Các cá nhân và nhóm Nga đang sử dụng hệ sinh thái tiền điện tử của Kyrgyzstan để né tránh các lệnh trừng phạt quốc tế, theo nghiên cứu từ công ty tình báo blockchain có trụ sở tại Anh TRM Labs.
Công bố các phát hiện của mình trên blog, TRM Labs cho biết Kyrgyzstan dường như đang phục vụ như một mặt trước cho các nền tảng và dịch vụ tiền điện tử liên quan đến sàn giao dịch crypto Nga Garantex, đã bị đóng cửa vào tháng 3 sau một chiến dịch quốc tế.
Các kết luận của họ dựa trên phân tích các giao dịch chuyển tiền giữa các thực thể liên quan đến Nga và các nền tảng đăng ký tại Kyrgyzstan, bao gồm các giao dịch chuyển stablecoin A7A5, mà trước đây họ đã báo cáo đã được sử dụng để chuyển tiền từ Garantex sang Grinex có trụ sở tại Kyrgyzstan.
Báo cáo cũng phát hiện ra rằng nhiều nền tảng của Kyrgyzstan được đăng ký với cùng địa chỉ cư trú, thông tin liên hệ và người sáng lập, đây là hành vi điển hình của các công ty bình phong.
Trên thực tế, hoạt động liên quan đến Nga chiếm gần như toàn bộ ngành tiền điện tử của Kyrgyzstan, mà báo cáo cho rằng đã "hầu như không tồn tại" một tháng trước khi Nga xâm nhập Ukraine vào tháng 2 năm 2022.
"Sự tăng trưởng gần đây của ngành tiền điện tử Kyrgyzstan dường như do nhu cầu của Nga thúc đẩy, không phải do sử dụng trong nước," Isabella Chase, Trưởng bộ phận Chính sách EMA của TRM Labs, nói với Decrypt.
Chính phủ Kyrgyzstan đã thông qua luật ủng hộ crypto vào tháng 1 năm 2022, thực tế là công nhận tiền điện tử như tài sản, đồng thời thiết lập chế độ đăng ký cho các nhà cung cấp dịch vụ tài sản ảo (VASP).
Cùng với nhu cầu gia tăng từ Nga, việc thông qua luật này đã cho phép khu vực crypto của Kyrgyzstan phát triển nhanh chóng, với các VASP có khối lượng giao dịch 59 triệu đô la vào cuối năm 2022, và sau đó là 4,2 tỷ đô la trong bảy tháng đầu tiên của năm 2024.
Tuy nhiên, Chase nhấn mạnh rằng "không có bằng chứng đáng kể về việc áp dụng bán lẻ địa phương hoặc nhu cầu hữu cơ trong chính Kyrgyzstan", ngụ ý rằng ngành tiền điện tử của Kyrgyzstan về cơ bản là sản phẩm phụ của đối tác Nga.
Theo TRM Labs, "Nhiều nền tảng đăng ký tại Kyrgyzstan, bao gồm Grinex và Meer, thể hiện các liên kết rõ ràng với các sàn giao dịch crypto Nga như Garantex và tạo điều kiện các giao dịch chuyển đổi ruble sang crypto quy mô lớn bằng các stablecoin được Nga hỗ trợ như A7A5," Chase giải thích. Cô cho biết thêm rằng các nền tảng này đã trở thành "các kênh chính để các thực thể Nga - cả hợp pháp và bất hợp pháp - tìm cách truy cập các hệ thống tài chính toàn cầu giữa bối cảnh các lệnh trừng phạt".
Báo cáo của TRM Labs cũng xác định một số thực thể đã sử dụng các sàn giao dịch của Kyrgyzstan để né tránh các lệnh trừng phạt, bao gồm nhóm vũ trang Rusich Group, đã đăng ký các địa chỉ ví với Sàn giao dịch Envoys Vision Digital (EVDE).
Công ty cũng phát hiện ra rằng EVDE và các sàn giao dịch khác có sự tương tác với các công ty hậu cần xuyên biên giới và các tổ chức tài chính Trung Quốc, cho thấy Kyrgyzstan đang đóng vai trò ngày càng quan trọng trong việc giúp Nga mua sắm hàng hóa hai mục đích (như chip bán dẫn và máy bay không người lái) cho mục đích quân sự.
Ví dụ, thương mại song phương giữa Kyrgyzstan và Nga đã có giá trị 3,5 tỷ đô la vào năm ngoái, trong khi nhập khẩu vào Nga qua các quốc gia như Kyrgyzstan đã tăng lên tới 20 tỷ đô la trong nửa đầu năm 2023.
Ngoài ra, TRM Labs cũng trích dẫn số liệu cho thấy xuất khẩu của Trung Quốc đối với 45 loại hàng hóa hai mục đích cụ thể sang Kyrgyzstan và Kazakhstan đã tăng 64% giữa các năm 2022 và 2023, đạt tổng giá trị 1,3 tỷ đô la.
Và hiện tại không có dấu hiệu thực sự nào cho thấy khu vực tiền điện tử của Kyrgyzstan sẽ ngừng mở rộng trong tương lai gần, với hơn 126 VASP hiện đã được cấp phép tại quốc gia này, và Bộ Tài chính đang phát triển một stablecoin trong nước được neo vào USD, USDKG.
Bất kỳ tiến triển tiềm năng nào cũng có thể bị cản trở bởi quản trị và môi trường chính trị của Kyrgyzstan.
Theo Altynai Myrzabekova, Cố vấn Khu vực cho Đông Âu và Trung Á tại tổ chức chống tham nhũng toàn cầu Transparency International, môi trường chính trị của Kyrgyzstan được đặc trưng bởi các hệ thống kiểm soát và cân bằng yếu, cũng như quyền lực hành pháp ngày càng tăng, điều này "tạo ra các điểm yếu" có thể bị khai thác cho các luồng tài chính bất hợp pháp.
"Mặc dù chúng tôi chưa đánh giá độc lập việc sử dụng các sàn giao dịch crypto của Kyrgyzstan bởi các tác nhân Nga," cô nói với Decrypt, "bối cảnh khu vực rộng hơn, bao gồm việc chiếm đoạt nhà nước, sự độc lập của tư pháp yếu, và việc kiểm soát các nguồn tài nguyên thiếu minh bạch, cho thấy rủi ro cao về việc các hành vi như vậy được tạo điều kiện hoặc bỏ qua."
Kyrgyzstan đã được xếp hạng 25/100 trong Chỉ số Nhận thức Tham nhũng năm 2024 của Transparency International, điểm số này thể hiện "những lo ngại nghiêm trọng" về tính liêm chính và minh bạch của khu vực công.
Myrzabekova nói với Decrypt rằng, "Không có các biện pháp bảo vệ mạnh mẽ hơn, các biện pháp minh bạch, và ý chí chính trị để thực thi các khuôn khổ chống rửa tiền và các lệnh trừng phạt," Kyrgyzstan vẫn "rất dễ bị khai thác bởi các tác nhân tham nhũng và các thực thể bị trừng phạt."
