Đây là lý do tại sao sự cố sập Bitcoin có thể báo hiệu mùa Altcoin: Crypto Daybook Americas

Theo Omkar Godbole (Tất cả thời gian theo giờ ET trừ khi có chỉ định khác)

Bitcoin (BTC) đã quay trở lại mức giá trước khi Chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang Jerome Powell đưa ra nhận định ôn hòa vào thứ Sáu, khiến cổ phiếu và tiền điện tử của Hoa Kỳ tăng giá trong thời gian ngắn.

Sự đảo chiều giá BTC đã làm chậm đà tăng của Ether và gây ra tổn thất trên toàn thị trường altcoin. Chỉ số CoinDesk 20 (CD 20) giảm 3% trong 24 giờ, trong khi chỉ số CoinDesk 80 (CD 80) nói chung đã giảm 3,74% tính đến thời điểm viết bài.

Alex Kuptsikevich, nhà phân tích cấp cao tại FxPro, nhận định rằng thanh khoản dường như đang chuyển từ Bitcoin sang các altcoin. "Bitcoin đang giao dịch ở mức 112.000 đô la, sau khi giảm xuống mức thấp nhất là 110.000 đô la - mức yếu nhất kể từ đầu tháng 7. Đợt tăng giá hôm thứ Sáu đã thu hút thêm người bán, đẩy BTC xuống dưới đường trung bình động 50 ngày. Cho đến nay, thanh khoản dường như đang chuyển từ BTC sang Ethereum và các altcoin khác như Solana. Tuy nhiên, chúng tôi không thể loại trừ khả năng đây là một dấu hiệu báo trước, khi Bitcoin có khả năng bắt đầu giai đoạn 'bán khi giá tăng', giai đoạn này có thể sớm lan sang các altcoin", Kuptsikevich cho biết trong email.

Thêm vào câu chuyện, công ty phân tích blockchain Lookonchain đã báo cáo rằng một “cá voi” bitcoin nổi tiếng, người đã nhận được 100.000 BTC từ rất lâu trước đây, đã bắt đầu chuyển sang ether vào cuối tuần.

QCP Vốn có trụ sở tại Singapore cũng đưa ra quan điểm dài hạn hơn, cho biết: “Trong ngắn hạn, BTC dường như đang nhường đà tăng cho ETH, nhưng triển vọng cơ cấu của chúng tôi về Bitcoin vẫn lạc quan. Tương tự như việc hấp thụ khoảng 80.000 BTC nguồn cung cũ hồi tháng 7, chúng tôi kỳ vọng các tổ chức sẽ tiếp tục mua vào khi giá giảm một cách có chọn lọc.”

Nhấn mạnh sự quan tâm của các tổ chức đối với việc mua Đáy , Metaplanet, công ty niêm yết tại Tokyo, đã công bố việc mua thêm 103 BTC, nâng tổng số BTC nắm giữ lên 18.991 BTC. Những diễn biến này diễn ra sau khi Bộ trưởng Tài chính Nhật Bản công nhận tài sản tiền điện tử được quản lý là một công cụ đa dạng hóa hợp pháp trong danh mục đầu tư rộng hơn.

Về mặt phái sinh, biến động giá kể từ thứ Sáu đã tạo ra hoạt động đáng chú ý. Hyperliquid, một nền tảng tương lai vĩnh cửu on-chain , đã công bố đạt khối lượng giao dịch giao ngay cao nhất mọi thời đại trong 24 giờ là 3,4 tỷ đô la, chủ yếu nhờ sự gia tăng của tiền gửi BTC và ETH .

Sàn giao dịch này hiện được xếp hạng là địa điểm giao dịch BTC giao ngay lớn thứ hai trên cả các sàn giao dịch tập trung và phi tập trung, với khối lượng giao dịch giao dịch BTC 24 giờ đạt 1,5 tỷ đô la. Sự gia tăng này phản ánh sức hút ngày càng tăng của các hệ sinh thái giao dịch chuyên biệt dựa trên blockchain.

