Hercules là sàn giao dịch phi tập trung (AMM DEX) được xây dựng trên mạng lưới Metis, lấy cảm hứng từ Camelot DEX nhưng mang đến nhiều cải tiến về mô hình thanh khoản và trải nghiệm người dùng.
Hercules ứng dụng công nghệ dynamic AMM, concentrated liquidity (clAMM) và cơ chế NFT hóa vị thế thanh khoản (spNFT), giúp tối ưu hiệu suất giao dịch, phần thưởng và quản trị trong hệ sinh thái Metis.
- Hercules là AMM DEX trên Metis, kết hợp thiết kế Camelot DEX và nhiều đổi mới như dynamic fee, spNFT.
- Hệ thống AMM đa phiên bản (V2, V3, Aggregator) tối ưu phí, hiệu suất và trải nghiệm swap/liquidity.
- Token TORCH đóng vai trò quản trị, thưởng và staking, với cơ chế xTORCH mang lại lợi ích dài hạn.
Hercules là gì?
Hercules là sàn giao dịch AMM DEX hoạt động trên mạng lưới Metis, cho phép người dùng hoán đổi token, cung cấp thanh khoản và tham gia farming.
Được lấy cảm hứng từ Camelot DEX trên Arbitrum, Hercules không chỉ sao chép mô hình mà còn phát triển thêm các công nghệ như dynamic AMM, concentrated liquidity và spNFT để cải thiện trải nghiệm người dùng và hiệu quả sử dụng vốn trong DeFi.
“Mục tiêu của Hercules là mang đến trải nghiệm DeFi linh hoạt, hiệu quả và thân thiện nhất trên Metis.”
— Hercules Team, Thông cáo MetisEDF 2024
Trong bối cảnh các AMM DEX thế hệ mới liên tục cải tiến mô hình thanh khoản và hiệu suất vốn, những nền tảng như BingX cũng đang mở rộng công cụ phân tích và dữ liệu on-chain giúp trader dễ dàng theo dõi xu hướng DeFi như Hercules, Camelot hay Uniswap V3, qua đó nắm bắt cơ hội đầu tư hiệu quả hơn trên các mạng Layer 2 như Metis.
Sản phẩm của Hercules gồm những gì?
Hercules triển khai ba phiên bản AMM: V2, V3 và Aggregator, mỗi phiên bản được tối ưu cho các mục đích khác nhau trong giao dịch và cung cấp thanh khoản.
AMM V2 kế thừa mô hình của Uniswap V2, AMM V3 tương tự Uniswap V3 với thanh khoản tập trung, và Aggregator cho phép người dùng swap trên nhiều DEX được Hercules hỗ trợ, giúp tối ưu giá và chi phí.
AMM V2 của Hercules hoạt động như thế nào?
AMM V2 sử dụng công thức hằng số x*y=k giống Uniswap V2, đồng thời bổ sung logic Solidly cho stablecoin.
Hệ thống này giới thiệu hai loại pool thanh khoản – cho token biến động và token ổn định – cùng mô hình phí động và referral.
Mô hình phí động (Dynamic Fee) tự điều chỉnh theo biến động thị trường và hướng giao dịch (mua/bán), giúp giảm thiểu trượt giá và tối ưu lợi nhuận LP trong các giai đoạn thị trường biến động mạnh.
“Dynamic fee là xu hướng tất yếu giúp AMM DEX cạnh tranh với CEX về hiệu quả giá.”
— Andre Cronje, Nhà sáng lập Yearn Finance, 2023 (nguồn: Cointelegraph)
AMM V3 của Hercules có điểm gì nổi bật?
AMM V3 của Hercules kế thừa mô hình concentrated liquidity của Uniswap V3 nhưng được tinh chỉnh với các tính năng tùy chỉnh Tickspacing và phí linh hoạt theo hướng giao dịch.
Điều này cho phép LP tự điều chỉnh phạm vi giá và cấu trúc phí phù hợp từng thị trường, nâng cao hiệu suất vốn và tối đa hóa lợi nhuận.
| Đặc điểm | Uniswap V3 | Hercules V3 |
|---|---|---|
| Tickspacing | Cố định | Tùy chỉnh linh hoạt |
| Phí giao dịch | Cố định theo pool | Động theo hướng mua/bán |
| Hỗ trợ stable pool | Giới hạn | Tích hợp Solidly logic |
spNFT là gì và có vai trò thế nào trong hệ sinh thái Hercules?
spNFT (Staked Position NFT) là NFT đại diện cho các vị thế thanh khoản được stake trên Hercules, vừa đóng vai trò biên lai vừa mang lại lợi ích mở rộng.
