Bitcoin đối mặt với khoảng trống CME trước 'Uptober': Crypto Daybook Americas

Theo James Van Straten (Tất cả thời gian theo giờ ET trừ khi có chỉ định khác)

Bitcoin (BTC), tăng 2,5% trong 24 giờ qua, đã tạo ra khoảng cách giá hợp đồng tương lai CME giữa 110.000 đô la và 111.335 đô la. Đó là chênh lệch giữa giá của đồng tiền này khi thị trường CME đóng cửa phiên giao dịch cuối tuần vào thứ Sáu và mở cửa trở lại vào Chủ nhật.

Ether (ETH) cũng đang cho thấy một diễn biến tương tự. Đồng tiền này đã tăng 3,4% và để lại một khoảng trống giá tương lai bắt đầu từ khoảng 4.000 đô la.

Vấn đề của các khoảng trống giá tương lai CME là chúng có xu hướng được lấp đầy. Với việc hai đồng tiền điện tử lớn nhất hiện đang giao dịch ở mức cao hơn, điều đó có nghĩa là cả hai - tại một thời điểm nào đó - đều có khả năng giảm trở lại và kiểm tra lại các mức thấp hơn đó.

Mức đáy hàng tháng của Bitcoin thường có xu hướng xảy ra trong vòng 10 ngày giao dịch đầu tiên, nghĩa là Đáy này có thể xảy ra trong vòng hai tuần tới. Mặc dù tháng 10, thường được gọi là " Tháng Mười ", theo lịch sử là tháng có hiệu suất tốt thứ hai với mức lợi nhuận trung bình là 22%.

Nhìn rộng hơn, Chỉ số CoinDesk 20 đã tăng 3,2% trong 24 giờ qua với tất cả các thành viên đều tăng giá.

Ngoài tiền điện tử, kim loại quý vẫn giữ vững giá, với giá vàng tăng 1,5% vào thứ Hai lên 3.815 đô la và giá bạc tiến gần đến mức cao nhất mọi thời đại là 47 đô la, với mức đột phá tiếp theo là 50 đô la.

Thị trường vĩ mô đang tập trung vào báo cáo việc làm có ảnh hưởng lớn của Hoa Kỳ vào thứ Sáu, với bảng lương phi nông nghiệp, thước đo việc làm mới không bao gồm công việc nông trại và một số ngành nghề nhất định, dự kiến ​​đạt 39.000 việc làm cùng với tỷ lệ thất nghiệp ổn định ở mức 4,3%. Chỉ số PMI Dịch vụ của Viện Quản lý Nguồn cung (ISM) được dự báo ở mức 52, cho thấy sự tăng trưởng liên tục của nền kinh tế lớn nhất thế giới.

Để Bitcoin vượt ra khỏi phạm vi giao dịch hiện tại từ 110.000 đến 120.000 đô la, sự biến động và tâm lý thị trường sẽ cần phải quay trở lại. Quý IV, bắt đầu vào thứ Tư, có thể sẽ là chất xúc tác. Hãy luôn cảnh giác!

Những gì cần xem

• Tiền điện tử
  • 20:00 ngày 29 tháng 9: PancakeSwap (CAKE) ngừng hỗ trợ các nhóm thanh khoản Polygon zkEVM và sổ lệnh Perpetual V1. Người dùng phải rút tiền trước hạn chót.
• Vĩ mô
  • Ngày 29 tháng 9, 7:30 sáng: Thống đốc Fed Christopher J. Waller có bài phát biểu về chủ đề "Thanh toán" tại Frankfurt.
  • Ngày 29 tháng 9, 10:30 sáng: Chỉ số sản xuất của Cục Dự trữ Liên bang Dallas tháng 9 (Trước đó: -1,8)
  • Ngày 29 tháng 9, 1 giờ chiều: Các cơ quan Hoa Kỳ như SEC và Ủy ban thương mại tương lai hàng hóa (CFTC) tổ chức hội nghị bàn tròn về các nỗ lực hài hòa hóa quy định. Xem trực tiếp .
• Thu nhập (Ước tính dựa trên dữ liệu FactSet)
  • Không có lịch trình nào cả.

Sự kiện Token

• Phiếu bầu và lời kêu gọi quản trị
  • Lido DAO đang bỏ phiếu về thiết kế và triển khai bản nâng cấp Lido V3, trong đó có việc giới thiệu kho lưu trữ Staking (stVault) cho phép người dùng lựa chọn nhà điều hành Staking cụ thể. Quá trình bỏ phiếu kết thúc vào ngày 29 tháng 9.
• Mở khóa
  • Không có lịch trình nào cả.
• Ra mắt Token báo
  • Ngày 29 tháng 9: Anoma (XAN) sẽ được niêm yết trên Kucoin .
  • Ngày 29 tháng 9: Chương trình mua lại Treasury Ronin (RON ) bắt đầu.
  • Ngày 29 tháng 9: Falcon Finance (FF) sẽ được niêm yết trên Binance, BingX, Kucoin, Gate.io, Bitget và các sàn giao dịch khác.