Trong khi đó, trên các thị trường truyền thống, Chỉ số Đô la Mỹ (DXY) tăng nhẹ 0,22% lên 97,94 sau khi giảm gần 1% vào thứ Sáu. Giá vàng vẫn đi ngang, trong khi cổ phiếu châu Âu và hợp đồng tương lai S&P 500 giảm, cho thấy mức độ e ngại rủi ro của nhà đầu tư. Hãy cảnh giác!

Những gì cần xem

• Tiền điện tử
  • Ngày 27 tháng 8, 3 giờ sáng: Mantle Network (MNT), một blockchain lớp 2 của Ethereum, sẽ triển khai bản nâng cấp mạng chính lên phiên bản 1.3.1, cho phép hỗ trợ bản cập nhật Prague của Ethereum và giới thiệu các tính năng mới cho người dùng và nhà phát triển nền tảng.
• Vĩ mô
  • Ngày 25 tháng 8, 3 giờ chiều: Ngân hàng Trung ương Paraguay công bố dữ liệu lạm phát giá sản xuất tháng 7.
    • PPI so với cùng kỳ năm trước 4,8%
  • Ngày 26 tháng 8, 8:30 sáng: Cục Thống kê Dân số Hoa Kỳ công bố dữ liệu đơn đặt hàng hàng hóa bền vững trong tháng 7.
    • Đơn đặt hàng hàng hóa bền theo tháng ước tính -4% so với trước đó -9,3%
    • Đơn đặt hàng hàng hóa bền lâu Ex Defense MoM trước đó -9,4%
    • Đơn đặt hàng hàng hóa bền lâu không bao gồm vận tải theo tháng ước tính 0,1% so với 0,2% trước đó
  • Ngày 26 tháng 8, 10 giờ sáng: Hội đồng Hội nghị (CB) công bố dữ liệu về niềm tin người tiêu dùng Hoa Kỳ trong tháng 8.
    • Niềm tin người tiêu dùng CB ước tính đạt 98 so với mức trước đó là 97,2
  • Ngày 27 tháng 8: Hoa Kỳ sẽ áp dụng mức thuế bổ sung 25% đối với hàng nhập khẩu của Ấn Độ liên quan đến việc mua dầu của Nga, trên thực tế nâng tổng mức thuế đối với nhiều mặt hàng lên khoảng 50%.
• Thu nhập (Ước tính dựa trên dữ liệu FactSet)
  • Ngày 27 tháng 8: NVIDIA (NVDA), sau thị trường, 1,00 đô la
  • Ngày 28 tháng 8: IREN ( IREN ), sau thị trường, 0,18 USD

Sự kiện Token

• Phiếu bầu và lời kêu gọi quản trị
  • DYDX (DYDX) đang bỏ phiếu về việc có nên phê duyệt việc cập nhật Danh sách trắng cho Chương trình Liên kết VIP hay không. Việc bỏ phiếu sẽ kết thúc vào ngày 25 tháng 8.
  • Ngày 25 tháng 8: Supra (SURPA) sẽ tổ chức cuộc gọi cộng đồng lúc 08:00.
• Mở khóa
  • Ngày 25 tháng 8: Venom (VENOM) sẽ mở khóa 2,34% nguồn cung lưu hành trị giá 9,45 triệu đô la.
  • Ngày 28 tháng 8: Jupiter (JUP) sẽ mở khóa 1,78% nguồn cung lưu hành trị giá 26,36 triệu đô la.
  • Ngày 1 tháng 9: Sui (Sui) sẽ phát hành 1,25% lượng cổ phiếu lưu hành trị giá 153,1 triệu đô la.
• Ra mắt Token báo
  • Ngày 25 tháng 8: Kek (KEK) sẽ niêm yết trên Poloniex.
  • Ngày 25 tháng 8: DNA (DNA) sẽ được niêm yết trên BitMart.
  • Ngày 25 tháng 8: Cudis (CUDIS) sẽ niêm yết trên Gate.io
  • Ngày 26 tháng 8: Centrifuge (CFG) sẽ niêm yết trên Bybit.

