Giao thức cho vay DeFi Gearbox Protocol hợp tác với nhà lãnh đạo trong lĩnh vực staking thanh khoản Lido Finance để phát hành thị trường tín dụng độc lập được thiết kế riêng cho wstETH. Ví dụ này dựa trên cấu trúc cho vay trưởng thành của Gearbox Protocol, lần đầu tiên thực hiện dịch vụ đòn bẩy được điều chỉnh cho các token staking thanh khoản (LST), cung cấp giải pháp tăng cường lợi nhuận an toàn và hiệu quả cho người dùng cá nhân và tổ chức, dẫn đầu giai đoạn nâng cấp hiệu quả vốn của đường đua staking DeFi.
Cách mạng lợi nhuận do công nghệ thúc đẩy, hệ sinh thái cùng có lợi được hình thành
Ví dụ thị trường tín dụng Gearbox-Lido được ra mắt lần này đã sâu sắc kết hợp công nghệ lắng đọng trong staking thanh khoản của Lido Finance với cơ sở hạ tầng đòn bẩy on-chain của Gearbox Protocol. Đối với người cho vay, thị trường này sáng tạo tổng hợp lợi nhuận staking cơ bản của wstETH, lãi suất cho vay động và nhiều khích lệ từ Gearbox Protocol, Lido Finance và nền tảng P2P. Người dùng có thể nhận được lợi nhuận tổng hợp ngay lập tức bằng cách gửi wstETH mà không cần chịu mất mát thay đổi hoặc khóa tài sản.
Người đi vay có thể mở khóa các chiến lược sáng tạo thông qua ví dụ này. Người dùng sử dụng wstETH làm tài sản thế chấp, vay tiền và đầu tư định hướng vào token reStake rstETH của Mellow Protocol hoặc nhóm xác thực DVT dvstETH của Lido Finance, nhận thêm 1% phần thưởng năm ngoài lợi nhuận staking cơ bản. Đáng chú ý là mặc dù chiến lược rstETH sẽ giảm 65% điểm thưởng P2P, nhưng lợi nhuận reStake đa chuỗi đạt được thông qua giao thức Symbiotic vẫn rất hấp dẫn. Gearbox dApp đã tích hợp các thông số cho vay và hướng dẫn chiến lược chi tiết, người dùng có thể nhanh chóng tạo danh mục đầu tư thông qua việc kết nối nhóm nợ Nexo USDT.
Mô hình từ nhóm đến tài khoản đột phá các nút thắt của ngành, 40+ giao thức tích hợp xây dựng hàng rào bảo vệ
Kiến trúc "từ nhóm đến tài khoản" (Pool-to-Account) độc đáo của Gearbox Protocol trở thành nền tảng kỹ thuật của sự hợp tác này. Khác với mô hình Pool-to-Peer truyền thống với lãi suất thống nhất cứng nhắc, kiến trúc này cho phép điều chỉnh phí rủi ro theo thời gian thực dựa trên loại tài sản thế chấp, ví dụ như chi phí cho vay của wstETH và các tài sản đuôi dài khác sẽ được định giá khác biệt. Đồng thời, bằng cách thống nhất nhiều loại tài sản thế chấp vào một nhóm thanh khoản duy nhất, hoàn toàn giải quyết vấn đề phân mảnh vốn do mô hình Peer-to-Peer gây ra, nâng cao hiệu suất sử dụng vốn. Hiện tại, các thông số rủi ro của ví dụ này được Chaos Labs thiết kế tùy chỉnh.
DAO quản trị bảo vệ sự phát triển lâu dài, giải pháp cấp tổ chức mở ra sự mở rộng của hệ sinh thái
Về mặt quản trị, Gearbox DAO sẽ chủ trì việc điều chỉnh các thông số cốt lõi của ví dụ này, Lido và P2P tham gia thảo luận quyết định then chốt thông qua cơ chế đề án trước, đảm bảo sự cân bằng giữa tính phi tập trung và chuyên nghiệp của quản trị.
Về mặt an toàn, dự án đã được 10 cơ quan kiểm toán của bên thứ ba xác minh mã và thiết lập chương trình thưởng lỗ hổng, xây dựng một hệ thống phòng thủ nhiều lớp hàng đầu trong ngành.
Đối với các tổ chức tìm kiếm sự mở rộng on-chain, sự hợp tác này cung cấp một mẫu tiêu chuẩn. Các bên giao thức không cần xây dựng lại cấu trúc cơ bản, mà có thể tùy chỉnh tài sản thế chấp, đường cong lãi suất và chiến lược tích hợp dựa trên hệ thống mô-đun có thể mở rộng của Gearbox Protocol.
Triển vọng tương lai
Sự hợp tác giữa Gearbox Protocol và Lido Finance không chỉ là một bước đột phá công nghệ trong lĩnh vực staking thanh khoản, mà còn là một cột mốc quan trọng của hệ sinh thái DeFi hướng tới hiệu quả vốn và sáng tạo lợi nhuận. Thông qua việc ra mắt thị trường tín dụng chuyên biệt cho wstETH, các đối tác tổ chức có thể nhanh chóng triển khai các dịch vụ tài chính on-chain được điều chỉnh.
Trong tương lai, Gearbox Protocol sẽ tiếp tục thúc đẩy việc khai thác giá trị sâu, cung cấp các giải pháp tài chính phi tập trung an toàn và hiệu quả hơn cho người dùng toàn cầu và các đối tác cấp tổ chức.
————
Về Gearbox ProtocolGearbox Protocol là giao thức cho vay DeFi với trọng tâm là "đòn bẩy có thể ghép nối", cho phép người dùng thực hiện các chiến lược DeFi có đòn bẩy trong một giao dịch duy nhất thông qua tài khoản tín dụng, đã tích hợp hơn 40 giao thức như Uniswap, Curve, Convex.
Về Lido FinanceLido là giải pháp staking thanh khoản hàng đầu thế giới, hỗ trợ staking tài sản đa chuỗi như ETH, SOL.