Hội nghị

• Ngày 29 tháng 9: CoinFerenceX Singapore
• Ngày 1 trong 2: Hội nghị thượng đỉnh Sonic 2025 (Singapore)

Token Talk

Bởi Oliver Knight

• Token gốc của Plasma, XPL, đang bắt đầu hạ nhiệt sau màn ra mắt giao dịch bùng nổ. Token được Tether hỗ trợ này đang được giao dịch ở mức 1,29 đô la, giảm 12% trong 24 giờ qua, khi khối lượng giao dịch hàng ngày giảm 9% xuống còn 2,3 tỷ đô la.
• Tuy nhiên, hoạt động on-chain lại cho thấy một câu chuyện khác, với lượng tiền gửi tăng 13,7% lên 5,5 tỷ đô la trong cùng kỳ. Phần lớn Vốn này đang chảy vào các sản phẩm sinh lời như Plasma Saving Vaults, hiện đang mang lại lợi nhuận hàng năm khoảng 20% ​​cho các khoản vay.
• Theo dữ liệu từ DefiLlama , sự kết hợp giữa lợi suất hấp dẫn và dòng tiền chảy vào nhanh chóng đã giúp Plasma nhanh chóng leo lên bảng xếp hạng blockchain, vượt qua Base do Coinbase hỗ trợ về Tổng giá trị bị khóa (TVL) .
• Trong khi hoạt động giao dịch XPL đã nguội đi, dòng tiền đổ vào cho thấy nhu cầu mạnh mẽ của các nhà đầu tư trong thời gian thị trường tiền điện tử nói chung tạm lắng khi các tài sản như BTC và ETH giảm xuống mức hỗ trợ tương ứng vào cuối tuần trước.
• Chúng ta vẫn phải chờ xem Plasma và các giao thức của nó hoạt động tốt như thế nào trong giai đoạn thị trường tăng giá, nhưng blockchain tập trung vào stablecoin này đã gặt hái được thành quả khi thị trường chịu áp lực.

Định vị phái sinh

• Tổng số hợp đồng tương lai BTC mở đã giảm xuống còn khoảng 29 tỷ đô la từ mức cao gần đây là 32 tỷ đô la, cho thấy các nhà giao dịch đang giảm mức độ tiếp xúc của họ.
• Đồng thời, lãi suất cơ sở ba tháng một lần vẫn duy trì ở mức khoảng 6%, khiến giao dịch cơ sở này kém sinh lời hơn.
• Về bản chất, thị trường đang cho thấy sự chuyển dịch rõ ràng từ xu hướng tăng giá khi các nhà giao dịch thoát khỏi vị thế mua và ngày càng có nhiều người bán tham gia thị trường.
• Trong các tùy chọn, Cấu trúc kỳ hạn biến động ngụ ý BTC cho thấy đường cong dốc lên trong khi độ lệch delta 25 đối với các tùy chọn ngắn hạn (1 tuần, 1 tháng) đã tăng lên, cho thấy một số nhà giao dịch đang trả phí bảo hiểm cho quyền mua hơn quyền bán, cho thấy xu hướng tăng giá.
• Điều này hoàn toàn trái ngược với khối lượng giao dịch quyền chọn bán trong 24 giờ, cho thấy quyền chọn bán chiếm ưu thế với 58,43% hợp đồng được giao dịch, một dấu hiệu cho thấy vẫn còn nhiều nhà giao dịch đang tìm kiếm biện pháp bảo vệ trước rủi ro giảm giá.
• Sự phân kỳ này cho thấy một thị trường có sự phân cực cao, trong đó một số người đang đặt cược vào đợt tăng giá ngắn hạn trong khi những người khác đang tích cực phòng ngừa sự suy giảm tiếp theo, dẫn đến trạng thái do dự và tâm lý lẫn lộn.
• Tỷ lệ tài trợ BTC gần đây đã chuyển sang âm, cho thấy tâm lý bi quan ngày càng gia tăng. Sau khi giữ ổn định trong hầu hết tuần, tỷ lệ tài trợ hàng năm trên Hyperliquid đã giảm đáng kể xuống mức âm -6%. Điều này cho thấy niềm tin mạnh mẽ từ các nhà giao dịch đang bán khống BTC trên nền tảng này.
• Trong khi đó, tỷ lệ tài trợ (funding rate) trên các sàn giao dịch lớn như Binance và OKX vẫn gần như trung lập. Xu hướng chung, đặc biệt là sự sụt giảm mạnh của Hyperliquid, cho thấy các nhà giao dịch đang tích cực giảm thiểu rủi ro và chuẩn bị cho sự sụt giảm của giá BTC .
• Dữ liệu của Coinglass cho thấy 350 triệu đô la bị thanh lý trong 24 giờ, với tỷ lệ 24:76 giữa lệnh mua và lệnh bán. ETH (130 triệu đô la), BTC (52 triệu đô la) và SOL (37 triệu đô la) là những đồng tiền dẫn đầu về thanh lý danh nghĩa. Biểu đồ nhiệt thanh khoản của Binance cho thấy 113.000 đô la là mức thanh khoản cốt lõi cần theo dõi, phòng trường hợp giá tăng.