Hội nghị

Hội nghị Chính sách & Quy định CoinDesk (trước đây gọi là State of Crypto) là một sự kiện đặc biệt kéo dài một ngày được tổ chức tại Washington vào ngày 10 tháng 9, cho phép các cố vấn pháp lý, cán bộ tuân thủ và giám đốc điều hành cơ quan quản lý gặp gỡ các quan chức công chịu trách nhiệm về luật pháp và giám sát quy định về tiền điện tử. Số lượng chỗ ngồi có hạn. Sử dụng mã CDB10 để được giảm giá 10% khi đăng ký đến hết ngày 31 tháng 8.

• Ngày 25-26 tháng 8: WebX 2025 (Tokyo)
• Ngày 27 tháng 8: Hội nghị thượng đỉnh các nhà lãnh đạo Blockchain 2025 (Tokyo)
• Ngày 27-28 tháng 8: Hội nghị Stablecoin 2025 (Thành phố Mexico)
• Ngày 28-29 tháng 8: Bitcoin Châu Á 2025 (Hồng Kông)

Token Talk

Bởi Shaurya Malwa

• Hyperliquid đạt khối lượng giao dịch Cao nhất mọi thời đại giao ngay 24 giờ mới là 3,4 tỷ đô la, nhờ lượng tiền gửi BTC và ETH tăng vọt và giao dịch thông qua Hyperunit.
• Sự tăng đột biến này đã đưa Hyperliquid trở thành địa điểm lớn thứ hai cho giao dịch BTC giao ngay, trên cả nền tảng tập trung và phi tập trung, với khối lượng giao dịch BTC riêng là 1,5 tỷ đô la.
• Những cột mốc khối lượng giao dịch như vậy cải thiện sức hấp dẫn của Hyperliquid bằng cách chứng minh khả năng xử lý luồng lệnh ở quy mô tổ chức.
• Kiến trúc của nền tảng — được xây dựng trên HyperCore (Lớp 1 với Consensus HyperBFT) và HyperEVM — mang lại Tính chất cuối cùng dưới một giây, Xuất lượng cao và khả năng tương thích Máy ảo Ethereum (EVM) , khiến nền tảng này trở nên cực kỳ hấp dẫn đối với cả các nhà giao dịch tần suất cao và các nhà xây dựng DeFi .
• Khối lượng giao dịch ngày càng tăng, đặc biệt là trên thị trường giao ngay BTC , củng cố giá trị đề xuất của Hyperliquid như một lớp thanh khoản trong DeFi, củng cố luận điểm “AWS về thanh khoản” được thúc đẩy bởi hiệu suất và chiều sâu của cơ sở hạ tầng.
• Sự tăng trưởng tại chỗ bổ sung cho sự thống trị vĩnh viễn của nó—nơi nền tảng này đã chiếm được 60–70% thị phần Sàn phi tập trung (DEX) , mang lại doanh thu on-chain nhiều hơn cả Ethereum.
• Khối lượng giao dịch giao dịch cao mang lại lợi ích thực sự cho người nắm giữ HYPE — Token của nó được hưởng lợi từ việc mua lại thường xuyên được tài trợ bởi dòng phí giao dịch thông qua Quỹ hỗ trợ, gắn kết việc sử dụng nền tảng trực tiếp với giá trị Token dài hạn.