Khi người dùng stake LP token, hệ thống tạo spNFT tương ứng chứa thông tin ID, loại LP, APY, thời gian lock và hệ số nhân. Người dùng phải sử dụng spNFT để rút tài sản hoặc nhận thưởng.
“Cơ chế spNFT của Hercules đưa khái niệm LP token lên tầm mới, biến nó thành tài sản DeFi có giá trị mở rộng.”
— Coin98 Insights, Báo cáo Metis Ecosystem 2024
Token TORCH là gì?
TORCH là token quản trị của Hercules trên mạng lưới Metis Andromeda, dùng để tham gia bỏ phiếu, trả phí giao dịch, staking và nhận thưởng.
Tổng cung TORCH là 10.000.000 token, trong đó có nhiều hạng mục phân bổ để đảm bảo cân bằng giữa cộng đồng, đội ngũ và phát triển dài hạn.
Thông tin chi tiết về TORCH Token
| Thông tin | Chi tiết |
|---|---|
| Tên token | Hercules |
| Ký hiệu | TORCH |
| Blockchain | Metis Andromeda Network |
| Tổng cung | 10.000.000 TORCH |
| Tiêu chuẩn | Governance token |
Phân bổ token TORCH
| Hạng mục | Tỷ lệ (%) |
|---|---|
| Liquidity Mining | 22,5% |
| Core Contributors | 20% |
| Fair Launch | 12% |
| Partnerships | 9% |
| Protocol Owned Liquidity | 7,5% |
| Camelot DAO | 7,5% |
| Ecosystem | 6,2% |
| Reserves | 6% |
| Genesis Pools | 3,5% |
| Advisors | 2% |
| Genesis Pools Boost | 1,5% |
| Hercules DAO | 1,3% |
| Bug Bounty | 1% |
xTORCH là gì?
xTORCH là token được tạo ra khi người dùng stake TORCH, giúp tăng lợi nhuận và quyền biểu quyết trong quản trị giao thức.
Cơ chế này khuyến khích người dùng nắm giữ dài hạn, đồng thời mang lại phần thưởng staking bền vững cho cộng đồng Hercules.
Đội ngũ, nhà đầu tư và đối tác của Hercules
Đội ngũ phát triển Hercules hiện ẩn danh, song dự án được hỗ trợ chính thức bởi Metis Ecosystem Development Fund (Metis EDF) – quỹ phát triển hệ sinh thái Metis.
Hercules cũng hợp tác với nhiều đối tác hạ tầng như OpenOcean, Lifi, Synapse… nhằm mở rộng thanh khoản và khả năng tích hợp đa chuỗi.
“Hercules là một trong những dự án tiềm năng nhất được Metis EDF hỗ trợ trong mảng AMM DEX.”
— Metis Ecosystem Report 2024
Các dự án tương tự Hercules là gì?
Camelot DEX trên Arbitrum và Uniswap V3 trên Ethereum là hai dự án có mô hình tương tự Hercules. Cả hai đều hướng đến việc tối ưu thanh khoản và lợi nhuận LP thông qua AMM kép và concentrated liquidity.
| Dự án | Mạng lưới | Mô hình chính | Điểm nổi bật |
|---|---|---|---|
| Camelot | Arbitrum | Dual AMM | Phí linh hoạt, hỗ trợ stable pool |
| Uniswap V3 | Ethereum | Concentrated liquidity | Hiệu quả vốn cao, cơ chế Tick |
| Hercules | Metis | Dynamic AMM + spNFT | Thanh khoản NFT hóa, phí động |
Những câu hỏi thường gặp
Hercules hoạt động trên mạng lưới nào?
Hercules được xây dựng và triển khai trên Metis Andromeda Network, một giải pháp Layer 2 tối ưu cho DeFi.
spNFT có thể giao dịch hay chuyển nhượng không?
spNFT có thể được giao dịch như NFT thông thường, tùy thuộc vào chính sách lock của từng pool thanh khoản.
xTORCH khác gì so với TORCH?
xTORCH được mint khi người dùng stake TORCH, giúp họ nhận thêm phần thưởng và tăng quyền quản trị.
Hercules có hỗ trợ swap đa chuỗi không?
Thông qua Aggregator và đối tác như Lifi, Hercules hỗ trợ người dùng swap giữa các mạng khác nhau trong hệ sinh thái.
Ai đang đầu tư và hỗ trợ Hercules?
Hercules được hỗ trợ bởi Metis Ecosystem Development Fund (Metis EDF), một quỹ phát triển chính thức của Metis.
