riêng tư' Echo
Echo là nền tảng huy động vốn crypto do KOL crypto @Cobie thành lập. Cobie, tên thật là Jordan Fish, từng tham gia Lido vào năm 2021 phụ trách tăng trưởng TVL, được cộng đồng coi là đồng sáng lập, đồng thời cũng là người khởi xướng chương trình podcast Web3 UpOnly, đã phỏng vấn nhiều nhân vật lớn trong giới crypto như Vitalik Buterin, Michael Saylor, Mark Cuban, và trở nên rất nổi tiếng.
Vào tháng 3/2024, Cobie đã công bố phát hành phiên bản thử nghiệm của nền tảng Echo và hoàn thành giao dịch huy động vốn đầu tiên: Ethena đã huy động 300.000 USD thông qua Echo.
Khác với các nền tảng IC0 công khai với sự tham gia của đông đảo người dùng (như Coinlist), Echo không phải là nền tảng huy động vốn công khai dành cho nhà đầu tư bán lẻ, mà giống như một liên minh cộng đồng nhà đầu tư crypto. Trên nền tảng Echo, người dùng hỗ trợ với tư cách là người dẫn đầu đầu tư lập ra nhóm đầu tư của riêng họ, chia sẻ khoản đầu tư của mình với các thành viên trong nhóm, cùng nhau đầu tư, sau đó người dẫn đầu có thể trích một phần lợi nhuận từ khoản đầu tư.
Cơ chế hoạt động của sản phẩm Echo tương tự như sản phẩm đầu tư liên kết (Syndicates) do công ty khởi nghiệp Mỹ AngelList ra mắt, nhằm cho phép các nhà đầu tư thiên thần cá nhân có thể như các quỹ VC tìm nhà cung cấp thanh khoản (LP) để huy động vốn, sau đó được hưởng một phần lợi nhuận từ khoản đầu tư, giúp những nhà đầu tư có ít vốn nhưng nhiều nguồn lực có cơ hội đóng vai trò như các quỹ VC. Do đó, Echo cũng được gọi là nền tảng đầu tư liên kết thiên thần crypto.
Giá trị của mỗi giao dịch huy động vốn trên Echo thường tập trung vào vài trăm nghìn USD, số lượng nhà đầu tư tham gia cũng chủ yếu trong khoảng vài chục người, phù hợp hơn với giai đoạn đầu tư thiên thần, giai đoạn VC của các dự án.
Hiện tại, người dùng muốn đầu tư vào các dự án trên nền tảng Echo đều phải trải qua quy trình KYC thông qua email, ví, tài khoản X, v.v. Đáng chú ý là, các đợt huy động vốn trên Echo đều là bán riêng tư, không công khai bất kỳ chi tiết nào, không tiến hành tiếp thị hay quảng bá, chỉ những nhà đầu tư đủ điều kiện mới có thể xem thông tin giao dịch. Người dùng muốn đầu tư cần phải tham gia vào nhóm do người dẫn đầu thành lập để có thể tiếp cận thông tin huy động vốn, và thông thường những người nổi tiếng trong ngành công nghiệp crypto sẽ có nhiều khả năng được mời tham gia.
Theo tiết lộ, những người như CEO của The Block, Larry Cermak, và nhà sáng lập Aave, Marc Zeller, đều đã thiết lập nhóm của riêng họ trên Echo, và người dùng muốn tham gia không chỉ cần phải qua kiểm tra, mà còn phải đáp ứng một số điều kiện nhất định mới có thể tiếp cận các cơ hội đầu tư cụ thể trong nhóm.
Kể từ khi ra mắt, các dự án crypto đã huy động vốn thông qua nền tảng Echo vượt quá 30+, bao gồm nhiều dự án crypto nổi tiếng như Ethena, Morph, Usual, Hyperlane, OneBalance, Wildcat, Sphere, Dawn, Derive, Monad, Initia, MegaETH. Ngày 17/1, nền tảng giao dịch phi tập trung GTE_XYZ cũng đã huy động được 2,5 triệu USD thông qua nền tảng Echo.
Trong đó, vào tháng 12, dự án MegaETH đã thu hút sự chú ý của cộng đồng crypto khi hoàn thành việc huy động 10 triệu USD thông qua nền tảng Echo. Theo tiết lộ từ cuộc phỏng vấn với đồng sáng lập MegaETH, Shuyao Kong, MegaETH đã chỉ mất 56 giây để đạt được mục tiêu huy động 4,2 triệu USD lần đầu tiên trên Echo, sau đó họ quyết định huy động thêm 5,8 triệu USD trên Echo và hoàn thành trong 75 giây.
Theo dữ liệu thống kê của Dune, tính đến ngày 17/1, tổng giá trị huy động vốn trên nền tảng Echo đã lên tới 66,6 triệu USD, với 6.104 người dùng đầu tư, số giao dịch huy động vốn trên 5.000 USD đã lên tới 177 giao dịch. Giá trị trung bình mỗi giao dịch huy động vốn khoảng 360.000 USD, số người tham gia mỗi giao dịch trung bình khoảng 130 người, giá trị đầu tư trung bình mỗi người dùng khoảng 3.130 USD.
Theo thông tin công khai về các dự án đầu tư, một số người dùng cộng đồng Bit đã tổng kết rằng cơ chế giới thiệu và mô hình chia lợi nhuận của Echo đã làm cho các khoản đầu tư đáng tin cậy trở nên dân chủ hơn, và nền tảng này có xu hướng lựa chọn các dự án tiềm năng được các nhóm tinh hoa Bit hỗ trợ.