Định vị phái sinh

• Hợp đồng tương lai mở toàn cầu của BTC và HYPE đã tăng lần lượt 1% và 3% trong 24 giờ qua, trái ngược với xu hướng rút vốn chung được quan sát thấy ở 10 mã thông báo hàng đầu khác.
• Tổng hợp hợp đồng mở (open interest) của các hợp đồng tương lai vĩnh viễn định giá bằng USD và USDT trên các sàn giao dịch hàng đầu như Binance, Bybit, OKX, Deribit và Hyperliquid vẫn giữ nguyên vào thứ Sáu bất chấp đà tăng giá. Tuy nhiên, kể từ đó, open interest đã tăng từ khoảng 260.000 hợp đồng lên 282.000 hợp đồng, cho thấy tâm lý "bán ra khi giá tăng" của các nhà giao dịch. (xem phần biểu đồ trong ngày).
• Ngược lại, trường hợp trên thị trường Ether lại diễn ra, khi OI tăng cao hơn trong đợt tăng giá hôm thứ Sáu và đã giảm theo đà giảm giá. Mô hình này cho thấy đà tăng giá tạm thời chững lại chứ không phải là sự hình thành các vị thế Short mới, cho thấy một giai đoạn nghỉ ngơi của xu hướng tăng giá thay vì chuyển sang tâm lý bi quan.
• Nói về tỷ lệ tài trợ, ngoại trừ ADA, hầu hết các mã thông báo đều có tỷ lệ dương, cho thấy xu hướng ròng hướng tới các vị thế mua dài hạn tăng giá.
• Giá trị giao dịch hợp đồng tương lai Altcoin (OI) đã tăng vọt hơn 9,2 tỷ đô la chỉ trong một ngày vào thứ Sáu, đưa tổng giá trị giao dịch lên mức cao mới là 61,7 tỷ đô la. Glassnode cho biết: "Dòng tiền đổ vào nhanh chóng như vậy cho thấy các altcoin đang ngày càng thúc đẩy đòn bẩy, biến động và tính mong manh trên thị trường tài sản kỹ thuật số".
• Trên CME, khối lượng giao dịch hợp đồng quyền chọn Ether mở (OI) đã đạt mức kỷ lục trên 1 tỷ đô la vào thứ Sáu. Điều này diễn ra sau khi thị trường tương lai ghi nhận số lượng người nắm giữ lớn kỷ lục vào đầu tháng này. Khối lượng giao dịch hợp đồng tương lai Ether (OI) đạt mức cao mới trên 2 triệu ETH.
• Lãi suất mở danh nghĩa trong các quyền chọn BTC đã tăng lên 4,85 tỷ đô la, mức cao nhất kể từ tháng 4, do hoạt động tương lai vẫn ảm đạm.
• Trên Deribit, các quyền chọn BTC tiếp tục cho thấy xu hướng thiên về quyền chọn bán cho đến ngày đáo hạn tháng 12, trái ngược với tâm lý lạc quan trên thị trường sau bài phát biểu của Powell. Trong trường hợp của Ether, quyền chọn mua được giao dịch ở mức giá cao hơn một chút.

Biến động thị trường

• BTC giảm 4,45% so với 4 giờ chiều ET thứ Sáu ở mức 111.825,43 đô la (24 giờ: -2,63%)
• ETH giảm 4,84% xuống còn 4.612,09 đô la (24 giờ: -2,89%)
• CoinDesk 20 giảm 4,23% xuống còn 4.125,81 (24 giờ: -2,93%)
• Tỷ lệ Staking tổng hợp Ether CESR giảm 14 điểm cơ bản xuống còn 2,83%
• Tỷ lệ tài trợ BTC là 0,0096% (10,5525% hàng năm) trên Binance