Biến động thị trường

• BTC tăng 2,54% từ 4 giờ chiều ET thứ sáu ở mức 112.164,29 đô la (24 giờ: +2,49%)
• ETH tăng 3,1% lên 4.136,88 đô la (24 giờ: +3,38%)
• CoinDesk 20 tăng 2,76% lên 3.985,34 (24 giờ: +3,2%)
• Tỷ lệ Staking tổng hợp Ether CESR giảm 9 điểm cơ bản xuống còn 2,81%
• Tỷ lệ tài trợ BTC là -0,0012% (-1,2855% hàng năm) trên Binance

• DXY giảm 0,19% xuống 97,96
• Giá vàng tương lai tăng 0,76% lên 3.838,10 đô la
• Giá bạc tương lai tăng 0,73% lên 46,99 đô la
• Nikkei 225 đóng cửa giảm 0,69% ở mức 45.043,75
• Hang Seng đóng cửa tăng 1,89% ở mức 26.622,88
• FTSE tăng 0,58% lên 9.338,77
• Euro Stoxx 50 tăng 0,14% lên 5.507,35
• DJIA đóng cửa vào thứ sáu tăng 0,65% ở mức 46.247,29
• S&P 500 đóng cửa tăng 0,59% ở mức 6.643,70
• Nasdaq Composite đóng cửa tăng 0,44% ở mức 22.484,07
• S&P/TSX Composite đóng cửa tăng 0,1% ở mức 29.761,28
• S&P 40 Mỹ Latinh đóng cửa tăng 0,43% ở mức 2.920,80
• Lãi suất Treasury Mỹ kỳ hạn 10 năm giảm 4,4 điểm cơ bản xuống 4,143%
• Hợp đồng tương lai E-mini S&P 500 tăng 0,51% lên 6.730,75
• Hợp đồng tương lai E-mini Nasdaq-100 tăng 0,64% lên 24.885,75
• Chỉ số trung bình công nghiệp Dow Jones E-mini tăng 0,4% lên 46.741,00

Thống kê Bitcoin

• Sự thống trị của BTC : 58,61% (0,11%)
• Tỷ lệ Ether so với Bitcoin: 0,03687 (-0,16%)
• Hashrate (trung bình động bảy ngày): 1.051 EH/giây
• Giá băm (giao ngay): 49,78 đô la
• Tổng phí: 2,19 BTC / 241.364 đô la
• Lãi suất mở của hợp đồng tương lai CME: 134.900 BTC
• Giá BTC tính theo vàng: 29,6 oz
• Vốn hóa thị trường BTC so với vàng: 8,35%

Phân tích kỹ thuật

• Ether đã phục hồi từ đường trung bình động hàm mũ 100 ngày, lấy lại đà tăng trên ngưỡng tâm lý quan trọng 4.000 đô la. Mặc dù sự phục hồi này báo hiệu khả năng phục hồi, xu hướng ngắn hạn vẫn nghiêng về phía giảm, với đường EMA 50 ngày — hiện đang ở gần 4.210 đô la — đóng vai trò là ngưỡng kháng cự trước mắt.
• Để có động lực tăng giá, các nhà giao dịch sẽ theo dõi chặt chẽ để xem liệu ETH có thể tiếp tục tôn trọng mức hỗ trợ hàng tuần và thiết lập sự chấp nhận trên mức thấp nhất trong tuần gần đây hay không.
  