Liên minh nhà đầu tư KOL Bit do Delphi Labs nuôi dưỡng
Legion là nền tảng IC0 trên Chuỗi do quỹ đầu tư Bit Delphi Labs nuôi dưỡng, nhằm mục đích xây dựng một hệ thống uy tín của nhà đầu tư, từ đó cho phép các dự án quyết định số tiền đầu tư và các ưu đãi chiết khấu sẽ được phân bổ cho các nhà đầu tư. Nền tảng này đã công bố hoàn thành vòng gọi vốn giống như 2 triệu USD vào tháng 8 năm 2024, do Cyber Fund dẫn đầu, với sự tham gia của AllianceDAO, Delphi Labs, LongHash và các nhà đầu tư khác.
Cách thực hiện cụ thể là: Legion cung cấp điểm số Legion Scores, tích hợp uy tín trên Chuỗi và ngoài Chuỗi, để mỗi người dùng trên Legion đều được phân bổ một điểm số Legion, phản ánh giá trị và năng lực của người dùng ở nhiều khía cạnh.
Sau khi đăng ký trên nền tảng Legion, người dùng sẽ nhận được một điểm số bằng cách kết nối các tài khoản mạng xã hội như X, địa chỉ ví và các thông tin về năng lực cá nhân hoặc nguồn lực có thể cung cấp cho các dự án. Hiện tại, điểm số cụ thể của Legion phụ thuộc vào dữ liệu của người dùng trong 4 lĩnh vực: "ảnh hưởng trên mạng xã hội, kinh nghiệm phát triển, tương tác trên Chuỗi, lịch sử đầu tư và tăng trưởng".
Thông qua điểm số Legion, nhà đầu tư chứng minh được khả năng giao dịch và tình hình dữ liệu trong quá khứ, các dự án có thể tùy chỉnh nhu cầu huy động vốn dựa trên nhu cầu của dự án, sử dụng tiêu chuẩn trên Chuỗi và ngoài Chuỗi của mỗi nhà đầu tư để xác định phân bổ, danh sách trắng, chiết khấu, v.v., chỉ cho phép nhóm nhà đầu tư cụ thể tham gia, như các dự án ban đầu có thể chọn những người dùng có ảnh hưởng trên mạng xã hội lớn, có nguồn lực và năng lực làm những người tham gia đầu tiên, đồng thời cũng là những người khởi xướng cộng đồng dự án. Nếu người dùng được phân bổ nhưng không đầu tư, điểm số nhà đầu tư của bạn sẽ giảm.
Theo tiết lộ của người dùng cộng đồng đầu tư, Legion có xu hướng ưa thích những KOL có nền tảng người hâm mộ lớn. Do đó, Legion cũng được coi là liên minh đầu tư KOL Bit.
Vào ngày 15 tháng 1, tài khoản mạng xã hội chính thức của Legion trên X cho biết, sau 6 tháng ra mắt, nền tảng Legion đã hoàn thành gọi vốn cho 5 dự án Bit, bao gồm: mạng L2 mô-đun Fuel, mạng DePin Pulse, dự án DePIN Silencio, tính toán riêng tư Enclave, và nền tảng AI Agent Almanak.
Trong đó, Fuel đã ra mắt trên sàn giao dịch Bitget vào ngày 14 tháng 12, một thời gian sau đã tăng lên 8 USD, mức lợi nhuận thông qua đầu tư Legion đã vượt quá 27 lần. Chính hiệu ứng gia tăng của Fuel đã giúp Legion được chào đón trong cộng đồng Bit.
Nền tảng chào bán công khai do cựu quản lý Binance thành lập - Buidlpad
Buidlpad là nền tảng IC0 được thành lập bởi Erick Zhang, đối tác quản lý của Nomad Capital, người từng là giám đốc viện nghiên cứu của Binance và phụ trách nền tảng Lanuchpad, công bố ra mắt nền tảng chào bán công khai Bit Buidlpad vào tháng 12 năm 2024, dành cho người dùng tuân thủ KYC ở các khu vực không bị hạn chế.
Vào ngày 10 tháng 1, Buidlpad đã công bố rằng giao thức reStake của sinh thái Solana, LAYER, sẽ được chào bán công khai trên nền tảng này vào ngày 13 tháng 1, đây là đợt chào bán công khai đầu tiên của nền tảng Buidlpad kể từ khi ra mắt.
Tuy nhiên, vào ngày 13 tháng 1, Buidlpad cho biết do số lượng người đăng ký tham gia nhiều hơn 15 lần so với dự kiến, nên thời gian bắt đầu đợt chào bán LAYER đã bị hoãn lại đến ngày 16 tháng 1.
Theo thông tin công bố, LAYER dự kiến huy động 10,5 triệu USD với mức định giá 350 triệu USD, cung cấp 30 triệu token, mỗi token khoảng 0,35 USD. Ngoài việc danh sách trắng có thể mua tối đa 5.000 USD tương đương SOL, những người tham gia khác cần mua tối thiểu 50 USD SOL, tối đa chỉ được mua 2.000 USD tương đương SOL.
Vào ngày 18 tháng 1, đợt chào bán công khai LAYER kết thúc, cuối cùng đã huy động được 57,3 triệu USD, vượt 545,24% so với kế hoạch ban đầu là 10,5 triệu USD.
Tương tự, người dùng muốn sử dụng nền tảng Buidlpad cũng cần phải qua xác minh KYC.
Tuy nhiên, so với các nền tảng gọi vốn như Echo, Legion, nền tảng Buidlpad hướng đến người dùng rộng hơn, phù hợp với những người chơi đáp ứng tiêu chuẩn KYC, giống như các IC0 hướng đến công chúng trước đây.