• DXY tăng 0,19% ở mức 97,90
• Giá vàng tương lai giảm 0,28% xuống còn 3.408,80 đô la
• Giá bạc tương lai giảm 0,88% xuống còn 38,71 đô la
• Nikkei 225 đóng cửa tăng 0,41% ở mức 42.807,82
• Hang Seng đóng cửa tăng 1,94% ở mức 25.829,91
• FTSE tăng 0,13% lên 9.321,40
• Euro Stoxx 50 giảm 0,49% xuống còn 5.461,49
• DJIA đóng cửa vào thứ sáu tăng 1,89% ở mức 45.631,74
• S&P 500 đóng cửa tăng 1,52% ở mức 6.466,91
• Nasdaq Composite đóng cửa tăng 1,88% ở mức 21.496,54
• S&P/TSX Composite đóng cửa tăng 0,99% ở mức 28.333,13
• S&P 40 Mỹ Latinh đóng cửa tăng 2,87% ở mức 2.737,36
• Lãi suất Treasury Mỹ kỳ hạn 10 năm tăng 1,1 điểm cơ bản lên 4,269%
• Hợp đồng tương lai E-mini S&P 500 giảm 0,23% xuống còn 6.468,50
• Hợp đồng tương lai E-mini Nasdaq-100 giảm 0,32% xuống còn 23.495,25
• Chỉ số trung bình công nghiệp Dow Jones E-mini giảm 0,21% xuống 45.619,00

Thống kê Bitcoin

• Sự thống trị của BTC : 58,21% (+0,45%)
• Tỷ lệ Ether-bitcoin: 0,04123 (-2,07%)
• Hashrate (trung bình động bảy ngày): 954 EH/giây
• Giá băm (giao ngay): 54,38 đô la
• Tổng phí: 3,478 BTC / 387.601 đô la
• Hợp đồng tương lai CME mở: 1453.320 BTC
• Giá BTC tính theo vàng: 33,1 oz.
• Vốn hóa thị trường BTC so với vàng: 9,36%

Phân tích kỹ thuật

• XRP hiện đang giao dịch trong đám mây Ichimoku, cho thấy sự không chắc chắn.
• Sự sụt giảm xuống dưới phần cuối của đám mây sẽ báo hiệu sự tiếp tục của xu hướng giảm rộng hơn.
• XRP đạt đỉnh ở mức 3,65 đô la vào tháng trước với mô hình nến giảm giá hình đỉnh nhíp .

Cổ phiếu tiền điện tử

• Chiến lược (MSTR): đóng cửa vào thứ Sáu ở mức 358,13 đô la (+6,09%), -3,76% ở mức 344,65 đô la trước thị trường
• Coinbase Global (COIN): đóng cửa ở mức 319,85 đô la (+6,52%), -2,47% ở mức 311,96 đô la
• Circle (CRCL): đóng cửa ở mức 135,04 đô la (+2,46%), +0,19% ở mức 135,30 đô la
• Galaxy Digital (GLXY): đóng cửa ở mức 25,57 đô la (+7,03%), -4,5% ở mức 24,42 đô la
• Tăng giá (BLSH): đóng cửa ở mức 70,82 đô la (+1,46%), -4,08% ở mức 67,93 đô la
• MARA Holdings (MARA): đóng cửa ở mức 16,29 đô la (+5,03%), -4,05% ở mức 15,63 đô la
• Riot Platforms (RIOT): đóng cửa ở mức 13,22 đô la (+7,74%), -3,48% ở mức 12,76 đô la
• Core Scientific (CORZ): đóng cửa ở mức 13,55 đô la (-1,74%), -0,52% ở mức 13,48 đô la
• CleanSpark (CLSK): đóng cửa ở mức 9,82 đô la (+5,25%), -3,56% ở mức 9,47 đô la
• Quỹ ETF Thợ đào Bitcoin CoinShares Valkyrie (WGMI): đóng cửa ở mức 28,29 đô la (+5,25%)
• Semler Scientific (SMLR): đóng cửa ở mức 31,43 đô la (+4,42%), -2,16% ở mức 30,75 đô la
• Exodus Movement (EXOD): đóng cửa ở mức 27,33 đô la (+4,51%)
• SharpLink Gaming (SBET): đóng cửa ở mức 20,87 đô la (+15,69%), -3,21% ở mức 20,20 đô la