Cổ phiếu tiền điện tử

• Coinbase Global (COIN): đóng cửa vào thứ Sáu ở mức 312,59 đô la (+1,92%), +2,26% ở mức 319,66 đô la trước giờ mở cửa
• Circle Internet (CRCL): đóng cửa ở mức 126,99 đô la (+1,87%), +1,98% ở mức 129,50 đô la
• Galaxy Digital (GLXY): đóng cửa ở mức 30,90 đô la (-3,78%), +3,27% ở mức 31,91 đô la
• Tăng giá (BLSH): đóng cửa ở mức 62,59 đô la (+1,23%), +1,9% ở mức 63,78 đô la
• MARA Holdings (MARA): đóng cửa ở mức 16,13 đô la (+0,37%), +2,67% ở mức 16,56 đô la
• Riot Platforms (RIOT): đóng cửa ở mức 17,69 đô la (+5,68%), +3% ở mức 18,22 đô la
• Core Scientific (CORZ): đóng cửa ở mức 16,85 đô la (+0,06%), +2,08% ở mức 17,20 đô la
• CleanSpark (CLSK): đóng cửa ở mức 12,96 đô la (-5,26%), +3,16% ở mức 13,37 đô la
• Quỹ ETF Thợ đào Bitcoin CoinShares Valkyrie (WGMI): đóng cửa ở mức 40,61 đô la (-3,68%)
• Exodus Movement (EXOD): đóng cửa ở mức 28,51 đô la (-1,35%), +2,81% ở mức 29,31 đô la

Công ty Treasury bạc Tiền điện tử

• Chiến lược (MSTR): đóng cửa ở mức 309,06 đô la (+2,78%), +2,3% ở mức 316,17 đô la
• Semler Scientific (SMLR): đóng cửa ở mức 28,31 đô la (-6,29%), +2,3% ở mức 28,96 đô la
• SharpLink Gaming (SBET): đóng cửa ở mức 16 đô la (-1,9%), +1,94% ở mức 16,3 đô la 1
• Upexi (UPXI): đóng cửa ở mức 5,22 đô la (-1,23%), +1,63% ở mức 5,30 đô la
• Lite Strategy (LITS): đóng cửa ở mức 2,56 đô la (+0,79%), +4,3% ở mức 2,67 đô la

Dòng tiền ETF

ETF BTC giao ngay

• Dòng tiền ròng hàng ngày: -$418,3 triệu
• Dòng tiền ròng tích lũy: 56,78 tỷ đô la
• Tổng số BTC nắm giữ ~1,32 triệu

ETF ETH giao ngay

• Dòng tiền ròng hàng ngày: -$248,4 triệu
• Dòng tiền ròng tích lũy: 13,14 tỷ đô la
• Tổng số ETH nắm giữ ~6,52 triệu

Nguồn: Farside Investors

Trong khi bạn đang ngủ

• Swift xây dựng sổ cái dựa trên Blockchain cho các công ty tài chính (Bloomberg): Nguyên mẫu đầu tiên, được phát triển với sự hợp tác của hơn 30 ngân hàng, sẽ sử dụng công nghệ ConsenSys do JOE Lubin dẫn đầu để thanh toán xuyên biên giới theo thời gian thực.
• Revolut cân nhắc niêm yết kép 75 tỷ đô la tại New York và London (Sunday Times): Động thái này có thể là một sự tín nhiệm đối với trung tâm tài chính London và sẽ biến fintech trở thành công ty đầu tiên niêm yết đồng thời tại New York và gia nhập FTSE 100.
• Các nhà kinh tế ủng hộ Christopher Waller làm người đứng đầu Fed nhưng dự đoán Trump sẽ chọn một người trung thành (Financial Times): Các nhà kinh tế được FT khảo sát dự đoán Kevin Hassett, chủ tịch Hội đồng Kinh tế Quốc gia của Nhà Trắng, sẽ thắng thế, với lý do Trump tập trung vào lòng trung thành và cắt giảm lãi suất mạnh tay.
• Maple Finance hợp tác với Elwood để đưa các chiến lược tín dụng của tổ chức on-chain (CoinDesk): Việc tích hợp này nhằm mục đích giúp các ngân hàng và nhà quản lý tài sản dễ dàng thâm nhập vào thị trường tín dụng kỹ thuật số hơn bằng cách kết hợp các chiến lược cho vay on-chain với các hệ thống giao dịch và rủi ro của tổ chức.
• Nỗi sợ hãi và hy vọng ở Venezuela khi tàu chiến Hoa Kỳ ẩn núp (The New York Times): Khi các tàu chiến Hoa Kỳ Circle và các mối đe dọa gia tăng, người dân Venezuela vẫn chia rẽ giữa những lời kêu gọi thay đổi chế độ do nước ngoài hậu thuẫn, nỗi sợ hỗn loạn sau khi Maduro lên nắm quyền và sự chán nản vì ít có thay đổi.