Dòng tiền ETF

ETF BTC giao ngay

• Dòng tiền ròng hàng ngày: -$23,2 triệu
• Dòng tiền ròng tích lũy: 53,8 tỷ đô la
• Tổng số BTC nắm giữ ~1,29 triệu

ETF ETH giao ngay

• Dòng tiền ròng hàng ngày: 337,7 triệu đô la
• Dòng tiền ròng tích lũy: 12,45 tỷ đô la
• Tổng số ETH nắm giữ ~6,27 triệu

Nguồn: Farside Investors

Biểu đồ trong ngày

• Lãi suất mở đối với hợp đồng tương lai vĩnh viễn BTC được niêm yết trên các sàn giao dịch lớn đã tăng cùng với giá giảm kể từ thứ Bảy.
• Sự kết hợp giữa sự gia tăng lãi suất mở cùng với sự giảm giá được cho là sẽ xác nhận xu hướng giảm.

Trong khi bạn đang ngủ

• Bitcoin đảo ngược đà tăng đột biến của Powell với cú sụp đổ chớp nhoáng khi thị trường quyền chọn báo hiệu sự lo ngại sắp tới (CoinDesk): Đợt bán tháo 300 triệu đô la của một "cá voi" đã khiến giá Bitcoin giảm xuống dưới 111.000 đô la, xóa sạch đà tăng do Powell thúc đẩy. Dữ liệu quyền chọn cho thấy quyền chọn bán có giá cao hơn quyền chọn mua khi các nhà giao dịch chuẩn bị cho đợt giảm giá tiếp theo.
• Nghị sĩ Philippines đề xuất dự trữ Bitcoin để giải quyết nợ quốc gia (CoinDesk): Dự luật yêu cầu ngân hàng trung ương phải tích lũy 10.000 BTC trong vòng năm năm, khóa trong hai thập kỷ và chỉ được sử dụng để giảm nợ quốc gia, với doanh số bán được giới hạn ở mức 10% sau mỗi hai năm.
• Bộ trưởng Tài chính Nhật Bản cho biết tài sản tiền điện tử có thể là một phần của danh mục đầu tư đa dạng (CoinDesk): Nhận xét của Katsunobu Katō được đưa ra vào thứ Hai khi phát biểu tại một sự kiện ở Tokyo, trong bối cảnh có những lo ngại về tỷ lệ nợ trên GDP cao của Nhật Bản và khả năng đàn áp tài chính cũng như sự mất giá của đồng yên.
• Tại sao các công ty Treasury Bitcoin lại là thiên đường của những kẻ ngốc (Financial Times): Mặc dù các công ty như vậy có lợi thế hơn so với việc nắm giữ bitcoin trực tiếp — đặc biệt là ở những khu vực pháp lý mà các trở ngại về quy định ngăn cản điều này — chiến lược đòn bẩy của họ có thể phản tác dụng nghiêm trọng khi thị trường Bull kết thúc.
• Phí bảo hiểm đô la cho thấy nhu cầu đối với trái phiếu kho bạc đang giảm (Bloomberg): Phí bảo hiểm đô la trên thị trường phái sinh ngoại hối gần như biến mất lần đầu tiên sau năm năm, khi các nhà đầu tư nước ngoài hiện chỉ nắm giữ một phần ba trái phiếu kho bạc so với khoảng một nửa vào năm 2012.
• 5 năm sau, cuộc khủng hoảng bất động sản của Trung Quốc vẫn chưa có hồi kết (The New York Times): Hủy niêm yết của China Evergrande hôm nay nhấn mạnh sự tan rã của ngành bất động sản, tuy nhiên Bắc Kinh vẫn tránh một gói cứu trợ toàn diện, cảnh giác với việc lặp lại cuộc giải cứu bằng nợ năm 2015, ngay cả khi giá cả giảm, số lượng nhà trống tăng lên và các công ty nhỏ hơn phá sản.

Trong Ether